世联行:2017年年度报告

深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
深圳世联行地产顾问股份有限公司
    2017 年年度报告
         2018 年 03 月
                                                     深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                    第一节 重要提示、致股东的信、目录和释义
     公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真
实、准确、完整,不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并承担个别和连
带的法律责任。
     公司负责人陈劲松、主管会计工作负责人朱敏及会计机构负责人(会计主管
人员)童朝军声明:保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
     除下列董事外,其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议
         未亲自出席董事姓名     未亲自出席董事职务     未亲自出席会议原因          被委托人姓名
郑伟鹤                        董事                   公务出差                袁鸿昌
     本报告中涉及的未来计划等前瞻性陈述,属于计划性事项,不构成公司对
投资者的实质性承诺,敬请投资者注意投资风险。
         公司已在本报告中详细描述未来将面临的主要风险及应对措施,详情请查
阅本报告“第四节 经营情况讨论与分析”之“九、公司未来发展的展望”部分,请
投资者注意投资风险。
     公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为:以 2,043,978,097.00 为基数,
向全体股东每 10 股派发现金红利 0.80 元(含税),送红股 0 股(含税),不以资
本公积金转增股本。
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                             青山缭绕疑无路,忽见千帆隐映来
                                                         ——2018 年致股东的信
    尊敬的世联行股东:
    在 2018 年的两会上,李克强总理提出“我国经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶
段”,中国的房地产市场也在发生同样的变化。
    2014 年 1 月,世联首次提出“祥云战略”时,公司还是以“代理+顾问”为主营业务。
当 2017 年中国 GDP 同比增长 6.9%,近 83 万亿元;中国房地产市场的总销售额也站上了
新台阶时,世联的营业总收入超过 82 亿元,创下历史新高。但相对于巨量的房地产服务市
场,世联还有很长的路要走。
    在房地产市场转向之时,对服务的需求更加多样化,因时而变,世联也在入口、增
值及平台服务三个领域进行着多项业务的延伸:
   1、 入口业务:新房代理及电商交易、存量交易后服务、长租公寓、存量资产管理与运营,
      它们不但带来了收入,也为提供下次服务开启端口,包括场景、数据和用户。
   2、 增值业务:金融、装修、顾问咨询、资产投资与管理业务,这些业务在入口的基础上,
      为客户提供进一步的深度服务,加强用户黏性;
   3、 数据平台:将入口业务的数据进行系统化、结构化和移动化,以便更准确更便利地满
      足用户需求,它是联接入口业务与增值业务的平台。
    服务领域的延伸,带来了整体业绩的提升:2017 年公司的营业收入和归属上市公司股东
的净利润均为 2013 年的 3 倍多。(注:营收:2017 年 82.1 亿、2013 年 25.6 亿;归属上市
公司股东净利润:2017 年 10 亿、2013 年 3.2 亿)
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     在新的时代主题之下,十九大和两会为房地产市场明确了发展方向:
    “坚持房子是用来住的,不是用来炒的定位”,消费升级将带来装修行业的大变革;“加
快建立多主体供给、多渠道保障、租购并举的住房制度,让全体人民住有所居”,长租公寓、
存量资产运营等服务领域将迎来大发展。在这个过程中,已在多领域布局的世联正致力于成
为推动中国房地产市场发展的服务力量。
    2018 年资金趋紧是大概率事件,去杠杆成为国家经济工作的重中之重。但正如瑞达利
欧所说:不要对去杠杆考虑的过多,去杠杆虽是个重要问题,但要放到历史上去看哪些是最
严重的。大家要看的是生产率变化,这个更重要。
    对于世联而言,提高公司的整体生产率就是不断重新定义“服务”的内涵,持续优化产
品和服务结构,全面提升综合服务能力,面向未来进行长远布局,建立更多、更好、更有效
的人与不动产的联接。
    对于服务,世联坚信:
     1、服务是有价值的,如果服务不挣钱,就不是生意,是“死意”。无论流行什么思维,
 这是安身立命的第一思维。
     2、组织是有红利的,组织红利不只在规模红利,还在于经验、知识和价值观红利。
     3、服务不是故事,不是投机;服务是和客户互动产生完成的,风险是内控型的。没有
 基础客户的服务是“故事”;没有现实客户的服务是“投机”。
     4、服务是靠平台,不是靠英雄;服务评价在于客户体验,在于前线;前线的能力在于
 平台支持与赋能,英雄就是对平台有贡献的人,但不能夸大。
     5、系统平台永无止境的细小改进,从量变到质变;客户认可的变化,正是来源于对改
 进的确认,一点一滴的持续改进,才能真正进入我们的基因中。
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     6、客户与业务共生,服务并不是一次性事件,而是一种不间断的关系。
     7、科技使专业服务发挥更大价值,而不是相反;科技和共享经济将极大拓展服务的空
 间、时间和能力。
     8、服务不是机器人,是人;理性的乐观和责任的激情仍然是服务组织的最佳识别要素。
    “青山缭绕疑无路,忽见千帆隐映来”。正如 25 年前,一个大时代来临时的景象,推
开 2018 年的大门,中国房地产服务转型面临着大开放、大合作、大分享的格局。在世联 25
周岁来临之际,重要的不是已取得的业绩和功名,甚至不是怀旧与总结,重要的是行动:
                    用服务开拓业务,
                    用科技追赶时代,
                    用共享拥抱未来!
     2018 年,世联行 25 岁,正是青春模样。
                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司董事长
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                               目录
第一节 重要提示、致股东的信、目录和释义 ........................... 2
第二节 公司简介和主要财务指标 ................................... 10
第三节 公司业务概要 ............................................. 14
第四节 经营情况讨论与分析 ....................................... 17
第五节 重要事项 ................................................. 49
第六节 股份变动及股东情况 ....................................... 73
第七节 优先股相关情况 ........................................... 80
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ........................ 81
第九节 公司治理 ................................................. 88
第十节 公司债券相关情况 ......................................... 94
第十一节 财务报告 ............................................... 95
第十二节 备查文件目录 .......................................... 274
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                                               释义
             释义项          指                                    释义内容
世联、世联行或公司、本公司   指   深圳世联行地产顾问股份有限公司
世联中国                     指   世联地产顾问(中国)有限公司,世联行之控股股东
FH                           指   Fortune Hill Asia Limited,世联中国之控股子公司
卓群创展                     指   乌鲁木齐卓群创展股权投资合伙企业(有限合伙),世联行之股东之一
北京世联                     指   北京世联房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
东莞世联                     指   东莞世联地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
上海世联                     指   上海世联房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
世联行经纪                   指   深圳市世联行房地产经纪有限公司,世联行之全资子公司
惠州世联                     指   世联房地产咨询(惠州)有限公司,世联行之全资子公司
广州世联                     指   广州市世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
天津世联                     指   天津世联兴业房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
山东世联                     指   山东世联怡高物业顾问有限公司,世联行之控股子公司
四川嘉联                     指   四川世联行兴业房地产顾问有限公司,世联行之控股子公司
重庆世联                     指   重庆世联行房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
青岛雅园                     指   青岛雅园物业管理有限公司
世联投资                     指   深圳世联投资有限公司,世联行之全资子公司
世联小贷                     指   深圳市世联小额贷款有限公司,世联行之全资子公司
盛泽担保                     指   深圳市盛泽非融资担保有限责任公司,世联行之全资子公司
北京安信行                   指   北京安信行物业管理有限公司,世联行之控股子公司
珠海世联                     指   珠海世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
杭州世联                     指   杭州世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
厦门世联                     指   厦门世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
世联先锋                     指   深圳世联先锋投资有限公司,世联行之全资子公司
长沙世联                     指   长沙世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
沈阳世联                     指   沈阳世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
大连世联                     指   大连世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
成都世联                     指   成都世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
苏州世联                     指   苏州世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
常州世联                     指   常州世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
                                                深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
               释义项   指                                释义内容
西安世联                指   西安世联投资咨询有限公司,由世联行和世联先锋共同投资设立
青岛世联                指   青岛世联兴业房地产顾问有限公司,由世联行和世联先锋共同投资设立
武汉世联                指   武汉世联兴业房地产顾问有限公司,由世联行和世联先锋共同投资设立
三亚世联                指   三亚世联房地产顾问有限公司,由世联行和世联先锋共同投资设立
合肥世联                指   合肥世联投资咨询有限公司,由世联行和世联先锋共同投资设立
无锡世联                指   无锡世联行房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
福州世联                指   福州世联房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
佛山世联                指   佛山世联房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
南昌世联                指   南昌世联置业有限公司,世联行之全资子公司
南京世联                指   南京世联兴业房地产投资咨询有限公司,世联行之全资子公司
长春世联                指   长春世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
南通世联                指   南通世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
昆明世联                指   昆明世联卓群房地产经纪有限公司,世联行之全资子公司
宁波世联                指   宁波世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
南宁世联                指   南宁世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
苏州居善                指   苏州居善网络技术服务有限公司,先锋投资之全资子公司
南京云掌柜              指   南京云掌柜信息技术有限公司,先锋投资之全资子公司
天津居善                指   天津居善电子商务有限公司,先锋投资之全资子公司
郑州世联                指   郑州世联兴业房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
漳州世联                指   漳州世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
徐州世联                指   徐州世联房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
杭州世联卓群            指   杭州世联卓群房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
合肥世联先锋            指   合肥世联先锋房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
北京世联兴业            指   北京世联兴业房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
贵阳世联                指   贵阳世联房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
武汉世联先锋            指   武汉世联先锋房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
惠州世联先锋            指   惠州市世联先锋房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
太原世联                指   太原世联卓群房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
石家庄世联              指   石家庄世联卓群房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
世联君汇                指   深圳世联君汇不动产运营管理股份有限公司,世联行之控股子公司
海南世联                指   海南世联房地产咨询有限公司,世联行之全资子公司
固安世联                指   固安世联房地产经纪有限公司,世联行之全资子公司
廊坊世联                指   廊坊市世联房地产经纪有限公司,世联行之全资子公司
                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
               释义项   指                                 释义内容
香港世联                指   世联咨询(香港)有限公司,世联行之全资子公司
兰州世联                指   兰州世联行房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
包头世联                指   包头市世联行房地产顾问有限公司,世联行之全资子公司
唐山世联                指   唐山世联行房地产经纪有限公司,世联行之全资子公司
前海资管                指   深圳前海世联资产管理有限公司,世联行之全资子公司
厦门立丹行              指   厦门市立丹行置业有限公司,世联行之控股子公司
先锋居善                指   深圳先锋居善科技有限公司,世联行之全资子公司
世联科创                指   深圳市世联科创科技服务有限公司,世联行之控股子公司
青岛荣置地              指   青岛荣置地顾问有限公司,世联行之控股子公司
世联集金                指   深圳世联集金财富管理有限公司,世联行之全资子公司
世联集房                指   深圳世联集房资产管理有限公司,世联行之全资子公司
深圳赋能创新            指   深圳市赋能创新投资有限公司,世联行之全资子公司
哈尔滨世联              指   哈尔滨卓群房地产经纪有限公司,世联行之全资子公司
苏州世联行              指   苏州世联行房地产综合服务有限公司,世联行之全资子公司
                                                                深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                 第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司信息
股票简称                    世联行                               股票代码
变更后的股票简称(如有) 无
股票上市证券交易所          深圳证券交易所
公司的中文名称              深圳世联行地产顾问股份有限公司
公司的中文简称              世联行
公司的外文名称(如有)      SHENZHEN WORLDUNION PROPERTIES CONSULTANCY INCORPORATED
公司的外文名称缩写(如有)WORLDUNION
公司的法定代表人            陈劲松
注册地址                    深圳市罗湖区深南东路 2028 号罗湖商务中心 12 楼
注册地址的邮政编码
办公地址                    深圳市罗湖区深南东路 2028 号罗湖商务中心 12 楼
办公地址的邮政编码
公司网址                    http://www.worldunion.com.cn
电子信箱                    info@worldunion.com.cn
二、联系人和联系方式
                                     董事会秘书                                         证券事务代表
姓名             袁鸿昌                                              袁鸿昌
联系地址         深圳市罗湖区深南东路 2028 号罗湖商务中心 12 楼      深圳市罗湖区深南东路 2028 号罗湖商务中心 12 楼
电话             0755-22162824                                       0755-22162824
传真             0755-22162231                                       0755-22162231
电子信箱         info@worldunion.com.cn                              info@worldunion.com.cn
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体的名称                      证券时报、中国证券报、上海证券报
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址            巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
公司年度报告备置地点                              深圳市罗湖区深南东路 2028 号罗湖商务中心 12 楼、深圳证券交易所
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四、注册变更情况
组织机构代码                         61886755-4
                                     2009 年 8 月 28 日-2009 年 10 月 26 日主营业务:从事投资可行性研究、项目策
                                     划、房地产信息、房地产交易代理、企业形象设计、科研经济技术管理咨询、物
公司上市以来主营业务的变化情况(如
                                     业管理业务(以上不含限制项目)。在本市设立 1 家非法人分支机构,经营范围
有)
                                     与总公司相同。2009 年 10 月 27 日至今主营业务:房地产咨询、房地产代理、
                                     房地产经纪、物业管理。
历次控股股东的变更情况(如有)       无
五、其他有关资料
公司聘请的会计师事务所
会计师事务所名称             信永中和会计师事务所(特殊普通合伙)
会计师事务所办公地址         北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层
签字会计师姓名               王建新、李颖
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构
□ 适用 √ 不适用
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问
□ 适用 √ 不适用
六、主要会计数据和财务指标
公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                             2017 年             2016 年             本年比上年增减         2015 年
营业收入(元)                            8,211,546,958.79     6,269,921,274.71                30.97%    4,710,553,211.68
归属于上市公司股东的净利润(元)          1,003,883,544.29      747,215,219.61                 34.35%     509,389,237.73
归属于上市公司股东的扣除非经常性损
                                            962,669,658.53      714,841,250.59                 34.67%     502,545,721.25
益的净利润(元)
经营活动产生的现金流量净额(元)          -3,025,871,483.52    2,294,310,944.74               -231.89%    450,598,075.65
基本每股收益(元/股)                                   0.49                0.37               32.43%                 0.270
稀释每股收益(元/股)                                   0.49                0.37               32.43%                 0.270
加权平均净资产收益率                               21.85%              19.47%                   2.38%            17.67%
                                            2017 年末           2016 年末          本年末比上年末增减     2015 年末
总资产(元)                           13,633,494,506.97       7,784,150,995.52                75.14%    7,398,023,267.87
归属于上市公司股东的净资产(元)          5,068,442,723.78     4,188,743,553.77                21.00%    3,549,869,119.29
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七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
八、分季度主要财务指标
                                                                                                                 单位:元
                                  第一季度              第二季度                第三季度                 第四季度
营业收入                          1,350,502,220.72     1,987,124,688.44         1,857,205,233.92         3,016,714,815.71
归属于上市公司股东的净利润          92,715,405.81        192,109,867.04          247,437,600.40           471,620,671.04
归属于上市公司股东的扣除非经
                                    86,055,885.39        186,375,394.71          231,691,102.65           458,547,275.78
常性损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额        -239,089,059.56      -1,698,740,345.95        -809,527,942.69          -278,514,135.32
上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
□ 是 √ 否
九、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                 单位:元
                      项目                           2017 年金额     2016 年金额        2015 年金额           说明
非流动资产处置损益(包括已计提资产减值准备的冲销
                                                         67,841.34         504,748.91      -479,761.57
部分)
计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照
                                                     32,765,583.35    13,583,935.54      8,631,708.98
国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外)
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于
取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产        192,725.37
生的收益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持
有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变
                                                      6,250,000.00         625,000.00
动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和
可供出售金融资产取得的投资收益
                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                         项目                       2017 年金额      2016 年金额     2015 年金额      说明
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回               13,602,295.88   21,842,244.12    2,335,102.38
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                  4,998,272.37      871,612.53    -1,157,221.44
减:所得税影响额                                      6,897,960.28    3,627,616.76    1,756,769.24
       少数股东权益影响额(税后)                     9,764,872.27    1,425,955.32      729,542.63
合计                                                 41,213,885.76   32,373,969.02    6,843,516.48     --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目,以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目,应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                       第三节 公司业务概要
一、报告期内公司从事的主要业务
公司是否需要遵守特殊行业的披露要求

     报告期内,房地产行业政策遍地开花,逾百城参与调控,除一二线城市全面加入外,60 多个三线城市也登台亮相;另
一方面资金面不断收紧,行业正经历着被动降杠杆的过程。在多方承压的环境中,公司坚持“服务、入口、开放、平台”的
祥云战略,凭借良好的服务口碑和高效的运营架构牢牢抓住了行业的大趋势,成功地完成了大交易板块和新业务板块全国布
局。报告期内实现营业收入 82.12 亿元,同比增长 30.97%;归属上市公司股东的净利润为 10.04 亿元,同比增长 34.35%。
     (一)交易服务
     2017 年的楼市调控坚持“房子是用来住的,不是用来炒的”为基调,以城市群为调控主场,从中心城市向周边三四线
城市扩圈。而公司代理销售业务积极响应国家去库存和棚改政策,建立了标准化的业务运作流程、业务运营机制,并逐步发
展成为与同行相互赋能的服务平台,持续强化城市纵深布局策略,2017 年共进驻 185 个城市,2,100 多个案场,服务触角从
一线一直深入到四五线城市。交易系统平台不断完善升级,案场销售全面实现线上化作业,打通了内外场和线上线下交易服
务,进一步扩大新房交易额。报告期内,代理销售业务收入 37.79 亿元,同比增长 7.72%。
     同时,公司代理业务通过投资、金融、渠道分销等服务模式,针对性的解决大中小不同开发商的各类需求,为其提供定
制化的房地产综合服务方案,累计实现销售套数 49.71 万套,全年上门客户数量超过 209 万,累计帮助近 50 万位购房者实
现置业梦想。
     截至 2017 年 12 月 31 日,互联网+业务顺利完成 186 个城市的服务布局,新增三四线城市布局 81 个,合作项目累计超
过 1,000 个,营业收入 23.53 亿元,同比增长 61.84%,毛利 5.31 亿元, 同比增长 89.73%。持续开展线上营销活动,线上开
展了网上售楼处、特惠房展会、返乡季、旅居业务等专题活动,接待直销咨询报名 130 多万人次,在 25 个大中城市电商市
场份额居市场 top3,其中济南、惠州、广州、深圳等 8 家地区公司实现营收过 1 亿,武汉、南宁、成都、重庆等城市亦表
现出强劲的增长势头。
     互联网+业务持续拓宽整合营销电商平台,升级互联网链接平台产品, 进一步整合营销资源,累计链接超过 23,000 家供
应商,并建立了新房营销供应商资源库,汇集 260 多家合作营销采购战略供应商、828 家营销采购长期供应商及 2 万多家长
期合作经纪公司,实现了从链接营销资源平台到营销总包平台的转变。
     (二)交易后服务
     金融服务是交易后服务的重要组成部分。2017 年以来,一行三会之间的监管协作日益加强,对各类金融机构的资管业
务进行全面统一监管,2017 成为金融行业的监管元年。世联金融始终坚持诚信合规、依法经营,践行国家对金融行业的指
导精神,为支持实体经济发展、满足人民美好生活需求贡献价值。在 2017 年,公司的金融服务业务完成了总部与全国地区
团队的矩阵化管理变革,大幅提升组织效能,进一步支持了 “8 大场景、3 大系列、22 项产品”的落地与上量。在渠道方
面,除了继续加强地区自有渠道团队的专业性建设以外,还迅速整合超过 320 家行业渠道,并形成“支持、服务、管理、稽
核、整改”的渠道管理体系,大幅提升了世联金融的行业影响力。产品与渠道并举,使得 2017 年全年放贷额 114.94 亿元,
增长 280.75%。收入达 7.25 亿元,增长 62.26%;毛利 4.61 亿元,增长 86.76%。截至 12 月 31 日,贷款余额为 49.52 亿元,
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
比上年同期增长 317.71%。
    在之前多项经营成果基础上,完成原产品升级、新产品创设,形成 4 大系列 26 项产品、3 大类渠道布局。同时,风控
策略为产品落地与上量提供重要保障。除了大幅提升地区团队的风控意识与能力以外,在大数据风控、反欺诈及决策引擎建
设等方面取得关键进展,在业务量迅速扩大的同时,不良率同比降低 51%。世联金融在 2017 年在业务经营、组织建设均实
现创新及跨越性发展,完成了多牌照资质规划,并已取得保理牌照;完成了银行、信托、同业等多渠道融资策略规划;筹建
专业科技团队并完成了“渠道管理、生产管理、风险管理、资产管理、资金管理、数据管理”之行业领先的六大模块规划,
为“金融+科技+数据”的发展战略奠定关键基础。
    (三)资产运营
    公司旗下的红璞公寓以集中式公寓为主要体现,2017 年集团产品中心在以往产品标准化 1.0 的基础上深化、改革,发
布了产品标准化 2.0,并在广州、武汉、杭州、郑州、西安等城市进行了项目落地。并且叠加公司多业务资源,大力开展和
各级政府、国有租赁平台、地产开发商、资产型国企、村集体等资产端广泛多元、定制化的合作模式,截至 2017 年 12 月
31 日,全国签约间数突破 10 万间,完成了 2017 年制定的全国目标签约总量。除广州、武汉、杭州、成都、郑州、济南传
统六大核心城市外,厦门、西安、苏州三座后起之秀也在房源拓展上做出贡献,九大城市签约总量占全国总量的 90%以上,
市场布局 29 城,覆盖核心一二线城市,已进入了中国长租公寓品牌第一梯队。在管运营房间约 3.5 万间,平均出租率 81%,
公司公寓管理业务实现收入 2.08 亿元,同比增加 387.64%
    2017 年是世联红璞飞跃式发展的元年,完成了全流程、线上化的运营平台建设,提升公司整体运营效率;完成了官网、
微信、APP 多终端的 C 端产品输出,建立了线上房源分发能力和线下会员聚客能力,提升了 C 端品牌影响力;建立了财务、
业务一体化管控体系,实现到店的项目核算机制,管控财务风险;形成了会员、增值服务体系,深挖客户服务场景,深化客
户服务价值,提升内部盈利能力。同时,世联红璞已经与 58 同城、支付宝、闲鱼、平安好房、巴乐兔、蘑菇租房等第三方
低成本、免费渠道租房平台积极开展相关合作,加强出房能力,销售手段多样化,建设营销能力,降低营销成本,构建红璞
的核心竞争力。世联红璞亦增强自身自媒体平台的运营能力,真实有效的吸粉活动,增强客户粘性,依托线上自媒体引流促
进出房。加强全国营销数据管控,及时调整营销策略,加强月度销售目标管理,在出房淡、旺季自上而下全国发力,管控全
国定价策略及优惠方案。
    (四)资产管理
    2017 年,世联君汇工商物业运营全链条服务的业务模型基本成型,分支机构已遍布全国二十多个核心城市;各项业务
间的协同效果显著,其中工商物业运营业务收入在 2017 年得到大幅增长,咨询顾问和物业管理业务持续稳步增长,资管业
务以世联君汇为主体实现收入 7.86 亿元、同比增长 57.15%。物业运营业务秉承“共享、服务、科技”的发展理念,成功创
立了 “世联空间” 办公品牌,打造了“1+3+5”的产品标准化体系,并完成了项目管理系统、办公大数据系统的开发及上
线运营。世联空间在全国 13 个城市落地了 30 个项目,运营管理面积达 16 万平米,其中有 3 个轻资产托管项目,实现了“世
联空间”品牌和运营管理输出。
    物业管理业务以工商物业及都市型产业园为服务标的,受物业所有人或使用人委托、运用现代管理与服务技术,对已经
投入使用的各类物业实施企业化、社会化、经营化、规模化的管理;为物业所有人或者使用者提供高效、周到的服务,提高
物业的使用价值和经济价值。在 2017 年搭建了“1+3+7”的物管线管理支持体系,致力于提升品质、叠加增值服务,报告期
内,实际在管的全委托项目个数较上年同期增加了 4 个,收费面积增加了 103.61 万平方米,基础物业管理服务收入同比增
长 8.14%,因公司上年 5 月份转让了青岛雅园的全部股权后不再纳入公司合并范围,剔除此项影响外,收入实际同比增长
29.43%。咨询顾问搭建专家合作平台,链接整合了更多社会专业资源,扩大了咨询业务服务领域及深度。 2017 年全年咨询
顾问服务执行合约 987 个,合约数同比增加 40 个,收入同比增长 7.83%。并在新的市场环境下顺势应变,贯穿‘咨询+实
                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
施’模式方向的转型,为物业管理、工商物业运营服务打开服务入口。
二、主要资产重大变化情况
1、主要资产重大变化情况
□ 适用 √ 不适用
2、主要境外资产情况
□ 适用 √ 不适用
三、核心竞争力分析
公司是否需要遵守特殊行业的披露要求

  (一)厚植文化
     公司以二十四年之积累,以“建立资产与人的联接,不断扩大入口,丰富场景和服务,让更多的人享受真正的地产服务”
为使命,以“以客户为中心、以奋斗者为本、以团队为强大、以专业为生”为核心价值观,构建多维度的激励体系、优化薪酬
管理体系、推进系统化的培训体系、开展人性化关怀计划等措施,快速提升核心竞争力,强化企业文化的传承和对管理人员
领导力的提升。公司的主要高管和核心人员在世联行均有十年以上的就职时间,核心管理团队保持稳定,稳定的核心团队形
成了适合公司发展的内部企业文化,形成了管理与文化相结合的管理优势。
     (二)组织优势
     公司自2010年开始变革组织结构,将组织变革成扁平灵活的矩阵式组织。矩阵组织的建立使得公司有基础将各业务线落
地地区公司,面向客户提供综合房地产服务。随着组织扁平化的推行,将地区公司变成了综合利润中心,以激发地区公司本
土化、综合化发展的自主性,从而有效提升公司运营效率。截至2017年12月31日,公司已在全国拥有超200家子公司,基本
覆盖全国所有核心城市,为公司业务实现从1到100的突破打下坚实的基础。
     (三)专注与创新
     世联行专注房地产服务业廿四载,始终沿着快速扩大入口、持续深化服务的战略前行。在传统业务夯实、真实交易场景
不断延伸的基础上,公司凭借对行业发展的理解和客户需求的认知,叠加了金融、资管、互联网+(电商)等创新服务,在
服务转型上获得了进展:针对房地产交易的拓展环节,公司利用互联网工具整合线下渠道及提供金融服务;针对存量房地产
服务的未来格局,公司除提供基础物业管理服务外,还尝试新的服务,如世联红璞的公寓管理、小样社区的运营管理、社区
管家和世联养老等服务。各业务板块互相借力,成为协同发展的闭环业务。
     (四)持续增强的资本运营
     作为国内首家A股上市的房地产服务商,公司2009年通过上市使自身业务扩展能力获得释放。在过去八年,公司通过合
适的并购,整合行业资源,涉足新兴领域,持续提升核心竞争力。公司财务常年稳健,资产负债率在同行业中保持较低水平,
资本结构稳定。2015年5月底,11.2亿定增资金到位,使得公司在战略布局时期获得充足的资本储备,资本实力再次增强,
为发力移动互联、深化C端服务打下基础;2016年5月,完成限制性股票激励计划授予登记,2017年11月,完成股票期权的
授予登记,不仅有效凝聚一大批核心骨干,同时吸纳了更多来自金融和互联网行业的人才,形成与股东利益、公司利益一致
的同路人。
                                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                 第四节 经营情况讨论与分析
一、概述
(一)总体情况
    公司最近几期经营业绩情况如下:
                    项目                         2017年                  2016年                    2015年
总营业收入(万元)                                    821,154.70                626,992.13              471,055.32
营业利润(万元)                                      148,488.48                110,004.58               74,755.21
利润总额(万元)                                      149,109.10                111,405.33               75,454.68
归属于上市公司股东的净利润(万元)                    100,388.35                 74,721.52               50,938.92
经营活动产生的现金流量净额(万元)                   -302,587.15                229,431.09               45,059.81
营业收入增长率                                            30.97%                   33.10%                   42.39%
归属于上市公司股东的净利润增长率                          34.35%                   46.69%                   29.17%
资产负债率                                                61.94%                   45.17%                   50.74%
    本报告期公司实现营业收入821,154.70万元,同比增长30.97%,归属于上市公司股东的净利润为100,388.35万元,同
比增长34.35%,主要原因是: 1)本报告期公司互联网+业务发展迅速,收入同比增长61.84%;2)本报告期公司积极拓展
公寓等资产服务业务发展迅速,收入同比增长68.80%;3)本报告期公司金融服务业务发展顺利,收入同比增长62.26%。
    本报告期公司经营活动产生的现金流量净额同比下降了231.89%,主要原因是:1)本报告期公司贷款的发放和回收,
产生的现金净流出比上年同期增加421,415.44万元;2)公司通过转让等方式盘活信贷资产,产生的现金净流入较上年同期减
少24,053.54万元;3)上年同期公司收回了贷款质押存款5,800.00万元和业务合作意向金5,000.00万元,本报告期支付了贷款
质押存款7,100.00万元。
    本报告期公司资产负债率上升了16.77个百分点,主要是因为公司业务规模持续扩大,公司通过银行借款、资产证券化
等方式融资的规模相应增加所致。
(二)收入
1、主营业务收入按业务板块划分
                                 2017年                         2016年                        2015年
         业务板块
                       金额(万元)       比例       金额(万元)        比例       金额(万元)        比例
房地产交易服务             382,250.77       47.36%        354,266.20       56.73%       275,079.65          58.48%
增长率                            7.90%                         28.79%                        25.97%
互联网+                    235,318.26       29.15%        145,405.16       23.28%        72,847.08          15.49%
增长率                           61.84%                         99.60%                        965.25%
资产管理服务               117,094.80       14.51%         80,151.08       12.83%        80,318.87          17.07%
                                                                     深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                       2017年                          2016年                            2015年
         业务板块
                           金额(万元)         比例       金额(万元)             比例       金额(万元)       比例
增长率                                 46.09%                              -0.21%                         3.85%
金融服务                          72,517.53        8.98%          44,691.84            7.16%        42,165.56            8.96%
增长率                                 62.26%                              5.99%                         56.48%
           合计                  807,181.36      100.00%        624,514.28           100.00%       470,411.16          100.00%
    公司业务分为房地产交易服务、互联网+业务、资产管理服务和金融服务四大板块。房地产交易服务包括原来的代理销
售业务和经纪业务;资产管理服务包括资产服务业务和顾问策划业务;互联网+业务主要是指通过建立综合平台,整合营销
渠道,向开发商、渠道、购房者提供服务。
    (1)房地产交易服务业务
    房地产交易服务业务目前主要是代理销售业务,代理销售业务收入在这一业务板块的占比达到95%以上。本报告期代理
销售业务收入的情况具体如下:
                    项目                               2017年                       2016年                    2015年
已结算代理销售额(亿元)                                        4,522.68                     4,249.86                  3,314.45
增长率                                                            6.42%                       28.22%                    27.78%
已结算代理销售面积(万m )                                      4,390.39                     4,038.42                  3,515.86
增长率                                                            8.72%                       14.86%                    16.25%
代理销售业务收入(万元)                                   377,947.25                      350,874.10             272,668.04
增长率                                                            7.72%                       28.68%                    25.87%
代理收费平均费率                                                  0.84%                        0.83%                     0.82%
注:代理收费平均费率=代理销售业务收入/已结算代理销售额。
    本报告期公司代理销售业务结算顺利,公司实现代理销售业务收入377,947.25万元,同比增长7.72%。
    本报告期下半年的代理平均费率较前期上升了0.02个百分点,主要是公司给大客户提供兵团式服务获得的激励费以及代
理业务继续下沉至三四线城市收取的代理费率有所增加,我们认为这是代理费率的正常波动。
    2017年公司累计实现代理销售套数49.71万套。公司目前累计已实现但未结算的代理销售额约3,581亿元,将在未来的3
至9个月为公司带来约27.7亿元的代理费收入;其中属于公司100%控股子公司的未结算代理销售额约2,987亿元,将在未来的
                                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
3至9个月为公司带来约22.7亿元的代理费收入;剩余部分为归属于山东世联、四川嘉联、厦门立丹行、青岛荣置地的未结算
代理销售额和未结算代理费。
    (2)互联网+业务
                  项目                            2017年                        2016年                           2015年
在执行项目数(个)                                            1,289                            848
未结转的预收费金额(万元)                                 17,042.68                 23,983.81                        14,706.31
互联网+业务收入(万元)                                   235,318.26                145,405.16                        72,847.08
    公司互联网+业务主要是通过建立综合平台,整合营销渠道,收取团购服务费获取购房团购优惠等方式,向开发商、渠
道、购房者所提供的服务。该业务于2014年下半年开始运营,并与公司代理销售业务相互融合、相互促进,业务发展迅速,
从团购到渠道再升级至总包平台,服务不断升级迭代;本报告期,公司互联网+业务实现收入 235,318.26 万元,同比增长
61.84%;截至本报告期末,账面上尚有未结转的预收款金额17,042.68万元,这部分预收款金额将根据合同的约定结转为公
司的收入或退还给未购房的客户。
    (3)资产管理服务业务
    1)资产服务业务
    公司的资产服务业务除了原有的基础物业管理服务外,2015年公司开始开展了一些新的业务类型,逐步聚焦房地产存量
市场,这些业务包括:工商物业、小样社区的运营管理服务、公寓管理、养老服务等。
       产品类型                   2017年                               2016年                               2015年
                   金额(万元)       比重      增长率 金额(万元)       比重      增长率 金额(万元) 比重                增长率
基础物业管理             45,494.86    53.58%      8.14%       42,068.88   83.64%     1.75%           41,345.62     95.25% 34.86%
公寓管理                 20,813.34    24.51%    387.64%        4,268.15    8.49% 768.59%               491.39       1.13%          --
工商资产运营               8,911.71   10.50% 2104.34%           404.28     0.80%          --
小样社区                   2,986.42    3.52%     94.00%        1,539.39    3.06% 11.72%               1377.94       3.17%          --
其他资产服务               6,696.86    7.89%    232.02%        2,016.99    4.01% 944.75%               193.06       0.44%          --
合计                     84,903.18    100.00%    68.80%       50,297.68   100.00% 15.87%             43,408.01 100.00% 41.59%
    资产服务业务中占比最大的是基础物业管理服务,截至本报告期末,实际在管的全委托项目个数较上年同期增加了4个,
收费面积增加了103.61万平方米,基础物业管理服务收入同比增长8.14%,收入增长较小主要是因为公司上年5月份转让了青
岛雅园的全部股权后不再纳入公司合并范围所致,剔除此项影响外,收入实际同比增长29.43%。
                  项目                            2017年                        2016年                           2015年
新签约的全委托物业管理项目个数                                     9                            9
实际在管全委托项目个数                                           87                             83
在管理项目实际收费面积(万平方米)                           510.38                      300.39                             288.20
资产服务业务收入(万元)                                   45,494.86                 42,068.88                        41,345.62
    本报告期公司积极拓展扩大了公寓管理的业务规模,截至本报告期末,全国累计签约10万多间,在管运营房间约3.5万
间,平均出租率81%,本报告期公司公寓管理业务实现收入20,813.34万元,同比增加387.64%。
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    2)顾问策划业务
                        项目                                   2017年                 2016年                  2015年
顾问业务年度执行合约数(个)                                               987                    947
其中:地方政府或土地运营机构策划项目数(个)                                  23                  37
         房地产开发商策划项目数(个)                                       961                    910
顾问策划业务收入(万元)                                            32,191.62               29,853.40               36,910.86
    本报告期公司顾问策划业务执行合约数同比增加40个,收入同比增长7.83%。根据国家统计局发布的数据显示,2017年
房地产开发企业土地购置面积25,508万平方米,比上年增长15.8%。受此影响,房地产顾问策划市场的整体需求相应增加所
致。
    (4)金融服务业务
    产品类型                      2017年                             2016年                                2015年
                  金额(万元)      比重       增长率    金额(万元)    比重      增长率 金额(万元)       比重       增长率
小额贷款              71,891.36     99.14%      63.12%       44,073.41   98.62%     6.21%      41,494.89      98.41%     58.45%
投资管理                 528.45       0.73%    -14.55%          618.43    1.38% 88.92%            327.35       0.78%    -49.91%
现金赎楼                                                                                          343.32       0.81%    835.48%
其他金融服务              97.72       0.13%    100.00%
合计                  72,517.53    100.00%      62.26%       44,691.84   100.00%    5.99%      42,165.56     100.00%     56.48%
    应市场环境和客户需求的变化,从2016年下半年起,公司积极研发新的金融服务产品,本报告期公司针对8类场景客户
需求已研发上线22款信贷产品并全部铺排落地,并将原有的“家圆云贷”产品升级为“乐贷”,同时通过合伙策略,有效整合超
过200家行业渠道,积极进入存量市场,本报告期各类信贷产品共放贷金额为114.94亿元,同比增长280.75%。
2、主营业务收入按地区分类
           区域                       2017年                             2016年                            2015年
                          金额(万元)            比例       金额(万元)          比例        金额(万元)         比例
华南区域                          329,561.70       40.84%         279,009.03          44.68%       227,316.85          48.32%
增长率                                18.12%                             22.74%                            76.08%
华东区域                          169,000.23       20.94%         123,029.89          19.70%         96,435.33         20.50%
增长率                                37.37%                             27.58%                            34.64%
华北区域                          112,040.70       13.88%          97,199.68          15.56%         74,589.05         15.86%
增长率                                15.27%                             30.31%                            12.03%
华中及西南区域                    123,080.58       15.25%          80,380.87          12.87%         43,848.38         9.32%
增长率                                53.12%                             83.32%                            23.80%
山东区域                           73,498.15        9.11%          44,894.80           7.19%         28,221.55         6.00%
增长率                                63.71%                             59.08%                            5.43%
合计                              807,181.36      100.00%         624,514.27         100.00%       470,411.16       100.00%
    本报告期,主要得益于互联网+业务的迅速发展,同时受房地产交易市场稳步增长的影响,华东区域、华中及西南区域、
山东区域营业收入稳步增长,同比分别增长37.37%、53.12%和63.71%;华南区域得益于互联网+业务和金融服务业务的
