上实发展2020年半年度报告

                           2020 年半年度报告



公司代码:600748                               公司简称:上实发展
债券代码:136214                               债券简称:14 上实 02
债券代码:155364                               债券简称:19 上实 01
债券代码:163480                               债券简称:20 上实 01




                   上海实业发展股份有限公司
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                                       重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完
    整,不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并承担个别和连带的法律责任。

二、公司全体董事出席董事会会议。


三、本半年度报告未经审计。


四、公司负责人曾明、主管会计工作负责人唐钧及会计机构负责人(会计主管人员)袁纪行声明:
    保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。


五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
    无

六、前瞻性陈述的风险声明
√适用 □不适用
    本报告中所涉的未来计划、发展战略等前瞻性描述,不构成公司对投资者的实质承诺,敬请
投资者注意投资风险。

七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
    否

八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况?
    否

九、重大风险提示
    本公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项,敬请查阅第四节“经营情况讨论与分析”中
关于公司未来发展的讨论与分析中“可能面对的风险”部分的内容。

十、其他
□适用 √不适用




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                                                               目录
第一节     释义..................................................................................................................................... 4
第二节     公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5
第三节     公司业务概要 ..................................................................................................................... 7
第四节     经营情况的讨论与分析 ..................................................................................................... 8
第五节     重要事项 ........................................................................................................................... 16
第六节     普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 25
第七节     优先股相关情况 ............................................................................................................... 27
第八节     董事、监事、高级管理人员情况 ................................................................................... 28
第九节     公司债券相关情况 ........................................................................................................... 30
第十节     财务报告 ........................................................................................................................... 34
第十一节   备查文件目录 ................................................................................................................. 130




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                                 第一节           释义
    在本报告书中,除非文义另有所指,下列词语具有如下含义:
常用词语释义
公司、本公司                    指            上海实业发展股份有限公司
上实控股                        指            上海实业控股有限公司
上海实业                        指            上海实业(集团)有限公司
上海上实                        指            上海上实(集团)有限公司
上实地产                        指            上实地产发展有限公司
上投控股                        指            上海上投控股有限公司
上实龙创                        指            上海上实龙创智慧能源科技股份有限公司




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                        第二节        公司简介和主要财务指标
一、公司信息
公司的中文名称                 上海实业发展股份有限公司
公司的中文简称                 上实发展
公司的外文名称                 SHANGHAI INDUSTRIAL DEVELOPMENT CO.,LTD
公司的外文名称缩写             SID
公司的法定代表人               曾明



二、联系人和联系方式
                                董事会秘书                              证券事务代表
姓名              曾明                                      沈浩麟
联系地址          上海市淮海中路98号金钟广场20层            上海市淮海中路98号金钟广场20层
电话              021-53858686                              021-53858686
传真              021-53858879                              021-53858879
电子信箱          sid748@sidlgroup.com                      sid748@sidlgroup.com



三、基本情况变更简介
公司注册地址                          中国(上海)自由贸易试验区浦东南路1085号华申大厦六楼
公司注册地址的邮政编码                200120
公司办公地址                          上海市淮海中路98号金钟广场20层
公司办公地址的邮政编码                200021
公司网址                              www.sidlgroup.com
电子信箱                              sid748@sidlgroup.com
报告期内变更情况查询索引              /



四、信息披露及备置地点变更情况简介
公司选定的信息披露报纸名称                      《中国证券报》、《上海证券报》
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址        www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点                          公司董事会办公室
报告期内变更情况查询索引                        /

五、公司股票简况
    股票种类         股票上市交易所        股票简称             股票代码      变更前股票简称
      A股            上海证券交易所        上实发展             600748            浦东不锈

六、其他有关资料
√适用 □不适用
                            名称                   上会会计师事务所(特殊普通合伙)
公司聘请的会计师事务所
                            办公地址               上海市威海路 755 号文新报业大厦 20 层
(境内)
                            签字会计师姓名         张晓荣、胡治华



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七、公司主要会计数据和财务指标
(一)主要会计数据
                                                                       单位:元 币种:人民币

                                          本报告期                               本报告期比上年
          主要会计数据                                          上年同期
                                        (1-6月)                                 同期增减(%)
营业收入                              4,492,756,529.67        4,349,789,273.04              3.29
归属于上市公司股东的净利润              429,275,382.86          412,573,827.64              4.05
归属于上市公司股东的扣除非经常性
                                        397,705,423.84         387,251,647.59                2.70
损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额             -249,815,299.98       -2,948,984,242.25             91.53
                                                                                 本报告期末比上
                                        本报告期末              上年度末
                                                                                 年度末增减(%)
归属于上市公司股东的净资产           11,785,977,285.45       10,567,586,350.60             11.53
总资产                               40,154,976,245.34       39,940,827,301.23              0.54

(二)主要财务指标
                                         本报告期                                本报告期比上年
          主要财务指标                                         上年同期
                                       (1-6月)                                  同期增减(%)
基本每股收益(元/股)                           0.22                     0.22               0.00
稀释每股收益(元/股)                           0.22                     0.22               0.00
扣除非经常性损益后的基本每股收益
                                                      0.20                0.21              -4.76
(元/股)
加权平均净资产收益率(%)                             3.74                4.05              -0.31
扣除非经常性损益后的加权平均净资
                                                      3.45                3.80              -0.35
产收益率(%)
公司主要会计数据和财务指标的说明
□适用 √不适用

八、境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用

九、非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
                                                                            单位:元 币种:人民币
                         非经常性损益项目                                          金额
非流动资产处置损益                                                                   3,991,746.10
计入当期损益的政府补助,但与公司正常经营业务密切相关,符合国家
                                                                                    34,614,547.95
政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资
产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变
                                                                                       274,500.00
动损益,以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、
衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                                -4,375,423.78
少数股东权益影响额                                                                  -2,210,879.36
所得税影响额                                                                          -724,531.89
                              合计                                                  31,569,959.02

十、其他
□适用 √不适用

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                             第三节       公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
    公司主营业务为房地产开发与经营。经营模式以中高端住宅开发为主,兼顾商业地产的开发
及运营,适时、适度增加不动产物业持有量,在创新物业管理模式、提升物业管理水平的基础上
适度扩展物业管理规模。同时,依托优势资源、加大创新力度,推动房地产主业在金融地产、文
化地产、养老产业等领域实现主业升级。
    2020 年上半年,全国房地产市场受疫情和调控政策影响下,销售面积及销售金额呈现双双下
滑的情况。截至 6 月末,我国商品房销售面积约 6.94 亿平方米,同比下降 8.4%;商品房销售金
额约 6.69 万亿元,同比下降 5.4%。其中,从区域分布来看,我国中部和东北部的商品房销售情
况下滑较为严重,销售面积和金额均同比下降超过 10%。从库存情况来看,我国截至今年 6 月末
的商品房待售面积约 5.1 亿平方米,保持在相对低位。同时,中央政府依然坚持“房住不炒”基本
属性,因城施策,促进房地产市场平稳健康发展。


二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
□适用 √不适用

三、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
    公司将坚持以上海为核心的“1+3+X”战略布局,适时增持优质项目资源;依托技术和管理优
化,不断提高项目管理的效率和精度,提升盈利能力;整合国内外战略合作伙伴资源,推动产业
地产项目落地,加快主业升级。同时,公司将加大物业服务业等新产业的培育、整合力度,坚持
融产结合,坚持整合内外部资源,逐步做大规模,逐步提升盈利,逐步成为公司业务的重要组成
部分。




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                       第四节       经营情况的讨论与分析
一、经营情况的讨论与分析
    2020 年上半年,面对突如其来的疫情,全球各地的经济形势均面临极为严峻的挑战。在此情
况下,全国上下齐心协力,在统筹做好疫情防控的同时全面推进经济社会发展工作。中央政府加
大逆周期调节力度,保持流动性合理充裕,全力做好“六稳”和“六保”工作。房地产政策方面,中
央政府依然坚持“房住不炒”总基调不变,房地产金融监管依然从严,地方政府在保障“限购限贷”
等调控底线的情况下灵活因城施策,加大新型城镇化和区域发展战略的推进力度、加快旧改等城
市更新的建设速度,保障我国房地产长效机制的有效稳妥实施。
    2020 年上半年,公司一手抓疫情防控,一手抓复工复产,坚持全年工作目标不变,积极灵活
应变,克服重重困难,保障公司整体经营业绩平稳有序,切实做到时间过半任务过半。
    1. 市场融资紧抓机遇,加强分红回报股东
    报告期内,公司密切关注资本市场流动性和债券市场动态,敏锐捕捉债券市场窗口期。一方
面,公司提前调动自有资金,于 3 月 23 日顺利完成了“14 上实 01”的本息兑付工作。另一方面,
公司在一季度复工复产后,持续关注债券市场走势,于 4 月底抓住债券市场利率急剧走低的窗口
期,以 2.74%的票面利率发行了人民币 8 亿元的(3+2 年期)公司债券,刷新了 AA+公司所有期
限公司债券利率的最佳发行利率,切实有效降低了公司的中期资金成本。股东回报方面,公司在
2019 年业绩持续向好的情况下,由公司董事会提议并经股东大会审议通过,适当提高现金分红水
平至每 10 股分派 1 元,分红同比增长超过 100%,与广大投资者分享公司经营发展成果。
    2. 多措并举拓展销售,安全生产提速建设
    报告期内,受到疫情影响,传统售楼处现场销售的模式一度处于完全停滞状态。公司下属各
项目公司严格遵守各地方政府的防疫要求,同时运用线上线下相结合的方式多措并举丰富营销手
段,以线上直播、直播看房等各种新媒体手段进行项目推广和宣传。在线下看房逐步恢复后加强
与意向客户、已签约未回款客户的交流与沟通,加速落实签约、保障落实回款。公司湖州“上实海
上海天澜湾”、泉州“上实海上海”等项目均实现逆市畅销。截至今年上半年,公司签约面积约 6.8
万平方米,签约金额约 11 亿元。工程建设方面,公司于报告期内在建项目 9 个,在建面积约 192
万平方米。为了将疫情所造成的停工影响降到最低,公司在落实地方政府复工复产指导意见的前
提下,以“防疫措施落实到位、员工排查管控到位、设施物资储备到位、内部管理措施到位和防疫
宣传教育到位”的“五个必须到位”为自我要求,确保施工安全与工程质量,快速有效推进项目建设,
保障工程建设重要节点不变。工程新技术运用方面,公司持续完善绿色建筑、装配式建筑与 BIM
技术的应用,为公司未来更好更广地推进绿色、健康建筑打下坚实的基础,其中公司北外滩项目
BIM 工程管理协同平台荣获上海市第二届 BIM 技术创新应用大赛佳作奖。
    3. 不动产经营迎难而上,物业管理众志成城




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    报告期内,公司不动产经营针对受疫情影响的情况,积极响应政府号召,落实租金减免,切
实履行国有企业的社会责任。上半年,公司根据上海市国资委《关于本市国有企业减免中小企业
房屋租金的实施细则》等相关规定,对各不动产租客的经营情况进行排摸调研,了解实际困难,
给予各中小企业租金部分减免的实际支持。同时,公司与合同到期客户积极磋商,采取一定优惠
措施并丰富招商手段,通过网红直播、团购活动等线上销售和文化集市、购物节等新地摊经济拉
升商业项目人气,进一步缓解不动产经营招租和续租压力,实现租金单价曲线与去年同期基本持
平。公司广大物业管理员工作为在防疫防控一线的奋斗者,全体上下一心,贯彻所在市、区的联
防联控要求,严格、迅速、有效地做好全部防疫措施,得到各级政府部门和广大业主的认可与肯
定。项目拓展方面,于上半年拓展上海联通机房、上海金融法院、芜湖市政府服务中心等机关项
目 7 个,新增在管面积约 31 万平方米,整体在管面积依然保持在 2500 万平方米以上。
    2020 年下半年,国内外经济形势仍将收到疫情的持续影响,虽然国内经济恢复预期较强,但
仍需警惕疫情反复和国际局势变化等多重压力。中央政府依然将以相对宽松的货币政策及合理充
裕的流动性为经济复苏提供较为有利的环境。房地产政策方面,预计房住不炒的总基调保持不变,
政府将继续在坚持因城施策的情况下做好旧改、城镇化建设的推进工作,切实“稳地价、稳房价、
稳预期”,保障房地产市场稳健发展。在此情况下,公司将密切关注宏观经济形势和房地产市场动
态,聚焦质量效益,聚力新动能培育,注重资源整合,稳步推进改革创新,寻找新的发展机遇。
    1. 关注行业形势变化,动态调整销售策略
    今年下半年公司要持续观察各项目所在地的政策环境、市场环境的变化,结合自身库存结构
特点等因素积极主动谋划销售策略,以求抓住市场机遇,促进销售业绩的提升。一方面,公司要
加大泉州“上实海上海”、湖州“上实天澜湾”的推盘力度,保障上海静安泰府名邸、上海青浦“上
实海上湾”四期的持续销售节奏。另一方面,公司也要加快落实上海青浦“上实海上湾”五期、宝
山顾村项目的销售前期准备工作,力争把握合适销售窗口期实现年内销售。
    2.克服困难,保证工程计划
    今年下半年公司计划在建面积超过 200 万平方米。一方面,公司要做好工程进度的计划工作,
针对大部分项目施工进度受疫情影响的拖延,精准有效调整施工计划,在安全生产实施到位的情
况下紧抓施工进度。另一方面,公司需继续强化设计管理引领作用,深化绿色建筑、超低能耗建
筑、智慧社区、健康建筑等相关技术研究,形成技术储备。同时继续完善成本数据库,丰富管理
手段,加强日常成本管理。
    3. 不动产主动应对行业变化,物业管理形成品牌合力
    随着传统房地产住宅开发销售模式的不断转变,房地产行业竞争已进入新赛道,产业段、运
营端的能力将成为未来行业优秀企业的核心竞争力之一。公司现有的持有型物业已初具规模,且
在未来几年无论在业态还是规模上将继续成长。公司将向业内标杆企业学习,总结自身经验和不
足,主动求变拓宽经营思路,逐步提高资产管理水平,提升资产管理价值。物业管理方面,今年
下半年一是紧紧围绕年度经营目标,做好成本控制,多措并举弥补疫情所造成的的损失。二是要

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聚焦非居、高标项目的市场拓展,持续改善物业管理的结构。三是大胆探索物业服务转型升级,
转变盈利模式,持续在规模化、品牌化、科技化、资本化中多元探索。以智慧理念与科技手段打
造上实服务品牌。


二、报告期内主要经营情况
(一)主营业务分析
1   财务报表相关科目变动分析表
                                                                       单位:元 币种:人民币
科目                               本期数                上年同期数         变动比例(%)
营业收入                         4,492,756,529.67       4,349,789,273.04                3.29
营业成本                         3,025,041,090.95       3,244,862,160.76               -6.77
销售费用                            53,581,369.26           68,921,579.76             -22.26
管理费用                           187,995,063.52          207,653,454.04              -9.47
财务费用                            51,351,278.24          103,166,027.16             -50.22
研发费用                            18,589,990.61           18,602,052.76              -0.06
经营活动产生的现金流量净额        -249,815,299.98      -2,948,984,242.25               91.53
投资活动产生的现金流量净额          14,095,794.92        -179,700,214.87              107.84
筹资活动产生的现金流量净额         883,178,121.76       1,133,620,667.46              -22.09

营业收入变动原因说明:工程项目收入有所增长。
营业成本变动原因说明:房地产销售成本有所减少。
销售费用变动原因说明:广告宣传费有所减少。
管理费用变动原因说明:日常业务费有所减少。
财务费用变动原因说明:当期资本化利息增加导致费用化利息减少。
研发费用变动原因说明:委外研发费有所减少。
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:上年同期土地储备资金流出较大而本期无此类资金
流出。
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:上年同期结构性存款投资资金流出较大而本期无此
类资金流出。
筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:筹资类资金流出较上年同期有所增加。

2   其他
(1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
□适用 √不适用

(2) 其他
□适用 √不适用

(二)非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用 √不适用




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(三)资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1.   资产及负债状况
                                                                                                单位:元
                          本期期末数                上年同期期末数      本期期末金额较
项目
         本期期末数       占总资产的 上年同期期末数 占总资产的比例      上年同期期末变       情况说明
名称
                          比例(%)                     (%)             动比例(%)
应收                                                                                    应收工程项目款
       1,001,564,089.84         2.49   637,104,114.05            1.60             57.21
账款                                                                                    项增加所致
                                                                                        按准则规定,预收
预收
         18,962,439.13          0.05 8,675,331,834.34           21.72            -99.78 房 款 等 重 分 类 至
款项
                                                                                        “合同负债”所致
应交                                                                                    新增“待转销项税
       1,008,053,362.65         2.51   586,927,518.44            1.47             71.75
税费                                                                                    额”所致
应付                                                                                    新增公司债发行
       1,683,479,339.65         4.19   996,323,049.78            2.49             68.97
债券                                                                                    所致


2.   截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
     项目    期末账面价值(万元)                          受限原因
投资性房地产              58,165 长期借款 69,000 万元及一年内到期非流动负债 5,500 万元
长期股权投资              56,604           一年内到期非流动负债 27,100 万元
存货                     633,262                   长期借款 81,558 万元
     合计                748,031

3.   其他说明
□适用 √不适用




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(四)投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
    报告期内,公司对外股权投资总额为 68,249.56 万元,比上期减少 1,747.19 万元,减少 2.5%。
具体投资情况如下:
                                                             投资金额      占被投资单位权
              被投资单位                      主要业务
                                                             (万元)        益比例(%)
上海青悦房地产开发有限公司                房地产开发经营        9,986.99              49.00
上海泽虹置业有限公司                      房地产开发经营        9,462.77              30.00
上海实银资产管理有限公司                  资产管理                     0              49.00
上海实业养老投资有限公司                  实业投资                     0              38.00
                                          互联网信息技术
上海帷迦科技有限公司                                                   0           27.6051
                                          服务
上海海外联合投资股份有限公司              实业投资                     0              17.65
上海誉德动力技术集团股份有限公司          动力技术              1,050.00             4.7837
上海实业开发有限公司                      房地产开发经营       37,567.00              32.27
宁波帷迦投资管理有限公司                  投资管理                 48.65              45.00
宁波市鄞州帷幄投资合伙企业(有限合伙) 投资业务                 9,501.22              43.43
青岛国信上实城市物业发展有限公司          物业管理                632.93              35.00
                  合计                                         68,249.56

(1) 重大的股权投资
□适用 √不适用

(2) 重大的非股权投资
□适用 √不适用

(3) 以公允价值计量的金融资产
√适用 □不适用
                                                                                单位:万元
            项目名称                     期初余额           期末余额          当期变动
上海海外联合投资股份有限公司                          0                 0               0
上海实业开发有限公司                          37,567.00         37,567.00               0

(五)重大资产和股权出售
□适用 √不适用




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(六)主要控股参股公司分析
√适用 □不适用
                                                                                                                                 单位:万元 币种:人民币
                                                              主要产品
            子公司名称                 业务性质                                   注册资本     总资产         净资产      营业收入     营业利润    净利润
                                                                或服务
杭州上实房地产开发有限公司        房地产开发与经营      杭州余杭白洋港城二期       1,000.00    89,845.55      54,564.68   281,261.22   76,677.68   58,824.09
湖州湖嵘房地产开发有限公司        房地产开发与经营      湖州天澜湾                   200.00   153,661.75       3,931.31    28,799.50    8,655.07    6,492.27
上海嘉荟房地产有限公司            房地产开发与经营      海上公元                   2,500.00    77,665.61      57,084.50     6,662.19    2,489.87    1,399.26
上海上实物业管理有限公司          物业管理              物业管理                   1,200.00    39,422.46       6,315.26    17,583.19      928.73      697.59
泉州市上实投资发展有限公司        房地产开发与经营      泉州海上海                58,823.53   377,344.31      79,296.68     5,305.94      610.72      644.73
上实发展(青岛)投资开发有限公司    房地产开发与经营      青岛国际啤酒城            57,884.15   244,134.66     240,663.65     2,559.61      453.06      574.48
上海金钟商业发展有限公司          房地产开发与经营      金钟广场                   4,100.00    51,397.22      21,591.90     2,816.42    1,080.18      450.13

(七)公司控制的结构化主体情况
□适用 √不适用

(八)房地产行业经营性信息分析
1、 报告期内房地产储备情况
                                      持有待开发土地的面 一级土地整理面 规划计容建筑面积 是/否涉及合作 合作开发项目涉及的面 合作开发项目的
序号       持有待开发土地的区域
                                          积(平方米)       积(平方米)       (平方米)       开发项目          积(平方米)       权益占比(%)
       上 海 市 闵 行 区 华 漕 镇
 1                                                19,821.50              0            52,923.40         是                      19,821.50                30
       MHPO-1403 单元 30-01 地块
       上海市青浦区西虹桥光涞路北侧
 2                                                32,521.10              0            45,639.15         是                      30,426.10                49
       04-33 地块
 3     上海市青浦朱家角 D2 地块                    349,168               0              177,954         是                       349,168                 51