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迅速发展,营业收入同比增长18.12%;华北区域受益于西安、兰州、长春等地区房地产交易市场稳步增长的影响,营业收
入同比增长15.27%。
二、主营业务分析
1、概述
参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。
2、收入与成本
(1)营业收入构成
                                                                                                         单位:元
                                   2017 年                                 2016 年
                                                                                                    同比增减
                          金额            占营业收入比重          金额            占营业收入比重
营业收入合计           8,211,546,958.79                100%    6,269,921,274.71             100%          30.97%
分行业
房地产中介服务业       8,211,546,958.79           100.00%      6,269,921,274.71           100.00%         30.97%
分产品
代理销售业务           3,779,472,507.46            46.03%      3,508,741,044.55            55.96%          7.72%
互联网+业务            2,353,182,649.28            28.66%      1,454,051,590.55            23.19%         61.84%
资产服务业务            849,031,823.45             10.34%       502,976,836.51              8.02%         68.80%
金融服务业务            725,175,328.69                 8.83%    446,918,358.57              7.13%         62.26%
顾问策划业务            321,916,176.06                 3.92%    298,533,984.29              4.76%          7.83%
其他房地产交易服
                        182,768,473.85                 2.23%     58,699,460.24              0.94%        211.36%

分地区
华南区域               3,429,474,871.72            41.76%      2,812,953,015.48            44.86%         21.92%
华东区域               1,691,573,531.55            20.60%      1,232,256,476.03            19.65%         37.27%
华北区域               1,122,982,914.00            13.68%       971,686,803.93             15.50%         15.57%
华中及西南区域         1,232,365,691.33            15.01%       804,183,125.80             12.83%         53.24%
山东区域                735,149,950.19                 8.95%    448,841,853.47              7.16%         63.79%
(2)占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况
√ 适用 □ 不适用
公司是否需要遵守特殊行业的披露要求

                                                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                                                                         单位:元
                                                                             营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
                        营业收入           营业成本             毛利率
                                                                               同期增减              同期增减        期增减
分行业
分产品
代理销售业务         3,779,472,507.46 2,414,630,602.75              36.11%               7.72%             3.84%          2.38%
互联网+业务          2,353,182,649.28 1,822,175,320.90              22.57%              61.84%            55.26%          3.29%
资产服务业务          849,031,823.45 1,032,780,125.69              -21.64%              68.80%           123.28%         -29.68%
金融服务业务          725,175,328.69     264,432,151.37             63.54%              62.26%            32.08%          8.34%
分地区
华南区域             3,429,474,871.72 2,406,886,303.28              29.82%              21.92%            34.19%          -6.42%
华东区域             1,691,573,531.55 1,242,744,746.42              26.53%              37.27%            40.88%          -1.88%
华北区域             1,122,982,914.00    935,237,805.41             16.72%              15.57%             6.70%          6.92%
华中及西南区域 1,232,365,691.33          935,431,937.29             24.09%              53.24%            43.47%          5.17%
山东区域              735,149,950.19     512,464,178.56             30.29%              63.79%            59.83%          1.72%
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据
□ 适用 √ 不适用
(3)公司实物销售收入是否大于劳务收入
□ 是 √ 否
(4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况
□ 适用 √ 不适用
(5)营业成本构成
行业分类
行业分类
                                                                                                                         单位:元
                                                      2017 年                              2016 年
       行业分类            项目                                                                                     同比增减
                                             金额          占营业成本比重         金额           占营业成本比重
房地产中介服务业 工资奖金               2,661,375,827.74            44.12% 2,445,918,002.68               54.05%          8.81%
说明
1、总体情况
公司最近各期的成本情况如下:
              项目                           2017年                            2016年                           2015年
                                                                               深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                          金额         占营业收入             金额         占营业收入的           金额          占营业收入
                                     (万元)              的比重          (万元)            比重             (万元)          的比重
营业收入                                  821,154.70        100.00%           626,992.13         100.00%          471,055.32        100.00%
增长率                                           30.97%                               33.10%                             42.39%
营业成本                                  603,276.50         73.47%           452,490.67             72.17%       317,782.76        67.46%
增长率                                           33.32%                               42.39%                             45.15%
营业成本中的工资奖金                      266,137.58         32.41%           244,591.80             39.01%       185,678.79        39.42%
增长率                                           8.81%                                31.73%                             22.49%
工资奖金占营业成本的比重                         44.12%                               54.05%                             58.43%
    本报告期,营业成本增加150,785.82万元,同比增长33.32%,主要原因是:1)本报告期公司互联网+业务发展迅速,收
入同比增长61.84%,成本同比增加64,852.58万元,占营业成本增长总额的43.01%,主要是支付给第三方的营销费用;2)本
报告期公司积极拓展扩大公寓管理的业务规模,收入同比增长387.64%,成本同比增加31,598.32万元,占营业成本增长总额
的20.96%,主要是支付给出租方的租金费用和摊销的室内装修配置费用。
本报告期,工资奖金占营业成本的比重较上年同期下降了9.94个百分点,主要是因为本报告期营业成本增长约六成来源于互
联网+业务和公寓管理业务。
2、毛利分析
   公司最近各期各项业务的毛利情况如下:
  业务类别                       2017年                                    2016年                                      2015年
                          毛利                   毛利率              毛利               毛利率                  毛利                 毛利率
               金额(万元)        占比                    金额(万元)        占比                  金额(万元)        占比
代理业务            136,484.19      62.64%        36.11%     118,334.14        67.81%      33.73%       98,433.01          64.22%     36.10%
增长率                   15.34%                    2.38%            20.22%                  -2.37%             46.24%                  5.03%
互联网+业务          53,100.73      24.37%        22.57%      28,040.20        16.07%      19.28%       12,251.76          7.99%      16.82%
增长率                   89.37%                    3.29%            128.87%                 2.46%             1379.22%                 4.71%
金融服务业务         46,074.32      21.15%        63.54%      24,670.65        14.14%      55.20%       26,405.38          17.23%     62.62%
增长率                   86.76%                    8.34%             -6.57%                 -7.42%             28.90%                 -13.41%
顾问业务             10,216.13       4.69%        31.74%       4,371.44         2.51%      14.64%        9,792.85          6.39%      26.53%
增长率                  133.70%                   17.10%            -55.36%                -11.89%             -42.70%                -10.08%
资产服务业务        -18,374.83      -8.43%       -21.64%       4,042.80         2.32%       8.04%        8,754.86          5.71%      20.17%
增长率                  -554.51%                 -29.68%            -53.82%                -12.13%             42.18%                  0.09%
其他交易业务         -9,622.34      -4.42%       -52.65%       -4,957.78       -2.84%      -84.46%       -2,365.31         -1.54%     -77.40%
增长率                  -94.09%                   31.81%            -109.60%                -7.06%            -19487.79%              -77.80%
合计                217,878.20     100.00%        26.53%     174,501.45       100.00%      27.83%      153,272.55        100.00%      32.54%
注:毛利=收入-成本
本报告期,公司实现的毛利比上年同期增加43,376.75万元,毛利率同比下降1.3个百分点,主要是因为本报告期公司积极拓
展扩大公寓管理等资产服务业务相应的增加成本投入所致。
    公司各项主营业务的毛利具体情况如下:
    1)代理销售业务实现毛利136,484.19万元,同比增长15.34%,毛利率同比上升了2.38个百分点,主要是因为代理销售
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
业务收入的增长速度快于其成本的增长。
      2)互联网+业务实现毛利53,100.73万元,同比增长89.37%,毛利率同比上升了3.29个百分点,主要是因为公司互联网+
业务发展迅速,收入同比增长61.84%,逐步形成规模效益所致。
      3)金融服务业务实现毛利46,074.32万元,同比增长86.76%,毛利率同比上升了8.34个百分点,主要是因为公司积极研
发新的金融服务产品并全部铺排落地,收入同比增长62.26%,逐步形成规模效益所致。
      4)顾问策划业务实现毛利10,216.13万元,同比增长133.70%,毛利率同比上升了17.1个百分点,主要是因为顾问策划
业务收入受市场影响同比增长7.83%,但其成本支出主要为工资等固定成本所致。
      5)资产服务业务毛利为亏损18,374.83万元,同比下降554.51%,主要原因是:1)本报告期公司积极拓展公寓管理业务,
相关拓展成本和前期运营成本相应增加;2)公寓收房的租赁成本,公司按会计准则规定的直线法进行核算,前期分摊的租
赁成本比合同实际支付的租金高,导致前期的业务毛利较低。据此我们认为现阶段公寓业务目前暂时的亏损在公司可控制的
范围内。
     6)其他交易业务毛利为亏损9,622.34万元,同比下降94.09%,其他交易业务主要是装修业务、存量物业的租售服务和中
高端社区的社区管家服务,目前公司正在积极探索尝试一些新的业务模式,前期的拓展成本和试运营成本增加,并且公司会
确保这类业务产生的亏损在可控制的范围内。
(6)报告期内合并范围是否发生变动
√ 是 □ 否
本报告期通过投资新设增加衡水世联汇创房地产经纪有限公司、邢台世联行房地产经纪有限公司、青岛世联君汇不动产运营
管理有限公司等57家子公司,通过非同一控制下企业并购增加北海红璞礼遇酒店管理有限公司1家子公司,通过股权委托获
得控制权增加武汉都市世联资产管理有限公司1家子公司;因注销减少海南世联房地产咨询有限公司1家子公司。
详见本附注“八、合并范围的变更”及本附注“九、在其他主体中的权益”相关内容。
(7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
(8)主要销售客户和主要供应商情况
公司主要销售客户情况
前五名客户合计销售金额(元)                                                                   1,167,686,302.89
前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例                                                                14.23%
前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比
                                                                                                         0.00%

公司前 5 大客户资料
     序号                客户名称                      销售额(元)                占年度销售总额比例
      1     恒大地产集团有限公司                              644,488,338.69                             7.85%
      2     万科企业股份有限公司                              215,379,791.09                             2.62%
      3     保利房地产(集团)股份有限公司                    158,184,238.94                             1.93%
                                                                        深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
      4     京御房地产开发有限公司                                       75,270,987.32                                    0.92%
      5     广州富力地产股份有限公司                                     74,362,946.85                                    0.91%
  合计                         --                                     1,167,686,302.89                                   14.23%
主要客户其他情况说明
√ 适用 □ 不适用
公司对以上五大客户不存在单个客户的销售比例超过50%的情况,不存在业务严重依赖单个大客户的风险。本公司前五大客
户中无本公司关联方。本公司董事、监事和高级管理人员、主要关联方或持有发行人5%以上股份的股东,未占有前五大客
户任何权益。
公司主要供应商情况
前五名供应商合计采购金额(元)                                                                                    181,875,273.81
前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例                                                                                4.97%
前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例                                                                        0.00%
公司前 5 名供应商资料
 序号                        供应商名称                                    采购额(元)                占年度采购总额比例
  1       重庆高盛置业有限公司                                                      79,430,320.18                         2.17%
  2       TCL 商用信息科技(惠州)股份有限公司                                      30,012,296.00                         0.82%
  3       浙江升和资产管理有限公司                                                  24,912,909.11                         0.68%
  4       昆明荣城房地产经纪有限公司                                                24,344,248.62                         0.67%
  5       昆明尊园房地产经纪有限公司                                                23,175,499.90                         0.63%
 合计                               --                                            181,875,273.81                          4.97%
主要供应商其他情况说明
√ 适用 □ 不适用
本公司前五大供应商中无本公司关联方。本公司董事、监事和高级管理人员、主要关联方或持有发行人5%以上股份的股东,
未占有前五大供应商的任何权益。
3、费用
                                                                                                                        单位:元
                        2017 年            2016 年        同比增减                          重大变动说明
管理费用             494,236,903.35      491,549,250.82      0.55%
                                                                     主要原因是:1)本报告期公司利息收入同比减少 2,383.42 万元;2)
财务费用              62,175,675.67       12,357,666.90 403.13%
                                                                     本报告期公司对外融资增加,利息支出同比增加 2,282.45 万元。
                                                                     主要是因为根据《财政部国家税务总局关于全面推开营业税改征增
税金及附加            60,418,645.51      114,062,751.43    -47.03% 值税试点的通知》,公司从 2016 年 5 月 1 日起全部征收增值税,本
                                                                     报告期公司不再缴纳营业税所致。
                                                                       深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                       2017 年           2016 年        同比增减                             重大变动说明
                                                                    主要原因是:1)本报告期按公司会计政策计提的贷款损失准备增
                                                                    加 10,215.91 万元;2)本报告期按公司会计政策评估确认的贷款坏
资产减值损失         139,388,053.58     45,416,688.99 206.91%
                                                                    账损失同比减少 4,269.18 万元;3)本报告期按公司会计政策计提
                                                                    的坏账准备增加 4,628.49 万元。
                                                                    主要是因为本报告期公司处置了开发商以房抵债的资产产生损失,
资产处置收益               72,698.98      504,748.91      -85.60%
                                                                    上期没有此项支出。
营业外支出             4,442,800.50      2,302,777.47     92.93% 主要是因为本报告期公司支出的捐赠和赔偿罚款比上年同期增加。
                                                                    主要是因为本报告期公司盈利增长,依法需要缴纳企业所得税增
所得税费用           435,248,043.52    331,158,022.16     31.43%
                                                                    加。
4、研发投入
□ 适用 √ 不适用
5、现金流
                                                                                                                        单位:元
                    项目                           2017 年                         2016 年                   同比增减
经营活动现金流入小计                               17,030,386,640.45              11,834,159,515.14                     43.91%
经营活动现金流出小计                               20,056,258,123.97               9,539,848,570.40                     110.24%
经营活动产生的现金流量净额                         -3,025,871,483.52               2,294,310,944.74                  -231.89%
投资活动现金流入小计                                    263,307,037.03               109,749,450.61                     139.92%
投资活动现金流出小计                                    926,364,382.37               543,989,654.25                     70.29%
投资活动产生的现金流量净额                              -663,057,345.34             -434,240,203.64                     52.69%
筹资活动现金流入小计                                4,840,040,140.12               1,230,458,895.15                     293.35%
筹资活动现金流出小计                                1,966,484,022.44               2,699,220,462.32                     -27.15%
筹资活动产生的现金流量净额                          2,873,556,117.68               -1,468,761,567.17                 -295.64%
现金及现金等价物净增加额                                -815,947,942.31              391,379,348.37                  -308.48%
相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明
√ 适用 □ 不适用
(1)经营活动现金流入同比增长43.91%,主要原因是:1)本报告期公司贷款回收,加上通过资产证券化、信托计划等方
式盘活信贷资产,产生的现金净流入较上年同期增加了384,776.24万元;2)公司业务收入增长,收到的业务回款较上年同
期增加了173,406.83万元,特别是互联网+业务、金融业务和资产管理业务,为公司带来了较好的现金流。
(2)经营活动现金流出同比增长110.24%,主要原因是:1)本报告期公司贷款放款产生的现金流出较上年同期增加了
830,245.22万元;2)公司支付的押金保证金比上期增加70,895.53万元;3)公司的成本费用主要是付现成本,业务规模扩大,
报告期内的投入增加,特别是支付的人力成本、咨询费、技术协作费的增加。
(3)投资活动现金流入同比增长139.92%,主要是因为本报告期公司收回了可供出售金融资产投资款12,592.20万元,详情
                                                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
见合并财务报表项目注释9。
(4)投资活动现金流出同比增长70.29%,主要原因是:1)本报告期公司积极拓展公寓管理等资产服务业务,支付的固定
资产、装修款较上年同期增加了24,741.52万元;2)本报告期公司对外投资增长较快,较上年同期增加了13,520.19万元。
(5)筹资活动现金流入同比增长293.35%,主要是因为本报告期公司通过银行贷款、信托计划、资产证券化等方式融入的
资金较上年同期增加了365,980.21万元。
(6)筹资活动现金流出同比下降27.15%%;主要原因是:1)本报告期偿还银行贷款同比减少113,800.00万元;3)本报告期
公司信贷资产证券化到期偿还款项同比增加31,424.28万元。
报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明
√ 适用 □ 不适用
本报告期,公司实现的净利润为105,584.29万元,经营活动产生的现金流量净流出302,587.15万元,存在较大的差异,主要
原因是:1)公司金融服务业务发展顺利,贷款发放和回收产生的现金净流出为445,468.98万元;2)公司支付的项目和租赁
押金同比增加70,125.39万元。
三、非主营业务分析
□ 适用 √ 不适用
四、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
                                                                                                                         单位:元
                           2017 年末                  2016 年末
                                       占总资                       占总资 比重增减                    重大变动说明
                        金额                        金额
                                       产比例                       产比例
货币资金            2,521,842,674.25    18.50%   3,271,492,298.59    42.03%   -23.53%
                                                                                        主要是因为本报告期第三、四季度营业收入增
应收账款            1,845,185,216.23    13.53%    959,021,100.83     12.32%    1.21%
                                                                                        长较快所致。
                                                                                        期末余额主要是公司装修业务尚未完工的工程
存货                  15,209,771.58      0.11%                                 0.11%
                                                                                        成本和尚未结算的合同毛利。
投资性房地产         112,701,186.11      0.83%    112,746,045.25      1.45%    -0.62%
长期股权投资          27,667,288.27      0.20%     32,215,803.16      0.41%    -0.21%
固定资产             177,981,478.56      1.31%    165,602,488.18      2.13%    -0.82%
短期借款            2,447,332,673.57    17.95%    480,000,000.00      6.17%   11.78% 主要是因为本报告期公司的银行借款增加。
                                                                                        主要是因为本报告期公司业务结算收到的票据
应收票据             309,973,522.18      2.27%    220,584,021.38      2.83%    -0.56%
                                                                                        增加。
                                                                                        主要是因为本报告期公司资产管理业务快速发
预付款项             456,202,541.07      3.35%    225,028,648.54      2.89%    0.46%
                                                                                        展而预付采购、装修款项和租金增加。
                                                                    深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                      2017 年末                  2016 年末
                                  占总资                       占总资 比重增减                   重大变动说明
                   金额                        金额
                                  产比例                       产比例
                                                                                  主要是因为公司支付的项目和租赁押金同比增
其他应收款     1,073,581,431.75     7.87%    305,825,802.21      3.93%    3.94%
                                                                                  加 73,286.98 万元。
                                                                                  主要是因为本报告期世联小贷的各类信贷产品
贷款           4,850,582,791.30    35.58%   1,148,471,928.23    14.75%   20.83%
                                                                                  发放的贷款金额同比增加 280.75%所致。
                                                                                  主要是因为本报告期公司待抵扣的增值税进项
其他流动资产     44,830,296.94      0.33%     15,899,559.21      0.20%    0.13%
                                                                                  税额同比增加 3,001.03 万元。
                                                                                  增加的金额主要是公司公寓等资产管理业务快
长期待摊费用    442,425,986.75      3.25%     79,209,704.85      1.02%    2.23%
                                                                                  速发展而增加的公寓装修费。
                                                                                  主要是因为公司业务规模扩大依法确认的递延
递延所得税资
                623,221,058.48      4.57%    411,056,898.58      5.28%   -0.71% 所得税增加,特别是应付未付的职工薪酬以及

                                                                                  互联网+业务应付未付的第三方费用。
                                                                                  变动情况:1)公司支付收购杭州三箭装饰工程
                                                                                  有限公司 100%股权的款项 18,800.00 万元,相
                                                                                  关手续尚在办理中;2)公司投资 10,000.00 万
其他非流动资                                                                      元设立上海海祁企业管理合伙企业(有限合
                300,200,000.00      2.20%     10,000,000.00      0.13%    2.07%
产                                                                                伙),持有其 8.58%的份额,相关手续尚在办理
                                                                                  中;3)公司支付收购杭州三箭装饰工程有限公
                                                                                  司 100%股权的款项 210.00 万元,相关手续尚在
                                                                                  办理中。
                                                                                  主要原因是:1)本报告期公司公寓管理等资产
                                                                                  服务业务的运营租赁费,按直线法摊销预先记
应付账款        220,517,664.99      1.62%     24,297,747.03      0.31%    1.31% 账的应付款 11,932.07 万元;2)本报告期公司公
                                                                                  寓管理等资产服务业务,应付的资产装修款同
                                                                                  比增加 3,195.34 万元。
                                                                                  主要原因是:1)本报告期公司小额贷款放贷额
                                                                                  增长较快,金融服务业务预收的利息同比增加
                                                                                  17,004.78 万元;2)本报告期资产服务业务规模
预收款项        353,300,595.39      2.59%     72,974,776.85      0.94%    1.65%
                                                                                  增大,公司预收的物业费和运营服务费同比增
                                                                                  加 6,423.89 万元;3)本报告期公司预收装修服
                                                                                  务费增加 5,025.35 万元。
                                                                                  主要原因是:1)本报告期公司营业收入和利润
                                                                                  增长,依法计提税金增加;2)本报告期依法确
应交税费        775,207,384.32      5.69%    562,721,154.63      7.23%   -1.54%
                                                                                  认的递延所得税增加,特别是应付未付的职工
                                                                                  薪酬以及互联网+业务应付未付的第三方费用。
                                                                                  主要是因为公司通过资产证券化方式融入资
应付利息         13,703,554.30      0.10%     30,285,432.62      0.39%   -0.29%
                                                                                  金,本报告期依合同约定已支付利息或收益。
                                                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                           2017 年末                  2016 年末
                                       占总资                       占总资 比重增减                      重大变动说明
                        金额                        金额
                                       产比例                       产比例
                                                                                       期末余额是本报告期青岛荣置地、山东世联实
应付股利                4,854,807.91     0.04%     12,585,937.14      0.16%   -0.12% 施利润分配应付而暂未支付的少数股东的股
                                                                                       利。
                                                                                       主要原因是:1)公司互联网+业务收到的暂收
                                                                                       服务费及应付未付的第三方费用增加 55,507.98
                                                                                       万 元 ; 2 ) 公 司 收 到 的 租 赁 等 押金 同 比 增 加
其他应付款          1,937,674,037.15    14.21%   1,075,419,600.70    13.82%    0.39%
                                                                                       8,320.09 万元;3)公司收到的项目合作款同比
                                                                                       增加 6,387.69 万元;4)公司收到的代收代付款
                                                                                       同比增加 6,011.96 万元。
一年内到期的                                                                           期末余额是本报告期新合并的子公司武汉都市
                        6,000,000.00     0.04%                                 0.04%
非流动负债                                                                             在合并前发生的长期借款,合同一年内将到期。
                                                                                       主要是因为公司对信贷资产进行资产证券化的
其他流动负债        1,428,618,400.64    10.48%    226,821,637.25      2.91%    7.57%
                                                                                       规模扩大所致。
                                                                                       期初余额为上年公司按会计政策确认的递延收
递延收益                                              576,000.00      0.01%   -0.01% 益,预计在一年内可计入收入,按会计政策需
                                                                                       重分类到报表的其他流动负债中列示。
2、以公允价值计量的资产和负债
□ 适用 √ 不适用
3、截至报告期末的资产权利受限情况
    1)2016年9月20日,本集团以位于北京市朝阳区建国门外大街甲6号1幢5层C座六层、1幢6层C座七层房产作为抵押,与
平安银行股份有限公司深圳分行签订了平银战略六部综字20160701第001号综合授信合同,综合授信期限为2016年9月20日至
2018年9月19日,截止2017年12月31日,该物业的固定资产账面原值为70,060,928.54元,净值为47,641,431.49元。
     2)2016年11月11日,本集团以西安高新区高新国际商务中心数码大厦13201室,武汉瑞通广场B座19层、21层,天津
市和平区解放北路与曲阜道交口西南侧信达广场塔楼第9层901-903、905-912、第10层1001-1003、1005-1012做为抵押,与招
商银行股份有限公司深圳分行签订了2016公二字0016320587号授信协议,抵押期限自2016年12月15日至2018年12月14日。截
止2017年12月31日,以上物业的固定资产账面原值为84,268,414.10元,净值为61,860,488.27元。
     3)期末其他货币资金:公司定期存单质押21,000,000.00元、存入商业承兑汇票保贴保证金50,000,000.00元、子公司在
银行存入保函保证金2,453,984.12元、在银行存入诉讼保证金共计4,825,522.58元等共计78,519,564.77元。
                                                                     深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
五、投资状况分析
1、总体情况
□ 适用 √ 不适用
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
□ 适用 √ 不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
□ 适用 √ 不适用
4、以公允价值计量的金融资产
□ 适用 √ 不适用
5、募集资金使用情况
√ 适用 □ 不适用
(1)募集资金总体使用情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                     单位:万元
                                                        报告期内 累计变更 累计变更                                     闲置两
                                 本期已使 已累计使                                     尚未使用
  募集    募集 募集资金总                               变更用途 用途的募 用途的募                尚未使用募集资       年以上
                                 用募集资 用募集资                                     募集资金
  年份    方式         额                               的募集资 集资金总 集资金总                 金用途及去向        募集资
                                 金总额      金总额                                      总额
                                                        金总额      额       额比例                                    金金额
                                                                                                  已经变更用途,将按
                                                                                                  变更后的投资计划
    首次
2009 年 公开         60,041.05            0 54,041.05      6,000 23,773.83    39.60%      6,000 执行。详见本节中关
    发行                                                                                      于《募集资金变更项
                                                                                                  目情况》中的说明。
                                                                                                  部分将按原计划继
                                                                                                  续执行;已经变更用
                                                                                                  途的,将按变更后的
    非公
2015 年 开发        111,802.77     21,000 35,745.79 71,961.46 71,961.46       64.36% 76,056.98 投资计划执行。详见
    行                                                                                        本节中关于《募集资
                                                                                                  金变更项目情况》中
                                                                                                  的说明。
合计       --       171,843.82     21,000 89,786.84 77,961.46 95,735.29       55.71% 82,056.98            --
                                                                    深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                募集资金总体使用情况说明
1、2009 年 8 月公司首次公开发行股票募集资金承诺投资项目的总额为人民币 31,923.67 万元,计划投资于顾问代理业务全国布局项目、
集成服务管理平台项目、人力发展与培训中心项目和品牌建设项目。截至本报告期末,原承诺项目累计使用募集资金为人民币 8,149.84 万
元。本次发行超募资金为人民币 28,117.38 万元,截至本报告期末,超募资金已经全部使用完毕。截至本报告期末,公司已经累计变更募
集资金投资项目共计人民币 23,773.83 万元,截至本报告期末,累计使用变更的募集资金共计人民币 17,773.83 万元,并已累计使用募集
资金专户的存款利息收入人民币 3,409.63 万元。综上所述,截至本报告期末,公司已累计使用募集资金人民币 54,041.05 万元。2、2015
年 5 月公司非公开发行股票募集资金净额为 111,802.77 万元,计划投资于基于大数据的 O2M 平台建设项目以及补充流动资金,截至本报
告期末,公司已累计使用募集资金人民币 35,745.79 万元。截至本报告期末,公司已经累计变更募集资金投资项目共计人民币 71,961.46
万元。
(2)募集资金承诺项目情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                       单位:万元
                                                                            截至期末 项目达到                   是否 项目可行
 承诺投资项目 是否已变                       调整后投 本报告 截至期末                               本报告期
                             募集资金承诺                                   投资进度 预定可使                   达到 性是否发
 和超募资金投 更项目(含                      资总额     期投入 累计投入                             实现的效
                               投资总额                                      (3)=     用状态日                 预计 生重大变
         向      部分变更)                     (1)      金额    金额(2)                                益
                                                                             (2)/(1)       期                   效益      化
                                                        承诺投资项目
顾问代理业务                                                                           2012 年 08
                    是           17,393.27      3,200               3,200 100.00%                   19,793.27    否       否
全国布局项目                                                                           月 28 日
集成服务管理                                                                           2012 年 08
                    是             5,732.4 2,242.45              2,242.45 100.00%                                否       否
平台项目                                                                               月 28 日
人力发展与培                                                                           2012 年 08
                    是               4,248 1,396.38              1,396.38 100.00%                                否       否
训中心项目                                                                             月 28 日
                                                                                       2012 年 08
品牌建设项目        是               4,550 1,311.01              1,311.01 100.00%                                否       否
                                                                                       月 28 日
基于大数据的
O2M 平台建设        是             40,000 1,075.77               1,075.77 100.00%                                否       否
项目
补充流动资金        是           71,802.77 38,765.54     21,000 34,670.02    89.44%                              否       否
承诺投资项目
                    --          143,726.44 47,991.15     21,000 43,895.63      --          --       19,793.27    --        --
小计
                                                        超募资金投向
收购山东世联                                                                           2010 年 05
                                     4,000      4,000               4,000 100.00%                    4,407.82    否       否
51%股权                                                                                月 31 日
增资盛泽担保,
                                                                                       2010 年 06
持有其 37.5%的                       4,608      4,608               4,608 100.00%                     -277.54    否       否
                                                                                       月 30 日
股权
收购青岛雅园                         2,100      2,100               2,100 100.00% 2012 年 01                0    否       否
                                                                   深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
60%股权                                                                            月 01 日
四川嘉联股权                                                                       2011 年 02
                                    990.83    990.83              990.83 100.00%                  812.93    否   否
收购款余款                                                                         月 28 日
收购盛泽担保                                                                       2012 年 09
                                  10,569.88 10,569.88          10,569.88 100.00%                  -462.57   否   否
62.5%的股权                                                                        月 01 日
收购世联投资                                                                       2012 年 09
                                   2,348.51 2,348.51            2,348.51 100.00%                 3,105.25   否   否
100%的股权                                                                         月 01 日
收购世联小贷                                                                       2012 年 09
                                   2,871.16 2,871.16            2,871.16 100.00%                 4,290.52   否   否
29%的股权                                                                          月 01 日
收购厦门立丹                                                                       2015 年 01
                                       629       629                629 100.00%                   208.28    否   否
行 51%的股权                                                                       月 12 日
超募资金投向
                     --           28,117.38 28,117.38          28,117.38   --          --       12,084.69   --   --
小计
合计                 --        171,843.82 76,108.53     21,000 72,013.01   --          --       31,877.96   --   --
                 1、顾问代理业务全国布局项目募集资金总额为 17,393.27 万元,截至本报告期末,原承诺投资项目累计投
                 入 3,200.00 万元,募集资金变更后新投资项目累计投入 9,240.00 万元(包括使用了专户的存款利息收入
                 1,046.73 万元);专户存款余额为 7,418.36 万元,其中本金可用余额 6,000.00 万元,利息收入 1,418.36 万
                 元。
                 由于不同城市的房地产市场在宏观调控下呈现出不同的发展特征,使得原募投计划涉及的资金投放进度和
                 城市布局变得不能适应当前的市场变化情况,所以公司在原募投计划之内适当调整了不同城市资金投放的
                 先后顺序,并针对原募投计划未覆盖的城市,根据公司战略和市场情况运用自有资金 13,735.84 万元进行
                 布局,两部分合计投入 16,935.84 万元,与原募投项目的资金总额基本一致。在公司上市后至 2017 年 12
                 月 31 日这期间,采用自有资金投资新设或并购的子公司共计为公司创造了净利润 57,048.21 万元。原募投
                 计划实施和自有资金实现布局的情况详见公司披露的《2017 年度募集资金存放与使用情况的专项报告》中
                 备注一的内容。
                    目前公司顾问代理业务地全国布局已经基本完成,原募投计划涉及需增资的核心城市子公司和绝大多
未达到计划进
                 数新设的分子公司经过几年的发展和沉淀,目前流动资金充足,无需额外再投入资金。按照战略,公司将
度或预计收益
                 以上述子公司为基础继续布局三四线城市,由于这些区域市场业务发展不太成熟,公司的发展策略是现有
的情况和原因
                 子公司先就近支持,待市场成熟后再考虑开设分支机构,这样可以最大程度地节省分子公司的中后台运营
(分具体项目)
                 成本,提高资金使用效率,比原募投计划实施的效果更好。
                    公司上市以来有效利用资源把握发展机会,业绩规模已大幅提升。2017 年实现归属于上市公司股东净
                 利润 100,388.35 万元,较上市前一年 2008 年净利润 7,973.06 万元增长 11.6 倍,公司整体效益表现良好。
                 对于上述无需继续投入的募集资金,公司积极考虑新的方案:
                 (1)2014 年 7 月 11 日,公司召开了 2014 年第一次临时股东大会,审议通过了《关于变更部分募集资金
                 投资项目的议案》,同意公司部分变更募集资金投资项目,使用本项目募集资金 3,500.00 万元用于收购四川
                 嘉联兴业地产顾问有限公司(后更名为四川世联行兴业房地产顾问有限公司,以下简称“四川嘉联”)24.50%
                 股权;截至本报告期,该笔款项已经支付完毕,详细情况请见本报告中关于募集资金项目变更的内容。
                 (2)2014 年 11 月 12 日,公司召开了 2014 年第四次临时股东大会,审议通过了《关于部分变更募集资金
                 投资项目及使用超募资金的议案》,同意公司变更募集资金投资项目和使用超募资金共计 8,200.00 万用于
                 收购厦门立丹行置业有限公司 51%的股权,其中使用本项目尚未使用的募集资金本金投入 4,693.27 万元、
                 及该项目专用账户的利息净额投入 1,306.73 万元;使用超募资金本金投入 629.00 万元、超募资金专用账户
                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
的利息净额投入 1,571.00 万元。根据收购协议约定调整后的收购金额为 7,708.00 万元,截至报告期未,新
项目已经累计使用原项目的募集资金 4,693.27 万元和专用账户的利息收入 1,046.73 万元,使用超募资金 629
万元以及超募资金专户的存款利息收入 1,339 万元,收购价款已经全部支付完毕,详细情况请见本报告中
关于募集资金项目变更的内容。
(3)2017 年 9 月 15 日,本公司召开了 2017 年第二次临时股东大会,审议通过了《关于部分变更募集资
金用途的议案》,同意公司变更募集资金投资项目,将顾问代理业务全国布局项目剩余募集资金本金余额
6,000.00 万元,及其剩余利息和其他原募集资金项目剩余利息,变更用于长租公寓建设项目。详细情况请见
本报告中关于募集资金项目变更的内容。
2、集成服务管理平台项目、人力发展与培训中心项目及品牌建设项目募集资金总额为 14,530.40 万元,截
至本报告期末,原承诺投资项目累计投入 4,949.84 万元,变更后新投资项目累计投入 10,604.47 万元(包
括使用了专户的存款利息收入 1,023.91 万元);截至本报告期末专户存款余额为 407.53 万元,均为专户利
息收入。
公司自 2009 年上市以来,房地产市场在持续的宏观调控下运行,公司代理收入结算周期加长,从而影响
公司收入,进而影响公司利润。由于上述三个项目系费用化支出,如果仍然按照原募投计划投入,将会影
响公司当期利润,所以公司有意控制了投入进度,并采取以下措施完成相应的工作:(1)软件采购主要由
外购方式转为自行开发。(2)人力资源的日常培训工作利用公司现有场所,培训中心项目未启动。(3)图
书出版、品牌运营等的主要工作由内部自行完成。
因此,上述三个项目对应的募集资金在使用进度上远远慢于原募投计划。目前因为原募投计划资金的使用
期限已经到期,公司暂停了原募投计划的资金使用,对于确需投入的项目,公司正在使用自有资金继续投
入。
针对剩余募集资金的使用问题,公司积极考虑新的方案:
(1)2013 年 9 月 12 日,公司召开了 2013 年第一次临时股东大会,审议通过了《关于部分变更募集资金
投资项目议案》,同意公司部分变更募集资金投资项目,将人力发展与培训中心项目和品牌建设项目尚未
使用的募集资金用于布局资产服务业务,即通过深圳世联兴业资产管理有限公司(后更名为深圳世联君汇
不动产运营管理股份有限公司,以下简称“世联资管”)收购北京安信行物业管理有限公司(以下简称“北
京安信行”)60.00%的股权,股权收购价款为人民币 7,800.00 万元,其中使用自有资金投入 1,250.00 万元,
使用原项目尚未使用的募集资金投入 6,090.61 万元、原项目专用账户的利息净额投入 459.39 万元。截至本
报告期末,新项目使用的募集资金已经全部支付完毕,详细情况请见本报告中关于募集资金项目变更的内
容。
(2)2015 年 1 月 9 日,公司召开了 2015 年第一次临时股东大会,审议通过了《关于部分变更募集资金投
资项目及使用自有资金的议案》,同意公司变更募集资金投资项目以及使用自有资金共计 5,375.40 万元用
于收购青岛荣置地顾问有限公司 51%的股权(本次交易的股权转让价款以目标公司 2014 年实际净利润不
低于承诺净利润为基础,如目标公司 2014 年实际净利润低于当年承诺净利润的,本次交易的股权转让价
款相应调整)。其中使用集成服务管理平台项目尚未使用的募集资金本金余额 3,489.95 万元、该项目专用
账户的利息净额收入 564.52 万元;使用自有资金投入 1,320.93 万元。截至本报告期末,新项目已经实际使
用募集资金款 3,489.95 万元和专户存款利息 564.52 万元,已经全部支付完毕,详细情况请见本报告中关于
募集资金项目变更的内容。
3、基于大数据的 O2M 平台建设项目计划使用募集资金总额为 40,000 万元。截至本报告期末,专户存款
余额为 40,119.83 万元,其中募集资金本金可用余额为 38,924.23 万元,利息收入 1,195.60 万元。截至本报
告期末,原承诺投资项目已使用投入 1,075.77 万元,项目尚处于建设期中,暂不能评估达产当年的效益情
况。
基于大数据的 O2M 平台建设项目原计划按照“硬件+软件+团队”同时开始建设,但是项目所依赖的移动互
联网技术飞速发展,相关软件及硬件设备的更新迭代速度较快,同时公司 O2M 平台发展战略所需要的专
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
               业人才稀缺,项目团队的组建时间较长,如果公司继续按原计划实施,会使公司先期购买的软件及硬件设
               备不能满足陆续招聘的项目团队开发要求,造成极大的浪费并降低项目的建设效率。公司为适应 O2M 项
               目所属行业软件及硬件更新速度较快的特点,更加经济高效地利用募集资金,公司决定先组建研发团队再
               开发项目相关软件,因此 O2M 平台建设项目的投入速度慢于原计划。项目团队已陆续开发的世联集、资
               产宝等 O2M 项目相关应用软件发生的人力成本等开发投入均使用自有资金垫付。
               O2M 平台建设项目是一个需要长期投入的项目,2017 年 9 月 15 日,本公司召开了 2017 年第二次临时股
               东大会,审议通过了《关于部分变更募集资金用途的议案》,同意公司变更募集资金投资项目,公司已将
               项目剩余募集资金 38,924.23 万元变更为租建长租公寓项目,对于 O2M 平台建设项目继续使用自有资金投
               入,不会影响其发展,详细情况请见本报告中关于募集资金项目变更的内容。
               4、补充流动资金计划使用募集资金总额为 71,802.77 万元。截至本报告期末,专户存款余额为 39,583.25
               万元,其中募集资金本金可用余额 37,132.75 万元,利息收入 2,450.50 万元。截至本报告期末,原承诺投
               资项目已使用投入 34,670.02 万元。补充流动资金项目的资金投入后的运营并不是独立的,因此无法单独
               评估项目的效益情况。
               受市场环境变化的影响,公司代理销售业务增长有所放缓,同时公司根据市场变化主动调整了顾问策划业
               务战略,转型期间顾问策划业务增长较慢,均未达到补充流动资金项目设定的目标,导致公司补充相应项
               目的流动资金较少。因此,2017 年 9 月 15 日,本公司召开了 2017 年第二次临时股东大会,审议通过了《关
               于部分变更募集资金用途的议案》,同意公司变更募集资金投资项目,公司已将原代理销售业务和顾问策
               划业务补流的剩余募集资金 33,037.23 万元变更为租建长租公寓项目,详细情况请见本报告中关于募集资金
               项目变更的内容。
项目可行性发
生重大变化的   不适用
情况说明
               适用
               2009 年 8 月公司首次公开发行取得超募资金 28,117.38 万元,截至本报告期末,超募资金已按原计划使用
               完毕。2016 年公司转让原使用超募资金收购的青岛雅园 60%的股权,收回股权转让款 3,514.48 万元存放
               于超募资金银行账户中;截至本报告期末,本项目专户存款余额为 3,856.51 万元,其中专户存款利息收入
               为 342.03 万元。
               超募资金投入使用的具体情况如下:
               1、公司第一届股东大会于 2010 年 4 月 15 日召开,审议通过了《关于使用部分超募资金收购济南信立怡
               高物业顾问有限公司的议案》,同意公司以超募资金 4,000.00 万元收购信立怡高 51.00%的股权,股权转让
               款已经按协议约定支付完毕,该公司于 2010 年 5 月 31 日起纳入公司合并范围。信立怡高(后更名为山东
超募资金的金   世联)为公司第一家并购的企业,为公司主营业务的并购整合工作积累了经验。整合初期,该公司业绩增
额、用途及使用 长不明显,但经过磨合,山东世联的经营已经步入正轨,业绩增长迅速,自并购以来,山东世联已累计为
进展情况       公司带来效益 12,624.72 万元。
               2、公司第一届股东大会于 2010 年 4 月 15 日召开,审议通过了《关于使用部分超募资金对深圳盛泽担保
               有限公司增资扩股暨关联交易的议案》,同意公司使用超募资金 4,608.00 万元对盛泽担保进行增资,增资
               后公司持有盛泽担保 37.50%的股权,增资款已于 2010 年 5 月 24 日按合同约定支付完毕。此次投资项目
               的实施有助于公司扩大规模,探讨和发展日益增长的存量市场业务、延展产业链的尝试,符合公司战略方
               向。由于之后二手楼交易量受市场调整的影响出现下滑,同时银行信贷政策从支持传统的个人按揭业务调
               整为偏向于经营性贷款,另外随着经济环境的变化,中小企业经营困难加大,与中小企业相关的过桥类产
               品的风险加大,为控制风险,公司主动控制了业务规模,因而影响了效益的增长。随后公司于 2012 年、
               2014 年又陆续并购了盛泽担保及其子公司世联投资、世联小贷的股权,持有这三家公司 100.00%的股权,
               并将其作为一项资产整体进行运营,调整金融服务产品结构,陆续研发上线推出新的信贷产品,本报告期
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
               公司金融服务业务的收入规模增长迅速,详见本备注中第 5 点的说明。
               3、2011 年 8 月 10 日公司第二届董事会第九次会议审议通过了《关于使用超募资金收购青岛雅园物业管理
               有限公司的议案》,同意公司使用超募资金支付青岛雅园物业管理有限公司的股权转让款 2,100.00 万元,
               股权转让款已经按协议约定支付完毕,青岛雅园于 2012 年 1 月 1 起纳入公司合并范围。2016 年 5 月 23
               日公司召开第三届董事会第五十三次会议,审议通过《关于转让控股子公司青岛雅园物业管理有限公司股
               权的议案》,同意公司按 3,514.48 万元转让公司持有的青岛雅园 60%股权,同时公司享有未分配利润额
               916.45 万元,截止本报告期末,公司已全部收回股权转让款 3,514.48 万元和利润分配款 916.45 万元。
               4、2011 年 8 月 10 日公司第二届董事会第九次会议审议通过了《关于使用超募资金支付四川嘉联兴业地产
               顾问有限公司和重庆纬联地产顾问有限公司剩余股权转让款的议案》,同意公司在满足股权转让协议约定
               条件的前提下使用超募资金支付四川嘉联股权转让款余款 1,000.00 万元以及重庆纬联的股权转让款余款
               1,300.00 万元。根据协议约定,重庆纬联 2011 年的经营业绩未达到要求,该笔余款将不再支付;四川嘉联
               的款项根据协议约定须按比例支付,调整后的应付金额为 990.83 万元,该笔款项已经按协议约定支付完毕,
               四川嘉联于 2011 年 2 月 28 日纳入公司合并范围。受市场波动和业务整合的影响,四川嘉联在并购后,业
               绩出现了较大的波动;2014 年公司增加收购了四川嘉联 24.5%的股权,使得四川嘉联有条件开始按照公司
               全资控股子公司的标准纳入统一的管理,在管控方式过渡期间,其业务开展受到暂时的影响有所下降,但
               公司有信心随着整合工作的深入,四川嘉联的业务规模将逐步实现恢复性的增长。
               5、2012 年 5 月 4 日公司召开 2011 年度股东大会,审议通过了《关于使用部分超募资金收购深圳盛泽融资
               担保有限责任公司 62.50%股权、收购深圳市世联小额贷款有限公司 29%股权以及收购深圳世联投资有限
               公司 100.00%股权暨关联交易的议案》,同意公司使用超募资金支付深圳盛泽融资担保有限责任公司
               62.50%股权的转让款 10,569.88 万元,支付深圳市世联小额贷款有限公司 29.00%股权的转让款 2,871.16
               万元,支付深圳世联投资有限公司 100.00%股权的转让款 2,348.51 万元,2012 年公司已经按协议约定全
               额支付了股权转让款。本次收购完成后,公司将直接或间接持有这三家公司 100.00%的股权。三家公司的
               业务密切关联,因此将其整体视为一个资产组,并于 2012 年 8 月 31 日起纳入公司合并范围。自并购后公
               司对金融业务结构进行了调整,逐步放弃收益情况欠佳、风险较大的服务产品,例如赎楼、按揭等业务,
               导致金融服务业务的业绩有所下滑,特别是盛泽担保;但公司积极探索利用主营业务机构客户和小业主客
               户资源,集中精力开发新的房地产金融增值服务产品,于 2013 年下半年推出了家圆云贷产品。随着公司
               祥云战略的推进,家圆云贷产品的规模迅速放大,促进了公司金融服务业务收入规模的增长,本报告期公
               司针对 8 类场景客户需求已研发上线 22 款信贷产品,并将原有的“家圆云贷”产品升级为“乐贷”,自并购
               以来,世联小贷已累计实现净利润为 46,519.09 万元,使用募集资金进行投资所获得的收益占 29%。
               6、2014 年 11 月 12 日,公司召开了 2014 年第四次临时股东大会,审议通过了《关于部分变更募集资金投
               资项目及使用超募资金的议案》,同意公司变更募集资金投资项目和使用超募资金共计 8,200.00 万用于收
               购厦门立丹行置业有限公司 51.00%的股权,其中使用顾问代理业务全国布局项目尚未使用的募集资金本
               金投入 4,693.27 万元、及该项目专用账户的利息净额投入 1,306.73 万元;使用超募资金本金投入 629.00
               万元、超募资金专用账户的利息净额投入 1,571.00 万元。自并购以来,厦门立丹行已累计实现净利润为
               5,197.05 万元。
募集资金投资   不适用
项目实施地点
变更情况
               不适用
募集资金投资
项目实施方式
调整情况
募集资金投资   适用
                                                                    深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
项目先期投入     1、2009 年 8 月公司首次公开发行股票募集资金
及置换情况       2009 年 12 月 9 日,公司第一届董事会第十二次会议审议通过了《关于用募集资金置换预先已投入募集资
                 金投资项目的自筹资金的议案》,公司已于 2009 年 12 月 15 日以 13,284,650.00 元募集资金置换预先已投入
                 募集资金投资项目的自筹资金。
                 2、2015 年 5 月公司非公开发行股票募集资金
                 2015 年 8 月 10 日,公司第三届董事会第三十八次会议审议通过了《关于以募集资金置换预先投入募投
                 项目的自筹资金的议案》,同意公司使用 144,476,680.23 元募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金同
                 等金额,该项资金置换操作已经完成。
                 适用
用闲置募集资     2014 年 9 月 5 日,公司第三届董事会第十八次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动
金暂时补充流     资金的议案》,同意公司使用顾问代理业务全国布局项目的闲置募集资金 6,000.00 万元暂时补充流动资
动资金情况       金,本次补充流动资金的使用期限为自董事会审议通过之日起不超过 12 个月。
                 在本议案可补充流动资金的使用期限内,公司未使用募集资金进行补充流动资金。
项目实施出现     适用
募集资金结余
                 募集资金项目结余资金 82,056.98 万元(不包括利息收入和收回的股权转让款),结余的原因详见备注一。
的金额及原因
尚未使用的募
                 公司暂未使用的募集资金存放于指定的募集资金专户中,并将继续按照约定的用途使用,如有变更,将按
集资金用途及
                 规定履行必要的审批和披露手续。
去向
募集资金使用
及披露中存在
                 不适用
的问题或其他
情况
(3)募集资金变更项目情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                     单位:万元
                                           变更后项 本报告 截至期末                   项目达到                       变更后的项
                                                                        截至期末                   本报告 是否达
                                           目拟投入 期实际 实际累计                   预定可使                       目可行性是
  变更后的项目       对应的原承诺项目                                   投资进度                   期实现 到预计
                                           募集资金 投入金 投入金额                   用状态日                       否发生重大
                                                                        (3)=(2)/(1)                的效益     效益
                                           总额(1)     额     (2)                        期                            变化
资产服务业务布局 人力发展与培训中心项                                                 2013 年 11
                                            6,090.61         6,090.61     100.00%                  3,156.81   否        否
项目                目及品牌建设项目                                                  月 01 日
收购四川嘉联        顾问代理业务全国布局                                              2014 年 08
                                              3,500            3,500      100.00%                   390.52    否        否
24.5%的股权         项目                                                              月 27 日
收购厦门立丹行      顾问代理业务全国布局                                              2015 年 01
                                            4,693.27         4,693.27     100.00%                   568.04    否        否
51%的股权           项目                                                              月 12 日
收购青岛荣置地                                                                        2015 年 08
                    集成服务管理平台项目    3,489.95         3,489.95     100.00%                   750.35    否        否
51%股权                                                                               月 01 日
                                                               深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                  顾问代理业务全国布局
                                                                              2019 年 01
租建长租公寓项目 项目、O2M 平台建设项 77,961.46                  0    0.00%                      0    否   否
                                                                              月 01 日
                  目及补充流动资金
合计                       --            95,735.29     0 17,773.83     --         --       4,865.72   --    --
            1、变更原因
            (1)人力发展与培训中心项目及品牌建设项目变更
            公司自 2009 年上市以来,房地产市场在持续的宏观调控下运行,公司代理收入结算周期加长,从而影响公司收
            入,进而影响公司利润。由于上述三个项目系费用化支出,如果仍然按照原募投计划投入,将会影响公司当期
            利润,所以公司有意控制了投入进度,并采取以下措施完成相应的工作:
            1)软件采购主要由外购方式转为自行开发;
            2)人力资源的日常培训工作利用公司现有场所,培训中心项目未启动;3)图书出版、品牌运营等的主要工作
            由内部自行完成。
            因此,上述三个项目对应的募集资金在使用进度上远远慢于原募投计划。目前因为原募投计划资金的使用期限
            已经到期,公司暂停了原募投计划的资金使用,对于确需投入的项目,公司正在使用自有资金继续投入。
            根据公司的总体规划,实现从单一业务领先,到多业务领先,最后到集成服务和企业外包服务领先,构建房地
            产集成服务平台,在此发展过程中,资产服务业务将成长为公司新的增长点。为了支持公司的战略发展,现将
            人力发展与培训中心项目和品牌建设项目尚未使用的募集资金用于布局资产服务业务,即通过“世联资管”收购
            北京安信行 60.00%的股权。
            (2)顾问代理业务全国布局项目变更
            由于不同城市的房地产市场在宏观调控下呈现出不同的发展特征,使得原募投计划涉及的资金投放进度和城市
变更原
            布局变得不能适应当前的市场变化情况,所以公司在原募投计划之内适当调整了不同城市资金投放的先后顺序,
因、决策
            并针对原募投计划未覆盖的城市,根据公司战略和市场情况运用自有资金 13,735.84.00 万元进行布局或升级。
程序及信
            目前公司顾问代理业务的全国布局已经基本完成,原募投计划涉及需增资的核心城市子公司和绝大多数新设的
息披露情
            分子公司经过几年的发展和沉淀,目前流动资金充足,无需额外再投入资金。
况说明(分
            公司于 2010 年 12 月收购了四川嘉联 51.00%股权。经过 3 年多的发展,四川嘉联在四川地区的业务覆盖率亦不
具体项目)
            断提升。为了加快公司“祥云战略”落地实施,打造房地产集成服务平台,进一步巩固和提高公司在四川区域代
            理业务市场的占有率和地位,公司现将顾问代理业务全国布局项目尚未使用的募集资金 3,500.00 万元用于继续
            收购四川嘉联 24.50%的股权。项目实施将促成公司进一步提高市场占有率,加快其在四川省域放大市场份额,
            并加快布局房地产综合业务服务。
            2014 年公司启动“祥云战略”,代理业务的规模领先是公司新业务的重要基础,公司将继续推进规模化战略,保
            证代理市场份额的快速增长和绝对领先。这一年,在全国房地产市场进入调整阶段的情况下,厦门地区房地产
            市场则显示出一定特殊性,整体表现较为平稳,未受到明显冲击。长期来看,国家加快城镇化建设,以及国家
            调控政策不断推进长效机制和配套政策不断完善,将促使对福建当地房地产长期健康发展。因此,公司将使用
            本项目尚未使用的募集资金本金投入 4,693.27 万元、本项目专用账户的利息净额投入 1,306.73 万元,使用超募
            资金本金投入 629.00 万元、超募资金专用账户的利息净额投入 1,571.00 万元,共计 8,200.00 万元用于收购厦门
            立丹行 51.00%的股权。本项目是公司全国规模化战略布局的一环,此次收购对公司有三大重要价值:①把握行
            业整合机会,推进规模化战略,确立区域市场绝对领先地位;②加快公司祥云战略落地实施;③实现资源的有
            效叠加,构建公司综合的房地产生态服务链。
            近年来,我国房地产市场由增量转向存量的趋势明显,未来围绕规模庞大存量资产的运营、租赁等全方位服务,
            将具有广阔的发展空间;同时国家产业政策的鼓励扶持,持续强劲的住房租赁需求,以及区别于传统租赁模式
            的显著特点,促进了长租公寓这一住房租赁模式的快速成长。公司顺应行业发展趋势与市场需求变化,扩大长
                                                  深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
租公寓运营管理规模,完善公司服务链条,有助于公司现有主营业务的持续健康发展,公司房地产交易服务、
资产管理服务、金融服务和互联网+(电商)服务等各个业务板块的联动效应将更加明显,对公司实现战略规划
具有积极的推动作用。因此,公司将本项目尚未使用的募集资金本金 6,000.00 万元及利息收入变更投入公司的
长租公寓建设项目。
(3)集成服务管理平台项目变更
公司自 2009 年上市以来,房地产市场在持续的宏观调控下运行,公司代理收入结算周期加长,从而影响公司
收入,进而影响公司利润。由于集成服务管理平台项目系费用化支出,如果仍然按照原募投计划投入,将会影
响公司当期利润,所以公司有意控制投入进度,并将软件采购主要由外购方式转为自行开发。因此,集成服务
管理平台项目对应的募集资金在使用进度上远远慢于原募投计划。目前因为原募投计划资金的使用期限已经到
期,公司暂停了原募投计划的资金使用,对于确需投入的项目,公司正在使用自有资金继续投入。为推进规模
化战略,公司拟通过收购青岛荣置地 51%的股权,提高青岛市场代理、顾问等主营业务市场份额,并逐步接入
金融等综合业务,强化荣置地竞争优势,实现地区市场份额的绝对领先。
(4)基于大数据的 O2M 平台建设项目及补充流动资金变更
基于大数据的 O2M 平台建设项目原计划按照“硬件+软件+团队”同时开始建设,但是项目所依赖的移动互联网技
术飞速发展,相关软件及硬件设备的更新迭代速度较快,同时公司 O2M 平台发展战略所需要的专业人才稀缺,
项目团队的组建时间较长,如果公司继续按原计划实施,会使公司先期购买的软件及硬件设备不能满足陆续招
聘的项目团队开发要求,造成极大的浪费并降低项目的建设效率。公司为适应 O2M 项目所属行业软件及硬件更
新速度较快的特点,更加经济高效地利用募集资金,公司决定先组建研发团队再开发项目相关软件,因此 O2M
平台建设项目的投入速度慢于原计划。公司将资金投入到更有需要、更迫切的项目中,对于 O2M 平台建设项目
确需投入的,公司正在使用自有资金继续投入,不会影响其发展。
受市场环境变化的影响,公司代理销售业务增长有所放缓,同时公司根据市场变化主动调整了顾问策划业务战
略,转型期间顾问策划业务增长较慢,均未达到补充流动资金项目设定的目标,导致公司补充相应项目的流动
资金较少。
近年来,我国房地产市场由增量转向存量的趋势明显,未来围绕规模庞大存量资产的运营、租赁等全方位服务,
将具有广阔的发展空间;同时国家产业政策的鼓励扶持,持续强劲的住房租赁需求,以及区别于传统租赁模式
的显著特点,促进了长租公寓这一住房租赁模式的快速成长。公司顺应行业发展趋势与市场需求变化,将 O2M
平台建设项目剩余募集资金 38,924.23 万元和原代理销售业务和顾问策划业务补流的剩余募集资金 33,037.23 万
元变更为租建长租公寓项目,扩大长租公寓运营管理规模,完善公司服务链条,有助于公司现有主营业务的持
续健康发展,公司房地产交易服务、资产管理服务、金融服务和互联网+(电商)服务等各个业务板块的联动效
应将更加明显,对公司实现战略规划具有积极的推动作用。
2、决策程序及信息披露情况
(1)公司于 2013 年 8 月 22 日召开第二届董事会第二十五次会议,审议通过《关于收购北京安信行物业管理有
限公司 60.00%股权的议案》和《关于部分变更募集资金投资项目议案》,同意公司部分变更募集资金投资项目,
将人力发展与培训中心项目和品牌建设项目尚未使用的募集资金用于布局资产服务业务,即通过“世联资管”收
购北京安信行 60%的股权,拟收购北京安信行物业管理有限公司 60.00%股权的价款为人民币 7,800.00 万元,其
中使用自有资金投入 1,250.00 万元,使用原项目尚未使用的募集资金投入 6,090.61 万元、原项目专用账户的利
息净额投入 459.39 万元,此两项议案需提交公司股东大会审议;公司第二届董事会第二十五次会议决议公告编
号为:2013-035。
公司于 2013 年 9 月 12 日召开 2013 年第一次临时股东大会,审议通过《关于收购北京安信行物业管理有限公司
60.00%股权的议案》和《关于部分变更募集资金投资项目议案》,2013 年第一次临时股东大会决议公告编号为:
2013-042。
(2)公司于 2014 年 6 月 25 日召开第三届董事会第十二次会议,审议通过了《关于收购四川嘉联兴业地产顾问
有限公司 24.50%股权的议案》和《关于变更部分募集资金投资项目的议案》,同意公司部分变更募集资金投资
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
          项目,使用顾问代理业务全国布局项目募集资金 3,500.00 万元用于收购四川嘉联 24.50%股权;此两项议案需提
          交公司股东大会审议;公司第三届董事会第十二次会议决议公告编号为:2014-030。
          2014 年 7 月 11 日,公司召开了 2014 年第一次临时股东大会,审议通过了《关于收购四川嘉联兴业地产顾问有
          限公司 24.50%股权的议案》和《关于变更部分募集资金投资项目的议案》, 2014 年第一次临时股东大会决议公
          告编号为:2014-048。
          (3)公司于 2014 年 10 月 24 日召开了第三届监事会第二十次会议,审议通过了《关于收购厦门立丹行置业有
          限公司 51.00%股权的议案》和《关于部分变更募集资金投资项目及使用超募资金的议案》,同意公司变更募集
          资金投资项目和使用超募资金共计 8,200.00 万用于收购厦门立丹行置业有限公司 51.00%的股权,其中使用顾问
          代理业务全国布局项目尚未使用的募集资金本金投入 4,693.27 万元、及该项目专用账户的利息净额投入 1,306.73
          万元;使用超募资金本金投入 629.00 万元、超募资金专用账户的利息净额投入 1,571.00 万元;此两项议案需提
          交公司股东大会审议;公司第三届董事会第二十次会议决议公告编号为: 2014-087。
          2014 年 11 月 12 日,公司召开了 2014 年第四次临时股东大会,审议通过了《关于收购厦门立丹行置业有限公
          司 51.00%股权的议案》和《关于部分变更募集资金投资项目及使用超募资金的议案》,2014 年第四次临时股东
          大会决议公告编号为:2014-098。
          (4)公司于 2014 年 12 月 23 日召开了第三届董事会第二十五次会议,审议通过了《关于收购青岛荣置地顾问
          有限公司 51%股权的议案》和《关于部分变更募集资金投资项目及使用自有资金的议案》,同意公司变更集成
          服务管理平台项目以及使用自有资金用于收购青岛荣置地顾问有限公司 51%的股权,新项目拟投入人民币
          5,375.40 万元(本次交易的股权转让价款以目标公司 2014 年实际净利润不低于承诺净利润为基础,如目标公
          司 2014 年实际净利润低于当年承诺净利润的,本次交易的股权转让价款相应调整),其中使用自有资金投入
          1,320.93 万元,使用原项目尚未使用的募集资金投入 3,489.95 万元、原项目专用账户的利息净额投入 564.52 万
          元。此两项议案需提交公司股东大会审议;公司第三届董事会第二十五次会议决议公告编号为: 2014-112。
          2015 年 1 月 9 日,公司召开了 2015 年第一次临时股东大会,审议通过了《关于收购青岛荣置地顾问有限公司 51%
          股权的议案》和《关于部分变更募集资金投资项目及使用自有资金的议案》,2015 年第一次临时股东大会决议
          公告编号为:2015-004。
          (5)公司于 2017 年 8 月 22 日召开第四届董事会第十二次会议,审议通过了《关于部分变更募集资金用途的议
          案》,同意公司变更顾问代理业务全国布局项目剩余募集资金本金余额 6,000.00 万元、基于大数据的 O2M 平台
          建设项目募集资金本金可用余额 38,924.23 万元和补充流动资金募集资金本金可用余额 33,037.23 万元,本次拟
          变更募集资金金额为 86,754.83 万元以及 2017 年 6 月 30 日以后产生的利息收入,变更用于公司长租公寓建设项
          目。此议案需提交公司股东大会审议;公司第四届董事会第十二次会议决议公告编号为: 2017-068。
          2017 年 9 月 15 日,本公司 2017 年第二次临时股东大会审议通过《关于部分变更募集资金用途的议案》,2017
          年第二次临时股东大会决议公告编号为:2017-078。
          1、2013 年 9 月 12 日,公司召开了 2013 年第一次临时股东大会,审议通过《关于收购北京安信行物业管理有
          限公司 60%股权的议案》和《关于部分变更募集资金投资项目议案》,同意公司部分变更募集资金投资项目,将
          人力发展与培训中心项目和品牌建设项目尚未使用的募集资金用于布局资产服务业务,即通过“世联资管”收购
未达到计 北京安信行 60.00%的股权,股权收购价款为人民币 7,800.00 万元,其中使用自有资金投入 1,250.00 万元,使用
划进度或 原项目尚未使用的募集资金投入 6,090.61 万元、原项目专用账户的利息净额投入 459.39 万元。截至本报告期末,
预计收益 该项目按合同约定的支付计划已经累计支付款项 7,800.00 万元,其中使用自有资金 1,250.00 万元,使用募集资
的情况和 金 6,090.61 万元,使用募集资金专户的存款利息收入 459.39 万元,已全部支付完毕。北京安信行提供的主要是
原因(分具 基础物业管理服务,目前该业务仍处于规模化发展的阶段,自并购以来,其收入规模稳步增长,盈利水平较为
体项目)   稳定。
          2、2014 年 7 月 11 日,公司召开了 2014 年第一次临时股东大会,审议通过了《关于变更部分募集资金投资项
          目的议案》,同意公司部分变更募集资金投资项目,使用顾问代理业务全国布局项目募集资金 3,500 万元用于收
          购四川嘉联兴业地产顾问有限公司(现更名为四川世联行兴业房地产顾问有限公司,以下简称“四川嘉联”)
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
           24.50%股权;截至本报告期末,该笔款项已经支付完毕;本次收购完成后公司持有四川嘉联 75.50%的股权,使
           得四川嘉联有条件开始按照世联全资控股子公司的标准纳入公司的统一管理,将大大加强公司对其的经营管控
           能力。2014 年在管控方式过渡期间,其业务开展受到暂时的影响,业务规模有所下降,但公司有信心随着整合
           工作的深入,四川嘉联的业务规模将会得以逐步扩大实现恢复性的增长。自 2015 年以来,四川嘉联已累计实现
           净利润 3,001.73 万元。
           3、2014 年 11 月 12 日,公司召开了 2014 年第四次临时股东大会,审议通过了《关于部分变更募集资金投资项
           目及使用超募资金的议案》,同意公司变更募集资金投资项目和使用超募资金共计 8,200.00 万用于收购厦门立丹
           行置业有限公司 51.00%的股权,其中使用顾问代理业务全国布局项目尚未使用的募集资金本金投入 4,693.27 万
           元、及该项目专用账户的利息净额投入 1,306.73 万元;使用超募资金本金投入 629.00 万元、超募资金专用账户
           的利息净额投入 1,571.00 万元;厦门立丹行 2014 年实际净利润小于当年的承诺净利润,根据股权转让协议约定
           第三期股权转让款无需支付,收购价款变更为 7,708.00 万元。截至本报告期末,此次并购已使用募集资金及利
           息 7,708 万元,收购价款已经支付完毕,其中,使用原顾问代理业务全国布局项目变更的募集资金及利息 5,740
           万元,使用超募资金及利息 1,968 万元。自并购以来,厦门立丹行累计实现净利润为 5,197.05 万元。
           4、2015 年 1 月 9 日,公司召开了 2015 年第一次临时股东大会决议公告,审议通过了《关于收购青岛荣置地顾
           问有限公司 51%股权的议案》以及《关于部分变更募集资金投资项目及使用自有资金的议案》,同意公司变更
           集成服务管理平台项目以及使用自有资金用于收购青岛荣置地顾问有限公司 51%的股权,新项目拟投入人民币
           5,375.40 万元(本次交易的股权转让价款以目标公司 2014-2016 年实际净利润不低于承诺净利润为基础,如目
           标公司 2014-2016 年实际净利润低于当年承诺净利润的,本次交易的股权转让价款相应调整),其中使用自有资
           金投入 1,320.93 万元,使用原项目尚未使用的募集资金投入 3,489.95 万元、原项目专用账户的利息净额投入
           564.52 万元;青岛荣置地 2015 年实际净利润小于当年的承诺净利润,根据股权转让协议,本公司根据实际净
           利润与当年承诺净利润的比例支付第四期股权转让款,收购价款变更为 4,874.75 万元。截至本报告期末,此次
           并购已使用募集资金及利息 4,054.47 万元,收购价款已经支付完毕,其中,使用原项目的募集资金 3,489.95 万
           元,使用募集资金专户利息 564.52 元。自并购以来,青岛荣置地累计实现净利润为 5,453.91 万元。
变更后的
项目可行
性发生重 不适用
大变化的
情况说明
六、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
□ 适用 √ 不适用
七、主要控股参股公司分析
√ 适用 □ 不适用
                                                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
主要子公司及对公司净利润影响达 10%以上的参股公司情况
                                                                                                                              单位:元
公司名称 公司类型 主要业务        注册资本             总资产           净资产          营业收入         营业利润          净利润
                     电子商务
先锋居善 子公司                  10,000,000.00      2,278,173,822.74   336,237,703.90 2,284,918,714.21   400,855,336.00   331,325,196.51
                     及开发
世联小贷 子公司      小额贷款 1,500,000,000.00      3,779,763,833.80 1,978,929,835.99   664,500,129.82   200,618,544.49   147,949,103.74
报告期内取得和处置子公司的情况
√ 适用 □ 不适用
                公司名称                         报告期内取得和处置子公司方式                   对整体生产经营和业绩的影响
                                                                                          本公司间接持有北海红璞 51%的股权,
北海红璞礼遇酒店管理有限公司(以下简
                                         非同一控制下企业合并                             本报告期,北海红璞实现营业收入 242.49
称\"北海红璞\")
                                                                                          万元,亏损 45.33 万元。
                                                                                          本公司间接持有武汉都市 45.06%的股
武汉都市世联资产管理有限公司(以下简
                                         通过股权委托获得控制权                           权,本报告期,武汉都市实现营业收入
称\"武汉都市\")
                                                                                          5696.27 万元,净利润 152.32 万元
                                                                                          本公司间接持有湛江善居 100%的股权,
湛江善居电子商务有限公司(以下简称\"
                                         投资新设                                         本报告期,湛江善居尚未正式运营,暂
湛江善居\")
                                                                                          无营业收入,亏损 0.07 万元。
                                                                                          本公司间接持有无锡善居 100%的股权,
无锡善居电子商务有限公司(以下简称\"
                                         投资新设                                         本报告期,无锡善居尚未正式运营,暂
无锡善居\")
                                                                                          无营业收入,亏损 0.05 万元。
                                                                                          本公司间接持有兰州善居 100%的股权,
兰州善居电子商务有限公司(以下简称\"
                                         投资新设                                         本报告期,兰州善居实现营业收入 238.94
兰州善居\")
                                                                                          万元,净利润 26.86 万元
                                                                                          本公司间接持有天津善居 100%的股权,
天津善居电子商务有限公司(以下简称\"
                                         投资新设                                         本报告期,天津善居尚未正式运营,暂
天津善居\")
                                                                                          无营业收入,亏损 0.63 万元。
                                                                                          本公司间接持有阅阳健康 55%的股权,
阅阳(上海)健康管理咨询有限公司(以
                                         投资新设                                         本报告期,阅阳健康尚未正式运营,暂
下简称\"阅阳健康\")
                                                                                          无营业收入,亏损 40.23 万元。
                                                                                          本公司间接持有世联精工 51%的股权,
河南世联精工房地产营销策划有限公司
                                         投资新设                                         本报告期,世联精工实现营业收入 170.06
(以下简称\"世联精工\")
                                                                                          万元,净利润 42.78 万元
                                                                                          本公司间接持有惠州世创 100%的股权,
惠州市世创文化传播有限公司(以下简称
                                         投资新设                                         本报告期,惠州世创实现营业收入 7.89
\"惠州世创\")
                                                                                          万元,亏损 18.97 万元。
上海领霖餐饮管理有限公司(以下简称\" 投资新设                                               本公司间接持有上海领霖 63.09%的股
                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
上海领霖\")                                                    权,本报告期,上海领霖尚未正式运营。
                                                              本公司间接持有北京君汇明德 45.96%的
北京世联明德商业管理有限公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,北京君汇明德尚未正
称\"北京君汇明德\")
                                                              式运营。
                                                              本公司间接持有西安君汇商业 49.57%的
西安世禾商业运营有限责任公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,西安君汇商业尚未正
称\"西安君汇商业\")
                                                              式运营,暂无营业收入,亏损 0.69 万元。
                                                              本公司间接持有青岛君汇 90.12%的股
青岛世联君汇不动产运营管理有限公司
                                      投资新设                权,本报告期,青岛君汇实现营业收入
(以下简称\"青岛君汇\")
                                                              38.61 万元,净利润 15.57 万元
                                                              本公司间接持有深圳君汇物业 90.12%的
深圳世联君汇物业管理有限公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,深圳君汇物业尚未正
称\"深圳君汇物业\")
                                                              式运营。
                                                              本公司间接持有深圳君汇谊通 51.37%的
深圳君汇谊通文旅运营有限公司(以下简                           股权,本报告期,深圳君汇谊通尚未正
                                      投资新设
称\"深圳君汇谊通\")                                             式运营,暂无营业收入,净利润 0.17 万
                                                              元。
                                                              本公司间接持有广州汇君物业 90.12%的
广州汇君物业管理有限公司(以下简称\"
                                      投资新设                股权,本报告期,广州汇君物业尚未正
广州汇君物业\")
                                                              式运营,暂无营业收入,亏损 0.05 万元。
                                                              本公司间接持有凉山州世联物业 45.96%
凉山州国投世联物业服务有限公司(以下                           的股权,本报告期,凉山州世联物业尚
                                      投资新设
简称\"凉山州世联物业\")                                         未正式运营,暂无营业收入,净利润 0.8
                                                              万元。
                                                              本公司间接持有济南世君 68.04%的股
济南世君房地产顾问有限公司(以下简称
                                      投资新设                权,本报告期,济南世君实现营业收入
\"济南世君\")
                                                              37.94 万元,亏损 80.38 万元。
                                                              本公司间接持有宁波君汇 90.12%的股
宁波世联君汇房地产咨询有限公司(以下