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2、 报告期内房地产开发投资及销售情况
                                                                                                    项目规划计                                             报告期内
序                                                      在建项目/新开工   公司权      项目用地面                  总建筑面 在建建筑面 已竣工面 计划总投
     地区                 项目               经营业态                                               容建筑面积                                             销售面积
号                                                      项目/竣工项目     益(%)       积(平方米)                  积(平方米) 积(平方米) 积(平方米) 资额
                                                                                                      (平方米)                                             (平方米)
 1   青岛   国际啤酒城                    综合          在建                 100          227,675        500,000     806,339      212,426        - 750,000         0
 2   上海   青浦海源别墅                  别墅          竣工                  51          315,073          44,110      59,577           -        - 100,100         0
 3   上海   青浦上实海上湾                住宅          在建                  51          808,572        404,287     631,199      325,814        - 367,740     3,213
 4   上海   青浦和墅/海上郡               住宅          竣工                  51          162,708          78,482    121,683            -        - 408,800         0
 5   上海   金山海上纳缇                  住宅          竣工                 100          135,144        162,172     214,143            -        - 199,594         0
 6   上海   嘉定上实海上荟                住宅、商业    竣工                 100           32,991          52,785      75,559           -        -  74,015         -
 7   上海   嘉定海上公元                  住宅、商业    竣工                 100           58,949        117,899     163,351            -        - 205,400     2,408
 8   上海   静安泰府名邸                  住宅          在建                 100           32,512          97,536    114,737       17,165        - 338,194       727
 9   上海   青浦北竿山国际艺术中心        综合          竣工                 100          194,956          95,941    120,363            -        - 129,000         0
10   上海   虹口北外滩项目                商业、办公    在建                  90           23,037        126,705     230,568      230,568        - 820,000         0
            宝山区顾村大型居住社区
11 上海                                   住宅          在建                 100           26,600        53,199     73,798      73,798          -   198,100       0
            BSPO-0104 单元 0421-01 地块
            宝山区顾村大型居住社区
12 上海                                   住宅          在建                 100           32,130        64,260     86,692      86,692          -   239,300       0
            BSPO-0104 单元 0423-01 地块
13   湖州   上实花园酒店(皇冠假日)      酒店、商业    竣工                 100          116,458        46,583      47,177          -          -    87,000        0
14   湖州   湖润商务广场                  商业          在建                 100           13,661        27,322      27,322          -          -     9,700        0
15   湖州   上实天澜湾                    住宅、商业    竣工                 100          115,647       173,471     193,292          -          -   144,796    8,707
16   湖州   上实雍景湾                    住宅          在建                 100           68,471       150,636     207,906    203,087          -   142,137    4,083
17   杭州   上实海上海(一期)            住宅、商业    竣工                  85           74,864       161,467     230,484          -          -   234,400      962
18   杭州   上实海上海(二期)            住宅、商业    竣工                  85           59,640       137,172     198,203          -          -   200,000    5,426
19   苏州   2017-WG-10 号地块             住宅          在建                 100           40,817        89,661     126,881    126,881          -   410,000        0
20   泉州   上实海上海                    住宅、商业    在建                 100          170,133       765,599   1,064,099    645,777          -   760,000   39,422
21   成都   上实海上海                    住宅、商业    竣工                 100           61,506       184,519     254,885          -          -   178,800    2,221
22   重庆   上实海上海                    住宅、商业    竣工                 100           30,845        56,195      74,935          -          -    37,368      260
23   长沙   丰盛大厦                      住宅、商业    竣工                  90            5,468        58,150      70,566          -          -    71,000      525




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3、 报告期内房地产出租情况
 序                                                   出租房地产的建     出租房地产    公司权益
      地区            项目             经营业态
 号                                                   筑面积(平方米)     的租金收入      (%)
  1   上海    实业大厦                写字楼出租            10,088.56            633         100
  2   上海    实业大厦                写字楼出租            14,130.05            983          74
  3   上海    实业大厦                车库出租                8,692.27           209          74
  4   上海    金钟广场                写字楼出租              9,800.87           711         100
  5   上海    金钟广场                写字楼出租            40,186.48          2,669          90
  6   上海    金钟广场                车库出租                4,870.37            87          90
  7   上海    高阳宾馆                写字楼出租              3,313.28           583         100
  8   上海    高阳商务中心            写字楼出租            22,186.68            535         100
  9   上海    海上海                  商铺出租              22,027.20            687         100
 10 上海      海上海                  车库出租              22,000.00            266         100
 11 上海      华申大厦                写字楼出租                343.88            10         100
 12 上海      黄浦新苑                商铺出租              20,917.80            796         100
 13 上海      海潮路 108 号           商铺出租                   474.3            27         100
 14 上海      永隆大厦                写字楼出租                797.52            33         100
 15 上海      仲盛金融中心            写字楼出租              2,321.04            91         100
 16 上海      中山北路 235 号(部分)   写字楼出租              1,434.00            32         100
 17 上海      上川路 1111 号          厂房出租              40,207.89           1029         100
 18 上海      泰府名邸                商铺出租                1,559.00            33         100
 19 上海      泰府名邸                车位                    3,951.60             5         100
 20 上海      长宁八八                写字楼出租            50,560.42          3,899         100
 21 上海      长宁八八                商铺出租              38,922.83            957         100
 22 上海      长宁八八                车位                  28,456.61            164         100
 23 上海      嘉定海上荟              商铺出租              37,997.61            204         100
 24 绍兴      国际华城                商铺出租              26,479.07              0         100
 25 成都      锦绣森邻                商铺出租                  769.24            19         100
 26 青岛      达利广场                商铺出租              21,495.00             29          76
 27 青岛      上实中心                写字楼出租            26,669.44          2,560         100
 28 天津      莱茵小镇                商铺出租                5,961.07            15         100
 29 泉州      海上海(一期领海苑)    商铺出租                1,477.72             2         100

三、其他披露事项
(一) 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动
     的警示及说明
□适用 √不适用

(二) 可能面对的风险
√适用 □不适用
     2020 年下半年,在全球经济萎缩和逆全球化泛起的情况下,疫情亦可能出现反复,国内经济
仍将面对较大的下行压力。房地产政策方面,房住不炒定位不动摇,政府不以房地产作为短期刺
激经济的手段,房地产调控依然较紧,防范房地产金融风险仍然是重中之重。公司主要项目所在
地集中于长三角区域核心城市群,土地政策和限购限价政策依然严控不放松。鉴于此,公司将持
续关注宏观经济、行业政策和市场动态,在保障防疫措施和安全生产切实到位的情况下,以线上




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线上、传统与创新手段相结合的方式促营销保回款,关注市场行情,择机增加项目储备,多元运
用金融工具保障公司经营资金需求,多措并举为公司稳健经营保驾护航。


(三) 其他披露事项
□适用 √不适用



                                第五节       重要事项
一、股东大会情况简介
                                              决议刊登的指定网站的
      会议届次               召开日期                                 决议刊登的披露日期
                                                    查询索引
                                              上海证券交易所网站
 2019 年度股东大会          2020-06-30                                    2020-07-01
                                                (www.sse.com.cn)

股东大会情况说明
□适用 √不适用

二、利润分配或资本公积金转增预案
(一) 半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案
是否分配或转增                                                   否
                       利润分配或资本公积金转增预案的相关情况说明
                                           /




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三、承诺事项履行情况
(一)公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√适用 □不适用
                                                                                     是否有 是否及
承诺背 承诺 承诺              承诺                                                                                                                   如未能及时履行应说
                                                         承诺时间及期限              履行期 时严格      如未能及时履行应说明未完成履行的具体原因
  景   类型 方                内容                                                                                                                     明下一步计划
                                                                                       限   履行
                                                                                                     承诺函包括两项内容,一是关于青浦朱家角项目,该
                                                                                                     部分承诺事项通过上实控股与上实发展分别向对方地
                                                                                                     块的项目公司进行增资并使上实发展持有增资后各项
                                                                                                     目公司 51%控股权的方式,已于 2012 年完成。二是
                                                                                                     房地产业务整理,对于该部分承诺事项,上海实业作
                                                                                                     为上实控股的控股股东,鼓励和支持相关公司在法律
                                                                                                     法规和监管政策允许的条件下,运用市场化手段分步
                                                                                                     解决部分同业竞争问题,包括:(1)上海实业将参与
                                                                                                                                                     一方面,上海实业将在
                                                                                                     上海国资国企改革过程中获得的上海上投控股有限公
                                                                                                                                                      符合沪港两地资本市
                                                                                                     司下属房地产业务注入上实发展,实现了境内非上市
                                            该承诺履行期限于 2014 年 7 月届满。公                                                                     场相关法律法规及维
                                                                                                     公司房地产业务的整合;(2)2017 年,上实发展通
                 上海实业作为上实控股的控股 司于 2014 年 7 月 4 日召开 2014 年第一                                                                    护相关公司合法权益
                                                                                                     过收购上实城开所属物业管理企业的股权,实现了两
                 股东及实际控制人,在上实控 次临时股东大会,审议并通过了《关于                                                                       的前提下,建议上实控
收购报                                                                                               家上市公司物业管理业务的整合。对于两地上市公司
                 股通过其全资子公司上实地产 上海实业(集团)有限公司变更承诺履                                                                        股继续做好相关事项
告书或                                                                                               房地产业务的整理方案,首先,作为上实控股的控股
       解决      发展有限公司收购上海上实所 行期限的议案》,同意延期 3 年履行前                                                                      推进工作;另一方面,
权益变      上海                                                                                     股东,上海实业只能通过上实控股落实推动相关事项,
       同业      持有的本公司 63.65%股份时, 述解决同业竞争的承诺。公司于 2017        是      否                                                      将建议上实控股进一
动报告      实业                                                                                     而上实控股作为香港联交所上市公司,必须在香港上
       竞争        签署了《避免同业竞争承诺 年 7 月 3 日召开 2017 年第一次临时股东                                                                    步明晰旗下房地产业
书中所                                                                                                 市规则及政策允许的法律框架内寻找相应的解决方
                 函》,承诺采用政策允许的方 大会,审议并通过了《关于上海实业(集                                                                      务板块的发展战略定
作承诺                                                                                               案;其次,上实发展作为 A 股上市公司、上实城开作
                 式进行业务整理,避免与本公 团)有限公司变更承诺事项履行期限的                                                                       位,在平衡相关公司各
                                                                                                     为香港联交所上市公司,任何业务整理方案,都必须
                       司发生同业竞争。     议案》,同意延期 2 年履行前述解决同                                                                      方利益的前提下,根据
                                                                                                     遵循两地市场的监管规则及履行三个上市公司的独立
                                                        业竞争的承诺。                                                                                各自优势特点推进业
                                                                                                     决策程序,尤其是中小投资者的独立表决程序,而两
                                                                                                                                                     务发展,实现上市公司
                                                                                                     地资本市场对房地产上市公司估值存在的较大差异导
                                                                                                                                                      持续健康稳定发展。
                                                                                                       致三家公司中小股东利益难以在同一方案中得以平
                                                                                                     衡;再次,上海实业作为国有独资企业,业务整理方
                                                                                                     案也受制于国资监管规定。虽然上海实业通过上实控
                                                                                                     股解决同业竞争承诺问题的努力从未间断,然而,由
                                                                                                     于现时的宏观环境、资本市场、行业格局及相关公司
                                                                                                     的经营情况与承诺当时相比已发生了重大的变化,且
                                                                                                     存在上述法律障碍,目前尚未能推出一个可以兼顾各
                                                                                                                 方利益的稳妥解决方案。

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                                                                                                   除上海上实持有的上海海外联合投资股份有限公司
                                                                                                 17.65%股权尚未解决外,上海上实已通过股权转让等
                                                                                                 方式解决了《避免同业竞争声明和承诺函》所涉及的
                                                                                                 全部同业竞争问题。上海上实持有的公司 17.65%股权
                                                                                                 事项如下:上海海外联合投资股份有限公司所负责的
与重大           上海上实与本公司签署了《避                                                      俄罗斯圣彼得堡市“波罗的海明珠”大型综合社区项目
       解决
资产重      上海 免同业竞争声明与承诺函》,                                                      为中俄战略项目,项目背景特殊,自始受到两国政府
       同业                                          2008 年 3 月                  否       是                                                    将在条件成熟时履行。
组相关      上实 承诺避免与本公司发生同业竞                                                      的高度关注和支持。该公司有关股东书面约定,未经
       竞争
的承诺                     争。                                                                  其他方事先书面同意,任何一方均不得转让、出让、
                                                                                                 抵押或以其他方式处理有关全部或任何权利义务。由
                                                                                                 于尚无法获得其他股东对该等股权转让事项的一致同
                                                                                                 意,目前仍不具备注入上市公司的条件。上海上实持
                                                                                                  有的上海海外联合投资股份有限公司 17.65%股权委
                                                                                                 托本公司管理,管理费用为每年合计 50 万元人民币。
                  上海实业于 2014 年 12 月 17
                 日向上实发展出具《关于制定
                 保护中小投资者权益具体措施
                 的回函》,同意:为充分保护
                 中小投资者利益,若公司发生
                 公司债发行申请函中涉及的项
                 目(上海朱家角“海源别墅”、
与再融
            上海 上海朱家角“海上湾”、上海朱
资相关 其他                                       2014 年 12 月 17 日              否       是
            实业 家角“D 地块”、湖州“湖润商务
的承诺
                 广场”、上实湖州花园酒店、青
                 岛“国际啤酒城”、泉州“B-2、
                 B-7-1、B-7-2”地块项目)因延
                 期开竣工问题受到政府处罚或
                 承担相关出让合同项下的违约
                 责任,上海实业将承担由此产
                         生的全部损失。




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四、聘任、解聘会计师事务所情况
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
√适用 □不适用
    2020 年 6 月 30 日,公司 2019 年年度股东大会审议通过了《关于续聘上会会计师事务所(特
殊普通合伙)及 2019 年度审计费用支付的议案》,决定 2020 年度继续聘请上会会计师事务所(特
殊普通合伙)进行财务报告审计及内部控制审计。

审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用

公司对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□适用 √不适用

公司对上年年度报告中的财务报告被注册会计师出具“非标准审计报告”的说明
□适用 √不适用

五、破产重整相关事项
□适用 √不适用

六、重大诉讼、仲裁事项
□本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 √本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项

七、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况
□适用 √不适用

八、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用 √不适用

九、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一)相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用

(二)临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用

其他说明
□适用 √不适用

员工持股计划情况
□适用 √不适用

其他激励措施
□适用 √不适用




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十、重大关联交易
(一)与日常经营相关的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用
    公司于 2020 年 3 月 27 日召开的第七届董事会第三十一次会议审议通过了《关于公司 2020
年度预计日常关联交易的议案》,公司预计 2020 全年日常关联交易金额为人民币 8405 万元,2020
年上半年日常关联交易发生额约为人民币 562.83 万元。
                                           关联交易 关联交易内 关联交易定
       关联交易方              关联关系                                    关联交易金额
                                             类型       容       价原则
上海实业东滩投资开发(集
                             同受一方控制 提供劳务 收取租赁费    市场价      1,860,040.09
团)有限公司
上海上实集团财务有限公司 同受一方控制 提供劳务 收取租赁费        市场价      1,668,400.02
上海实银资产管理有限公司       联营公司    提供劳务 收取租赁费   市场价        191,881.90
上海上实金融服务控股有限
                             同受一方控制 提供劳务 收取租赁费    市场价      1,372,605.72
公司
上实管理(上海)有限公司 同受一方控制 提供劳务 收取租赁费        市场价        298,085.70
上海实业养老发展有限公司       联营公司    提供劳务 收取租赁费   市场价        237,262.86
                               合计                                          5,628,276.29


3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(二)资产收购或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用

4、 涉及业绩约定的,应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用 √不适用

(三)共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用




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3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用

(四)关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露,但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项
√适用 □不适用
                                                            单位:万元 币种:人民币
                                                                关联方向上市公司提供
                                          向关联方提供资金
                                                                        资金
     关联方            关联关系
                                                                期初余         期末余
                                      期初余额 发生额 期末余额          发生额
                                                                  额             额
上海帷迦科技有限
                       联营公司          502.28                    502.28
公司
上海实业养老投资
                       联营公司       19,000.00                  19,000.00
有限公司
上海实业养老发展
                       联营公司        5,679.43      8,709.88 14,389.31
有限公司
上海实银资产管理
                       联营公司                          49.00      49.00
有限公司
江建钦               子公司之股东                                   1,410.00      1,410.00
庄伟峰               子公司之股东                                   1,410.00      1,410.00
                合计                  25,181.71 8,758.88 33,940.59 2,820.00       2,820.00
                                     报告期内,公司子公司应收上海帷迦科技有限公司
                                     502.28 万元,系应收的工程款;公司子公司应收上海实
                                     业养老投资有限公司 19,000.00 万元及应收上海实业养老
关联债权债务形成原因                 发展有限公司 14,389.31 万元,系对联营企业的股东垫款;
                                     公司应收上海实银资产管理有限公司 49.00 万元,系对联
                                     营企业的股东垫款;公司子公司应付江建钦和庄伟峰
                                     2,820.00 万元,系关联方之间的往来款。
关联债权债务对公司经营成果及财务状
                                                                      /
况的影响

(五)其他重大关联交易
□适用 √不适用

(六)其他
□适用 √不适用




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十一、重大合同及其履行情况
1    托管、承包、租赁事项
□适用 √不适用

2    担保情况
□适用 √不适用

3    其他重大合同
□适用 √不适用

十二、上市公司扶贫工作情况
√适用 □不适用
1.   精准扶贫规划
√适用 □不适用
    公司作为国有上市房企,积极响应党和政府“坚定不移打赢脱贫攻坚战”的号召,多年来始终
以“关注民生、热心公益、服务社区”作为践行社会责任的基本核心,结合公司优势资源与贫困地
区精准对接,从环境治理、基础建设、产业引导、就业扶贫等方面着手引导、帮助对接区域实现
脱贫。


2.   报告期内精准扶贫概要
√适用 □不适用
    公司于 2019 年 3 月与对口帮扶的弥渡县德苴乡塘子村签署扶贫开发合作协议,并于 2019 年
6 月制定并启动实施了《上海实业发展股份有限公司与云南省大理州弥渡县德苴乡塘子村结对帮
扶 2019-2020 年实施计划》,承诺对塘子村 2019-2020 年的脱贫攻坚工作投入人民币 306 万元。
其中,2019 年提供人民币 151 万元人民币的资金支持;2020 年帮扶资金 155 万元已于 6 月划入基
金会账户,并分批向塘子村进行发放。
     2020 年 4 月,公司党委与上海市崇明区庙镇合中村党支部签署新一轮结对帮扶协议,继续开
展结对帮扶活动,持续履行国有企业社会责任。


3.   精准扶贫成效
□适用 √不适用

4.   履行精准扶贫社会责任的阶段性进展情况
□适用 √不适用

5.   后续精准扶贫计划
□适用 √不适用

十三、可转换公司债券情况
□适用 √不适用



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十四、环境信息情况
(一)属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明
□适用 √不适用

(二)重点排污单位之外的公司的环保情况说明
□适用 √不适用

(三)重点排污单位之外的公司未披露环境信息的原因说明
□适用 √不适用

(四)报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明
□适用 √不适用

十五、其他重大事项的说明
(一)与上一会计期间相比,会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况、原因及其影响
√适用 □不适用
⑴会计政策变更
财政部于 2017 年 7 月 5 日发布了《企业会计准则第 14 号——收入(2017 年修订)》(财会〔2017〕
22 号)(以下简称“新收入准则”)。经公司第七届董事会第三十二次会议于 2020 年 4 月 29 日
决议通过,于 2020 年 1 月 1 日起开始执行前述新收入准则。
新收入准则为规范与客户之间的合同产生的收入建立了新的收入确认模型。为执行新收入准则,
企业重新评估主要合同收入的确认和计量、核算和列报等方面。根据新收入准则的规定,选择仅
对在 2020 年 1 月 1 日尚未完成的合同的累积影响数进行调整,以及对于最早可比期间期初(即
2019 年 1 月 1 日)之前或 2020 年 1 月 1 日之前发生的合同变更予以简化处理,即根据合同变更
的最终安排,识别已履行的和尚未履行的履约义务、确定交易价格以及在已履行的和尚未履行的
履约义务之间分摊交易价格。首次执行的累积影响金额调整首次执行当期期初(即 2020 年 1 月 1
日)的留存收益及财务报表其他相关项目金额,对可比期间信息不予调整。
执行新收入准则的主要变化和影响如下:
①将因转让商品而预先收取客户的合同对价从“预收款项”项目变更为“合同负债”项目列报。
②一些应收款项不满足无条件(即:仅取决于时间流逝)向客户收取对价的条件,将其重分类列
报为合同资产(或其他非流动资产);将未到收款期的应收质保金重分类为合同资产(或其他非
流动资产)列报。