                                      投资新设                权,本报告期,宁波君汇实现营业收入
简称\"宁波君汇\")
                                                              0.68 万元,亏损 45.55 万元。
惠州世联君汇房地产顾问有限公司(以下                           本公司间接持有惠州君汇 90.12%的股
                                      投资新设
简称\"惠州君汇\")                                               权,本报告期,惠州君汇尚未正式运营。
                                                              本公司间接持有深圳小样商务 36.95%的
深圳市小样商务服务有限公司(以下简称
                                      投资新设                股权,本报告期,深圳小样商务尚未正
\"深圳小样商务\")
                                                              式运营,暂无营业收入,亏损 0.13 万元。
                                                              本公司间接持有成都红璞旭日 100%的
成都市红璞旭日酒店管理有限公司(以下
                                      投资新设                股权,本报告期,成都红璞旭日实现营
简称\"成都红璞旭日\")
                                                              业收入 28.6 万元,亏损 49.57 万元。
成都市红璞凯睿酒店管理有限公司(以下                           本公司间接持有成都红璞凯睿 100%的
                                      投资新设
简称\"成都红璞凯睿\")                                           股权,本报告期,成都红璞凯睿尚未正
                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                              式运营,暂无营业收入,亏损 0.08 万元。
                                                              本公司间接持有重庆红璞玖玖 100%的
重庆红璞玖玖公寓管理有限公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,重庆红璞玖玖尚未正
称\"重庆红璞玖玖\")
                                                              式运营。
                                                              本公司间接持有重庆红璞样 100%的股
重庆红璞样公寓管理有限公司(以下简称
                                      投资新设                权,本报告期,重庆红璞样尚未正式运
\"重庆红璞样\")
                                                              营。
                                                              本公司间接持有重庆红璞礼遇 70%的股
重庆红璞礼遇酒店管理有限公司(以下简
                                      投资新设                权,本报告期,重庆红璞礼遇尚未正式
称\"重庆红璞礼遇\")
                                                              运营,暂无营业收入,亏损 19.42 万元。
                                                              本公司间接持有杭州红璞世谦 100%的
杭州红璞世谦资产管理有限公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,杭州红璞世谦尚未正
称\"杭州红璞世谦\")
                                                              式运营。
                                                              本公司间接持有杭州红璞世贤 100%的
杭州红璞世贤资产管理有限公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,杭州红璞世贤尚未正
称\"杭州红璞世贤\")
                                                              式运营。
                                                              本公司间接持有杭州红璞世奕 100%的
杭州红璞世奕酒店管理有限公司(以下简                           股权,本报告期,杭州红璞世奕尚未正
                                      投资新设
称\"杭州红璞世奕\")                                             式运营,暂无营业收入,净利润 0.07 万
                                                              元。
                                                              本公司间接持有杭州红璞世裕 100%的
杭州红璞世裕资产管理有限公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,杭州红璞世裕尚未正
称\"杭州红璞世裕\")
                                                              式运营。
                                                              本公司间接持有宁波鸿璞空间 60%的股
宁波鸿璞空间创意设计有限公司(以下简
                                      投资新设                权,本报告期,宁波鸿璞空间尚未正式
称\"宁波鸿璞空间\")
                                                              运营,暂无营业收入,亏损 6.37 万元。
                                                              本公司间接持有佛山红璞 100%的股权,
佛山红璞公寓管理有限公司(以下简称\"
                                      投资新设                本报告期,佛山红璞实现营业收入 270.53
佛山红璞\")
                                                              万元,亏损 477.12 万元。
                                                              本公司间接持有平湖红璞 100%的股权,
深圳平湖红璞公寓管理有限公司(以下简
                                      投资新设                本报告期,平湖红璞实现营业收入 173.38
称\"平湖红璞\")
                                                              万元,亏损 417.5 万元。
                                                              本公司间接持有西安红璞 100%的股权,
西安红璞公寓管理有限责任公司(以下简
                                      投资新设                本报告期,西安红璞实现营业收入 48.96
称\"西安红璞\")
                                                              万元,亏损 249.28 万元。
                                                              本公司间接持有惠州红璞 100%的股权,
惠州市红璞城市公寓管理有限公司(以下
                                      投资新设                本报告期,惠州红璞实现营业收入 25.55
简称\"惠州红璞\")
                                                              万元,亏损 51.81 万元。
天津红璞酒店管理有限公司(以下简称\"                            本公司间接持有天津红璞 100%的股权,
                                      投资新设
天津红璞\")                                                    本报告期,天津红璞尚未正式运营,暂
                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                              无营业收入,亏损 0.53 万元。
                                                              本公司间接持有昆山红璞 100%的股权,
昆山红璞公寓管理有限公司(以下简称\"
                                      投资新设                本报告期,昆山红璞实现营业收入 20.02
昆山红璞\")
                                                              万元,亏损 36.62 万元。
                                                              本公司间接持有惠州红璞都市 100%的
惠州红璞都市公寓管理有限公司(以下简
                                      投资新设                股权,本报告期,惠州红璞都市尚未正
称\"惠州红璞都市\")
                                                              式运营,暂无营业收入,亏损 0.82 万元。
龙门红璞假日公寓管理有限公司(以下简                           本公司间接持有龙门红璞 100%的股权,
                                      投资新设
称\"龙门红璞\")                                                 本报告期,龙门红璞尚未正式运营。
南昌红璞公寓管理有限公司(以下简称\"                            本公司间接持有南昌红璞 100%的股权,
                                      投资新设
南昌红璞\")                                                    本报告期,南昌红璞尚未正式运营。
南京世联集房酒店管理有限公司(以下简                           本公司间接持有南京集房 100%的股权,
                                      投资新设
称\"南京集房\")                                                 本报告期,南京集房尚未正式运营。
杭州世联集房资产管理有限公司(以下简                           本公司间接持有杭州集房 100%的股权,
                                      投资新设
称\"杭州集房\")                                                 本报告期,杭州集房尚未正式运营。
北京世联集房公寓管理有限公司(以下简                           本公司间接持有北京集房 100%的股权,
                                      投资新设
称\"北京集房\")                                                 本报告期,北京集房尚未正式运营。
广州世联集房投资有限公司(以下简称\"                            本公司间接持有广州集房 100%的股权,
                                      投资新设
广州集房\")                                                    本报告期,广州集房尚未正式运营。
山东世联松塔装饰工程有限公司(以下简                           本公司间接持有山东松塔 60.4%的股权,
                                      投资新设
称\"山东松塔\")                                                 本报告期,山东松塔尚未正式运营。
天津世联装饰有限公司(以下简称\"天津                            本公司间接持有天津松塔 80%的股权,
                                      投资新设
松塔\")                                                        本报告期,天津松塔尚未正式运营。
                                                              本公司间接持有天津盛泽 100%的股权,
天津盛泽万家房地产经纪有限公司(以下
                                      投资新设                本报告期,天津盛泽尚未正式运营,暂
简称\"天津盛泽\")
                                                              无营业收入,亏损 8.3 万元。
                                                              本公司间接持有石家庄汇创 100%的股
石家庄世联汇创房地产经纪有限公司(以
                                      投资新设                权,本报告期,石家庄汇创尚未正式运
下简称\"石家庄汇创\")
                                                              营,暂无营业收入,亏损 21.32 万元。
                                                              本公司直接持有衡水世联 100%的股权,
衡水世联汇创房地产经纪有限公司(以下
                                      投资新设                本报告期,衡水世联实现营业收入 126.43
简称\"衡水世联\")
                                                              万元,亏损 37.4 万元。
                                                              本公司直接持有邢台世联 100%的股权,
邢台世联行房地产经纪有限公司(以下简
                                      投资新设                本报告期,邢台世联实现营业收入 13.11
称\"邢台世联\")
                                                              万元,亏损 30.24 万元。
                                                              本公司直接持有张家口世联 100%的股
张家口世联兴业房地产经纪有限公司(以
                                      投资新设                权,本报告期,张家口世联尚未正式运
下简称\"张家口世联\")
                                                              营,暂无营业收入,亏损 12.54 万元。
柳州世联房地产经纪有限公司(以下简称 投资新设                  本公司间接持有柳州世联 51%的股权,
                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
\"柳州世联\")                                                               本报告期,柳州世联尚未正式运营。
                                                                          本公司直接持有拉萨世联 100%的股权,
拉萨市世联房地产服务有限公司(以下简
                                      投资新设                            本报告期,拉萨世联实现营业收入 71.27
称\"拉萨世联\")
                                                                          万元,净利润 63.86 万元
                                                                          本公司间接持有厦门立丹行松塔 80%的
厦门市立丹行松塔装饰有限公司(以下简
                                      投资新设                            股权,本报告期,厦门立丹行松塔实现
称\"厦门立丹行松塔\")
                                                                          营业收入 59.27 万元,亏损 1.11 万元。
怀来卓群房地产经纪有限公司(以下简称                                       本公司直接持有怀来世联 100%的股权,
                                      投资新设
\"怀来世联\")                                                               本报告期,怀来世联尚未正式运营。
深圳世联同行共营地产咨询有限公司(以                                       本公司直接持有世联同行 100%的股权,
                                      投资新设
下简称\"世联同行\")                                                         本报告期,世联同行尚未正式运营。
                                                                          本公司间接持有广州世君创展 90.12%的
广州世君创展商务服务有限公司(以下简
                                      投资新设                            股权,本报告期,广州世君创展尚未正
称\"广州世君创展\")
                                                                          式运营。
                                                                          本公司间接持有广州世君腾跃 90.12%的
广州世君腾跃不动产服务有限公司(以下
                                      投资新设                            股权,本报告期,广州世君腾跃尚未正
简称\"广州世君腾跃\")
                                                                          式运营。
                                                                          本公司间接持有广州世君众享 90.12%的
广州世君众享文化发展有限公司(以下简
                                      投资新设                            股权,本报告期,广州世君众享尚未正
称\"广州世君众享\")
                                                                          式运营。
                                                                          本公司直接持有海南世联 100%的股权,
海南世联房地产咨询有限公司(以下简称
                                      工商注销                            本报告期,海南世联尚未正式运营,暂
\"海南世联\")
                                                                          无营业收入,亏损 5.41 万元。
主要控股参股公司情况说明
   1)本公司之全资子公司先锋居善负责公司互联网+业务的运营,该业务于2014年下半年开始运营,并与公司代理销售业
务相互融合、相互促进,业务发展迅速,从团购到渠道再升级至总包平台,服务不断升级迭代,本报告期,先锋居善营业收
入同比增长68.61%。
    2)本公司之全资子公司世联小贷负责各类小额信贷产品的运营,因市场环境和客户需求的变化,从2016年下半年起,
公司主动逐步控制金融服务的业务规模,并积极研发新的金融服务产品,本报告期公司针对8类场景客户需求已研发上线22
款信贷产品,并将原有的“家圆云贷”产品升级为“乐贷”,本报告期,各类信贷产品共放贷金额同比增长280.75%。
八、公司控制的结构化主体情况
□ 适用 √ 不适用
九、公司未来发展的展望
(一)行业格局和政策分析
      十九大明确了新时代我国社会主要矛盾是人民日益增长的美好生活需要和不平衡不充分的发展之间的矛盾,居民跨
越大半个中国安居置业,正是追求美好生活的步伐。2018年,中国城镇化发展即将进入新的阶段,一线城市逐渐弱化土地
财政,二线城市仍然是城市化的主战场,卫星城三线城市承接核心城市的外溢持续吸纳人口和产业,非卫星城三线在棚改
                                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
货补和消费升级的推动下持续火热。
      回顾过去,从2014年限购陆续解除,到2017年末百城调控,行业又走过了一轮完整的周期,在全国经济逐步向好的
过程中多方承压:一方面是行业政策遍地开花,逾百城参与调控,内容从抬门槛到冻产,从干预供需到全链条监管,进入
限购、限贷、限售、限价、限商齐发的“五限时代”。另一方面是资金面不断收紧,开发贷、债务融资一度熄火,房贷实际
利率上行、额度枯竭等等,行业正经历着被动降杠杆;还有土地供应端的新规频繁更替落地,给进入补库存高峰期的开发
商出了一道数学难题。
      在多方承压的环境中,行业仍然有着不错的成绩:全年商品房销售额13.4万亿、同比增长13.7%,商品住宅11.0万亿
、同比增长11.3%;全国库存持续下行,年末待售面积5.9亿㎡、同比减少15.3%,商品住宅待售面积3.0亿㎡,比高点2015
年末下降了33%,全国住宅去化周期1.8年,比2016年再降0.2年;租售同权、十二城租赁试点、十三城集体用地入市经营租
赁,租赁机构的规模持续扩大,迈向规模化进程,制度也进入顶层设计阶段;旅游、养老等新模式迅速扩张,多城市先后
出台政策推进新房全装修成品交房,产品和模式持续向多元化发展加快步伐。
      展望2018年,宏观环境转好,年底经济筑底交出靓丽答卷,对投资的下行容忍区间扩张,虽短期内再度大范围加码
调控空间有限,但频繁的松紧微调是常态。微观行业资金链全面承压,陆续有楼盘以各类增值项目和优惠吸引客户,以对
回款周期拉长的策略;各项融资持续收紧,债务融资提高门槛以引导行业的杠杆稳步下行。市场观望情绪在两轮调控中愈
发浓厚,上门量仅一线城市略有回暖,二、三线城市持续下行;另一方面客户成单率指数 1 又再上扬至117、迫近2016年高
点120,当下购买力源于自住型购房者。刚性购买力持续托底下行压力不足,观望和胶着的情绪继续延续是大概率事件。在
此之上,金融环境作为行业周期的关键因素愈发复杂。继人民币加入SDR后,A股纳入MSCI、外资控股国内金融行业的比
例放宽,中国在即将成为全球化有力推动者的同时,也意味着国内政策受外部市场的影响会越来越大;在全球流动性不再
宽松和行业去杠杆的大背景中,钱紧是中期行业环境的主基调。
      2018年,经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶段,居民对生活质量的要求也不断提高,住房产品、物管服务、
金融服务的需求日益多样化、个性化。一二线城市人口持续导入,租购并举和改善需求推动着房地产深服务提速;不仅在
住宅领域,工商物管、办公空间的服务内容和质量也在不断拓展和提高。棚改和消费升级推动三、四线居民出棚入户,住
房从成间到成套、成套到成社区不断升级,对完备的社区配套和美好的生活环境有着更高的期望。置业的目的从满足基本
居住需求转向追求更好、更舒适的居住体验,房地产服务的延伸在将承担更重要的角色。
      充满不确定性的2018,是个值得重视的新开端。
(二)公司发展战略
      2018年,公司将继续实施以“服务、入口、开放、平台”为核心的祥云战略,搭建“入口、场景、服务”的发展战略体系。
以公司的新房交易、公寓业务和工商物业为切入点,扩大入口,创造更丰富的场景和服务。祥云战略下,公司的业务场景已
从过去传统的新房案场(线下交易场景),延伸到房联宝(O2O交易场景)、公寓门店、公寓开放平台、以及联合办公等工
商不动产管理和运营场景。基于入口的规模优势、丰富的场景,发挥信用、品牌、资本优势,多触点、多方式服务变现。目
前已推出包括新房代理、渠道整合电商、新房及存量房金融服务、家装家居服务、存量物业交易租赁服务、按揭服务、租赁
运营服务、物业管理服务、房地产基金管理和投资服务。为了满足终端置业者的消费需求,公司依托组织优势和B端资源,
也将继续延伸入口、场景和服务。
    面对2017年的市场变化,公司以“抓机会、保规模、提增速,实现非线性增长”为核心的全局策略及部署,公司基于本身
业务发展的特征,将集中在下面几个方面:
    (1)代理业务继续城市纵深发展策略,聚焦城市群周边,加快城市布局、三四线持续下沉,增加叠加入口(同行加速
度);利用大客户聚焦策略,保证核心大客户销售额份额持续上升。
    (2)互联网+业务继续保证贡献稳定现金流。加快构建分销渠道能力,持续加宽合作入口;进一步强化自渠道建设,
供应端链接丰富的货架,需求端链接尽可能多有效的营销资源与客源,更好地实现房客匹配。同时加大对于新增市场机会的
1
「成单率指数」世联所代理的楼盘中,客户成交量与上门量比值的指数化表达,用以衡量当前市场的购买意向;成单率指数越高,上门客
户购房意向迫切,成单率指数越低,反之亦然。成单率指数并非简单比值,计算过程中加入历史数据的滞后因子,以避免各类非常规情况
引起的数据失真。
                                                               深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
投入,提前布局
    (3)持续的产品创新是业务发展的核心驱动力,也是世联金融在主动合规、强化风控前提下创造客户价值、取得全面
增长的核心因素。在2018年构建大金融体系,健全金融证照,建立财富管理中心,挖掘客户价值,在业务质量迅速扩大的同
时,保障质量与收益。
    (4)2018年将是红璞公寓业务的专业提升年。在全国超10万间的规模下,红璞将会更精细化运营,提升整体的运营效
率,形成红璞公寓独有的品牌运营能力。同积极寻求与政府的合作机会,实行“政+企双线”并行;将“绿色、科技、幸福、共
享”的产品理念落实在产品中;强化数字化运营能力提升及智能化决策支持,结合业务创新,构建智能化、平台化产品生态。
    (5)世联君汇将持续聚焦于中国工商物业市场,继续完善并深化全链条服务,为客户提供一站式的专业服务。围绕办
公场景,深挖B端入口价值,推出多元化的叠加服务;同时试水资产证券化,打通整个业务链条,推动业务更快的发展;扩
大世联物管品牌影响力,2018年也将突出“服务+科技”的主题,加强整合和链接外部资源,精进咨询的专业能力。
(三)未来经营可能面对的风险及应对策略
    1、政府下一阶段执行的房地产政策存在不确定性,从而对市场成交的变动方向产生重大影响。公司在发展过程中经历
了多次政策调控和房地产市场的波动,形成了一套行之有效的应对方法,重要的是管理层将持续密切关注市场变化,及时调
整经营策略。
    2、当前房地产市场在不同地区的发展水平不均衡;尽管目前公司代理顾问业务的全国布局已经基本完成,但各地区公
司尚处在不同的发展阶段。在这种情况下,可能存在某个地区市场突然出现了市场机会,但当地公司的经营团队因缺乏经验
而无法把握时机,或无法及时规避突然出现的市场风险的情况。这需要集团管理层对于重点的地区市场予以特别关注,定期
跟踪和分析这些地区的市场变化,对于当地团队给予特别的决策指导和资源倾斜。
    3、公司新业务的发展受政策、市场、行业发展阶段的影响,其发展速度和结果存在不确定性。公司认为,新业务如果
结合世联现有业务的优势(例如代理销售业务的强大销售能力和广泛的客户网络等),沿着与公司核心资源密切相关的方向
延展,可以发展得更加迅速和稳健。特别需要提到的是公司新业务中的金融业务,公司将通过有效的组织和制度安排更加有
效地控制其风险。
    4、公司属于人力资源密集型公司,企业的成功所依靠的是自身在各方面持续改善的能力,这一点对于公司核心人员的
上进心提出很高的要求。面对剧烈变化的市场和竞争形势,核心人员是否能够不断学习、改善,持续投入工作热情,都存在
不确定性。同时,人员和机构数量的快速增长,会带来企业文化稀释和协同工作难度加大的挑战。对此,唯有继续强化企业
文化的传承和对管理人员领导力的提升,完善激励和绩效考核机制,培养潜力人才,才能创造卓越绩效。
十、接待调研、沟通、采访等活动
1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
√ 适用 □ 不适用
                                接待对象
      接待时间      接待方式                                        调研的基本情况索引
                                 类型
 2017 年 01 月 18 日 实地调研    机构      详见巨潮资讯网,《2017 年 1 月 18 日投资者关系活动记录表》
 2017 年 02 月 09 日 实地调研    机构      详见巨潮资讯网,《2017 年 2 月 9 日投资者关系活动记录表》
 2017 年 02 月 15 日 实地调研    机构      详见巨潮资讯网,《2017 年 2 月 15 日投资者关系活动记录表》
 2017 年 03 月 29 日 实地调研    机构      详见巨潮资讯网,《2017 年 3 月 29 日投资者关系活动记录表》
                                                          深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
2017 年 07 月 26 日 电话沟通   机构   详见巨潮资讯网,《2017 年 7 月 26 日资者关系活动记录表》
2017 年 07 月 27 日 实地调研   机构   详见巨潮资讯网,《2017 年 7 月 27 日资者关系活动记录表》
2017 年 08 月 25 日 实地调研   机构   详见巨潮资讯网,《2017 年 8 月 25 日资者关系活动记录表》
                                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                            第五节 重要事项
一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况
报告期内普通股利润分配政策,特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况
√ 适用 □ 不适用
公司严格执行了《公司章程》中与利润分配相关的条款。
                                             现金分红政策的专项说明
是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求:                                                          是
分红标准和比例是否明确和清晰:                                                                        是
相关的决策程序和机制是否完备:                                                                        是
独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用:                                                              是
中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会,其合法权益是否得到了充分保护:                                是
现金分红政策进行调整或变更的,条件及程序是否合规、透明:                                              是
公司近 3 年(包括本报告期)的普通股股利分配方案(预案)、资本公积金转增股本方案(预案)情况
       2016 年 3月 22 日,公司2015年度股东大会审议通过了《2015 年度利润分配预案》,以2015年12月31日的总股本
1,445,696,230股为基数,每10股派0.4元人民币现金红利(含税),现金红利合计57,827,849.20元。同时以2015年12月31日的
总股本1,445,696,230股为基数,向全体股东按每10股送1.6股红股,以资本公积向全体股东每10股转增2.4股,送转合计增加
578,278,492.00股。
   2017年3月24日,公司第四届董事会第五次会议审议通过了《2016年度利润分配预案》,以公司2016年12月31日的总股
本2,044,969,122.00股为基数,向全体股东每10股派0.8元人民币现金红利(含税),共计分配现金股利163,597,529.76元。本
次分配,不送红股,不进行资本公积金转增股本。
   2018年3月29日,公司第四届董事会第二十五次会议审议通过了《2017年度利润分配预案》,以公司2017年12月31日的
总股本2,043,978,097.00股为基数,向全体股东每10股派0.8元人民币现金红利(含税),共计分配现金股利163,518,247.76元。
公司近三年(包括本报告期)普通股现金分红情况表
                                                                                                           单位:元
                                        分红年度合并报表中归 占合并报表中归属于上
                     现金分红金额                                                       以其他方式现 以其他方式现
     分红年度                           属于上市公司普通股股 市公司普通股股东的净
                       (含税)                                                         金分红的金额 金分红的比例
                                            东的净利润               利润的比率
2017 年                163,518,247.76         1,003,883,544.29                 16.29%
2016 年                163,597,529.76          747,215,219.61                  21.89%
2015 年                 57,827,849.20          509,389,237.73                  11.35%
公司报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正但未提出普通股现金红利分配预案
□ 适用 √ 不适用
                                                                深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
二、本报告期利润分配及资本公积金转增股本预案
√ 适用 □ 不适用
每 10 股送红股数(股)
每 10 股派息数(元)(含税)                                                                                        0.80
每 10 股转增数(股)
分配预案的股本基数(股)                                                                              2,043,978,097.00
现金分红总额(元)(含税)                                                                               163,518,247.76
可分配利润(元)                                                                                         768,721,070.12
现金分红占利润分配总额的比例                                                                                  100.00%
                                                  本次现金分红情况
公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的,进行利润分配时,现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%
                                    利润分配或资本公积金转增预案的详细情况说明
本公司于 2018 年 3 月 29 日召开的第四届董事会第二十五次会议审议通过了《2017 年度利润分配预案》,以公司 2017 年
12 月 31 日的总股本 2,043,978,097.00 股为基数,向全体股东每 10 股派 0.8 元人民币现金红利(含税),共计分配现金股利
163,518,247.76 元。
三、承诺事项履行情况
1、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末
尚未履行完毕的承诺事项
√ 适用 □ 不适用
   承诺事由         承诺方   承诺类型                   承诺内容                   承诺时间   承诺期限     履行情况
股改承诺              无       无                          无                                    无            无
收购报告书或
权益变动报告          无       无                          无                                    无            无
书中所作承诺
资产重组时所
                      无       无                          无                                    无            无
作承诺
                                        (一)合伙企业保证并承诺,合伙企业参与
                                                                                                         截至公告之
                                        认购世联行非公开发行的股份的认购资金全
                深圳众志                                                                                 日,上述承诺
                                        部源于全体合伙人对合伙企业的合法自有资
首次公开发行    联高投资                                                                                 得到了严格
                                        金投入。(二)合伙企业保证并承诺,合伙企 2014 年 12
或再融资时所    管理合伙 再融资承诺                                                                      履行,没有发
                                        业参与认购世联行本次非公开发行的股份的 月 02 日
作承诺          企业(有                                                                                 生承诺人违
                                        认购资金将在世联行向中国证监会报送发行
                限合伙)                                                                                 反该承诺的
                                        方案前全部募集到位。(三)合伙企业保证并
                                                                                                         情形。
                                        承诺,在合伙企业与世联行签署的《附条件
                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
生效的股份认购合同》约定的股份锁定期内,
合伙企业全体合伙人不得转让其持有的合伙
份额或退出合伙企业。(四)合伙企业全体合
伙人作出如下不可撤销承诺:1. 若本人将本
人直接或间接持有的世联行的股份在买入后
六个月内卖出,或者在卖出后六个月内又买
入,由此所得收益归世联行所有,世联行董
事会有权收回本人所得收益,本人将无条件
向世联行上缴本人所得收益。2. 本人不会利
用本人知悉或因本人在世联行担任的职务可
能知悉的世联行内幕信息从事证券交易活
动,也不会以协助、指使、教唆等其他任何
方式使其他与世联行或世联行董事、监事、
高级管理人员有特殊关系,可能获知内幕信
息的自然人、法人或其他组织因获知内幕信
息而买卖世联行股份及其衍生品种。3. 本人
将严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公
司董事、监事和高级管理人员所持本公司股
份及其变动管理规则》、《深圳证券交易所上
市公司董事、监事和高级管理人员所持本公
司股份及其变动管理业务指引》法律、行政
法规、规范性文件及深交所业务规则及《深
圳世联行地产顾问股份有限公司章程》的相
关规定,(1)向世联行申报本人直接或间接
所持有的世联行的股份及其变动情况,在本
人任职期间每年转让的股份不超过本人直接
或间接所持有世联行股份总数的 25%。(2)
自本人向世联行申报离任日起六个月内不转
让本人直接或间接持有及新增的世联行股
份。(3)本人应在买卖世联行股份及其衍生
品种的 2 个交易日内,通过世联行董事会向
深交所申报,并在深交所指定网站进行公告。
公告内容包括:①上年末所持世联行股份数
量;②上年末至本次变动前每次股份变动的
日期、数量、价格;③本次变动前持股数量;
④本次股份变动的日期、数量、价格;⑤变
动后的持股数量;⑥深交所要求披露的其他
事项。(4)在下列期间不买卖世联行股票:
①世联行定期报告公告前 30 日内,因特殊原
因推迟公告日期的,自原公告日前 30 日起至
最终公告日;②世联行业绩预告、业绩快报
公告前 10 日内;③自可能对世联行股票交易
价格产生重大影响的重大事项发生之日或在
决策过程中,至依法披露后 2 个交易日内;
                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                    ④深交所规定的其他期间。(5)若本人直接
                    或间接持有的世联行股份及其变动比例达到
                    《上市公司收购管理办法》规定的,还应当
                    按照《上市公司收购管理办法》等相关法律、
                    行政法规、部门规章和深交所业务规则的规
                    定履行报告和披露等义务。(6)其他有关法
                    律、行政法规、规范性文件及深交所业务规
                    则中关于高管持股变动管理规则等相关规定
                    的义务。4.   合伙企业/本人将严格按照《上
                    市公司收购管理办法》等有关法律、行政法
                    规、规范性文件及深交所业务规则和《深圳
                    世联行地产顾问股份有限公司章程》的规定,
                    在履行重大权益变动信息披露、要约收购等
                    法定义务时,将关联合伙人与合伙企业认定
                    为一致行动人,将关联合伙人直接或间接持
                    有的世联行股票数量与合伙企业持有的世联
                    行股票数量合并计算。普通合伙人应当提醒、
                    督促与世联行存在关联关系的有限合伙人履
                    行上述义务并采取以下措施保证关联有限合
                    伙人履行上述义务:(1)普通合伙人在知悉
                    相关重大权益变动、触发要约收购等事宜时,
                    应及时提醒并通告与世联行存在关联关系的
                    有限合伙人向世联行履行相关报告义务;(2)
                    若与世联行存在关联关系的有限合伙人在接
                    到前述通告后,未及时履行相关报告义务的,
                    普通合伙人应主动向世联行、证券监管机构、
                    深交所等报告其知悉的重大权益变动、触发
                    要约收购等情形,并配合世联行履行相关信
                    息披露义务;若合伙企业普通合伙人未能按
                    照合伙协议及其补充协议约定履行上述义
                    务,则其应承担由此给世联行及其股东造成
                    的损失,但其能够证明自己无过错的情形除
                    外。(五)合伙企业全体合伙人之间不存在分
                    级收益等结构化安排,并保证在合伙企业持
                    有世联行股份期间,全体合伙人之间不会存
                    在分级收益等结构化安排。
                    (一)本人目前担任世联行董事、总经理职
                                                                                 截至公告之
                    务,任期自 2013 年 9 月 12 日起至 2016 年 9
                                                                                 日,上述承诺
                    月 11 日止。(二)本人目前持有合伙企业 300
                                                                                 得到了严格
                    万元出资额,占合伙企业出资总额的比例为 2014 年 12
朱敏   再融资承诺                                                                履行,没有发
                    60%,且担任合伙企业执行事务合伙人。 月 02 日
                                                                                 生承诺人违
                    本人与合伙企业其他合伙人签署的合伙企业
                                                                                 反该承诺的
                    合伙协议及其补充协议均为本人真实意思表
                                                                                 情形。
                    示。(四)本人保证并承诺,合伙企业参与认
                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
购世联行非公开发行的股份的认购资金全部
源于合伙人对合伙企业的合法自有资金投
入,且合伙企业参与认购世联行本次非公开
发行的股份的认购资金将在世联行向中国证
监会报送发行方案前全部募集到位。(五)本
人保证并承诺,在合伙企业与世联行签署的
《附条件生效的股份认购合同》约定的股份
锁定期内,本人不转让本人持有的合伙企业
份额或退出合伙企业。(六)本人保证并承诺:
1.若本人将本人直接或间接持有的世联行的
股份在买入后六个月内卖出,或者在卖出后
六个月内又买入,由此所得收益归世联行所
有,世联行董事会有权收回本人所得收益,
本人将无条件向世联行上缴本人所得收益。
2.本人不会利用本人知悉或因本人在世联行
担任的职务可能知悉的世联行内幕信息从事
证券交易活动,也不会以协助、指使、教唆
等其他任何方式使其他与世联行或世联行董
事、监事、高级管理人员有特殊关系,可能
获知内幕信息的自然人、法人或其他组织因
获知内幕信息而买卖世联行股份及其衍生品
种。3.本人将严格按照《公司法》、《证券法》、
《上市公司董事、监事和高级管理人员所持
本公司股份及其变动管理规则》、《深圳证券
交易所上市公司董事、监事和高级管理人员
所持本公司股份及其变动管理业务指引》法
律、行政法规、规范性文件及深交所业务规
则及《深圳世联行地产顾问股份有限公司章
程》的相关规定,(1)向世联行申报本人直
接或间接所持有的世联行的股份及其变动情
况,在本人任职期间每年转让的股份不超过
本人直接或间接所持有世联行股份总数的
25%。(2)自本人向世联行申报离任日起六个
月内不转让本人直接或间接持有及新增的世
联行股份。(3)本人应在买卖世联行股份及
其衍生品种的 2 个交易日内,通过世联行董
事会向深交所申报,并在深交所指定网站进
行公告。公告内容包括:①上年末所持世联
行股份数量;②上年末至本次变动前每次股
份变动的日期、数量、价格;③本次变动前
持股数量;④本次股份变动的日期、数量、
价格;⑤变动后的持股数量;⑥深交所要求
披露的其他事项。(4)在下列期间不买卖世
联行股票:①世联行定期报告公告前 30 日内,
                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
因特殊原因推迟公告日期的,自原公告日前
30 日起至最终公告日;②世联行业绩预告、
业绩快报公告前 10 日内;③自可能对世联行
股票交易价格产生重大影响的重大事项发生
之日或在决策过程中,至依法披露后 2 个交
易日内;④深交所规定的其他期间。(5)若
本人直接或间接持有的世联行股份及其变动
比例达到《上市公司收购管理办法》规定的,
还应当按照《上市公司收购管理办法》等相
关法律、行政法规、部门规章和深交所业务
规则的规定履行报告和披露等义务。(6)其
他有关法律、行政法规、规范性文件及深交
所业务规则中关于高管持股变动管理规则等
相关规定的义务。4.   本人将严格按照《上市
公司收购管理办法》等有关法律、行政法规、
规范性文件及深交所业务规则和《深圳世联
行地产顾问股份有限公司章程》的规定,在
履行重大权益变动信息披露、要约收购等法
定义务时,将本人与合伙企业认定为一致行
动人,将本人直接或间接持有的世联行股票
数量与合伙企业持有的世联行股票数量合并
计算。本人作为合伙企业普通合伙人,将提
醒、督促与世联行存在关联关系的有限合伙
人履行上述义务并采取以下措施保证关联有
限合伙人履行上述义务:(1)本人在知悉相
关重大权益变动、触发要约收购等事宜时,
应及时提醒并通告与世联行存在关联关系的
有限合伙人向世联行履行相关报告义务;(2)
若与世联行存在关联关系的有限合伙人在接
到前述通告后,未及时履行相关报告义务的,
本人将主动向世联行、证券监管机构、深交
所等报告其知悉的重大权益变动、触发要约
收购等情形,并配合世联行履行相关信息披
露义务;若本人未能按照合伙协议及其补充
协议约定履行上述义务,则本人将承担由此
给世联行及其股东造成的损失,但其能够证
明本人无过错的情形除外。(七)本人保证并
承诺,本人与合伙企业其他合伙人之间不存
在分级收益等结构化安排,并保证在合伙企
业持有世联行股份期间,本人与合伙企业其
他合伙人之间不会存在分级收益等结构化安
排。(八)本人保证上述声明及承诺事项的真
实性、准确性和完整性,并愿意承担相应的
法律责任。
                                                                 深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
               深圳世联                                                                              截至公告之
                                        本公司及本公司关联方不会违反《证券发行
               行地产顾                                                                              日,上述承诺
                                        与承销管理办法》第十六条等有关法规的规
               问股份有                                                                              得到了严格
                                        定,直接或间接对合伙企业及其合伙人,提 2014 年 12
               限公司;世 再融资承诺                                                                  履行,没有发
                                        供财务资助或者补偿。本公司保证本承诺事 月 02 日
               联地产顾                                                                              生承诺人违
                                        项的真实性、准确性和完整性,并愿意承担
               问(中国)                                                                            反该承诺的
                                        相应的法律责任
               有限公司                                                                              情形。
                                                                                                     截至公告之
                                        本人及本人的关联方不会违反《证券发行与
                                                                                                     日,上述承诺
                                        承销管理办法》第十六条等有关法规的规定,
                                                                                                     得到了严格
               陈劲松;佟                直接或间接对合伙企业及其合伙人,提供财 2014 年 12
                           再融资承诺                                                                履行,没有发
               捷                       务资助或者补偿。本人保证本承诺事项的真 月 02 日
                                                                                                     生承诺人违
                                        实性、准确性和完整性,并愿意承担相应的
                                                                                                     反该承诺的
                                        法律责任。
                                                                                                     情形。
                                                                                                     截至公告之
                                        1、公司承诺持股 5%以上的主要股东或实际                       日,上述承诺
                           限制性股票 控制人及其配偶、直系近亲属未参与本计划;                       得到了严格
                                                                              2016 年 02
               公司        激励计划承 2、公司承诺不为激励对象依本计划获取有关                        履行,没有发
                                                                              月 06 日
                           诺         限制性股票提供贷款以及其他任何形式的财                         生承诺人违
                                        务资助,包括为其贷款提供担保。                               反该承诺的
                                                                                                     情形。
                                                                                                     截至公告之
                                                                                                     日,上述承诺
                                        不为激励对象依本激励计划有关股票期权行                       得到了严格
                           股票期权激                                            2017 年 08
股权激励承诺   公司                     权提供贷款以及其他任何形式的财务资助,                       履行,没有发
                           励计划承诺                                            月 30 日
                                        包括为其贷款提供担保。                                       生承诺人违
                                                                                                     反该承诺的
                                                                                                     情形。
                                                                                                     截至公告之
                                        若公司因信息披露文件中有虚假记载、误导
                                                                                                     日,上述承诺
                                        性陈述或者重大遗漏,导致不符合授予权益
                                                                                                     得到了严格
                           股票期权激 或行使权益安排的,激励对象自相关信息披 2017 年 08
               激励对象                                                                              履行,没有发
                           励计划承诺 露文件被确认存在虚假记载、误导性陈述或 月 30 日
                                                                                                     生承诺人违
                                        者重大遗漏后,将由股权激励计划所获得的
                                                                                                     反该承诺的
                                        全部利益返还公司。
                                                                                                     情形。
               世联地产                 作为世联行的股东、或被法律法规认定为实
                                                                                                     截至公告之
               顾问(中                 际控制人、关联方期间,将尽可能避免与世
                                                                                                     日,上述承诺
               国)有限                 联行及其控股子公司之间的关联交易。对于
其他对公司中                                                                                         得到了严格
               公          关联交易方 无法避免或者有合理原因而发生的关联交       2007 年 12
小股东所作承                                                                                         履行,没有发
               司;Fortune 面的承诺      易,包括但不限于商品交易,相互提供服务 月 10 日
诺                                                                                                   生承诺人违
               Hill Asia                或者作为代理,本公司或本人将一律严格遵
                                                                                                     反该承诺的
               Limited;                 循等价、有偿、公平交易的原则,在一项市
                                                                                                     情形。
               乌鲁木齐                 场公平交易中不要求世联行及其控股子公司
                                                深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
卓群创展                提供优于任何第三者给予或给予第三者的条
股权投资                件,并依据世联行《关联交易管理制度》等
合伙企业                有关制度性文件及世联行公司章程履行合法
(有限合                审批程序并订立相关协议/合同,及时进行信
伙);陈劲               息披露,规范相关交易行为,保证不通过关
松;佟捷                 联交易损害世联行及其他股东的合法权益。
世联地产                (1)依照中国法律法规被确认为世联行的股
顾问(中                东、或被法律法规认定为实际控制人、关联
国)有限                方期间,将不会在中国境内或境外以任何方
公                      式(包括但不限于单独经营、通过合资经营
                                                                                    截至公告之
司;Fortune              或拥有另一公司或企业的股权及其它权益)
                                                                                    日,上述承诺
Hill Asia               直接或间接从事或参与任何与世联行构成竞
                                                                                    得到了严格
Limited;     关于同业竞 争的任何业务或活动,不以任何方式从事或 2007 年 12
                                                                                    履行,没有发
乌鲁木齐 争的承诺       参与生产任何与世联行产品相同、相似或可 月 10 日
                                                                                    生承诺人违
卓群创展                能取代世联行产品的业务活动;(2)如从任何
                                                                                    反该承诺的
股权投资                第三方获得的商业机会与世联行经营的业务
                                                                                    情形。
合伙企业                有竞争或可能竞争,则本公司或本人将立即
(有限合                通知世联行,并将该商业机会让予世联行;(3)
伙);陈劲               承诺不利用任何方式从事影响或可能影响世
松;佟捷                 联行经营、发展的业务或活动。
                                                                                    截至公告之
                        在任职期间每年转让的股份不超过其所持有
                                                                                    日,上述承诺
公司董                  公司可转让股份总数的 25%;离职后半年内,
                                                                                    得到了严格
事、监事 股份限售的 不转让其持有的公司股份;在其离职 6 个月 2016 年 09
                                                                                    履行,没有发
及高级管 承诺           后的 12 个月内,通过证券交易所挂牌交易出 月 12 日
                                                                                    生承诺人违
理人员                  售的公司股份数量不超过其持有公司股份总
                                                                                    反该承诺的
                        数的 50%。
                                                                                    情形。
                        本人向深圳证券交易所承诺:一、本人在履
                        行上市公司董事的职责时,将遵守并促使本
                        公司和本人的授权人遵守国家法律、行政法
                        规和部门规章等有关规定,履行忠实、勤勉
                        尽责的义务。二、本人在履行上市公司董事
                                                                                    截至公告之
                        的职责时,将遵守并促使本公司和本人的授
                                                                                    日,上述承诺
公司董                  权人遵守中国证监会发布的部门规章、规范
                                                                                    得到了严格
事、监事                性文件的有关规定。三、本人在履行上市公 2016 年 09
             任职承诺                                                               履行,没有发
及高级管                司董事的职责时,将遵守并促使本公司和本 月 12 日
                                                                                    生承诺人违
理人员                  人的授权人遵守《深圳证券交易所股票上市
                                                                                    反该承诺的
                        规则》和深圳证券交易所发布的其他业务规
                                                                                    情形。
                        则、细则、指引和通知等。四、本人在履行
                        上市公司董事的职责时,将遵守并促使本公
                        司和本人的授权人遵守《公司章程》。五、本
                        人接受深圳证券交易所的监管,包括及时、
                        如实地答复深圳证券交易所向本人提出的任
                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                     何问题,及时提供《深圳证券交易所股票上
                                     市规则》等业务规则、细则、指引和通知规
                                     定应当报送的资料及要求提供的其他文件的
                                     正本或副本,并出席本人被要求出席的会议。
                                     六、本人授权深圳证券交易所将本人提供的
                                     承诺与声明的资料向中国证监会报告。七、
                                     本人将按要求参加中国证监会和深圳证券交
                                     易所组织的专业培训。八、本人如违反上述
                                     承诺,愿意承担由此引起的一切法律责任和
                                     接受深圳证券交易所的处分。九、本人因履
                                     行上市公司董事的职责或者本承诺而与深圳
                                     证券交易所发生争议提起诉讼时,由深圳证
                                     券交易所住所地法院管辖。
                                                                                           公司 2018
                                                                                           年第三次    截至公告之
                 深圳世联                                                                  临时股东    日,上述承诺
                 君汇不动 针对终止挂 针对终止挂牌的异议股东所持股份,控股股                大会决议    得到了严格
                                                                              2018 年 03
                 产运营管 牌新三板的 东世联行或其指定的第三方愿意对异议股东                公告之日    履行,没有发
                                                                             月 24 日
                 理股份有 承诺       持有的公司股进行回购,以保障其合法权益。              起至终止    生承诺人违
                 限公司                                                                    挂牌后 10 反该承诺的
                                                                                           个工作日    情形。
                                                                                           止。
承诺是否按时
                 是
履行
如承诺超期未
履行完毕的,应
当详细说明未
                 无
完成履行的具
体原因及下一
步的工作计划
2、公司资产或项目存在盈利预测,且报告期仍处在盈利预测期间,公司就资产或项目达到原盈利预测及
其原因做出说明
□ 适用 √ 不适用
四、控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金。
                                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
五、董事会、监事会、独立董事(如有)对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明
□ 适用 √ 不适用
六、与上年度财务报告相比,会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况。
七、报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无重大会计差错更正需追溯重述的情况。
八、与上年度财务报告相比,合并报表范围发生变化的情况说明
√ 适用 □ 不适用
1、本报告期通过非同一控制下企业合并取得的子公司。:
         被购买方名称           股权取得时点   股权取得成本 股权取得 股权取得 购买日至期末被 购买日至期末被
                                                               比例      方式     购买方的收入      购买方的净利润
北海红璞礼遇酒店管理有限公司
                               2017年05月01日 1,042,643.37    100.00% 支付现金     2,424,850.77        -453,309.86
(以下简称\"北海红璞\")
2、本报告期没有通过同一控制下企业合并取得的子公司。
3、本报告期没有通过处置子公司不再纳入合并范围的子公司。
4、其他原因的合并范围变动:
1)根据公司投资委员会决议,本报告期内投资设立以下子公司,这些子公司在本报告期内均已经完成了工商登记手续。
                        公司名称                             主要经营地 注册地    业务性质 持股比例 取得方式
湛江善居电子商务有限公司(以下简称\"湛江善居\")                 湛江      湛江      电子商务     100.00% 投资新设
无锡善居电子商务有限公司(以下简称\"无锡善居\")                 无锡      无锡      电子商务     100.00% 投资新设
兰州善居电子商务有限公司(以下简称\"兰州善居\")                 兰州      兰州      电子商务     100.00% 投资新设
天津善居电子商务有限公司(以下简称\"天津善居\")                 天津      天津      电子商务     100.00% 投资新设
阅阳(上海)健康管理咨询有限公司(以下简称\"阅阳健康\")         上海      上海      资产服务         55.00% 投资新设
河南世联精工房地产营销策划有限公司(以下简称\"世联精工\")       河南      河南      房地产中介       51.00% 投资新设
惠州市世创文化传播有限公司(以下简称\"惠州世创\")               惠州      惠州      电子商务     100.00% 投资新设
上海领霖餐饮管理有限公司(以下简称\"上海领霖\")                 上海      上海      房地产中介       63.09% 投资新设
                                                          深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
北京世联明德商业管理有限公司(以下简称\"北京君汇明德\")     北京      北京    房地产中介    45.96% 投资新设
西安世禾商业运营有限责任公司(以下简称\"西安君汇商业\")     西安      西安    房地产中介    49.57% 投资新设
青岛世联君汇不动产运营管理有限公司(以下简称\"青岛君汇\")   青岛      青岛    房地产中介    90.12% 投资新设
深圳世联君汇物业管理有限公司(以下简称\"深圳君汇物业\")     深圳      深圳    资产服务      90.12% 投资新设
深圳君汇谊通文旅运营有限公司(以下简称\"深圳君汇谊通\")     深圳      深圳    房地产中介    51.37% 投资新设
广州汇君物业管理有限公司(以下简称\"广州汇君物业\")         广州      广州    资产服务      90.12% 投资新设
凉山州国投世联物业服务有限公司(以下简称\"凉山州世联物业\") 凉山州    凉山州 资产服务       45.96% 投资新设
济南世君房地产顾问有限公司(以下简称\"济南世君\")           济南      济南    房地产中介    68.04% 投资新设
宁波世联君汇房地产咨询有限公司(以下简称\"宁波君汇\")       宁波      宁波    房地产中介    90.12% 投资新设
惠州世联君汇房地产顾问有限公司(以下简称\"惠州君汇\")       惠州      惠州    房地产中介    90.12% 投资新设
深圳市小样商务服务有限公司(以下简称\"深圳小样商务\")       深圳      深圳    资产服务      36.95% 投资新设
成都市红璞旭日酒店管理有限公司(以下简称\"成都红璞旭日\")   成都      成都    资产服务     100.00% 投资新设
成都市红璞凯睿酒店管理有限公司(以下简称\"成都红璞凯睿\")   成都      成都    资产服务     100.00% 投资新设
重庆红璞玖玖公寓管理有限公司(以下简称\"重庆红璞玖玖\")     重庆      重庆    资产服务     100.00% 投资新设
重庆红璞样公寓管理有限公司(以下简称\"重庆红璞样\")         重庆      重庆    资产服务     100.00% 投资新设
重庆红璞礼遇酒店管理有限公司(以下简称\"重庆红璞礼遇\")     重庆      重庆    资产服务      70.00% 投资新设
杭州红璞世谦资产管理有限公司(以下简称\"杭州红璞世谦\")     杭州      杭州    资产服务     100.00% 投资新设
杭州红璞世贤资产管理有限公司(以下简称\"杭州红璞世贤\")     杭州      杭州    资产服务     100.00% 投资新设
杭州红璞世奕酒店管理有限公司(以下简称\"杭州红璞世奕\")     杭州      杭州    资产服务     100.00% 投资新设
杭州红璞世裕资产管理有限公司(以下简称\"杭州红璞世裕\")     杭州      杭州    资产服务     100.00% 投资新设
宁波鸿璞空间创意设计有限公司(以下简称\"宁波鸿璞空间\")     宁波      宁波    资产服务      60.00% 投资新设
佛山红璞公寓管理有限公司(以下简称\"佛山红璞\")             佛山      佛山    资产服务     100.00% 投资新设
深圳平湖红璞公寓管理有限公司(以下简称\"平湖红璞\")         深圳      深圳    资产服务     100.00% 投资新设
西安红璞公寓管理有限责任公司(以下简称\"西安红璞\")         西安      西安    资产服务     100.00% 投资新设
惠州市红璞城市公寓管理有限公司(以下简称\"惠州红璞\")       惠州      惠州    资产服务     100.00% 投资新设
天津红璞酒店管理有限公司(以下简称\"天津红璞\")             天津      天津    资产服务     100.00% 投资新设
昆山红璞公寓管理有限公司(以下简称\"昆山红璞\")             昆山      昆山    资产服务     100.00% 投资新设
惠州红璞都市公寓管理有限公司(以下简称\"惠州红璞都市\")     惠州      惠州    资产服务     100.00% 投资新设
龙门红璞假日公寓管理有限公司(以下简称\"龙门红璞\")         龙门      龙门    资产服务     100.00% 投资新设
南昌红璞公寓管理有限公司(以下简称\"南昌红璞\")             南昌      南昌    资产服务     100.00% 投资新设
南京世联集房酒店管理有限公司(以下简称\"南京集房\")         南京      南京    资产服务     100.00% 投资新设
杭州世联集房资产管理有限公司(以下简称\"杭州集房\")         杭州      杭州    资产服务     100.00% 投资新设
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
北京世联集房公寓管理有限公司(以下简称\"北京集房\")            北京         北京     资产服务     100.00% 投资新设
广州世联集房投资有限公司(以下简称\"广州集房\")                广州         广州     资产服务     100.00% 投资新设
山东世联松塔装饰工程有限公司(以下简称\"山东松塔\")            山东         山东     电子商务      60.40% 投资新设
天津世联装饰有限公司(以下简称\"天津松塔\")                    天津         天津     电子商务      80.00% 投资新设
天津盛泽万家房地产经纪有限公司(以下简称\"天津盛泽\")          天津         天津     金融服务     100.00% 投资新设
石家庄世联汇创房地产经纪有限公司(以下简称\"石家庄汇创\")      石家庄       石家庄 房地产中介     100.00% 投资新设
衡水世联汇创房地产经纪有限公司(以下简称\"衡水世联\")          衡水         衡水     房地产中介   100.00% 投资新设
邢台世联行房地产经纪有限公司(以下简称\"邢台世联\")            邢台         邢台     房地产中介   100.00% 投资新设
张家口世联兴业房地产经纪有限公司(以下简称\"张家口世联\")      张家口       张家口 房地产中介     100.00% 投资新设
柳州世联房地产经纪有限公司(以下简称\"柳州世联\")              柳州         柳州     房地产中介    51.00% 投资新设
拉萨市世联房地产服务有限公司(以下简称\"拉萨世联\")            拉萨         拉萨     房地产中介   100.00% 投资新设
厦门市立丹行松塔装饰有限公司(以下简称\"厦门立丹行松塔\")      厦门         厦门     电子商务      80.00% 投资新设
怀来卓群房地产经纪有限公司(以下简称\"怀来世联\")              怀来         怀来     房地产中介   100.00% 投资新设
深圳世联同行共营地产咨询有限公司(以下简称\"世联同行\")        深圳         深圳     房地产中介   100.00% 投资新设
广州世君创展商务服务有限公司(以下简称\"广州世君创展\")        广州         广州     房地产中介    90.12% 投资新设
广州世君腾跃不动产服务有限公司(以下简称\"广州世君腾跃\")      广州         广州     房地产中介    90.12% 投资新设
广州世君众享文化发展有限公司(以下简称\"广州世君众享\")        广州         广州     房地产中介    90.12% 投资新设
2)本报告期因为注销子公司而不再纳入合并范围的子公司情况如下:
公司名称                           不再纳入合并范围的原因     持股比例      注销日净资产        注销日净利润
海南世联房地产咨询有限公司       工商注销                            100%       5,025,924.05             -54,128.01
3)本集团通过子公司世联君汇持有武汉都市世联资产管理有限公司(以下简称“武汉都市”)50%的股权,根据2017年1月1日签
订的《股权托管协议》,武汉市都市产业投资发展有限责任公司将其持有武汉都市的1%表决权从2017年1月1日起委托给世
联君汇,子公司世联君汇合计持有武汉都市51%的表决权,同时武汉都市的董事会中,世联君汇占有过半数表决权,本集团
能够对其财务和经营决策实施控制,从2017年1月1日起,武汉都市纳入合并财务报告的合并范围。
九、聘任、解聘会计师事务所情况
现聘任的会计师事务所
境内会计师事务所名称                                         信永中和会计师事务所(特殊普通合伙)
境内会计师事务所报酬(万元)                                 199.2
境内会计师事务所审计服务的连续年限
境内会计师事务所注册会计师姓名                               王建新、李颖
境内会计师事务所注册会计师审计服务的连续年限                 王建新 2 年、李颖 3 年
                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
当期是否改聘会计师事务所
□ 是 √ 否
聘请内部控制审计会计师事务所、财务顾问或保荐人情况
□ 适用 √ 不适用
十、年度报告披露后面临暂停上市和终止上市情况
□ 适用 √ 不适用
十一、破产重整相关事项
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生破产重整相关事项。
十二、重大诉讼、仲裁事项
□ 适用 √ 不适用
本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。
十三、处罚及整改情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在处罚及整改情况。
十四、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况
□ 适用 √ 不适用
十五、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况
√ 适用 □ 不适用
(一)公司限制性股票激励计划审批程序简述
    1、公司于2016年2月5日分别召开了第三届董事会第四十五次会议和第三届监事会第三十三次会议审议通过《关于<深
圳世联行地产顾问股份有限公司限制性股票激励计划(草案)>及其摘要的议案》等相关议案,公司独立董事对此发表了独
立意见。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于独立董事就股权激励计划公开征集投票权公告》公告编号:
2016-009。
    2、公司于2016年2月23日召开2016年第一次临时股东大会审议通过《关于<深圳世联行地产顾问股份有限公司限制性股
票激励计划(草案)>及其摘要的议案》、《关于提请股东大会授权董事会办理公司制性股票激励计划相关事宜的议案》。
董事会被授权确定限制性股票授予日及在公司及激励对象符合条件时向激励对象授予限制性股票并办理授予限制性股票所
必须的全部事宜。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《2016年第一次临时股东大会决议公告》公告编号:
2016-014。
    3、根据公司2016年第一次临时股东大会的授权,公司于2016年3月13日召开第三届董事会第四十八次会议,审议通过《关
                                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
于调整公司限制性股票激励计划授予对象人数、授予数量的议案》,本次调整后,公司此次激励对象人数由468名变更为441
名 , 限 制 性 股 票 总 量 由 1571.25 万 股 调 整 为 1536.05 万 股 。 公 司 独 立 董 事 对 上 述 议 案 发 表 了 独 立 意 见 。 披 露 网 站 :
http://www.cninfo.com.cn/公告名称:《关于限制性股票激励计划调整的公告》公告编号:2016-032、公告名称:《关于向激
励对象授予限制性股票的公告》公告编号:2016-033。
     4、公司于2016年3月13日召开第三届董事会第四十八次会议审议通过《关于向激励对象授予限制性股票的议案》,公司
独立董事对此发表了独立意见,认为激励对象主体资格合法有效,确定的授予日符合相关规定。披露网站:
http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于向激励对象授予限制性股票的公告》公告编号:2016-033。
     5、公司于2016年4月21日召开第三届董事会第五十次会议,审议通过《关于调整公司限制性股票激励计划授予对象、授
予数量及授予价格的议案》,本次调整后,公司此次激励对象人数由441名变更为402名,限制性股票总量由1536.05万股调
整为1499.60万股,公司2015年度权益分配方案已于2016年4月14日实施完毕,公司总股本变更为2,023,974,722股。根据《激
励计划》的相关规定,本次股权激励计划授予的限制性股票数量由1,499.60万股调整为2,099.44万股,授予价格由5.55元/股调
整为3.936元/股。公司独立董事对上述议案发表了独立意见。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于限制
性股票激励计划调整公告》公告编号:2016-046。
     6、2016年5月10日,公司披露了《关于限制性股票授予登记完成的公告》,共向402名激励对象授予2,099.44万股限制性
股票,授予股份于2016年5月11日上市。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于限制性股票授予登记完成
的公告》公告编号:2016-052。
     7、公司于2017年5月15日召开第四届董事会第七次会议和第四届监事会第七次会议,审议通过《关于公司限制性股票激
励计划第一个解锁期解锁条件成就的议案》,公司限制性股票激励计划授予的限制性股票第一个解锁期解锁条件已成就,同
意董事会根据股东大会的授权,按照相关规定为符合解锁条件的355名激励对象办理解锁事宜。监事会对公司限制性股票激
励计划第一个解锁期解锁条件及激励对象名单进行了核查,公司独立董事对此发表了独立意见。披露网站:
http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于公司限制性股票激励计划第一个解锁期解锁条件成就的公告》公告编号:
2017-027。
     8、公司于2017年5月15日召开第四届董事会第七次会议和第四届监事会第七次会议,审议通过《关于调整限制性股票回
购价格和回购注销部分限制性股票的议案》。鉴于公司于2017年5月11日实施完2016年度权益分派方案,按照相关规定对尚
未解锁的限制性股票的回购价格做相应的调整,限制性股票回购价格由3.936元/股调整为3.856元/股。同意董事会根据股东
大会的授权,按照相关规定对44名已离职激励对象全部已获授但尚未解锁的限制性股票共923,300股予以回购注销,对3名
2016年度个人绩效考核不符合要求的激励对象本次不能解锁的限制性股票共67,725股予以回购注销,上述回购注销数量合计
为991,025股。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于调整限制性股票回购价格和回购注销部分限制性股票
的公告》公告编号:2017-028。
     9、公司于2017年5月15日召开第四届董事会第七次会议和第四届监事会第七次会议审议通过了《关于公司限制性股票激
励计划第一个解锁期解锁条件成就的议案》,公司《限制性股票激励计划(草案)》设定的第一个解锁期解锁条件已经成就,
根据公司2016年第一次临时股东大会对董事会授权,公司已按照《激励计划》的相关规定办理第一个解锁期限制性股票上市
流通事宜。第一次解锁的限制性股票上市流通日期为 2017 年 5 月 24日;解锁的限制性股票数量为4,950,050股,占股权激
励计划授予限制性股票总数的23.5780%,占目前公司总股本的 0.2421%;申请解锁的激励对象共计355人;实施的限制性股
票激励计划相关内容与已披露的限制性股票激励计划不存在差异。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于
公司限制性股票激励计划第一个解锁期限制性股票上市流通的提示性公告》公告编号:2017-036。
     10、公司已于 2017 年 11月7 日在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司完成限制性股票的回购注销手续。本次
限制性股票回购注销完成后,公司总股本由 2,044,969,122 股变更为 2,043,978,097 股。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/
公告名称:《关于部分已授予限制性股票回购注销完成的公告》公告编号:2017-112。
     (二)公司股票期权激励计划审批程序简述
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
    1、2017年8月29日,公司第四届董事会第十三次会议审议通过《关于<深圳世联行地产顾问股份有限公司2017年股票期
权激励计划(草案)>及其摘要的议案》等相关议案,公司独立董事对《深圳世联行地产顾问股份有限公司2017年股票期权
激励计划(草案)》(以下简称“《股票期权激励计划(草案)》”)发表了独立意见。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/
公告名称:《关于<深圳世联行地产顾问股份有限公司2017年股票期权激励计划(草案)>及其摘要的议案》。
    2、2017年8月29日,公司第四届监事会第十三次会议审议通过《关于<深圳世联行地产顾问股份有限公司2017年股票期
权激励计划(草案)>及其摘要的议案》等相关议案,且认为激励对象名单符合《股票期权激励计划(草案)》规定的激励
对象范围,其作为公司股票期权激励计划激励对象的主体资格合法、有效披露。网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:
《关于<深圳世联行地产顾问股份有限公司2017年股票期权激励计划(草案)>及其摘要的议案》。
    3、2017年8月30日至2017年9月8日,公司对本次授予激励对象名单的姓名和职务在公司内部进行了公示,在公示期内,
公司监事会未接到与激励计划拟激励对象有关的任何异议。2017年9月8日,公司监事会发表了《监事会关于公司2017年股票
期权激励计划激励对象名单的核查意见及公示情况说明》。
    4、2017年9月15日,公司2017年第二次临时股东大会审议通过《关于<深圳世联行地产顾问股份有限公司2017年股票期
权激励计划(草案)>及其摘要的议案》等相关议案,公司董事会被授权确定股票期权授予日、在激励对象符合条件时向激
励对象授予股票期权并办理授予股票期权所必须的全部事宜,并于2017年9月21日披露了《关于2017年股票期权激励计划内
幕信息知情人买卖公司股票情况的自查报告》。
    5、2017年9月26日,公司第四届董事会第十五次会议审议通过《关于公司2017年股票期权激励计划授予事项的议案》,
公司独立董事对相关事项发 表了独立意见,监事会对本 次授予股 票期权的激励对象 名单进行了核实。披露网站 :
http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于公司2017年股票期权激励计划授予事项的公告》。公告编号:2017-091。
    6、2017年9月26日召开第四届董事会第十五次会议审议通过的《关于公司2017年股票期权激励计划授予事项的议案》及
深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司有关业务规则的规定,于2017年11月10日完成了《深圳世联行
地产顾问股份有限公司2017年股票期权激励计划(草案)》所涉及到的股票期权的授予登记工作,期权简称:世联JLC1,
期权代码:037754。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于公司2017年股票期权激励计划期权授予登记完
成的公告》。公告编号:2017-113。
十六、重大关联交易
1、与日常经营相关的关联交易
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生与日常经营相关的关联交易。
2、资产或股权收购、出售发生的关联交易
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易。
3、共同对外投资的关联交易
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。
                                                           深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
4、关联债权债务往来
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在关联债权债务往来。
5、其他重大关联交易
√ 适用 □ 不适用
    1、2017 年 6 月 6 日,本公司召开第四届董事会第八次会议审议通过《关于全资子公司与深圳市世联共享投资股份有
限公司签署战略合作协议暨关联交易的议案》,公司全资子公司世联小贷拟与公司参股子公司深圳市世联共享投资股份有限
公司(以下简称“世联共享”)签署《战略合作协议》,战略合作的主要内容包括信息共享、资产买卖交易、对外投资等方面
的合作。战略合作协议所述合作事项预计2017年7月至2018年7月信息共享交易金额不超过2.5亿元,资产买卖交易金额不超
过 2 亿元,对外投资交易金额不超过 0.5 亿元,合计总交易金额不超过5亿元。公司董事、总经理朱敏女士担任世联共享的
董事长,公司副总经理王正宇先生、王伟女士担任世联共享的董事,因此根据《深圳证券交易所股票上市规则》的相关规定,
世联共享为公司的关联法人,上述交易构成了关联交易。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ ;公告名称:《关于全资子
公司与深圳市世联共享投资股份有限公司签署战略合作协议暨关联交易的公告》;公告编号:2017-041。
    2、2017 年 8 月 3 日,公司召开第四届董事会第十次会议审议通过《关于全资子公司与深圳市世联共享投资股份有限
公司签署咨询服务协议暨关联交易的议案》,世联小贷拟与世联共享签署《咨询服务协议》,世联共享拟作为普通合伙人设
立一系列有限合伙企业(下称“有限合伙企业”),有限合伙企业的有限合伙人拥有丰富的小额贷款业务信息资源,可以为世
联小贷提供有贷款需求的客户资源、协助世联小贷开展小额贷款业务,并为世联小贷的小额贷款业务提供相关信息咨询服务。
世联小贷拟聘请世联共享作为普通合伙人设立的一系列有限合伙企业为其提供专业咨询顾问服务,并向相应的有限合伙企业
支付咨询服务费,合计不超过人民币 8,000 万元。公司董事、总经理朱敏女士担任世联共享的董事长,公司副总经理王正
宇先生、王伟女士担任世联共享的董事,因此根据《深圳证券交易所股票上市规则》的相关规定,世联共享为公司的关联法
人,上述交易构成了关联交易。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ ;公告名称:《关于全资子公司与深圳市世联共享投
资股份有限公司签署咨询服务协议暨关联交易的公告》;公告编号:2017-063。
   3、关于本公司发生的关联担保事项详见下表中披露的临时报告、本报告第五节之八之2 担保情况以及第九节之十二之5
中关于关联担保的内容。
重大关联交易临时报告披露网站相关查询
                     临时公告名称                       临时公告披露日期            临时公告披露网站名称
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告             2015 年 01 月 10 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告             2015 年 03 月 24 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于控股股东为公司及其全资子公司提供担保暨关联交易的
                                                       2015 年 06 月 04 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
公告
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告             2015 年 06 月 25 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于对深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告         2015 年 01 月 22 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于对深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告         2015 年 01 月 27 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于 2015 年度为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保额
                                                       2015 年 03 月 24 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
度的公告
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告             2015 年 03 月 24 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
                                                                深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                      临时公告名称                           临时公告披露日期            临时公告披露网站名称
关于对深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告              2015 年 08 月 01 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于为深圳市世联小额贷款有限公司向银行申请综合授信提
                                                            2015 年 08 月 11 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
供担保的公告
关于对深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告              2015 年 11 月 06 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于对深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告              2015 年 12 月 02 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于为深圳市世联小额贷款有限公司向银行申请综合授信提
                                                            2016 年 02 月 06 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
供担保的公告
关于 2016 年度为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保额度
                                                            2016 年 02 月 29 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
的公告
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告                  2016 年 02 月 29 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于对关联交易事项追认的公告                                2016 年 04 月 23 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于深圳恒睿汇创投资管理合伙企业(有限合伙)增资深圳世
                                                            2016 年 05 月 13 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
联兴业资产管理有限公司暨关联交易的公告
关于发行基金产品并转让信贷基础资产暨关联交易的公告          2016 年 06 月 14 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告                  2016 年 06 月 14 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于与北京丽满万家网络技术有限公司关联交易的公告            2016 年 06 月 14 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于参与认购上海中城勇略投资中心(有限合伙)基金份额暨
                                                            2016 年 06 月 25 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关联交易的公告
关于为深圳先锋居善科技有限公司向银行申请综合授信提供
                                                            2016 年 07 月 11 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
担保的公告
关于控股股东为公司及其全资子公司提供担保暨关联交易的
                                                            2016 年 07 月 11 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
公告
关于参与认购上海中城勇略投资中心(有限合伙)基金份额暨
                                                            2016 年 07 月 28 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关联交易的进展公告
与深圳市世联土地房地产评估有限公司签署战略合作协议暨
                                                            2016 年 08 月 17 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
日常关联交易的公告
关于深圳市世联小额贷款有限公司信贷基础资产转让暨关联
                                                            2016 年 08 月 17 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
交易的公告
关于深圳市世联小额贷款有限公司信贷基础资产转让暨关联
                                                            2016 年 09 月 13 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
交易的公告
关于投资设立不动产基金暨关联交易的公告                      2016 年 09 月 30 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告                  2016 年 10 月 25 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于投资设立不动产基金暨关联交易的进展公告                  2016 年 10 月 25 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于实际控制人认购股权投资基金暨关联交易的公告              2016 年 11 月 10 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于与 Fortune Hill Asia Limited 签署房屋托管协议暨日常关
                                                            2016 年 12 月 27 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
联交易的公告
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                       临时公告名称                       临时公告披露日期            临时公告披露网站名称
关于对北京安信行物业管理有限公司提供担保的公告           2016 年 12 月 27 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告               2017 年 03 月 28 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于 2017 年度为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保额度
                                                         2017 年 03 月 28 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
的公告
关于为深圳市世联小额贷款有限公司向银行申请综合授信提
                                                         2017 年 04 月 29 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
供担保的公告
关于对深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告           2017 年 05 月 17 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于子公司投资信贷资产财产权信托劣后级信托单位暨关联
                                                         2017 年 05 月 17 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
交易的公告
关于全资子公司与深圳市世联共享投资股份有限公司签署战
                                                         2017 年 06 月 08 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
略合作协议暨关联交易的公告
关于为深圳市世联小额贷款有限公司向银行申请综合授信提
                                                         2017 年 06 月 08 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
供担保的公告
关于子公司投资信贷资产财产权信托劣后级信托单位暨关联
                                                         2017 年 07 月 15 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
交易的公告
关于为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告           2017 年 07 月 15 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于全资子公司与深圳市世联共享投资股份有限公司签署咨
                                                         2017 年 08 月 05 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
询服务协议暨关联交易的公告
关于深圳市世联小额贷款有限公司购买信贷基础资产暨关联
                                                         2017 年 08 月 05 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
交易的公告
关于控股股东为公司及其全资子公司提供担保暨关联交易的
                                                         2017 年 08 月 05 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
公告
关于为深圳先锋居善科技有限公司向银行申请综合授信提供
                                                         2017 年 08 月 05 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
担保的公告
关于为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告           2017 年 08 月 16 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告           2017 年 09 月 20 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于子公司投资集合资金信托劣后级信托单位暨关联交易的
                                                         2017 年 09 月 20 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
公告
关于向控股子公司提供财务资助的公告                       2017 年 09 月 20 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于控股股东为公司提供担保暨关联交易的公告               2017 年 09 月 20 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于全资子公司为公司向银行申请综合授信提供担保的公告 2017 年 09 月 20 日       巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于为全资子公司申请银行授信追加担保的公告               2017 年 09 月 20 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告           2017 年 09 月 27 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于子公司投资信贷资产财产权信托劣后级信托单位(川信一
                                                         2017 年 09 月 27 日   巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
期)暨关联交易的公告
关于子公司投资信贷资产财产权信托劣后级信托单位(云信五 2017 年 09 月 27 日     巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
                                                                    深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                         临时公告名称                         临时公告披露日期              临时公告披露网站名称
期)暨关联交易的公告
关于为深圳市世联小额贷款有限公司提供担保的公告               2017 年 12 月 20 日    巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
关于调整深圳市世联小额贷款有限公司信贷基础资产转让方
                                                             2017 年 12 月 27 日    巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn
案暨关联交易的公告
十七、重大合同及其履行情况
1、托管、承包、租赁事项情况
(1)托管情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在托管情况。
(2)承包情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在承包情况。
(3)租赁情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在租赁情况。
2、重大担保
√ 适用 □ 不适用
(1)担保情况
                                                                                                              单位:万元
                                   公司及其子公司对外担保情况(不包括对子公司的担保)
 担保对   担保额度相关      担保     实际发生日期 实际担保 担保                                        是否履 是否为关
                                                                                   担保期
 象名称   公告披露日期      额度     (协议签署日)   金额   类型                                      行完毕 联方担保
                                                                      合同项下的保证期间按债权人为
                                                                      债务人发放的单笔贷款分别计算,
                                                             连带     即自单笔贷款发放之日起至该笔
             2017 年                    2017 年
公司                        10,000                    10,000 责任     贷款项下的债务履行期限届满之 否          否
           09 月 20 日                 10 月 09 日
                                                             保证     日后两年止;债权人与债务人就主
                                                                      合同项下债务履行期限达成展期
                                                                      协议的,保证期间与展期协议重新
                                                                        深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                          约定的债务履行期限届满之日后
                                                                          两年止,展期无需经过保证人同
                                                                          意,保证人仍需承担连带保证责
                                                                          任;若发生法律法规规定或主合同
                                                                          约定的事项,债权人宣布债务提前
                                                                          到期的,保证期间至债务提前到期
                                                                          之日后两年止。
                                                    报告期内对外担
报告期内审批的对外担
                                           10,000 保实际发生额合                                                      10,000
保额度合计(A1)
                                                    计(A2)
报告期末已审批的对外                              报告期末实际对
                                           10,000 外担保余额合计                                                      10,000
担保额度合计(A3)                                (A4)
                                                 公司对子公司的担保情况
                                      实际发生日                                                              是否 是否为