会计政策变更的内容            审批程序                    受影响的报表项目名称和金额
      和原因
财政部于 2017 年 7 月   经公司第七届董事会第      合并资产负债表期初项目影响金额:
5 日发布了《企业会计    三十二次会议于 2020       存货减少 329,751,296.90 元;
准则第 14 号——收入    年 4 月 29 日决议通       合同资产增加 329,751,296.90 元;
(2017 年修订)》(财   过                        预收款项减少 8,656,932,168.94 元;
会〔2017〕22 号)                                 合同负债增加 7,980,971,285.99 元;


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                                                  应交税费增加 675,960,882.95 元。

⑵会计估计变更

报告期内本公司无重大会计估计变更事项。

(二)报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况、更正金额、原因及其影响
□适用 √不适用

(三)其他
√适用 □不适用
    1、 公司于 2019 年 12 月收到云南省大理白族自治州中级人民法院(以下简称“大理中院”)
民事判决书((2019)云 29 民初 61 号)。该案系原告邵红霞因企业财务纠纷事宜诉请大理中院判
令:1)公司、上海上实停止非法占用大理上实城市发展有限公司(以下简称“大理上实”)资金的
行为;2)公司、上海上实共同向大理上实赔偿占用平台资金的利息人民币 36,918,165.67 元;3)
公司向大理上实赔偿应付未付的资金占用利息人民币 19,695,139.40 元(暂计至 2018 年 6 月 30 日);
4)本案诉讼费由公司及上海上实共同承担。大理中院一审判决驳回原告邵红霞的诉讼请求;案件
受理费人民币 324,867 元由原告邵红霞负担。报告期内,邵红霞已向云南省高级人民法院提起上
诉,二审尚未开庭审理。
    2、 报告期内,公司召开总裁办公会会议,审议并通过关于清算注销上海上实锦绣花城置业
有限公司、上海胜清置业有限公司的议案,相关注销手续正在办理过程中。
    3、 报告期内,公司召开总裁办公会议,审议并通过关于出让上海众鑫建筑设计研究院有限
公司 15%股权的议案,受让方为上海市佳兆业建筑科技有限公司。相关工商变更登记工作已于
2020 年 6 月 10 日完成,公司不再持有上海众鑫建筑设计研究院有限公司股权。




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                        第六节            普通股股份变动及股东情况
一、 股本变动情况
(一)股份变动情况表
1、 股份变动情况表
     报告期内,公司股份总数及股本结构未发生变化。

2、 股份变动情况说明
□适用 √不适用

3、 报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响(如
有)
□适用 √不适用

4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用 √不适用

(二)限售股份变动情况
□适用 √不适用


二、 股东情况
(一)股东总数:
截止报告期末普通股股东总数(户)                                                                       37,287
截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数(户)                                                              /



(二)截止报告期末前十名股东、前十名流通股东(或无限售条件股东)持股情况表
                                                                                                    单位:股
                                           前十名股东持股情况
                                                                   持有有限    质押或冻结情况
        股东名称             报告期内     期末持股数    比例
                                                                   售条件股                         股东性质
        (全称)               增减           量        (%)                    股份状态   数量
                                                                   份数量
上实地产发展有限公司                 0    896,435,864   48.60              0      无            0   境外法人
上海上投资产经营有限公司             0    111,779,879    6.06              0      无            0   国有法人
君证(宁波梅山保税港区)股
                                     0     66,908,443       3.63          0       无            0     其他
权投资合伙企业(有限合伙)
香港中央结算有限公司         -3,008,111    35,218,663       1.91          0       无            0     其他
中国长城资产管理股份有限
                                     0     31,770,459       1.72          0       无            0   国有法人
公司
上海工业投资(集团)有限公
                                     0     26,441,700       1.43          0       无            0   国有法人

中央汇金资产管理有限责任
                                     0     24,616,150       1.33          0       无            0   国有法人
公司
中融国际信托有限公司-中融-
                                     0     23,585,227       1.28          0       无            0     其他
嘉睿 10 号集合资金信托计划
上银基金-浦发银行-上海国盛
                                     0     21,883,398       1.19          0       无            0     其他
(集团)有限公司
北京中融鼎新投资管理有限
                             -2,000,000    21,585,228       1.17          0       无            0   国有法人
公司

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                                    前十名无限售条件股东持股情况
                                                                                    股份种类及数量
         股东名称                   持有无限售条件流通股的数量
                                                                                种类             数量
上实地产发展有限公司                                          896,435,864   人民币普通股        896,435,864
上海上投资产经营有限公司                                      111,779,879   人民币普通股        111,779,879
君证(宁波梅山保税港区)股
                                                               66,908,443   人民币普通股         66,908,443
权投资合伙企业(有限合伙)
香港中央结算有限公司                                           35,218,663   人民币普通股         35,218,663
中国长城资产管理股份有限公
                                                               31,770,459   人民币普通股         31,770,459

上海工业投资(集团)有限公
                                                               26,441,700   人民币普通股         26,441,700

中央汇金资产管理有限责任公
                                                               24,616,150   人民币普通股         24,616,150

中融国际信托有限公司-中融-
                                                               23,585,227   人民币普通股         23,585,227
嘉睿 10 号集合资金信托计划
上银基金-浦发银行-上海国盛
                                                               21,883,398   人民币普通股         21,883,398
(集团)有限公司
北京中融鼎新投资管理有限公
                                                               21,585,228   人民币普通股         21,585,228

                             公司前 10 名无限售条件流通股股东中,第 1 名、第 2 名、第 6 名、第 9 名的实际
                             控制人均为上海市国有资产监督管理委员会。
                             第 1 名上实地产发展有限公司与第 2 名上海上投资产经营有限公司同受上海实业
                             (集团)有限公司控制,构成《上市公司收购管理办法》第八十三条所规定的一致
上述股东关联关系或一致行动   行动人。
的说明                       第 8 名中融国际信托有限公司-中融-嘉睿 10 号集合资金信托计划的发起人与第
                             10 名北京中融鼎新投资管理有限公司的单一股东均为中融国际信托有限公司,构
                             成《上市公司收购管理办法》第八十三条所规定的一致行动人。
                             未知其他无限售条件流通股股东之间,是否存在《上市公司收购管理办法》所规定
                             的一致行动人情况。
表决权恢复的优先股股东及持
                             /
股数量的说明

前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
□适用 √不适用

(三)战略投资者或一般法人因配售新股成为前十名股东
□适用 √不适用

三、 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用




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                  第七节       优先股相关情况
□适用 √不适用




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                   第八节    董事、监事、高级管理人员情况
一、持股变动情况
(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动情况
√适用 □不适用
                                                                                      单位:股
                                                                报告期内股份
       姓名        职务       期初持股数       期末持股数                        增减变动原因
                                                                  增减变动量
曾明          董事长                       0                0                0
              董事                         0                0                0
唐钧
              总裁                         0                0                0
阳建伟        董事                         0                0                0
刘闯          董事                         0                0                0
张维宾        独立董事                     0                0                0
张永岳        独立董事                     0                0                0
夏凌          独立董事                     0                0                0
杨殷龙        监事长                       0                0                0
陈一英        监事                         0                0                0
舒东          监事                         0                0                0
李东红        职工监事                     0                0                0
张旻诗        职工监事                     0                0                0
汪良俊        副总裁                       0                0                0
郭伟民        副总裁                       0                0                0
潘军          副总裁                       0                0                0
陆雁          副总裁                       0                0                0
袁纪行        财务总监                     0                0                0
曹惠民        独立董事                     0                0                0
桂林          职工监事                     0                0                0

其它情况说明
□适用 √不适用

(二)董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用 √不适用

二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
           姓名                        担任的职务                         变动情形
曾明                        董事长                                          选举
唐钧                        董事                                            选举
唐钧                        总裁                                            聘任
阳建伟                      董事                                            选举
刘闯                        董事                                            选举
张维宾                      独立董事                                        选举
张永岳                      独立董事                                        选举
夏凌                        独立董事                                        选举
杨殷龙                      监事长                                          选举
陈一英                      监事                                            选举

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舒东                         监事                                       选举
李东红                       职工监事                                   选举
张旻诗                       职工监事                                   选举
汪良俊                       副总裁                                     聘任
郭伟民                       副总裁                                     聘任
潘军                         副总裁                                     聘任
陆雁                         副总裁                                     聘任
袁纪行                       财务总监                                   聘任
汪良俊                       董事                                       离任
曹惠民                       独立董事                                   离任
桂林                         职工监事                                   离任

公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明
√适用 □不适用
    公司于 2020 年 6 月 30 日召开 2019 年度股东大会,换届选举产生公司第八届董事会董事、独
立董事及第八届监事会监事。同日,公司召开第八届董事会第一次会议,选举产生公司董事长,
聘任公司总裁、副总裁及财务总监,明确由董事长代行董事会秘书职责至公司聘任新的董事会秘
书;公司召开第八届监事会第一次会议,选举产生公司监事长。此前,经公司职工代表大会选举
及公司 2020 年第五次党委会审议通过,选举产生第八届监事会职工监事,与股东大会选举产生的
监事共同组成第八届监事会。


三、其他说明
□适用 √不适用




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                              第九节         公司债券相关情况
√适用 □不适用
一、公司债券基本情况
                                                                                单位:亿元 币种:人民币
                                                                       债券   利率    还本付息     交易场
     债券名称          简称   代码     发行日            到期日
                                                                       余额   (%)     方式         所
上海实业发展股份有限   14                            2021 年 3 月 11                  按年付息,   上海证
                                       2016 年 3
公司 2014 年公司债券   上实   136214                 日(期限:3+2     1.10   3.23    到期一次     券交易
                                       月 11 日
     (第二期)        02                                 年)                        还本付息       所
上海实业发展股份有限   19                                                             按年付息,   上海证
                                       2019 年 4     2024 年 4 月 24
公司 2019 年公开发行   上实   155364                                   8.90   4.28    到期一次     券交易
                                       月 24 日           日
公司债券(第一期)     01                                                             还本付息       所
上海实业发展股份有限   20                                                             按年付息,   上海证
                                       2020 年 4     2025 年 4 月 28
公司 2020 年公开发行   上实   163480                                   8.00   2.74    到期一次     券交易
                                       月 28 日           日
公司债券(第一期)     01                                                             还本付息       所