担保对象 担保额度相关                               实际担保
                           担保额度 期(协议签                   担保类型                  担保期             履行 关联方
     名称   公告披露日期                              金额
                                        署日)                                                                完毕    担保
              2015 年                  2015 年
世联小贷                     43,213                  4,354.54 一般保证 3 年,以协议约定为准。                 是     否
             11 月 06 日              12 月 28 日
                                                                             自担保合同生效之日起至主债务
              2015 年                  2016 年                   连带责任
世联小贷                     10,900                  3,724.58                人的债务履行期届满后两年之日 是         否
             12 月 02 日              01 月 18 日                保证
                                                                             止。
                                                                             自每笔债权合同债务履行期届满
              2016 年                  2016 年                   连带责任
世联小贷                     15,000                          0               之日起至该债权合同约定的债务 是         否
             02 月 06 日              03 月 22 日                保证
                                                                             履行期届满之日后两年止。
              2016 年                                            连带责任 合同项下债务履行期限届满之日
先锋居善                     25,000                          0                                                是     否
             07 月 11 日                                         保证        起两年
                                                                             债权偿还期限届满之日或被担保
北京安信      2016 年                  2017 年                   连带责任
                                100                      100                 人给甲方造成损失的事件发生之 否         否
行           12 月 27 日              01 月 01 日                保证
                                                                             日起两年
                                                                             自本担保书生效之日起至《授信协
                                                                             议》项下每笔贷款或其他融资或银
                                                                             行受让的应收账款债券的到期日
              2017 年                  2017 年                   连带责任
世联小贷                     15,000                    15,000                或每笔垫款的垫款日另加两年,任 否       否
             04 月 29 日              05 月 22 日                保证
                                                                             一项具体授信展期,则保证期间延
                                                                             续至展期期间届满日后另加两年
                                                                             止。
                                                                             自承诺函生效之日起(含该日)向
              2017 年                  2017 年                               受托人承担差额支付义务,直至优
世联小贷                     57,780                    57,780 一般保证                                        否     否
             05 月 16 日              05 月 25 日                            先级信托单位的本金和预期收益
                                                                             全部清偿完毕。
                                                                深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                     自承诺函生效之日起(含该日)向
            2017 年                2017 年                           受托人承担差额支付义务,直至优
世联小贷                 32,000                 32,000 一般保证                                       否   否
           07 月 15 日            07 月 23 日                        先级信托单位的本金和预期收益
                                                                     全部清偿完毕。
                                                                     合同项下债务履行期限届满之日
                                                                     起两年,即自债务人依具体业务合
            2017 年                                      连带责任
先锋居善                 15,000                     0                同约定的债务履行期限届满之日 否       否
           08 月 05 日                                   保证
                                                                     起两年,每一具体业务合同项下的
                                                                     保证期间单独计算。
                                                                     自承诺函生效之日起(含该日)向
            2017 年                2017 年                           受托人承担差额支付义务,直至优
世联小贷                 21,600                 21,600 一般保证                                       否   否
           08 月 16 日            08 月 29 日                        先级信托单位的本金和预期收益
                                                                     全部清偿完毕。
                                                                     ①保证期间根据主合同项下债权
                                                                     人对债务人所提供的每笔融资分
                                                                     别计算,就每笔融资而言,保证期
                                                                     间为该笔融资项下债务履行期限
                                                                     届满之日起两年。②如单笔主合同
                                                                     确定的融资分批到期的,每批债务
                                                                     的保证期间为每批融资履行期限
                                                                     届满之日起两年。③如主债权为分
                                                                     期偿还的,每期债权保证期间也分
                                                                     期计算,保证期间为每期债权到期
                                                                     之日起两年。④如债权人与债务人
                                                                     就主合同项下任何一笔融资达成
                                                                     展期协议的,该展期无须经保证人
            2017 年                2017 年               连带责任 同意,保证人仍对主合同下的各笔
世联小贷                 15,000                 15,000                                             否      否
           09 月 20 日            09 月 19 日            保证        融资按本合同约定承担保证责任。
                                                                     就每笔展期的融资而言,保证期间
                                                                     为展期协议重新约定的债务履行
                                                                     期限届满之日起两年。⑤若债权人
                                                                     根据法律法规规定或主合同的约
                                                                     定宣布债务提前到期的,则保证期
                                                                     间为债权人向债务人通知的债务
                                                                     履行期限届满之日起两年。⑥银行
                                                                     承兑汇票承兑、信用证和保函项下
                                                                     的保证期间为债权人垫付款项之
                                                                     日起两年,分次垫款的,保证期间
                                                                     从每笔垫款之日起分别计算。⑦商
                                                                     业汇票贴现的保证期间为贴现票
                                                                     据到期之日起两年。
                                                                  深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                         自承诺函生效之日起(含该日)向
             2017 年                                                     受托人承担差额支付义务,直至优
世联小贷                    21,600                          0 一般保证                                    否     否
            09 月 20 日                                                  先级信托单位的本金和预期收益
                                                                         全部清偿完毕。
                                                                         自承诺函生效之日起(含该日)向
             2017 年                  2017 年                            受托人承担差额支付义务,直至优
世联小贷                    29,025                    29,025 一般保证                                     否     否
            09 月 27 日              10 月 26 日                         先级信托单位的本金和预期收益
                                                                         全部清偿完毕。
                                                                         自本承诺函生效之日起(含该日)
             2017 年                                                     向受托人(代表受益人)承担差额
世联小贷                    60,480                          0 一般保证                                    否     否
            09 月 27 日                                                  支付义务,直至优先级信托单位的
                                                                         本金和预期收益全部清偿完毕。
                                                                         自本承诺函生效之日起(含该日)
             2017 年                  2017 年                            向受托人(代表受益人)承担差额
世联小贷                    10,750                    10,750 一般保证                                     否     否
            12 月 20 日              12 月 21 日                         支付义务,直至优先级信托单位的
                                                                         本金和预期收益全部清偿完毕。
                                                                         自承诺函生效之日起(含该日)向
             2017 年                  2017 年
世联小贷                    82,500                          0 一般保证 受让人承担购买义务,直至受让人 是         否
            12 月 27 日              12 月 25 日
                                                                         按照协议约定获得相应受让价款。
                                                   报告期内对子公司担
报告期内审批对子公司担
                                        360,735 保实际发生额合计                                               271,834.12
保额度合计(B1)
                                                   (B2)
                                                   报告期末对子公司实
报告期末已审批的对子公
                                        454,948 际担保余额合计                                                   181,255
司担保额度合计(B3)
                                                   (B4)
                                             子公司对子公司的担保情况
                                     实际发生日                                                           是否 是否为
担保对象 担保额度相关                              实际担保
                          担保额度 期(协议签                 担保类型              担保期                履行 关联方
  名称     公告披露日期                              金额
                                       署日)                                                             完毕     担保
                                                   报告期内对子公司担
报告期内审批对子公司担
                                                0 保实际发生额合计
保额度合计(C1)
                                                   (C2)
                                                   报告期末对子公司实
报告期末已审批的对子公
                                                0 际担保余额合计
司担保额度合计(C3)
                                                   (C4)
公司担保总额(即前三大项的合计)
                                                   报告期内担保实际发
报告期内审批担保额度合
                                        370,735 生额合计                                                       281,834.12
计(A1+B1+C1)
                                                   (A2+B2+C2)
                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
报告期末已审批的担保额                         报告期末实际担保余
                                     464,948                                                          191,255
度合计(A3+B3+C3)                             额合计(A4+B4+C4)
实际担保总额(即 A4+B4+C4)占公司净资产的比
                                                                                                      37.73%

其中:
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的余额
(D)
直接或间接为资产负债率超过 70%的被担保对象
                                                                                                       15,000
提供的债务担保余额(E)
担保总额超过净资产 50%部分的金额(F)
上述三项担保金额合计(D+E+F)                                                                          15,000
对未到期担保,报告期内已发生担保责任或可能承
                                               无
担连带清偿责任的情况说明(如有)
违反规定程序对外提供担保的说明(如有)         无
采用复合方式担保的具体情况说明
不适用
(2)违规对外担保情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无违规对外担保情况。
3、委托他人进行现金资产管理情况
(1)委托理财情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在委托理财。
(2)委托贷款情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在委托贷款。
4、其他重大合同
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在其他重大合同。
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
十八、社会责任情况
1、履行社会责任情况
2017年9月,世联行公益组织蔚蓝社在“99公益日”为红树林基金会筹集资金,用于阿拉善SEE“任鸟飞”守护行动。
2、履行精准扶贫社会责任情况
公司报告年度暂无开展精准扶贫工作,也暂无后续精准扶贫计划。
3、环境保护相关的情况
上市公司及其子公司是否属于环境保护部门公布的重点排污单位
□ 是 √ 否
经公司核查,公司及其控股子公司不属于重点排污单位。
公司及其子公司在日常生产经营中认真执行《中华人民共和国环境保护法》、《中华人民共和国水污染防治法》、《中华人
民共和国大气污染防治法》、《中华人民共和国环境噪声污染防治法》、《中华人民共和国固体废物污染防治法》等环保方
面的法律法规,报告期内未出现因违法违规而受到处罚的情况。
十九、其他重大事项的说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在需要说明的其他重大事项。
二十、公司子公司重大事项
√ 适用 □ 不适用
公司第四届董事会第二十四次会议审议通过了《关于控股子公司深圳世联君汇不动产运营管理股份有限公司申请股票在全国
中小企业股份转让系统终止挂牌的议案》,公司控股子公司深圳世联君汇不动产运营管理股份有限公司(以下简称“世联君
汇”)拟申请股票在全国中小企业股份转让系统(以下简称“新三板”)终止挂牌。详见2018 年 3 月 8 日巨潮资讯网
(http://www.cninfo.com.cn)上《关于控股子公司深圳世联君汇不动产运营管理股份有限公司拟申请股票在全国中小企业股
份转让系统终止挂牌的公告》(公告编号:2018-037)。该事项已经公司2018年第三次临时股东大会审议通过,但尚需相关
监管部门的审核批准。
                                                                       深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                  第六节 股份变动及股东情况
一、股份变动情况
1、股份变动情况
                                                                                                                             单位:股
                                本次变动前                       本次变动增减(+,-)                          本次变动后
                                                     发行               公积金
                              数量         比例                 送股                其他          小计          数量          比例
                                                     新股                转股
一、有限售条件股份          347,853,733    17.01%           0      0            0   -5,911,272   -5,911,272    341,942,461 16.73%
1、国家持股                           0      0.00%          0      0            0           0            0               0     0.00%
2、国有法人持股                       0      0.00%          0      0            0           0            0               0     0.00%
3、其他内资持股             334,094,026    16.34%           0      0            0   -5,876,272 -5,876,272      328,217,754 16.06%
其中:境内法人持股          296,700,046    14.51%           0      0            0           0            0     296,700,046 14.52%
       境内自然人持股        37,393,980      1.83%          0      0            0   -5,876,272 -5,876,272       31,517,708     1.54%
4、外资持股                  13,759,707      0.67%          0      0            0     -35,000      -35,000      13,724,707     0.67%
其中:境外法人持股                    0      0.00%          0      0            0           0            0               0     0.00%
       境外自然人持股        13,759,707      0.67%          0      0            0     -35,000      -35,000      13,724,707     0.67%
二、无限售条件股份         1,697,115,389   82.99%           0      0            0   4,920,247    4,920,247    1,702,035,636 83.27%
1、人民币普通股            1,697,115,389   82.99%           0      0            0   4,920,247    4,920,247    1,702,035,636 83.27%
2、境内上市的外资股                   0      0.00%          0      0            0           0            0               0     0.00%
3、境外上市的外资股                   0      0.00%          0      0            0           0            0               0     0.00%
4、其他                               0      0.00%          0      0            0           0            0               0     0.00%
三、股份总数               2,044,969,122   100.00%          0      0            0    -991,025     -991,025    2,043,978,097 100.00%
股份变动的原因
√ 适用 □ 不适用
1.公司已于2017年11月7日在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司完成限制性股票的回购注销手续。本次限制性股票
回购注销完成后,公司总股本由 2,044,969,122 股变更为 2,043,978,097 股。
股份变动的批准情况
√ 适用 □ 不适用
一、公司限制性股票激励计划审批程序简述
1、公司于2016年2月5日分别召开了第三届董事会第四十五次会议和第三届监事会第三十三次会议审议通过《关于<深圳世
联行地产顾问股份有限公司限制性股票激励计划(草案)>及其摘要的议案》等相关议案,公司独立董事对此发表了独立意
见。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于独立董事就股权激励计划公开征集投票权公告》公告编号:
2016-009。
                                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
2、公司于2016年2月23日召开2016年第一次临时股东大会审议通过《关于<深圳世联行地产顾问股份有限公司限制性股票激
励计划(草案)>及其摘要的议案》、《关于提请股东大会授权董事会办理公司制性股票激励计划相关事宜的议案》。董事
会被授权确定限制性股票授予日及在公司及激励对象符合条件时向激励对象授予限制性股票并办理授予限制性股票所必须
的全部事宜。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《2016年第一次临时股东大会决议公告》公告编号:2016-014。
3、根据公司2016年第一次临时股东大会的授权,公司于2016年3月13日召开第三届董事会第四十八次会议,审议通过《关于
调整公司限制性股票激励计划授予对象人数、授予数量的议案》,本次调整后,公司此次激励对象人数由468名变更为441
名 , 限 制 性 股 票 总 量 由 1571.25 万 股 调 整 为 1536.05 万 股 。 公 司 独 立 董 事 对 上 述 议 案 发 表 了 独 立 意 见 。 披 露 网 站 :
http://www.cninfo.com.cn/公告名称:《关于限制性股票激励计划调整的公告》公告编号:2016-032、公告名称:《关于向激
励对象授予限制性股票的公告》公告编号:2016-033。
4、公司于2016年3月13日召开第三届董事会第四十八次会议审议通过《关于向激励对象授予限制性股票的议案》,公司独立
董事对此发表了独立意见,认为激励对象主体资格合法有效,确定的授予日符合相关规定。披露网站:
http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于向激励对象授予限制性股票的公告》公告编号:2016-033。
5、公司于2016年4月21日召开第三届董事会第五十次会议,审议通过《关于调整公司限制性股票激励计划授予对象、授予数
量及授予价格的议案》,本次调整后,公司此次激励对象人数由441名变更为402名,限制性股票总量由1536.05万股调整为
1499.60万股,公司2015年度权益分配方案已于2016年4月14日实施完毕,公司总股本变更为2,023,974,722股。根据《激励计
划》的相关规定,本次股权激励计划授予的限制性股票数量由1,499.60万股调整为2,099.44万股,授予价格由5.55元/股调整为
3.936元/股。公司独立董事对上述议案发表了独立意见。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于限制性股
票激励计划调整公告》公告编号:2016-046。
6、2016年5月10日,公司披露了《关于限制性股票授予登记完成的公告》,共向402名激励对象授予2,099.44万股限制性股票,
授予股份于2016年5月11日上市。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于限制性股票授予登记完成的公告》
公告编号:2016-052。
7、公司于2017年5月15日召开第四届董事会第七次会议和第四届监事会第七次会议,审议通过《关于公司限制性股票激励计
划第一个解锁期解锁条件成就的议案》,公司限制性股票激励计划授予的限制性股票第一个解锁期解锁条件已成就,同意董
事会根据股东大会的授权,按照相关规定为符合解锁条件的355名激励对象办理解锁事宜。监事会对公司限制性股票激励计
划第一个解锁期解锁条件及激励对象名单进行了核查,公司独立董事对此发表了独立意见。披露网站:
http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于公司限制性股票激励计划第一个解锁期解锁条件成就的公告》公告编号:
2017-027。
8、公司于2017年5月15日召开第四届董事会第七次会议和第四届监事会第七次会议,审议通过《关于调整限制性股票回购价
格和回购注销部分限制性股票的议案》。鉴于公司于2017年5月11日实施完2016年度权益分派方案,按照相关规定对尚未解
锁的限制性股票的回购价格做相应的调整,限制性股票回购价格由3.936元/股调整为3.856元/股。同意董事会根据股东大会
的授权,按照相关规定对44名已离职激励对象全部已获授但尚未解锁的限制性股票共923,300股予以回购注销,对3名2016年
度个人绩效考核不符合要求的激励对象本次不能解锁的限制性股票共67,725股予以回购注销,上述回购注销数量合计为
991,025股。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于调整限制性股票回购价格和回购注销部分限制性股票的
公告》公告编号:2017-028。
9、公司于2017年5月15日召开第四届董事会第七次会议和第四届监事会第七次会议审议通过了《关于公司限制性股票激励计
划第一个解锁期解锁条件成就的议案》,公司《限制性股票激励计划(草案)》设定的第一个解锁期解锁条件已经成就,根
据公司2016年第一次临时股东大会对董事会授权,公司已按照《激励计划》的相关规定办理第一个解锁期限制性股票上市流
通事宜。第一次解锁的限制性股票上市流通日期为2017年5月24日;解锁的限制性股票数量为4,950,050股,占股权激励计划
授予限制性股票总数的23.5780%,占目前公司总股本的0.2421%;申请解锁的激励对象共计355人;实施的限制性股票激励
计划相关内容与已披露的限制性股票激励计划不存在差异。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名称:《关于公司限
制性股票激励计划第一个解锁期限制性股票上市流通的提示性公告》公告编号:2017-036。
10、公司已于2017年11月7日在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司完成限制性股票的回购注销手续。本次限制性股
票回购注销完成后,公司总股本由 2,044,969,122 股变更为2,043,978,097 股。披露网站:http://www.cninfo.com.cn/ 公告名
称:《关于部分已授予限制性股票回购注销完成的公告》公告编号:2017-112。
                                                                  深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
股份变动的过户情况
√ 适用 □ 不适用
报告期内,公司已于2017年11月7日按照相关规定完成对44名已离职激励对象全部已获授但尚未解锁的限制性股票共923,300
股回购注销,对3名2016年度个人绩效考核不符合要求的激励对象本次不能解锁的限制性股票共67,725股回购注销,上述回
购注销数量合计为991,025股。
股份变动对最近一年和最近一期基本每股收益和稀释每股收益、归属于公司普通股股东的每股净资产等财务指标的影响
√ 适用 □ 不适用
本报告期内,公司实施了《关于调整限制性股票回购价格和回购注销部分限制性股票的议案》,公司回沟注销了限制性股票
991,025股,期末股份总数变为2,043,978,097股,股份变动对2016年及本报告期的基本每股收益和稀释每股收益的影响和本报
告期末归属于公司普通股东的每股净资产的影响如下:
   1、本报告期基本每股收益和稀释每股收益均为0.49元,同比上涨了32.43%;按2017年全年的普通股加权平均数重新计算,
2016年基本每股收益和稀释每股收益为2016年年报中披露的0.37元/股;
   2、本报告期末归属于公司普通股股东的每股净资产为2.48元/股,比上年末的每股净资产2.05元/股增长了20.98%。
公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□ 适用 √ 不适用
2、限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                  单位:股
                                               本期解除限 本期增加
          股东名称             期初限售股数                             期末限售股数       限售原因         解除限售日期
                                                售股数       限售股数
北京华居天下网络技术有限公司     203,527,442             0          0     203,527,442 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
深圳众志联高投资管理合伙企
                                  93,172,604             0          0      93,172,604 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
业(有限合伙)
                                                                                                          按照高管股份管理
陈劲松                            13,724,707                               13,724,707 高管锁定股
                                                                                                          的相关规定
                                                                                                          按照高管股份管理
朱敏                                      0              0      2,475           2,475 高管锁定股
                                                                                                          的相关规定
刑柏静                             2,462,466             0          0       2,462,466 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
袁鸿昌                             2,462,466             0          0       2,462,466 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
王正宇                             2,462,466             0          0       2,462,466 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
王伟                               2,462,465             0          0       2,462,465 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
林蔚                               2,462,465             0          0       2,462,465 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
滕柏松                             2,052,054             0          0       2,052,054 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
王海晨                             2,052,054             0          0       2,052,054 认购非公开发行锁定 2018 年 5 月 29 日
                                                                    深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                 本期解除限 本期增加
          股东名称             期初限售股数                                 期末限售股数         限售原因         解除限售日期
                                                   售股数      限售股数
                                                                                                                按照高管股份管理
李娜                                   18,144         9,072             0           9,072 高管锁定股
                                                                                                                的相关规定
                                                                                                                按照股权激励的相
股权激励股份                        20,994,400     5,248,600            0      15,745,800 股权激励限售股
                                                                                                                关规定
合计                               347,853,733     5,257,672      2,475       342,598,536           --                   --
二、证券发行与上市情况
1、报告期内证券发行(不含优先股)情况
□ 适用 √ 不适用
2、公司股份总数及股东结构的变动、公司资产和负债结构的变动情况说明
√ 适用 □ 不适用
1)截至本报告期末,公司总股本为2,043,978,097.00股,较年初减少了0.05%,主要是因为本报告期内公司限制性股票激励
对象中因个人原因离职及第一个解锁期个人绩效考核不达标,公司按相关规定回购注销了股本991,025.00元;股东结构没有
发生重大变化,世联中国持有本公司39.39%的股权,比年初增加0.02个百分点,但仍是公司最大股东。
2)截至本报告期末,公司资产负债率为61.94%,较年初上升了16.77个百分点,主要是因为公司业务规模持续扩大,公司通
过银行借款、资产证券化等方式融资的规模相应增加。
3、现存的内部职工股情况
□ 适用 √ 不适用
三、股东和实际控制人情况
1、公司股东数量及持股情况
                                                                                                                         单位:股
                                                                                                 年度报告披露
                                                               报告期末表决
                              年度报告披露                                                       日前上一月末
                                                               权恢复的优先
报告期末普通                  日前上一月末                                                       表决权恢复的
                     92,514                           91,425 股股东总数                      0
股股东总数                    普通股股东总                                                       优先股股东总
                                                               (如有)(参见
                              数                                                                 数(如有)(参
                                                               注 8)
                                                                                                 见注 8)
                                      持股 5%以上的股东或前 10 名股东持股情况
                                                                                             持有无限售      质押或冻结情况
                                    持股比 报告期末持 报告期内增 持有有限售条件
       股东名称       股东性质                                                               条件的股份
                                       例        股数量     减变动情况        的股份数量                     股份        数量
                                                                                                   数量
                                                                     深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                                                                 状态
世联地产顾问(中国)
                       境外法人      39.39%     805,051,180 0                                0    805,051,180 质押       273,000,000
有限公司
北京华居天下网络技     境内非国有
                                        9.96%   203,527,442 0                       203,527,442              0
术有限公司             法人
深圳众志联高投资管
                       境内非国有
理合伙企业(有限合                      4.56%    93,172,604 0                        93,172,604              0 质押       45,000,000
                       法人
伙)
乌鲁木齐卓群创展股
                       境内非国有
权投资合伙企业(有限                    4.55%    92,914,466 -13,154,695                      0     92,914,466 质押        10,710,000
                       法人
合伙)
中央汇金资产管理有
                       国有法人         1.02%    20,767,320 0                                      20,767,320
限责任公司
陈劲松                 境外自然人       0.90%    18,299,610 0                        13,724,707     4,574,903
全国社保基金一一三
                       其他             0.65%    13,308,524 0                                0     13,308,524
组合
GIC PRIVATE
                       境外法人         0.64%    13,120,998 0                                0     13,120,998
LIMITED
#陈赛贞                境内自然人       0.54%    11,078,092 0                                0     11,078,092
#阙院生                境内自然人       0.50%    10,170,000 0                                0     10,170,000
战略投资者或一般法人因配售新股
成为前 10 名股东的情况(如有)(参 无
见注 3)
                                    1、陈劲松、佟捷夫妇为公司的实际控制人。公司控股股东世联地产顾问(中国)有
上述股东关联关系或一致行动的说      限公司与其他股东之间不存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理
明                                  办法》规定的一致行动人。2、公司前 10 名股东中未知相互之间是否存在关联关系或
                                    属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
                                            前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                            报告期末持有无限售条件股                      股份种类
                       股东名称
                                                                          份数量                  股份种类              数量
世联地产顾问(中国)有限公司                                                   805,051,180 人民币普通股                 805,051,180
乌鲁木齐卓群创展股权投资合伙企业(有限合伙)                                       92,914,466 人民币普通股               92,914,466
中央汇金资产管理有限责任公司                                                       20,767,320 人民币普通股               20,767,320
全国社保基金一一三组合                                                             13,308,524 人民币普通股               13,308,524
GIC PRIVATE LIMITED                                                                13,120,998 人民币普通股               13,120,998
#陈赛贞                                                                            11,078,092 人民币普通股               11,078,092
#阙院生                                                                            10,170,000 人民币普通股               10,170,000
                                                                  深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
南方基金-农业银行-南方中证金融资产管理计划                                 7,391,020 人民币普通股           7,391,020
中欧基金-农业银行-中欧中证金融资产管理计划                                 7,391,020 人民币普通股           7,391,020
博时基金-农业银行-博时中证金融资产管理计划                                 7,391,020 人民币普通股           7,391,020
嘉实基金-农业银行-嘉实中证金融资产管理计划                                 7,391,020 人民币普通股           7,391,020
广发基金-农业银行-广发中证金融资产管理计划                                 7,391,020 人民币普通股           7,391,020
易方达基金-农业银行-易方达中证金融资产管理计划                             7,391,020 人民币普通股           7,391,020
中国光大银行股份有限公司-泓德优选成长混合型证券投资基金                     4,925,908 人民币普通股           4,925,908
张艾艾                                                                       4,572,900 人民币普通股           4,572,900
前 10 名无限售流通股股东之间,以 1、陈劲松、佟捷夫妇为公司的实际控制人。公司控股股东世联地产顾问(中国)有
及前 10 名无限售流通股股东和前 10 限公司与其他股东之间不存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理
名股东之间关联关系或一致行动的      办法》规定的一致行动人。2、公司前 10 名无限售条件股东中未知相互之间是否存在
说明                                关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
前 10 名普通股股东参与融资融券业
                                    无
务情况说明(如有)(参见注 4)
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
2、公司控股股东情况
控股股东性质:外商控股
控股股东类型:法人
                                   法定代表人/单
              控股股东名称                                   成立日期          组织机构代码           主要经营业务
                                         位负责人
世联地产顾问(中国)有限公司       陈劲松             1992 年 06 月 23 日                      从事投资业务
控股股东报告期内控股和参股的其
                                   世联地产顾问(中国)有限公司持有 Fortune Hill Asia Limited93.1%的股权。
他境内外上市公司的股权情况
控股股东报告期内变更
□ 适用 √ 不适用
公司报告期控股股东未发生变更。
3、公司实际控制人情况
实际控制人性质:境外自然人
实际控制人类型:自然人
                实际控制人姓名                        国籍                      是否取得其他国家或地区居留权
陈劲松                                      中国                        是
佟捷                                        中国                        是
                                                           深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                       陈劲松先生,中国国籍,持有香港永久性居民身份证,1964 年 1 月 8 日生,同
                                       济大学硕士研究生学历,现任本公司董事长,任期为 2016 年 9 月 8 日至 2019
                                       年 9 月 7 日。目前兼任世联中国董事,中国房地产业协会城市开发委员会副主
                                       任委员,建设部房地产估价与房地产经纪专家委员会委员,中国房地产估价师
主要职业及职务                         与房地产经纪人学会资深会员、理事会顾问,中国城市房地产开发商策略联盟
                                       主席,全联房地产商会理事,广东省房地产行业协会专家咨询委员会顾问,深
                                       圳市深商联合会会董、深圳市法定图则委员会委员,阿拉善 SEE 生态协会终身
                                       会员,深圳市红树林湿地保护基金会发起人、副理事长,上海中城联盟投资管
                                       理股份有限公司董事,九阳股份有限公司董事。
过去 10 年曾控股的境内外上市公司情况   无
实际控制人报告期内变更
□ 适用 √ 不适用
公司报告期实际控制人未发生变更。
公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□ 适用 √ 不适用
4、其他持股在 10%以上的法人股东
□ 适用 √ 不适用
5、控股股东、实际控制人、重组方及其他承诺主体股份限制减持情况
□ 适用 √ 不适用
                                        深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                           第七节 优先股相关情况
□ 适用 √ 不适用
报告期公司不存在优先股。
                                                                   深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                     第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、董事、监事和高级管理人员持股变动