公司债券付息兑付情况
√适用 □不适用
1、 2020 年 3 月 23 日,公司已按时兑付上海实业发展股份有限公司 2014 年公司债券(第一期)
    (14 上实 01)利息及本金。
2、 2020 年 3 月 11 日,公司已按时兑付上海实业发展股份有限公司 2014 年公司债券(第二期)
    (14 上实 02)利息。
3、 2020 年 4 月 24 日,公司已按时兑付上海实业发展股份有限公司 2019 年公开发行公司债券(第
    一期)(19 上实 01)利息。


公司债券其他情况的说明
√适用 □不适用
1、 本公司与中诚信证券评估有限公司及中诚信国际信用评级有限责任公司(以下简称“中诚信国
    际”)共同签署的《信用评级委托协议书补充协议》于 2020 年 2 月 26 日起生效,公司委托中
    诚信证券评估有限公司开展的证券市场资信评级业务将由中诚信国际承继。
2、 公司于 2019 年 3 月 28 日收到中国证券监督管理委员会(以下简称“证监会”)《关于核准上海
    实业发展股份有限公司向合格投资者公开发行公司债券的批复》(证监许可[2019]471 号)。公
    司于 2020 年 4 月 24 日完成“20 上实 01”的簿记建档工作,并于 2020 年 4 月 29 日披露《上实
    发展 2020 年公开发行公司债券(第一期)发行结果公告》,本期债券为 5 年期,附第 3 年末
    发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权,实际发行规模为 8.00 亿元,最终票面利率
    为 2.74%。“20 上实 01”于 2020 年 5 月 7 日上市发行。




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二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式

                    名称             中信建投证券股份有限公司
                    办公地址         上海市浦东新区浦东南路 528 号上海证券大厦北塔 2203 室
债券受托管理人
                    联系人           赵军
                    联系电话         021-68801584
                    名称             中信证券股份有限公司
                    办公地址         上海浦东新区世纪大道 1568 号中建大厦 22 层
债券受托管理人
                    联系人           王康
                    联系电话         021-20262229
                    名称             中诚信国际信用评级有限责任公司
 资信评级机构
                    办公地址         北京市东城区南竹杆胡同 2 号 1 幢 60101

其他说明:
√适用 □不适用
1、 “14 上实 01”及“14 上实 02”的受托管理人为中信建投证券股份有限公司。
2、 “19 上实 01”及“20 上实 01”的受托管理人为中信证券股份有限公司。
3、 “14 上实 01”、“14 上实 02”、“19 上实 01”及“20 上实 01”的资信评级机构为中诚信国际信用评
    级有限责任公司。


三、公司债券募集资金使用情况
√适用 □不适用
    公司“14 上实 01”、“14 上实 02”募集资金总额合计人民币 20.00 亿元,“19 上实 01”募集资金
总额为人民 8.90 亿元,“20 上实 01”募集资金总额为人民 8.00 亿元,均已按照募集说明书上列明
的用途使用完毕。


四、公司债券评级情况
√适用 □不适用
    2020 年 4 月 10 日,中诚信国际经综合评定,出具《上海实业发展股份有限公司 2020 年公开
发行公司债券(第一期)信用评级报告》,发行人主体信用等级为 AA+,本期债券的信用等级为
AA+。
    2020 年 4 月 10 日,中诚信国际根据公司 2019 年经营状况及相关行业情况综合分析,出具了
《上海实业发展股份有限公司 2014 年公开发行公司债券(第二期)2020 年度跟踪评级报告》、
《上海实业发展股份有限公司 2019 年公开发行公司债券(第一期)2020 年度跟踪评级报告》,
维持公司主体信用等级为 AA+,评级展望为稳定;维持公司“14 上实 02”、“19 上实 01”公司债券
信用等级均为 AA+。
    根据中国证监会相关规定、评级行业惯例以及中诚信国际对跟踪评级的有关要求,在跟踪评
级期限内,中诚信国际将于公司年度报告公布后两个月内完成该年度的定期跟踪评级。中诚信国
际将密切关注与公司以及债券有关的信息,如发生可能影响债券信用级别的重大事件,中诚信国



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际将在认为必要时及时启动不定期跟踪评级,就该事项进行调研、分析并发布不定期跟踪评级结
果。

五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用 □不适用
    报告期内公司债券增信机制、偿债计划其他偿债保障措施未发生变更,与募集说明书的相关
承诺一致。

六、公司债券持有人会议召开情况
□适用 √不适用

七、公司债券受托管理人履职情况
√适用 □不适用
    中信建投证券股份有限公司作为“14 上实 01”及“14 上实 02”的债券受托管理人,在报告期内,
根据《公司债券发行与交易管理办法》、《上海证券交易所债券上市规则》及《公司债券受托管理
人执业行为准则》等法律法规的要求,持续关注公司经营情况、财务状况及资信状况,严格按照
《债券受托管理人协议》约定履行受托管理人职责。
    中信证券股份有限公司作为“19 上实 01”及“20 上实 01”的债券受托管理人,在报告期内,根
据《公司债券发行与交易管理办法》、《上海证券交易所债券上市规则》及《公司债券受托管理人
执业行为准则》等法律法规的要求,持续关注公司经营情况、财务状况及资信状况,严格按照《债
券受托管理人协议》约定履行受托管理人职责。


八、截至报告期末和上年末(或本报告期和上年同期)下列会计数据和财务指标
√适用 □不适用
                                                                               单位:元 币种:人民币
                                                               本报告期末比上
           主要指标           本报告期末      上年度末                                  变动原因
                                                               年度末增减(%)
                                                                                    主要系流动负债
流动比率                             1.85               1.64              12.80
                                                                                        减少所致
                                                                                    主要系存货和流
速动比率                             0.62               0.47              31.91
                                                                                    动负债减少所致
资产负债率(%)                     66.91          69.84                   -2.93
贷款偿还率(%)                    100.00         100.00                    0.00
                              本报告期                         本报告期比上年
                                              上年同期                                  变动原因
                              (1-6 月)                         同期增减(%)
EBITDA 利息保障倍数                   2.34          2.41                   -2.90
利息偿付率(%)                    100.00         100.00                    0.00

九、关于逾期债项的说明
□适用 √不适用

十、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
□适用 √不适用



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十一、公司报告期内的银行授信情况
√适用 □不适用
    截至 2020 年 6 月 30 日,上实发展合并口径获得等银行给予的授信总额度合计为 242.47 亿元,
其中未使用授信额度 101.48 亿元,公司可以在上述授信总额度内开展融资,以支持业务的发展。


十二、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
√适用 □不适用
    报告期内,公司均严格履行公司债券募集说明书相关约定及承诺,合规使用募集资金,按时
兑付公司债券利息,未有损害债券投资者利益的情况发生。


十三、公司发生重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
□适用 √不适用




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                               第十节         财务报告
审计报告
□适用 √不适用

财务报表
                                     合并资产负债表
                                     2020 年 6 月 30 日
编制单位: 上海实业发展股份有限公司
                                                                         单位:元 币种:人民币
           项目               附注            2020 年 6 月 30 日         2019 年 12 月 31 日
流动资产:
  货币资金                      1                     7,112,382,822.72       6,470,388,455.57
  结算备付金
  拆出资金
  交易性金融资产
  衍生金融资产
  应收票据                      2                         9,274,840.45          21,204,987.45
  应收账款                      3                     1,001,564,089.84         637,104,114.05
  应收款项融资                  4                                                2,430,302.62
  预付款项                      5                     1,448,464,109.16       1,156,295,229.30
  应收保费
  应收分保账款
  应收分保合同准备金
  其他应收款                    6                      499,221,970.20          403,495,285.20
  其中:应收利息
        应收股利
  买入返售金融资产
  存货                          7                    22,497,646,665.13      23,934,877,349.77
  合同资产                      8                       329,751,296.90
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产                  9                       916,675,021.24         839,570,271.68
    流动资产合计                                     33,814,980,815.64      33,465,365,995.64
非流动资产:
  发放贷款和垫款
  债权投资
  其他债权投资
  长期应收款
  长期股权投资                 10                      296,325,581.41          298,797,515.42
  其他权益工具投资             11                      386,170,000.00          401,170,000.00
  其他非流动金融资产
  投资性房地产                 12                     4,480,623,130.47       4,546,312,106.94
  固定资产                     13                       829,687,654.97         878,165,479.36
  在建工程
  生产性生物资产
  油气资产


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  使用权资产
  无形资产                 14                       10,715,565.92      17,781,633.40
  开发支出
  商誉                     15                      260,449,437.50      260,449,437.50
  长期待摊费用             16                       11,231,161.09       12,890,592.67
  递延所得税资产           17                       22,022,324.66       21,986,155.48
  其他非流动资产           18                       42,770,573.68       37,908,384.82
    非流动资产合计                               6,339,995,429.70    6,475,461,305.59
      资产总计                                  40,154,976,245.34   39,940,827,301.23
流动负债:
  短期借款                 19                    3,226,578,973.28    2,690,464,609.63
  向中央银行借款
  拆入资金
  交易性金融负债
  衍生金融负债
  应付票据                 20                    1,299,695,994.86    1,230,073,156.22
  应付账款                 21                      906,236,484.78    1,006,189,993.42
  预收款项                 22                       18,962,439.13    8,675,331,834.34
  合同负债                 23                    6,849,264,810.78
  卖出回购金融资产款
  吸收存款及同业存放
  代理买卖证券款
  代理承销证券款
  应付职工薪酬             24                       40,328,859.87       37,400,229.19
  应交税费                 25                    1,008,053,362.65      586,927,518.44
  其他应付款               26                    1,461,266,500.69    1,470,899,970.51
  其中:应付利息                                    14,125,441.35       66,333,521.54
        应付股利                                   184,456,289.20
  应付手续费及佣金
  应付分保账款
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债   27                    3,505,070,499.31    4,654,826,368.55
  其他流动负债
    流动负债合计                                18,315,457,925.35   20,352,113,680.30
非流动负债:
  保险合同准备金
  长期借款                 28                    6,764,176,048.16    6,442,180,000.00
  应付债券                 29                    1,683,479,339.65      996,323,049.78
  其中:优先股
        永续债
  租赁负债
  长期应付款
  长期应付职工薪酬
  预计负债                 30                       21,636,945.32      23,310,633.29
  递延收益
  递延所得税负债           31                       81,242,369.30      81,242,369.30
  其他非流动负债
    非流动负债合计                               8,550,534,702.43    7,543,056,052.37