                                                                                    本期增持 本期减持
                      任职               任期起始日                    期初持股                                其他增减 期末持股
 姓名         职务           性别 年龄                任期终止日期                  股份数量 股份数量
                      状态                    期                       数(股)                                变动(股)数(股)
                                                                                     (股)       (股)
                                         2007 年 08 月 2019 年 09 月
陈劲松 董事长         现任   男    53                                  18,299,610             0            0          0 18,299,610
                                            21 日          07 日
         董事、总经                      2007 年 08 月 2019 年 09 月
朱敏                  现任   女    48                                   1,400,000       3,300              0          0 1,403,300
         理                                 21 日          07 日
         董事、副总                      2015 年 08 月 2018 年 01 月
范莹                  离任   女    42                                     98,000              0     24,500            0    73,500
         经理                               13 日          17 日
                                         2016 年 09 月 2019 年 09 月
任克雷 董事           现任   男    67                                          0              0            0          0
                                            08 日          07 日
                                         2016 年 09 月 2019 年 09 月
郑伟鹤 董事           现任   男    51                                          0              0            0          0
                                            08 日          07 日
                                         2016 年 09 月 2019 年 09 月
钟清宇 董事           现任   女    54                                          0              0            0          0
                                            08 日          07 日
         董事、副总                      2013 年 09 月 2019 年 09 月
袁鸿昌                现任   男    46                                   2,462,466             0            0          0 2,462,466
         经理、董秘                         12 日          07 日
                                         2013 年 09 月 2019 年 09 月
陈杰平 独立董事       现任   男    64                                          0              0            0          0
                                            12 日          07 日
                                         2012 年 08 月 2017 年 04 月
但斌     独立董事     离任   男    51                                          0              0            0          0
                                            23 日          25 日
                                         2017 年 04 月 2019 年 09 月
邱国鹭 独立董事       现任   男    44                                          0              0            0          0
                                            25 日          07 日
                                         2016 年 09 月 2019 年 09 月
傅曦林 独立董事       现任   男    45                                          0              0            0          0
                                            09 日          07 日
                                         2007 年 08 月 2019 年 09 月
滕柏松 监事会主席 现任       男    54                                   2,052,054             0            0          0 2,052,054
                                            21 日          07 日
                                         2007 年 08 月 2019 年 09 月
范雯     监事         现任   女    42                                          0              0            0          0
                                            21 日          07 日
                                         2016 年 09 月 2019 年 09 月
季如进 监事           现任   男    67                                          0              0            0          0
                                            08 日          07 日
                                         2010 年 01 月 2019 年 09 月
王伟     副总经理     现任   女    47                                   2,608,065             0            0          0 2,608,065
                                            01 日          07 日
                                                                       深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                                          本期增持 本期减持
                        任职               任期起始日                        期初持股                                其他增减 期末持股
  姓名        职务             性别 年龄                   任期终止日期                   股份数量 股份数量
                        状态                      期                         数(股)                                变动(股)数(股)
                                                                                           (股)       (股)
                                           2013 年 03 月 2019 年 09 月
王正宇 副总经理         现任   男    43                                       2,462,466             0            0          0 2,462,466
                                              30 日            07 日
                                           2015 年 07 月 2019 年 09 月
焦安平 副总经理         现任   男    46                                        168,000              0            0          0    168,000
                                              20 日            07 日
                                           2010 年 09 月 2017 年 07 月
王海晨 财务总监         离任   男    43                                       2,052,054             0            0          0 2,052,054
                                              15 日            25 日
合计           --         --    --   --           --             --          31,602,715       3,300       24,500            0 31,581,515
二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√ 适用 □ 不适用
       姓名             担任的职务         类型               日期                                        原因
范莹                董事、副总经理         离任        2018 年 01 月 17 日                              个人原因
但斌                独立董事               离任        2017 年 04 月 25 日                              个人原因
王海晨              财务总监               离任        2017 年 07 月 25 日                              个人原因
三、任职情况
公司现任董事、监事、高级管理人员专业背景、主要工作经历以及目前在公司的主要职责
1、董事主要工作经历
    陈劲松先生,中国国籍,持有香港永久性居民身份证,1964年1月8日生,同济大学硕士研究生学历,现任本公司董事长,
任期为2016年9月8日至2019年9月7日。目前兼任世联中国董事,中国房地产业协会城市开发委员会副主任委员,建设部房地
产估价与房地产经纪专家委员会委员,中国房地产估价师与房地产经纪人学会资深会员、理事会顾问,中国城市房地产开发
商策略联盟主席,全联房地产商会理事,广东省房地产行业协会专家咨询委员会顾问,深圳市深商联合会会董、深圳市法定
图则委员会委员,阿拉善SEE生态协会终身会员,深圳市红树林湿地保护基金会发起人、副理事长,上海中城联盟投资管理
股份有限公司董事,九阳股份有限公司董事。
    朱敏女士,中国国籍,拥有香港居民身份证,1969年5月11日生,清华大学EMBA学历。1999年加入世联行,历任世联
行代理事业部总经理、世联行副总经理;现任本公司董事、总经理,任期为2016年9月8日至2019年9月7日。
    袁鸿昌先生,中国国籍,无境外居留权,1971年3月24日生,清华大学本科及研究生毕业,获中欧EMBA。拥有中国注
册土地估价师、注册房地产经纪人专业资质。2001年加入世联行,历任华东区域副总经理、上海世联总经理、华东区域总经
理。现任公司副总经理、董事会秘书,任期为2016年9月9日至2019年9月8日。
    任克雷先生,中国国籍,无境外居留权,1950年出生,毕业于北京大学经济系,本科学历。任何香凝美术馆馆长、深圳
市设计联合会会长、深圳市设计与艺术联盟主席,现任本公司董事,任期为2016年9月8日至2019年9月7日。
    郑伟鹤先生,中国国籍,1966年3月3日生,北大光华管理学院EMBA和南开大学法学硕士研究生学历,曾任本公司董事。
2000年6月至今,任深圳市同创伟业创业投资有限公司董事长。2010年12月至今,任深圳同创伟业资产管理股份有限公司董
事长。现任本公司董事,任期为2016年9月8日至2019年9月7日。
                                                           深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
    钟清宇女士,中国香港特区永久居民,于1963年12月10日出生于中国台湾,夏威夷大学MBA及台湾交通大学管理咨询
系统硕士研究生学历。自2012年起担任平安信托投资管理的外部顾问,协助被投资公司解决战略、绩效和领导力方面的议题。
钟女士曾是麦肯锡顾问,目前是誉实管理顾问公司的负责人,为许多中国企业提供战略与领导力培训及一对一高管教练,同
时也与麦肯锡和香港科技大学EMBA长期合作,提供工作坊和教练等定制服务。现任本公司董事,任期为2016年9月8日至2019
年9月7日。
    傅曦林先生,中国国籍,1972年8月8日生,武汉大学法学博士,持有深沪两市董事会秘书资格、证券业从业资格、独立
董事资格。傅曦林主要从事重组、私募、基金、上市、并购等资本业务领域的诉讼和非诉讼律师业务。曾任江苏三山实业股
份有限公司董事会秘书、中国平安保险(集团)股份有限公司董事会秘书处董事会秘书、深圳国际高新技术产权交易所法律
与监管部总经理、汉唐证券有限公司风险控制总部副总经理,曾兼任深圳市朗科科技股份有限公司独立董事。现任广东华商
律师事务所高级合伙人、律师,兼任深圳国际仲裁院仲裁员、红塔红土基金管理公司独立董事。现任本公司独立董事,任期
为2016年9月8日至2019年9月7日。
    邱国鹭先生,美国国籍,1973年生,厦门大学经济学学士、美国塔夫茨大学经济学硕士、美国罗切斯特大学金融学硕士
学历,先后担任美国韦奇资本管理公司合伙人、美国奥泰尔领航者基金管理公司合伙人、美国普林瑟斯资本管理公司基金经
理、南方基金管理有限公司投资总监和投委会主席等职,现任上海高毅资产管理合伙企业(有限合伙)董事长。此外,邱国
鹭先生还担任厦门大学经济学院兼职教授,著有《投资中最简单的事》一书。任期为2017年4月25日至2019年9月7日。
    陈杰平先生,中国国籍,持有香港永久性居民身份证,1953年8月20日生,美国休斯顿大学商学院工商管理博士。2008
年8月至今中欧国际工商学院会计学教授, 2009年12月至2016年12月中欧国际工商学院副教务长,EMBA课程主任。任卓郎智
能技术股份有限公司(600545)上海拉夏贝尔服饰股份有限公司(603157)、华金国际资本控股股份有限公司(00982)及金
茂(中国)酒店投资管理股份有限公司(06139)的独立董事。现任本公司独立董事,任期为2016年9月8日至2019年9月7日。
2、监事主要工作经历
    滕柏松先生,中国国籍,无境外居留权,1963年9月25日生,本科学历。2001年加入世联行,历任世联行代理部总经理
助理、代理部副总经理、本公司总经理助理、监事;现任本公司监事会主席,任期为2016年9月8日至2019年9月7日。
    季如进先生,中国国籍,无境外居留权,1950年9月出生,1982年毕业于同济大学测量系,1987年获清华大学土木工程
系(工程测量)硕士。曾任清华大学教授,清华大学房地产研究所副所长。1991年至1995年间,作为学者先后访问了圣彼得
堡国立技术大学、莫斯科建工学院和英国曼彻斯特理工大学。曾获第五届薛暮桥价格研究奖、“全国优秀教师”等奖项。拥有
中国注册房地产估价师,土地评估师专业资质。现任中国土地估价师协会常务理事,中国房地产估价师学会常务理事。现任
本公司监事,任期为2016年9月8日至2019年9月7日。
    范雯女士,中国国籍,无境外居留权,1975年8月7日生,本科学历。1997年9月加盟世联行,历任代理部销售代表、代
理部项目经理、代理部高级项目经理,代理部销售总监、集团营业部总监等职位,现担任公司广州事业部副总经理。现任本
公司监事,任期为2016年9月8日至2019年9月7日。
3、高级管理人员主要工作经历
    朱敏女士,公司总经理,简历同上。
    袁鸿昌先生,公司副总经理、董秘,简历同上。
    王伟女士,中国国籍,无境外居留权,1970年5月4日生,毕业于天津大学,通过中欧工商管理学院EDP。2000年加入世
联行,历任深圳公司代理事业部销售管理部总监;深圳公司事业部营销总监、总经理;深圳区域副总经理、集团代理事业部
副总经理。现任公司副总经理,任期为2016年9月9日至2019年9月8日。
    王正宇先生,中国国籍,无境外居留权,1974年8月24日生,中国人民大学本科毕业,获清华大学EMBA。1999年加入
                                                                  深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
世联行,历任北京世联常务副总经理、环渤海代理业务中心总经理、北京世联总经理及华北区域总经理。现任本公司副总经
理,任期为2016年9月9日至2019年9月8日。
    焦安平先生,中国国籍,无境外居留权,1973年7月6日生,新疆工学院本科学历。2004 年加入世联行,历任顾问部项
目经理、区域总监、厦门公司总经理、厦门直辖地区总经理。现任本公司副总经理,任期为2016年9月9日至2019年9月8日。
在股东单位任职情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                           在股东单位是否
任职人员姓名 股东单位名称       在股东单位担任的职务          任期起始日期                任期终止日期
                                                                                                            领取报酬津贴
陈劲松          世联中国      董事                       2012 年 06 月 23 日                                     否
朱敏            众志联高      普通合伙人                 2014 年 07 月 23 日                                     否
在其他单位任职情况
√ 适用 □ 不适用
 任职人                                               在其他单位                                           在其他单位是否
                        其他单位名称                                  任期起始日期          任期终止日期
 员姓名                                               担任的职务                                            领取报酬津贴
陈劲松 上海中城联盟投资管理股份有限公司              董事           2013 年 01 月 01 日 2018 年 12 月 31 日 是
陈劲松 九阳股份有限公司                              董事           2017 年 05 月 08 日 2020 年 05 月 07 日 是
朱敏      深圳众志联高投资管理合伙企业(有限合伙)执行事务合伙人 2014 年 03 月 21 日                       否
陈杰平 上海天玑科技股份有限公司                      独立董事       2009 年 06 月 01 日 2015 年 09 月 15 日 是
陈杰平 卓智控股有限公司                              独立董事       2014 年 07 月 21 日 2017 年 07 月 20 日 是
陈杰平 金茂投资                                      独立董事       2014 年 08 月 25 日 2017 年 03 月 24 日 是
陈杰平 中银国际证券有限公司                          独立董事       2008 年 12 月 18 日 2015 年 10 月 08 日 是
陈杰平 卓郎智能技术股份有限公司                      独立董事       2017 年 09 月 11 日 2020 年 09 月 10 日 是
任克雷 深圳市海王生物工程股份有限公司                独立董事       2014 年 06 月 18 日 2019 年 09 月 18 日 是
郑伟鹤 深圳同创伟业资产管理股份有限公司              董事长         2010 年 12 月 27 日                    是
钟清宇 誉实顾问有限公司                              董事长                                                是
钟清宇 成都运达科技股份有限公司                      执行董事       2017 年 08 月 01 日 2020 年 08 月 01 日 是
傅曦林 广东华商律师事务所                            高级合伙人     2008 年 06 月 12 日                    是
傅曦林 深圳国际仲裁院                                仲裁员         2012 年 12 月 01 日 2018 年 11 月 30 日 是
傅曦林 红塔红土基金管理有限公司                      独立董事       2015 年 10 月 13 日 2018 年 10 月 13 日 是
季如进 中国房地产估价师学会                          常务理事                                              否
季如进 中国土地估价师协会                            常务理事                                              否
邱国鹭 上海高毅资产管理合伙企业(有限合伙)          董事长         2015 年 01 月 01 日                    是
公司现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员近三年证券监管机构处罚的情况
□ 适用 √ 不适用
                                                            深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
四、董事、监事、高级管理人员报酬情况
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序、确定依据、实际支付情况
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序:公司董事、监事与高级管理人员的报酬由董事会进行薪酬议案审核、股东大
会决定;在公司担任工作职务的董事、监事、高级管理人员薪酬由公司支付。
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据:董事与监事报酬依据公司经营目标达成情况、职责履行情况及行业标准综合确
定,高级管理人员报酬根据公司经营目标达成情况、职责履行情况及年度绩效完成情况综合确定。
董事、监事、高级管理人员报酬的实际支付情况:董事、监事、高级管理人员的薪酬根据确定的薪酬标准支付。
公司报告期内董事、监事和高级管理人员报酬情况
                                                                                                     单位:万元
                                                                              从公司获得的税 是否在公司关联
      姓名                  职务           性别       年龄         任职状态
                                                                                前报酬总额        方获取报酬
     陈劲松                董事长           男         53            现任              308.01         否
      朱敏              董事、总经理        女         48            现任              965.07         否
      范莹             董事、副总经理       女         42            离任              102.23         否
     任克雷                 董事            男         57            现任                    18       否
     郑伟鹤                 董事            男         51            现任                    18       否
     钟清宇                 董事            女         54            现任                    18       否
     袁鸿昌         董事、副总经理、董秘    男         46            现任              258.14         否
     陈杰平               独立董事          男         64            现任                    18       否
      但斌                独立董事          男         51            离任                 5.75        否
     邱国鹭               独立董事          男         44            现任                12.15        否
     傅曦林               独立董事          男         45            现任                    18       否
     滕柏松              监事会主席         男         54            现任              132.86         否
      范雯                  监事            女         42            现任              154.55         否
     季如进                 监事            男         67            现任                23.65        否
      王伟                副总经理          女         47            现任              444.74         否
     王正宇               副总经理          男         43            现任              296.83         否
     焦安平               副总经理          男         46            现任              372.66         否
     王海晨               财务总监          男         43            离任              101.77         否
      合计                   --             --         --              --             3,268.41        --
公司董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                   深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                                                                      单位:股
                    报告期 报告期 报告期内已行          报告期 期初持有 本期已 报告期新授 限制性股票 期末持有
  姓名       职务   内可行 内已行 权股数行权价          末市价 限制性股 解锁股 予限制性股 的授予价格 限制性股
                    权股数 权股数       格(元/股) (元/股) 票数量          份数量    票数量       (元/股)       票数量
         董事、总
朱敏                350,000         0              0               1,400,000 350,000             0           3.936   1,400,000
         经理
         董事、副
范莹                 24,500    24,500            7.12                98,000    24,500            0           3.936     73,500
         总经理
王伟     副总经理    36,400         0              0                145,600    36,400            0           3.936    145,600
焦安平   副总经理    42,000         0              0                168,000    42,000            0           3.936    168,000
合计           --   452,900    24,500       --            --       1,811,600 452,900             0      --           1,787,100
                    公司董事、高级管理人员已解锁的股份数量同表格中本期已解锁股份数量,未解锁股份数量分别为:
备注(如有)
                    朱敏 1,050,000 股,范莹 73,500 股,王伟 109,200 股,焦安平 126,000 股。
五、公司员工情况
1、员工数量、专业构成及教育程度
母公司在职员工的数量(人)                                                                                              1,431
主要子公司在职员工的数量(人)                                                                                         27,103
在职员工的数量合计(人)                                                                                               28,534
当期领取薪酬员工总人数(人)                                                                                           23,590
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数(人)
                                                        专业构成
                     专业构成类别                                                专业构成人数(人)
策划类                                                                                                                  3,429
顾问类
经营管理类
客户类
销售类                                                                                                                 16,257
业务支持类                                                                                                              2,588
职能类                                                                                                                  1,434
物业项目类                                                                                                               3,115
金融类
合计                                                                                                                   28,534
                                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                  教育程度
教育程度类别                                          数量(人)
博士
硕士
本科                                                                                                     8,185
专科                                                                                                    13,924
高中及以下                                                                                               5,970
合计                                                                                                    28,534
2、薪酬政策
    公司根据员工的岗位价值贡献、个人绩效、个人技能及市场薪酬水平确定员工的合理报酬,有效吸引、保留和激励员工,
紧密地将公司业绩、员工个人业绩与员工个人薪酬回报联系在一起,从而提升公司整体业务水平。员工的薪酬一般由固定工
资、浮动工资、工作性补贴构成。固定工资基于员工岗位与职级确定,浮动工资结合公司、部门及个人的业绩绩效表现给予
激励,对于不同岗位的员工,公司给予不同种类与不同金额的各类津贴。
       3、培训计划
    公司以员工专业成长和素质能力培养为目标,结合公司战略及发展需要,构建了以新员工入职培训、岗位专业提升培训、
管理培训、领导力建设为体系的学习路径图,通过分阶段、多样化的学习方式,帮助员工明确职业前景,找到自我成长方向
和途径。公司根据岗位特点,制定了完整的内部选拔、考核、培养和激励机制,为优秀的员工提供上升通道,实现自我价值
追求。为提高公司管理效能,公司在自主开发课程的基础上,甄选外部优秀课程,针对性提升管理人员综合素质及经营能力,
为公司可持续发展提供人才保障。
4、劳务外包情况
□ 适用 √ 不适用
                                                           深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                         第九节 公司治理
一、公司治理的基本状况
    报告期内,公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》和《深圳证券交易所股票上市规则》等相关
法律、法规的规定,不断完善公司法人治理结构,建立健全内部管理和控制制度,规范公司运作,加强信息披露,进一步提
高公司治理水平。
    截至报告期末,公司治理的实际状况符合前述法律法规及深圳证券交易所、中国证监会发布的有关上市公司治理的规范
性文件。具体情况如下:
1、股东与股东大会
    报告期内,公司召开了5次股东大会,会议的召集、召开、表决程序符合《公司章程》及《股东大会议事规则》等规定,
会议充分预留了股东发言和提问的时间,确保全体股东享有平等地位,充分行使自己的权力,不存在损害中小股东利益的情
形。报告期内的股东大会均由董事会召集召开,召开和表决程序均合法。
2、控股股东与上市公司的关系
    报告期内公司控股股东能严格规范自己的行为,没有超越公司股东大会直接或间接干预公司决策和经营活动的行为。继
续保持与本公司在业务、人员、资产、机构、财务方面完全独立,各自独立核算、独立纳税、独立承担责任和风险。
3、董事与董事会
    报告期内,公司董事会成员9人,其中独立董事3人,公司董事会人数和人员构成符合法律、法规和《公司章程》的要求。
2017年度公司召开董事会16次,会议的召集、召开和表决程序规范。公司全体董事能够按照《董事会议事规则》、《中小企
业板上市公司董事行为指引》等的要求认真履行董事诚实守信、勤勉尽责的义务,认真出席董事会和股东大会,积极参加相
关知识的培训,熟悉有关法律法规。独立董事能够不受影响地独立履行职责,并对公司治理提出具体的建议。公司董事会下
设战略、审计、提名、薪酬与考核四个专门委员会,对董事会负责。战略委员会主要探讨公司各业务的发展规划;审计委员
会提出内部审计和内部控制的相关意见;提名委员会审查董事、监事及高管任职资格并提出建议;薪酬与考核委员会讨论决
定公司董事、监事及高管的薪酬方案。
4、监事与监事会
    报告期内,公司监事会成员3人,其中1人为职工代表,监事会的人数及构成符合法律、法规的要求。公司监事会依据《公
司章程》、《监事会议事规则》等法律法规认真履行自己的职责,出席了股东大会,列席了历次董事会;按规定的程序召开
监事会,对公司重大事项、财务状况、董事和高级管理人员履行职责的合法合规性进行监督,维护公司及股东的合法权益。
5、关于绩效评价与激励约束机制
    公司正逐步建立和完善公正、透明的董事、监事和高级管理人员的绩效评价标准和激励约束机制。目前公司已对董事长
及高管人员建立了绩效考核体系。公司高管人员的聘任公开、透明,符合法律法规的规定。
6、利益相关者
    公司充分尊重和维护利益相关者的合法权益,实现社会、股东、公司、员工等各方面利益的协调平衡,诚信对待供应商
和客户,认真培养每一位员工,坚持与利益相关者互利共赢的原则,共同推动公司持续、健康、快速发展。公司没有因部分
改制等原因存在同业竞争和关联交易问题。
                                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
7、信息披露与透明度
       公司根据最新修订的《信息披露管理制度》,严格按照有关法律法规和《信息披露管理制度》的规定,加强信息披露事
务管理,履行信息披露义务。公司指定董事会秘书为公司信息披露管理负责人,并指定《证券时报》、《中国证券报》、《上
海证券报》和巨潮资讯网(www.cninfo.com.cn)为公司信息披露的报纸和网站。公司真实、准确、完整、及时地披露信息,
确保所有投资者公平地获取公司信息。
公司治理的实际状况与中国证监会发布的有关上市公司治理的规范性文件是否存在重大差异
□ 是 √ 否
公司治理的实际状况与中国证监会发布的有关上市公司治理的规范性文件不存在重大差异。
二、公司相对于控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立情况
       公司自上市以来,注意规范与控股股东世联中国之间的关系,建立健全各项管理制度。目前,公司在业务、资产、人员、
财务、机构方面均独立于控股股东,具有独立完整的业务体系,具备独立面向市场自主经营的能力,完全独立运作、自主经
营,独立承担责任和风险。公司不存在向大股东、实际控制人提供未公开信息等非规范治理情况。
       1、业务独立
       公司拥有独立完整的业务体系,能够面向市场独立经营,独立核算和决策,独立承担责任与风险,未受到公司控股股东
的干涉、控制,未与公司控股股东及其控制的其他企业之间存在关联关系而使公司经营自主权的完整性、独立性受到不良影
响。
       2、人员独立
       公司董事、监事及高级管理人员均严格按照《公司法》、《公司章程》规定的条件和程序产生,控股股东没有干预公司
董事会和股东大会已经作出的人事任免决定。公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书等高级管理人员均专职在本
公司领取报酬,未在控股股东单位领取报酬和担任除董事以外的其他任何职务。
       3、资产独立
       公司与控股股东产权关系明晰,拥有独立的采购系统、销售系统、信息系统及商标使用权等无形资产。公司控股股东、
实际控制人没有占用公司的资金、资产及其他资源。
       4、机构独立
       公司设有健全的组织机构体系,公司股东大会、董事会、监事会、经营层及各职能部门均独立运作,并制定了相应的内
部管理及控制制度;公司销售、人事、行政、财务等所有机构与控股股东完全分开,不存在与控股股东单位之间机构重叠、
彼此从属的情形。
       5、财务独立
       公司下设财务部,并有专职财务人员。建立了独立规范的会计核算体系和财务管理制度。公司独立在银行开立账户,不
存在资金或资产被股东或其他企业任意占用的情况;公司作为独立纳税人,依法独立纳税,不存在与股东混合纳税情况;不
存在控股股东干预本公司资金使用的情况。
三、同业竞争情况
□ 适用 √ 不适用
                                                                     深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
四、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况
1、本报告期股东大会情况
                       投资者参
会议届次 会议类型                   召开日期        披露日期                               披露索引
                        与比例
                                                                 详见披露在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》、巨
2016 年度 年度股东                 2017 年 04 月 2017 年 04 月
                         50.41%                                  潮资讯网的《2016 年度股东大会决议公告》,公告编号为:
股东大会 大会                         25 日          26 日
                                                                 2017-019。
2017 年第                                                        详见披露在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》、巨
            临时股东               2017 年 06 月 2017 年 06 月
一次临时                 50.33%                                  潮资讯网的《2017 年第一次临时股东大会决议公告》,公告
            大会                      27 日          28 日
股东大会                                                         编号为:2017-046。
2017 年第                                                        详见披露在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》、巨
            临时股东               2017 年 09 月 2017 年 09 月
二次临时                 49.93%                                  潮资讯网的《2017 年第二次临时股东大会决议公告》,公告
            大会                      15 日          16 日
股东大会                                                         编号为:2017-078。
2017 年第                                                        详见披露在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》、巨
            临时股东               2017 年 10 月 2017 年 10 月
三次临时                 49.93%                                  潮资讯网的《2017 年第三次临时股东大会决议公告》,公告
            大会                      23 日          24 日
股东大会                                                         编号为:2017-105。
2017 年第                                                        详见披露在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》、巨
            临时股东               2017 年 12 月 2017 年 12 月
四次临时                 49.69%                                  潮资讯网的《2017 年第四次临时股东大会决议公告》,公告
            大会                      29 日          30 日
股东大会                                                         编号为:2017-138。
2、表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会
□ 适用 √ 不适用
五、报告期内独立董事履行职责的情况
1、独立董事出席董事会及股东大会的情况
                                             独立董事出席董事会及股东大会的情况
                                                                                                是否连续两次
                    本报告期应参 现场出席董事 以通讯方式参 委托出席董事 缺席董事会次                           出席股东大会
  独立董事姓名                                                                                  未亲自参加董
                    加董事会次数      会次数       加董事会次数      会次数           数                          次数
                                                                                                  事会会议
     傅曦林              16              1              15              0             0               否
     邱国鹭              15              1              14              0             0               否
     陈杰平              16              1              15              0             0               否
      但斌               1               1              0               0             0               否
连续两次未亲自出席董事会的说明
                                                          深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
2、独立董事对公司有关事项提出异议的情况
独立董事对公司有关事项是否提出异议
□ 是 √ 否
报告期内独立董事对公司有关事项未提出异议。
3、独立董事履行职责的其他说明
独立董事对公司有关建议是否被采纳
√ 是 □ 否
独立董事对公司有关建议被采纳或未被采纳的说明
独立董事利用自己的专业优势,密切关注公司的经营情况,并利用召开董事会、股东大会的机会及其他时间,多次到公司现
场工作,通过现场工作深入了解公司的经营情况,积极与其他董事、监事、管理层沟通交流,及时掌握公司的经营动态,对
公司总体发展战略以及面临的市场形势提出建设性意见。
六、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责情况
1、战略委员会
报告期内,战略委员会召开了一次会议。对公司2016年发展情况进行了总结并对2017年发展作出策略部署。
2、审计委员会
报告期内,审计委员会召开了六次会议。(1)会议讨论了2016年度内部控制、内部审计工作情况;制定了2017年度内部控制、
内部审计工作计划;讨论续聘会计师事务所事宜;针对2016年度外部审计工作进行总结汇报。(2)会议分别对2016年年度、
2017年第一季度、第二季度、第三季度内部审计工作进行汇报。(3)会议针对2017年度外部审计工作进行事前沟通。
3、提名委员会
报告期内,提名委员会召开了二次会议,提名了公司独立董事邱国鹭、董事袁鸿昌,审查公司独立董事邱国鹭、董事袁鸿昌
的任职资格。
七、监事会工作情况
监事会在报告期内的监督活动中发现公司是否存在风险
□ 是 √ 否
监事会对报告期内的监督事项无异议。
八、高级管理人员的考评及激励情况
     高级管理人员实行年薪制,依据行业薪酬水平、经营效益、岗位职级等因素确定。2017年年初根据公司经营战略和年
度经营目标,结合高级管理人员的岗位职责,制定绩效考核目标。年终对高级管理人员的履行职责情况和年度业绩完成情况
进行绩效考核,并根据考评结果分配年度绩效薪酬。同时公司对当年度业务发展突出,或业务创新经营突出的高级管理人员
予以了特别奖励。
                                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
九、内部控制评价报告
1、报告期内发现的内部控制重大缺陷的具体情况
□ 是 √ 否
2、内控自我评价报告
内部控制评价报告全文披露日期 2018 年 03 月 31 日
                               公告名称:《内部控制自我评价报告》;公告披露的网站名称:巨潮资讯网
内部控制评价报告全文披露索引
                               (www.cninfo.com.cn)
纳入评价范围单位资产总额占公
                                                                                                        94.43%
司合并财务报表资产总额的比例
纳入评价范围单位营业收入占公
                                                                                                        89.69%
司合并财务报表营业收入的比例
                                                   缺陷认定标准
              类别                                 财务报告                             非财务报告
                               财务报告重大缺陷的迹象包括:①公司董事、监
                                                                            非财务报告缺陷认定主要以缺陷对业
                               事和高级管理人员的舞弊行为;②重述以前年度
                                                                            务流程有效性的影响程度、发生的可能
                               财务报表,以更正由于舞弊或错误导致的重大错
                                                                            性作判定。如果缺陷发生的可能性较
                               报;③注册会计师发现的却未被公司内部控制识
                                                                            小,会降低工作效率或效果、或加大效
                               别的当期财务报告中的重大错报;④审计委员会
                                                                            果的不确定性、或使之偏离预期目标为
                               和审计部对公司的对外财务报告和财务报告内
                                                                            一般缺陷;如果缺陷发生的可能性较
定性标准                       部控制监督无效。财务报告重要缺陷的迹象包
                                                                            高,会显著降低工作效率或效果、或显
                               括:①未依照公认会计准则选择和应用会计政
                                                                            著加大效果的不确定性、或使之显著偏
                               策;②对于非常规或特殊交易的账务处理没有建
                                                                            离预期目标为重要缺陷;如果缺陷发生
                               立相应的控制机制或没有实施且没有相应的补
                                                                            的可能性高,会严重降低工作效率或效
                               偿性控制;③对于期末财务报告过程的控制存在
                                                                            果、或严重加大效果的不确定性、或使
                               一项或多项缺陷且不能合理保证编制的财务报
                                                                            之严重偏离预期目标为重大缺陷。
                               表达到真实、完整的目标。
                               定量标准以税前利润、资产总额、营业收入作为 定量标准以税前利润、资产总额、营业
                               衡量指标。①内部控制缺陷可能导致或导致的损 收入作为衡量指标。①内部控制缺陷可
                               失与利润表相关的,以税前利润指标衡量。如果 能导致或导致的损失与利润表相关的,
                               该缺陷单独或连同其他缺陷可能导致的财务报 以税前利润指标衡量。如果该缺陷单独
                               告错报金额小于税前利润的 5%,则认定为一般 或连同其他缺陷可能导致的财务报告
                               缺陷;如果超过税前利润 5%,小于 10%认定为 错报金额小于税前利润的 5%,则认定
定量标准
                               重要缺陷;如果超过税前利润 10%则认定为重大 为一般缺陷;如果超过税前利润 5%,
                               缺陷。②内部控制缺陷可能导致或导致的损失与 小于 10%认定为重要缺陷;如果超过税
                               资产管理相关的,以资产总额指标衡量。如果该 前利润 10%则认定为重大缺陷。②内
                               缺陷单独或连同其他缺陷可能导致的财务报告 部控制缺陷可能导致或导致的损失与
                               错报金额小于资产总额的 0.5%,则认定为一般 资产管理相关的,以资产总额指标衡
                               缺陷;如果超过资产总额 0.5%,小于 1%认定为 量。如果该缺陷单独或连同其他缺陷可
                                                          深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                               重要缺陷;如果超过资产总额 1%则认定为重大 能导致的财务报告错报金额小于资产
                               缺陷。③内部控制缺陷可能导致或导致的损失与 总额的 0.5%,则认定为一般缺陷;如
                               收入相关的,以收入总额指标衡量。如果该缺陷 果超过资产总额 0.5%,小于 1%认定
                               单独或连同其他缺陷可能导致的财务报告错报 为重要缺陷;如果超过资产总额 1%则
                               金额小于收入总额的 1%,则认定为一般缺陷; 认定为重大缺陷。③内部控制缺陷可能
                               如果超过收入总额 1%,小于 2%认定为重要缺 导致或导致的损失与收入相关的,以收
                               陷;如果超过收入总额 2%则认定为重大缺陷。 入总额指标衡量。如果该缺陷单独或连
                                                                         同其他缺陷可能导致的财务报告错报
                                                                         金额小于收入总额的 1%,则认定为一
                                                                         般缺陷;如果超过收入总额 1%,小于
                                                                         2%认定为重要缺陷;如果超过收入总
                                                                         额 2%则认定为重大缺陷。
财务报告重大缺陷数量(个)
非财务报告重大缺陷数量(个)
财务报告重要缺陷数量(个)
非财务报告重要缺陷数量(个)
十、内部控制审计报告或鉴证报告
不适用
                                                          深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                 第十节 公司债券相关情况
公司是否存在公开发行并在证券交易所上市,且在年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的公司债券

                                    深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                         第十一节 财务报告
一、审计报告
审计意见类型                       标准的无保留意见
审计报告签署日期                   2018 年 03 月 29 日
审计机构名称                       信永中和会计师事务所(特殊普通合伙)
审计报告文号                       XYZH/2018SZA40305
注册会计师姓名                     王建新、李颖
                                 审计报告正文
深圳世联行地产顾问股份有限公司全体股东:
   一、审计意见
    我们审计了深圳世联行地产顾问股份有限公司(以下简称世联行)财务报表,包括
2017年12月31日的合并及母公司资产负债表,2017年度的合并及母公司利润表、合并及
母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表,以及相关财务报表附注。
    我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公允反
映了世联行2017年12月31日的合并及母公司财务状况以及2017年度的合并及母公司经
营成果和现金流量。
   二、形成审计意见的基础
    我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计
师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册
会计师职业道德守则,我们独立于世联行,并履行了职业道德方面的其他责任。我们相