                                     35 / 130
                                      2020 年半年度报告



      负债合计                                        26,865,992,627.78       27,895,169,732.67
所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)            32                     1,844,562,892.00        1,844,562,892.00
  其他权益工具                  33                     1,000,000,000.00
  其中:优先股
        永续债                                         1,000,000,000.00
  资本公积                      34                     2,600,584,262.58        2,600,584,262.58
  减:库存股
  其他综合收益                  35                      161,834,611.24          161,834,611.24
  专项储备
  盈余公积                      36                      458,026,529.19          458,026,529.19
  一般风险准备
  未分配利润                    37                     5,720,968,990.44        5,502,578,055.59
  归属于母公司所有者权益
                                                      11,785,977,285.45       10,567,586,350.60
(或股东权益)合计
  少数股东权益                                         1,503,006,332.11        1,478,071,217.96
    所有者权益(或股东权
                                                      13,288,983,617.56       12,045,657,568.56
益)合计
      负债和所有者权益(或
                                                      40,154,976,245.34       39,940,827,301.23
股东权益)总计

   法定代表人:曾明          主管会计工作负责人:唐钧                会计机构负责人:袁纪行


                                     母公司资产负债表
                                     2020 年 6 月 30 日
编制单位:上海实业发展股份有限公司
                                                                          单位:元 币种:人民币
           项目                附注            2020 年 6 月 30 日         2019 年 12 月 31 日
流动资产:
  货币资金                                             3,801,391,849.75        3,210,554,001.82
  交易性金融资产
  衍生金融资产
  应收票据
  应收账款                                                     2,000.00                2,000.00
  应收款项融资
  预付款项                                                 1,585,143.56            1,759,200.16
  其他应收款                                          15,038,493,420.92       15,141,831,896.70
  其中:应收利息
        应收股利
  存货
  合同资产
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产
    流动资产合计                                      18,841,472,414.23       18,354,147,098.68
非流动资产:
  债权投资

                                           36 / 130
                           2020 年半年度报告



  其他债权投资
  长期应收款
  长期股权投资                             10,013,594,833.07   10,013,701,883.97
  其他权益工具投资                            375,670,000.00      375,670,000.00
  其他非流动金融资产
  投资性房地产                               735,462,829.57      748,692,210.04
  固定资产                                     5,509,710.94        5,183,692.28
  在建工程
  生产性生物资产
  油气资产
  使用权资产
  无形资产
  开发支出
  商誉
  长期待摊费用
  递延所得税资产                                  48,267.70           12,098.52
  其他非流动资产
    非流动资产合计                         11,130,285,641.28   11,143,259,884.81
      资产总计                             29,971,758,055.51   29,497,406,983.49
流动负债:
  短期借款                                  2,465,000,000.00    2,204,010,000.00
  交易性金融负债
  衍生金融负债
  应付票据
  应付账款                                          3,684.95            3,684.95
  预收款项
  合同负债
  应付职工薪酬                                    319,087.37
  应交税费                                     13,336,000.64       13,178,014.95
  其他应付款                                7,175,085,938.88    7,125,571,221.44
  其中:应付利息                               12,197,422.22       65,585,753.33
        应付股利                              184,456,289.20
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债                    3,465,070,499.31    4,614,826,368.55
  其他流动负债
    流动负债合计                           13,118,815,211.15   13,957,589,289.89
非流动负债:
  长期借款                                  5,718,600,000.00    6,092,200,000.00
  应付债券                                  1,683,479,339.65      996,323,049.78
  其中:优先股
        永续债
  租赁负债
  长期应付款
  长期应付职工薪酬
  预计负债
  递延收益
  递延所得税负债
  其他非流动负债

                                37 / 130
                                    2020 年半年度报告



    非流动负债合计                                   7,402,079,339.65           7,088,523,049.78
      负债合计                                      20,520,894,550.80          21,046,112,339.67
所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)                                 1,844,562,892.00           1,844,562,892.00
  其他权益工具                                       1,000,000,000.00
  其中:优先股
        永续债                                       1,000,000,000.00
  资本公积                                           3,625,561,543.79           3,625,561,543.79
  减:库存股
  其他综合收益                                        161,834,611.24             161,834,611.24
  专项储备
  盈余公积                                             424,189,372.89             424,189,372.89
  未分配利润                                         2,394,715,084.79           2,395,146,223.90
    所有者权益(或股东权
                                                     9,450,863,504.71           8,451,294,643.82
益)合计
      负债和所有者权益(或
                                                    29,971,758,055.51          29,497,406,983.49
股东权益)总计

   法定代表人:曾明          主管会计工作负责人:唐钧              会计机构负责人:袁纪行

                                      合并利润表
                                    2020 年 1—6 月
                                                                         单位:元 币种:人民币
                    项目                            附注     2020 年半年度      2019 年半年度
一、营业总收入                                              4,492,756,529.67 4,349,789,273.04
其中:营业收入                                       38     4,492,756,529.67 4,349,789,273.04
      利息收入
      已赚保费
      手续费及佣金收入
二、营业总成本                                              3,828,422,800.81    3,732,797,069.63
其中:营业成本                                       38     3,025,041,090.95    3,244,862,160.76
      利息支出
      手续费及佣金支出
      退保金
      赔付支出净额
      提取保险责任准备金净额
      保单红利支出
      分保费用
      税金及附加                                     39       491,864,008.23      89,591,795.15
      销售费用                                       40        53,581,369.26      68,921,579.76
      管理费用                                       41       187,995,063.52     207,653,454.04
      研发费用                                       42        18,589,990.61      18,602,052.76
      财务费用                                       43        51,351,278.24     103,166,027.16
      其中:利息费用                                           79,222,129.99     116,797,493.36
            利息收入                                           37,684,838.87      25,858,042.00
  加:其他收益                                       44        35,779,594.28      29,045,401.02
      投资收益(损失以“-”号填列)                 45       -13,508,040.92     -11,790,923.60
      其中:对联营企业和合营企业的投资收益


                                         38 / 130
                                     2020 年半年度报告


            以摊余成本计量的金融资产终止确认
收益(损失以“-”号填列)
      汇兑收益(损失以“-”号填列)
      净敞口套期收益(损失以“-”号填列)
      公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
      信用减值损失(损失以“-”号填列)              46   -11,018,960.29     9,880,571.35
      资产减值损失(损失以“-”号填列)              47       154,515.61       975,402.51
      资产处置收益(损失以“-”号填列)             48     3,991,746.10       408,484.32
三、营业利润(亏损以“-”号填列)                        679,732,583.64   645,511,139.01
  加:营业外收入                                     49     2,504,573.44     4,152,113.98
  减:营业外支出                                     50     8,045,043.55     2,267,459.87
四、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                    674,192,113.53   647,395,793.12
  减:所得税费用                                     51   219,850,356.41   122,035,509.97
五、净利润(净亏损以“-”号填列)                        454,341,757.12   525,360,283.15
(一)按经营持续性分类
    1.持续经营净利润(净亏损以“-”号填列)              454,341,757.12   525,360,283.15
    2.终止经营净利润(净亏损以“-”号填列)
(二)按所有权归属分类
    1.归属于母公司股东的净利润(净亏损以“-”号
                                                          429,275,382.86   412,573,827.64
填列)
    2.少数股东损益(净亏损以“-”号填列)                  25,066,374.26   112,786,455.51
六、其他综合收益的税后净额
  (一)归属母公司所有者的其他综合收益的税后
净额
    1.不能重分类进损益的其他综合收益
(1)重新计量设定受益计划变动额
(2)权益法下不能转损益的其他综合收益
(3)其他权益工具投资公允价值变动
(4)企业自身信用风险公允价值变动
    2.将重分类进损益的其他综合收益
(1)权益法下可转损益的其他综合收益
(2)其他债权投资公允价值变动
(3)金融资产重分类计入其他综合收益的金额
(4)其他债权投资信用减值准备
(5)现金流量套期储备
(6)外币财务报表折算差额
(7)其他
  (二)归属于少数股东的其他综合收益的税后净

七、综合收益总额                                          454,341,757.12   525,360,283.15
  (一)归属于母公司所有者的综合收益总额                  429,275,382.86   412,573,827.64
  (二)归属于少数股东的综合收益总额                       25,066,374.26   112,786,455.51
八、每股收益:
  (一)基本每股收益(元/股)                                         0.22             0.22
  (二)稀释每股收益(元/股)                                         0.22             0.22

   法定代表人:曾明          主管会计工作负责人:唐钧         会计机构负责人:袁纪行




                                          39 / 130
                                    2020 年半年度报告


                                     母公司利润表
                                    2020 年 1—6 月
                                                                     单位:元 币种:人民币
                     项目                       附注     2020 年半年度      2019 年半年度
一、营业收入                                               38,611,664.23      48,022,953.34
  减:营业成本                                             16,082,896.10      16,136,728.71
      税金及附加                                            7,557,563.10       8,826,082.69
      销售费用
      管理费用                                             28,031,968.65     29,969,677.40
      研发费用
      财务费用                                           -15,612,470.15      22,628,196.75
      其中:利息费用                                     304,422,360.26     319,741,743.13
              利息收入                                   320,397,129.05     297,943,262.01
  加:其他收益                                            10,574,000.00      10,830,000.00
      投资收益(损失以“-”号填列)                     199,805,298.19     158,524,247.76
      其中:对联营企业和合营企业的投资收益
            以摊余成本计量的金融资产终止确
认收益(损失以“-”号填列)
      净敞口套期收益(损失以“-”号填列)
      公允价值变动收益(损失以“-”号填列)
      信用减值损失(损失以“-”号填列)                       -57,025.81         -15,314.97
      资产减值损失(损失以“-”号填列)
      资产处置收益(损失以“-”号填列)
二、营业利润(亏损以“-”号填列)                       212,873,978.91     139,801,200.58
  加:营业外收入                                                   2.00
  减:营业外支出                                           2,760,000.00         200,070.34
三、利润总额(亏损总额以“-”号填列)                   210,113,980.91     139,601,130.24
    减:所得税费用                                           -36,169.18          -3,828.74
四、净利润(净亏损以“-”号填列)                       210,150,150.09     139,604,958.98
  (一)持续经营净利润(净亏损以“-”号填列)           210,150,150.09     139,604,958.98
  (二)终止经营净利润(净亏损以“-”号填列)
五、其他综合收益的税后净额
  (一)不能重分类进损益的其他综合收益
    1.重新计量设定受益计划变动额
    2.权益法下不能转损益的其他综合收益
    3.其他权益工具投资公允价值变动
    4.企业自身信用风险公允价值变动
  (二)将重分类进损益的其他综合收益
    1.权益法下可转损益的其他综合收益
    2.其他债权投资公允价值变动
    3.金融资产重分类计入其他综合收益的金额
    4.其他债权投资信用减值准备
    5.现金流量套期储备
    6.外币财务报表折算差额
    7.其他
六、综合收益总额                                         210,150,150.09     139,604,958.98
七、每股收益:
    (一)基本每股收益(元/股)
    (二)稀释每股收益(元/股)
    法定代表人:曾明          主管会计工作负责人:唐钧         会计机构负责人:袁纪行