信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。
   三、关键审计事项
    关键审计事项是我们根据职业判断,认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这
些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景,我们不对这些事项单
独发表意见。
                                        深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
1. 贷款损失准备事项
              关键审计事项                                   审计中的应对
如财务报表附注六、7.所披露,截止2017年 与贷款损失准备相关的审计程序包括但不限于
12月31日,世联行贷款余额49.52亿元,计 以下:
提贷款损失准备1.01亿元。世联行贷款净值 (1)了解世联行管理层贷款业务的风险控制流
占全部资产的比例为35.58%。             程,复核世联行对贷款损失准备的评估过程,包
世联行管理层在确认客户五级分类、计提损 括五级分类、计提损失准备率等;
失比率时,需要依据贷款还款记录(包括账 (2)获取贷款明细台账,抽取银行流水,检查
龄、延期付款、利息结算)及借贷客户资产 单笔贷款的还款记录、还款时间等;
状况等进行评估和判断,而评估判断可能会 (3)识别逾期贷款,评价世联行对其未来可回
与实际情况存在差异。因为上述贷款余额对 收性的判断是否合理;
世联行总资产而言占比较大,并且涉及评估 (4)基于期后回款状况及历史数据,复核世联
和判断,所以我们识别贷款损失准备为关键 行计提贷款损失准备的规范性;
审计事项。
1. 代理销售业务、互联网+业务收入事项
              关键审计事项                                   审计中的应对
世联行主营业务收入主要来源于代理销售 与代理销售业务、互联网+业务收入确认相关的
业务和互联网+业务。 如财务报表附注六、审计程序中包括但不限于以下:
35所披露,2017年度销售收入中房地产代理 (1)评估世联行收入确认相关的关键内部控制
销 售 收 入 和 互 联 网 + 收 入 合 计 为 人 民 币 的设计和运行的有效性;
61.33亿元。两项目收入占世联行集团合并 (2)对代理收入,抽取样本量进行详细检查,
营业收入的74.68%。                                对照合同、开发商签字确认的结算单,追溯到世
代理销售收入、互联网+占世联行营业收入 联行业务系统具体到楼盘房号核实成交情况,及
比重较大,以及单个销售项目的销售确认细 银行回款情况;
小错误汇总起来可能对世联行总体收入产 (3)对互联网+业务,抽取银行流水和业务明细,
生的重大影响,我们将世联行集团的房地产 及与开发商的确认单;
中介销售收入确认识别为关键审计事项。 (4)对资产负债表日前后确认的收入检查确认
                                                  收入的支持性文件,以评价收入是否已被记录到
                                                  合适的期间。
   四、其他信息
    世联行管理层(以下简称管理层)对其他信息负责。其他信息包括世联行2017年年度
报告中涵盖的信息,但不包括财务报表和我们的审计报告。
    我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息,我们也不对其他信息发表任何形
式的鉴证结论。
    结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其他信息,在此过程中,考虑其他
信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在
重大错报。
    基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存在重大错报,我们应当报告该事
实。在这方面,我们无任何事项需要报告。
                                    深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
   五、管理层和治理层对财务报表的责任
    管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表,使其实现公允反映,并设计、
执行和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
    在编制财务报表时,管理层负责评估世联行的持续经营能力,披露与持续经营相关
的事项(如适用),并运用持续经营假设,除非管理层计划清算世联行、终止运营或别
无其他现实的选择。
    治理层负责监督世联行的财务报告过程。
   六、注册会计师对财务报表审计的责任
    我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合
理保证,并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证,但并不能保证按
照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导
致,如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经
济决策,则通常认为错报是重大的。
    在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用职业判断,并保持职业怀疑。同
时,我们也执行以下工作:
    (1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险,设计和实施审计程
序以应对这些风险,并获取充分、适当的审计证据,作为发表审计意见的基础。由于舞
弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由于舞
弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
    (2)了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审计程序,但目的并非对内部控制
的有效性发表意见。
   (3)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
    (4)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时,根据获取的审计证据,
就可能导致对世联行持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性
得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性,审计准则要求我们在审计报告中
提请报表使用者注意财务报表中的相关披露;如果披露不充分,我们应当发表非无保留
意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而,未来的事项或情况可能导
致世联行不能持续经营。
    (5)评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露),并评价财务报表是否公
允反映相关交易和事项。
    (6)就世联行中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据,以对财务
报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计,并对审计意见承担全部责任。
    我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通,包括
沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
                                     深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
    我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明,并与治理层沟通
可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项,以及相关的防范措施(如适
用)。
    从与治理层沟通过的事项中,我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要,因
而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项,除非法律法规禁止公开披露这
些事项,或在极少数情形下,如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超
过在公众利益方面产生的益处,我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
信永中和会计师事务所(特殊普通合伙)                  中国注册会计师:
                                                    (项目合伙人)
                                                      中国注册会计师:
              中国 北京                         二○一八年三月二十九日
                                           深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
二、财务报表
财务附注中报表的单位为:人民币元
1、合并资产负债表
编制单位:深圳世联行地产顾问股份有限公司
                                     2017 年 12 月 31 日
                                                                                     单位:元
                         项目                              期末余额            期初余额
流动资产:
    货币资金                                               2,521,842,674.25    3,271,492,298.59
    结算备付金
    拆出资金
    以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
    衍生金融资产
    应收票据                                                 309,973,522.18      220,584,021.38
    应收账款                                               1,845,185,216.23      959,021,100.83
    预付款项                                                 456,202,541.07      225,028,648.54
    应收保费
    应收分保账款
    应收分保合同准备金
    应收利息
    应收股利
    其他应收款                                             1,073,581,431.75      305,825,802.21
    买入返售金融资产
    存货                                                      15,209,771.58
    贷款                                                   4,850,582,791.30    1,148,471,928.23
    持有待售的资产
    一年内到期的非流动资产
    其他流动资产                                              44,830,296.94       15,899,559.21
流动资产合计                                               11,117,408,245.30   6,146,323,358.99
非流动资产:
    发放贷款及垫款
                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                        项目                         期末余额               期初余额
   可供出售金融资产                                     551,281,383.39        546,059,457.55
   持有至到期投资
   长期应收款
   长期股权投资                                          27,667,288.27         32,215,803.16
   投资性房地产                                         112,701,186.11        112,746,045.25
   固定资产                                             177,981,478.56        165,602,488.18
   在建工程
   工程物资
   固定资产清理
   生产性生物资产
   油气资产
   无形资产                                               4,391,231.20          4,720,590.05
   开发支出
   商誉                                                 276,216,648.91        276,216,648.91
   长期待摊费用                                         442,425,986.75         79,209,704.85
   递延所得税资产                                       623,221,058.48        411,056,898.58
   其他非流动资产                                       300,200,000.00         10,000,000.00
非流动资产合计                                        2,516,086,261.67       1,637,827,636.53
资产总计                                             13,633,494,506.97       7,784,150,995.52
流动负债:
   短期借款                                           2,447,332,673.57        480,000,000.00
   向中央银行借款
   吸收存款及同业存放
   拆入资金
   以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
   衍生金融负债
   应付票据
   应付账款                                             220,517,664.99         24,297,747.03
   预收款项                                             353,300,595.39         72,974,776.85
   卖出回购金融资产款
   应付手续费及佣金
   应付职工薪酬                                       1,257,620,798.72       1,030,565,162.54
   应交税费                                             775,207,384.32        562,721,154.63
                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                       项目               期末余额               期初余额
   应付利息                                   13,703,554.30         30,285,432.62
   应付股利                                    4,854,807.91         12,585,937.14
   其他应付款                              1,937,674,037.15       1,075,419,600.70
    担保赔偿准备
    未到期责任准备金
   应付分保账款
   保险合同准备金
   代理买卖证券款
   代理承销证券款
   持有待售的负债
   一年内到期的非流动负债                      6,000,000.00
   其他流动负债                            1,428,618,400.64        226,821,637.25
流动负债合计                               8,444,829,916.99       3,515,671,448.76
非流动负债:
   长期借款
   应付债券
     其中:优先股
           永续债
   长期应付款
   长期应付职工薪酬
   专项应付款
   预计负债
   递延收益                                                            576,000.00
   递延所得税负债
   其他非流动负债
非流动负债合计                                                         576,000.00
负债合计                                   8,444,829,916.99       3,516,247,448.76
所有者权益:
   股本                                    2,043,978,097.00       2,044,969,122.00
   其他权益工具
     其中:优先股
           永续债
   资本公积                                  597,016,394.86        579,532,033.28
                                          深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                       项目                           期末余额               期初余额
    减:库存股                                            59,249,887.20         82,633,958.40
    其他综合收益                                            -142,403.10            248,535.35
    专项储备
    盈余公积                                             535,271,661.52        399,792,177.78
    一般风险准备
    未分配利润                                         1,951,568,860.70       1,246,835,643.76
归属于母公司所有者权益合计                             5,068,442,723.78       4,188,743,553.77
    少数股东权益                                         120,221,866.20         79,159,992.99
所有者权益合计                                         5,188,664,589.98       4,267,903,546.76
负债和所有者权益总计                                  13,633,494,506.97       7,784,150,995.52
法定代表人:陈劲松                    主管会计工作负责人:朱敏                      会计机构
负责人:童朝军
2、母公司资产负债表
                                                                                    单位:元
                       项目                           期末余额               期初余额
流动资产:
    货币资金                                           1,474,123,909.27       1,808,618,794.72
    以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
    衍生金融资产
    应收票据                                               6,481,466.10         10,392,987.89
    应收账款                                              77,929,090.83         55,295,066.67
    预付款项                                               2,873,962.23            583,799.55
    应收利息
    应收股利                                               4,123,869.88         24,248,862.31
    其他应收款                                         2,794,230,508.90       1,178,387,696.93
    存货
    持有待售的资产
    一年内到期的非流动资产
    其他流动资产                                            283,589.91             784,325.62
流动资产合计                                           4,360,046,397.12       3,078,311,533.69
非流动资产:
    可供出售金融资产                                     161,330,000.00        162,930,000.00
                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                     项目                            期末余额               期初余额
   持有至到期投资
   长期应收款
   长期股权投资                                       2,357,746,834.04       1,340,580,534.04
   投资性房地产                                         179,565,598.18        186,724,791.97
   固定资产                                              19,240,778.78         13,501,129.88
   在建工程
   工程物资
   固定资产清理
   生产性生物资产
   油气资产
   无形资产                                                346,585.24           1,239,906.12
   开发支出
   商誉
   长期待摊费用                                           2,862,659.57          6,192,551.35
   递延所得税资产                                        74,562,217.99         68,787,861.37
   其他非流动资产                                       112,100,000.00         10,000,000.00
非流动资产合计                                        2,907,754,673.80       1,789,956,774.73
资产总计                                              7,267,801,070.92       4,868,268,308.42
流动负债:
   短期借款                                           1,806,000,000.00        480,000,000.00
   以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
   衍生金融负债
   应付票据                                             350,000,000.00
   应付账款                                               1,225,960.36          4,659,678.58
   预收款项                                               2,198,332.70          2,769,498.08
   应付职工薪酬                                         198,802,923.38        231,624,079.32
   应交税费                                              74,335,222.23         97,692,871.31
   应付利息
   应付股利
   其他应付款                                           784,505,561.79        558,802,553.80
   持有待售的负债
   一年内到期的非流动负债
   其他流动负债
                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                       项目               期末余额               期初余额
流动负债合计                               3,217,068,000.46       1,375,548,681.09
非流动负债:
   长期借款
   应付债券
     其中:优先股
           永续债
   长期应付款
   长期应付职工薪酬
   专项应付款
   预计负债
   递延收益
   递延所得税负债
   其他非流动负债
非流动负债合计
负债合计                                   3,217,068,000.46       1,375,548,681.09
所有者权益:
   股本                                    2,043,978,097.00       2,044,969,122.00
   其他权益工具
     其中:优先股
           永续债
   资本公积                                  762,012,129.02        740,191,621.02
   减:库存股                                 59,249,887.20         82,633,958.40
   其他综合收益
   专项储备
   盈余公积                                  535,271,661.52        399,792,177.78
   未分配利润                                768,721,070.12        390,400,664.93
所有者权益合计                             4,050,733,070.46       3,492,719,627.33
负债和所有者权益总计                       7,267,801,070.92       4,868,268,308.42
3、合并利润表
                                                                        单位:元
                       项目              本期发生额             上期发生额
一、营业总收入                             8,211,546,958.79       6,269,921,274.71
                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                         项目                           本期发生额             上期发生额
    其中:营业收入                                        8,211,546,958.79       6,269,921,274.71
          利息收入
          已赚保费
          手续费及佣金收入
二、营业总成本                                            6,788,984,249.07       5,188,293,102.36
    其中:营业成本                                        6,032,764,970.96       4,524,906,744.22
          利息支出
          手续费及佣金支出
          退保金
          赔付支出净额
          提取保险合同准备金净额
          保单红利支出
          分保费用
          税金及附加                                         60,418,645.51        114,062,751.43
          销售费用
          管理费用                                          494,236,903.35        491,549,250.82
          财务费用                                           62,175,675.67         12,357,666.90
          资产减值损失                                      139,388,053.58         45,416,688.99
    加:公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
    投资收益(损失以“-”号填列)                       30,503,843.73         18,417,840.55
    其中:对联营企业和合营企业的投资收益                   -401,773.08          6,454,556.72
    汇兑收益(损失以“-”号填列)
    资产处置收益(损失以“-”号填列)                        72,698.98            504,748.91
    其他收益                                             17,936,319.54
三、营业利润(亏损以“-”号填列)                        1,471,075,571.97       1,100,550,761.81
    加:营业外收入                                           24,458,204.41         15,805,276.98
    减:营业外支出                                            4,442,800.50          2,302,777.47
四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                    1,491,090,975.88       1,114,053,261.32
    减:所得税费用                                          435,248,043.52        331,158,022.16
五、净利润(净亏损以“-”号填列)                        1,055,842,932.36        782,895,239.16
    (一)持续经营净利润(净亏损以“-”号填列)          1,055,842,932.36        782,895,239.16
    (二)终止经营净利润(净亏损以“-”号填列)
    归属于母公司所有者的净利润                            1,003,883,544.29        747,215,219.61
                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                         项目                            本期发生额             上期发生额
    少数股东损益                                              51,959,388.07         35,680,019.55
六、其他综合收益的税后净额                                      -493,612.50            274,196.56
  归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额                      -390,938.45            266,338.13
    (一)以后不能重分类进损益的其他综合收益
           1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的
变动
           2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益
的其他综合收益中享有的份额
    (二)以后将重分类进损益的其他综合收益                      -390,938.45            266,338.13
           1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损
益的其他综合收益中享有的份额
           2.可供出售金融资产公允价值变动损益
           3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资
产损益
           4.现金流量套期损益的有效部分
           5.外币财务报表折算差额                               -390,938.45            266,338.13
           6.其他
  归属于少数股东的其他综合收益的税后净额                        -102,674.05              7,858.43
七、综合收益总额                                           1,055,349,319.86        783,169,435.72
    归属于母公司所有者的综合收益总额                       1,003,492,605.84        747,481,557.74
    归属于少数股东的综合收益总额                              51,856,714.02         35,687,877.98
八、每股收益:
    (一)基本每股收益                                                 0.49                   0.37
    (二)稀释每股收益                                                 0.49                   0.37
本期发生同一控制下企业合并的,被合并方在合并前实现的净利润为:0.00 元,上期被合并方实现的净利
润为:0.00 元。
法定代表人:陈劲松                        主管会计工作负责人:朱敏                     会计机构
负责人:童朝军
4、母公司利润表
                                                                                       单位:元
                         项目                            本期发生额             上期发生额
一、营业收入                                                 652,097,460.52        756,414,163.34
    减:营业成本                                             283,741,186.98        366,054,929.01
                                             深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                        项目                            本期发生额             上期发生额
         税金及附加                                           6,320,520.79         12,384,390.44
         销售费用
         管理费用                                           139,813,796.39        193,137,135.24
         财务费用                                            65,668,771.14         20,334,979.83
         资产减值损失                                         2,559,128.18           -531,377.02
    加:公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
         投资收益(损失以“-”号填列)                     574,695,162.36        366,528,285.25
         其中:对联营企业和合营企业的投资收益
         资产处置收益(损失以“-”号填列)                      -50,796.73           -106,179.34
         其他收益                                              263,873.32
二、营业利润(亏损以“-”号填列)                          728,902,295.99        531,456,211.75
    加:营业外收入                                            2,038,346.66            918,365.29
    减:营业外支出                                            1,698,894.37          1,247,594.03
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                      729,241,748.28        531,126,983.01
    减:所得税费用                                           51,844,329.59         47,268,590.00
四、净利润(净亏损以“-”号填列)                          677,397,418.69        483,858,393.01
    (一)持续经营净利润(净亏损以“-”号填列)            677,397,418.69        483,858,393.01
    (二)终止经营净利润(净亏损以“-”号填列)
五、其他综合收益的税后净额
    (一)以后不能重分类进损益的其他综合收益
           1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的
变动
           2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益
的其他综合收益中享有的份额
    (二)以后将重分类进损益的其他综合收益
           1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损
益的其他综合收益中享有的份额
           2.可供出售金融资产公允价值变动损益
           3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资
产损益
           4.现金流量套期损益的有效部分
           5.外币财务报表折算差额
           6.其他
六、综合收益总额                                            677,397,418.69        483,858,393.01
                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                        项目                        本期发生额             上期发生额
七、每股收益:
   (一)基本每股收益                                             0.33                   0.24
   (二)稀释每股收益                                             0.33                   0.24
5、合并现金流量表
                                                                                   单位:元
                        项目                        本期发生额             上期发生额
一、经营活动产生的现金流量:
   销售商品、提供劳务收到的现金                       7,984,815,580.04       6,209,153,762.92
   客户存款和同业存放款项净增加额
   向中央银行借款净增加额
   向其他金融机构拆入资金净增加额
   收到原保险合同保费取得的现金
   收到再保险业务现金净额
   保户储金及投资款净增加额
   处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产净增加额
   收取利息、手续费及佣金的现金
   拆入资金净增加额
   回购业务资金净增加额
   收到的税费返还
   收到其他与经营活动有关的现金                       9,045,571,060.41       5,625,005,752.22
经营活动现金流入小计                                 17,030,386,640.45      11,834,159,515.14
   购买商品、接受劳务支付的现金                         165,364,561.34
   客户贷款及垫款净增加额
   存放中央银行和同业款项净增加额
   支付原保险合同赔付款项的现金
   支付利息、手续费及佣金的现金
   支付保单红利的现金
   支付给职工以及为职工支付的现金                     3,038,466,542.58       2,620,981,326.50
   支付的各项税费                                       917,828,430.12        689,193,645.57
   支付其他与经营活动有关的现金                      15,934,598,589.93       6,229,673,598.33
经营活动现金流出小计                                 20,056,258,123.97       9,539,848,570.40
                                              深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                          项目                           本期发生额             上期发生额
经营活动产生的现金流量净额                                -3,025,871,483.52       2,294,310,944.74
二、投资活动产生的现金流量:
     收回投资收到的现金                                      216,224,931.16         90,302,925.00
     取得投资收益收到的现金                                   26,014,601.98         17,797,025.14
     处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现
                                                               4,002,672.05          1,649,500.47
金净额
     处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
     收到其他与投资活动有关的现金                             17,064,831.84
投资活动现金流入小计                                         263,307,037.03        109,749,450.61
     购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现
                                                             396,116,352.62        140,292,124.89

     投资支付的现金                                          529,748,029.75        394,546,084.56
     质押贷款净增加额
     取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
     支付其他与投资活动有关的现金                               500,000.00           9,151,444.80
投资活动现金流出小计                                         926,364,382.37        543,989,654.25
投资活动产生的现金流量净额                                  -663,057,345.34       -434,240,203.64
三、筹资活动产生的现金流量:
     吸收投资收到的现金                                       14,552,645.25         99,050,198.85
     其中:子公司吸收少数股东投资收到的现金                   14,552,645.25         16,416,240.45
     取得借款收到的现金                                    2,597,007,666.67       1,094,941,257.26
     发行债券收到的现金
     收到其他与筹资活动有关的现金                          2,228,479,828.20         36,467,439.04
筹资活动现金流入小计                                       4,840,040,140.12       1,230,458,895.15
     偿还债务支付的现金                                      643,000,000.00       1,781,775,992.48
     分配股利、利润或偿付利息支付的现金                      315,533,856.04        186,303,061.54
     其中:子公司支付给少数股东的股利、利润                   39,941,118.09         51,444,885.17
     支付其他与筹资活动有关的现金                          1,007,950,166.40        731,141,408.30
筹资活动现金流出小计                                       1,966,484,022.44       2,699,220,462.32
筹资活动产生的现金流量净额                                 2,873,556,117.68      -1,468,761,567.17
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响                            -575,231.13             70,174.44
五、现金及现金等价物净增加额                                -815,947,942.31        391,379,348.37
     加:期初现金及现金等价物余额                          3,259,271,051.79       2,867,891,703.42
六、期末现金及现金等价物余额                               2,443,323,109.48       3,259,271,051.79
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6、母公司现金流量表
                                                                                        单位:元
                          项目                           本期发生额             上期发生额
一、经营活动产生的现金流量:
     销售商品、提供劳务收到的现金                            350,651,478.57        558,359,848.33
     收到的税费返还
     收到其他与经营活动有关的现金                          8,080,441,919.51       5,126,622,152.41
经营活动现金流入小计                                       8,431,093,398.08       5,684,982,000.74
     购买商品、接受劳务支付的现金
     支付给职工以及为职工支付的现金                          296,207,879.78        327,087,591.95
     支付的各项税费                                          110,020,657.66         49,145,053.31
     支付其他与经营活动有关的现金                          9,040,670,752.49       5,159,746,851.02
经营活动现金流出小计                                       9,446,899,289.93       5,535,979,496.28
经营活动产生的现金流量净额                                -1,015,805,891.85        149,002,504.46
二、投资活动产生的现金流量:
     收回投资收到的现金                                      101,531,281.16         77,194,795.00
     取得投资收益收到的现金                                  539,942,361.58        336,294,627.94
     处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现
                                                                129,570.00             161,081.75
金净额
     处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
     收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计                                         641,603,212.74        413,650,504.69
     购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现
                                                              10,415,568.70          8,737,146.81

     投资支付的现金                                        1,237,417,100.00        161,255,137.12
     取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
     支付其他与投资活动有关的现金                               500,000.00
投资活动现金流出小计                                       1,248,332,668.70        169,992,283.93
投资活动产生的现金流量净额                                  -606,729,455.96        243,658,220.76
三、筹资活动产生的现金流量:
     吸收投资收到的现金                                                             82,633,958.40
     取得借款收到的现金                                    2,109,000,000.00       1,085,000,000.00
     发行债券收到的现金
     收到其他与筹资活动有关的现金
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                        项目                       本期发生额             上期发生额
筹资活动现金流入小计                                 2,109,000,000.00       1,167,633,958.40
   偿还债务支付的现金                                  633,000,000.00       1,575,000,000.00
   分配股利、利润或偿付利息支付的现金                  249,935,415.58        108,930,511.86
   支付其他与筹资活动有关的现金                          8,824,122.06          1,178,137.10
筹资活动现金流出小计                                   891,759,537.64       1,685,108,648.96
筹资活动产生的现金流量净额                           1,217,240,462.36       -517,474,690.56
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额                          -405,294,885.45       -124,813,965.34
   加:期初现金及现金等价物余额                      1,808,418,794.72       1,933,232,760.06
六、期末现金及现金等价物余额                         1,403,123,909.27       1,808,418,794.72
深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                                                                                  深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
7、合并所有者权益变动表
本期金额
                                                                                                                                                                                     单位:元
                                                                                                      本期
                                                                        归属于母公司所有者权益
       项目                                                                                                                                                   少数股东权
                                            其他权益工具                                    其他综合 专项                         一般风                                      所有者权益合计
                          股本                                 资本公积        减:库存股                         盈余公积                 未分配利润             益
                                         优先股 永续债 其他                                    收益       储备                    险准备
一、上年期末余额      2,044,969,122.00                        579,532,033.28   82,633,958.40 248,535.35          399,792,177.78            1,246,835,643.76   79,159,992.99     4,267,903,546.76
     加:会计政策
变更
           前期差错
更正
           同一控制
下企业合并
           其他
二、本年期初余额      2,044,969,122.00                        579,532,033.28   82,633,958.40 248,535.35          399,792,177.78            1,246,835,643.76   79,159,992.99     4,267,903,546.76
三、本期增减变动
金额(减少以“-”        -991,025.00                          17,484,361.58 -23,384,071.20 -390,938.45          135,479,483.74             704,733,216.94    41,061,873.21      920,761,043.22
号填列)
(一)综合收益总
                                                                                            -390,938.45                                    1,003,883,544.29   51,856,714.02     1,055,349,319.86

                                                                                                                         深圳世联行地产顾问股份有限公司 2017 年年度报告全文
                                                                                              本期
                                                                归属于母公司所有者权益
      项目                                                                                                                                          少数股东权
                                     其他权益工具                                     其他综合 专项                      一般风                                     所有者权益合计
                    股本                               资本公积        减:库存股                        盈余公积                 未分配利润            益
                                  优先股 永续债 其他                                   收益      储备                    险准备
(二)所有者投入
                    -991,025.00                        17,484,361.58 -23,384,071.20                                                    -73,313.85   21,372,504.68       61,176,598.61
和减少资本
1.股东投入的普通
                    -991,025.00                        -2,830,367.40 -23,384,071.20                                                                 14,552,645.25       34,115,324.05

2.其他权益工具持
有者投入资本
3.股份支付计入所
                                                       24,650,875.40                                                                                                    24,650,875.40
有者权益的金额
4.其他                                                -4,336,146.42                                                                   -73,313.85    6,819,859.43        2,410,399.16
(三)利润分配                           &en