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                                   合并现金流量表
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                                                               单位:元 币种:人民币
                  项目                       附注      2020年半年度    2019年半年度
一、经营活动产生的现金流量:
  销售商品、提供劳务收到的现金                         3,469,627,302.08   3,588,477,225.35
  客户存款和同业存放款项净增加额
  向中央银行借款净增加额
  向其他金融机构拆入资金净增加额
  收到原保险合同保费取得的现金
  收到再保业务现金净额
  保户储金及投资款净增加额
  收取利息、手续费及佣金的现金
  拆入资金净增加额
  回购业务资金净增加额
  代理买卖证券收到的现金净额
  收到的税费返还                                          15,732,305.02      27,251,000.00
  收到其他与经营活动有关的现金                53         294,230,210.84     557,481,265.74
    经营活动现金流入小计                               3,779,589,817.94   4,173,209,491.09
  购买商品、接受劳务支付的现金                         2,044,318,404.11   5,426,810,020.18
  客户贷款及垫款净增加额
  存放中央银行和同业款项净增加额
  支付原保险合同赔付款项的现金
  拆出资金净增加额
  支付利息、手续费及佣金的现金
  支付保单红利的现金
  支付给职工及为职工支付的现金                           473,986,948.25      491,324,544.47
  支付的各项税费                                       1,267,056,221.72      887,854,897.98
  支付其他与经营活动有关的现金                53         244,043,543.84      316,204,270.71
    经营活动现金流出小计                               4,029,405,117.92    7,122,193,733.34
      经营活动产生的现金流量净额                        -249,815,299.98   -2,948,984,242.25
二、投资活动产生的现金流量:
  收回投资收到的现金                                     15,000,000.00      120,000,000.00
  取得投资收益收到的现金                                    300,000.00           94,025.16
  处置固定资产、无形资产和其他长期资产收
                                                            215,636.41           97,520.00
回的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的现金净

  收到其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流入小计                                 15,515,636.41      120,191,545.16
  购建固定资产、无形资产和其他长期资产支
                                                           1,419,841.49       2,691,760.03
付的现金
  投资支付的现金                                                            297,200,000.00
  质押贷款净增加额
  取得子公司及其他营业单位支付的现金净

  支付其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流出小计                                   1,419,841.49     299,891,760.03

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      投资活动产生的现金流量净额                            14,095,794.92     -179,700,214.87
三、筹资活动产生的现金流量:
  吸收投资收到的现金
  其中:子公司吸收少数股东投资收到的现金
  取得借款收到的现金                                      4,099,773,687.03   3,864,053,275.22
  收到其他与筹资活动有关的现金                53          1,796,000,000.00     885,550,000.00
    筹资活动现金流入小计                                  5,895,773,687.03   4,749,603,275.22
  偿还债务支付的现金                                      3,699,663,275.22   3,181,949,360.00
  分配股利、利润或偿付利息支付的现金                        425,232,290.05     378,643,247.76
  其中:子公司支付给少数股东的股利、利润
  支付其他与筹资活动有关的现金                53            887,700,000.00       55,390,000.00
    筹资活动现金流出小计                                  5,012,595,565.27    3,615,982,607.76
      筹资活动产生的现金流量净额                            883,178,121.76    1,133,620,667.46
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响                              3,204.58              349.08
五、现金及现金等价物净增加额                                647,461,821.28   -1,995,063,440.58
  加:期初现金及现金等价物余额                            6,153,269,605.97    5,967,830,232.73
六、期末现金及现金等价物余额                              6,800,731,427.25    3,972,766,792.15

  法定代表人:曾明         主管会计工作负责人:唐钧             会计机构负责人:袁纪行

                                  母公司现金流量表
                                   2020 年 1—6 月
                                                                    单位:元 币种:人民币
                    项目                           附注   2020年半年度     2019年半年度
一、经营活动产生的现金流量:
  销售商品、提供劳务收到的现金                               21,533,645.50      45,508,230.08
  收到的税费返还                                             10,574,000.00      10,830,000.00
  收到其他与经营活动有关的现金                               16,394,518.13       8,950,272.25
    经营活动现金流入小计                                     48,502,163.63      65,288,502.33
  购买商品、接受劳务支付的现金                                2,853,515.63     566,713,348.27
  支付给职工及为职工支付的现金                               17,814,467.84      18,449,950.54
  支付的各项税费                                             27,659,676.33      25,297,620.94
  支付其他与经营活动有关的现金                               12,050,538.62      11,917,688.37
    经营活动现金流出小计                                     60,378,198.42     622,378,608.12
  经营活动产生的现金流量净额                                -11,876,034.79    -557,090,105.79
二、投资活动产生的现金流量:
  收回投资收到的现金
  取得投资收益收到的现金                                    200,000,000.00       8,524,247.76
  处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回
的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
  收到其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流入小计                                    200,000,000.00       8,524,247.76
  购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付
                                                              1,060,800.00       1,484,850.00
的现金
  投资支付的现金                                                                30,000,000.00
  取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
  支付其他与投资活动有关的现金
    投资活动现金流出小计                                      1,060,800.00      31,484,850.00

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      投资活动产生的现金流量净额                       198,939,200.00      -22,960,602.24
三、筹资活动产生的现金流量:
  吸收投资收到的现金
  取得借款收到的现金                                  2,649,000,000.00   3,314,010,000.00
  收到其他与筹资活动有关的现金                        3,282,216,925.00   2,474,125,000.37
    筹资活动现金流入小计                              5,931,216,925.00   5,788,135,000.37
  偿还债务支付的现金                                  3,219,610,000.00   2,667,500,000.00
  分配股利、利润或偿付利息支付的现金                     58,094,942.28     103,523,153.57
  支付其他与筹资活动有关的现金                        2,249,737,300.00   3,037,972,967.83
    筹资活动现金流出小计                              5,527,442,242.28   5,808,996,121.40
      筹资活动产生的现金流量净额                        403,774,682.72     -20,861,121.03
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额                            590,837,847.93    -600,911,829.06
  加:期初现金及现金等价物余额                        3,210,554,001.82   2,574,149,138.75
六、期末现金及现金等价物余额                          3,801,391,849.75   1,973,237,309.69

   法定代表人:曾明        主管会计工作负责人:唐钧         会计机构负责人:袁纪行




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                                                                                                          合并所有者权益变动表
                                                                                                              2020 年 1—6 月
                                                                                                                                                                                                                   单位:元 币种:人民币
                                                                                                                                               2020 年半年度

                                                                                                              归属于母公司所有者权益
              项目
                                                               其他权益工具                                                                                                                                      少数股东权益     所有者权益合计
                                     实收资本 (或股                                                       减:库存              专项储                    一般风险                      其
                                                                                          资本公积                 其他综合收益            盈余公积                    未分配利润                  小计
                                           本)          优先                      其                        股                    备                        准备                        他
                                                                   永续债
                                                        股                        他
一、上年期末余额                     1,844,562,892.00                                  2,600,584,262.58           161,834,611.24         458,026,529.19              5,502,578,055.59        10,567,586,350.60 1,478,071,217.96 12,045,657,568.56
加:会计政策变更
    前期差错更正
    同一控制下企业合并
    其他
二、本年期初余额                     1,844,562,892.00                                  2,600,584,262.58           161,834,611.24         458,026,529.19              5,502,578,055.59        10,567,586,350.60 1,478,071,217.96 12,045,657,568.56
三、本期增减变动金额(减少以“-”
                                                               1,000,000,000.00                                                                                       218,390,934.85          1,218,390,934.85    24,935,114.15 1,243,326,049.00
号填列)
(一)综合收益总额                                                                                                                                                    429,275,382.86            429,275,382.86    25,066,374.26     454,341,757.12
(二)所有者投入和减少资本                                     1,000,000,000.00                                                                                                               1,000,000,000.00                    1,000,000,000.00
1.所有者投入的普通股
2.其他权益工具持有者投入资本                                  1,000,000,000.00                                                                                                               1,000,000,000.00                    1,000,000,000.00
3.股份支付计入所有者权益的金额
4.其他
(三)利润分配                                                                                                                                                       -210,581,289.20           -210,581,289.20                     -210,581,289.20
1.提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3.对所有者(或股东)的分配                                                                                                                                          -184,456,289.20           -184,456,289.20                     -184,456,289.20
4.其他                                                                                                                                                               -26,125,000.00            -26,125,000.00                      -26,125,000.00
(四)所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本(或股本)
2.盈余公积转增资本(或股本)
3.盈余公积弥补亏损
4.设定受益计划变动额结转留存收

5.其他综合收益结转留存收益
6.其他
(五)专项储备
1.本期提取
2.本期使用
(六)其他                                                                                                                                                                -303,158.81              -303,158.81      -131,260.11       -434,418.92
四、本期期末余额                     1,844,562,892.00          1,000,000,000.00        2,600,584,262.58           161,834,611.24         458,026,529.19              5,720,968,990.44        11,785,977,285.45 1,503,006,332.11 13,288,983,617.56



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                项目
                                                           其他权益工具                                                                                                                                       少数股东权益     所有者权益合计
                                        实收资本(或股                                                                      专项储                    一般风险准                      其
                                                                                资本公积        减:库存股 其他综合收益               盈余公积                      未分配利润                  小计
                                              本)         优先   永续   其                                                   备                          备                          他
                                                          股     债     他
一、上年期末余额                       1,844,562,892.00                      2,596,844,707.05             311,834,611.24            444,998,881.95                4,790,014,510.80         9,988,255,603.04 1,356,897,909.14 11,345,153,512.18
加:会计政策变更
    前期差错更正
    同一控制下企业合并
    其他
二、本年期初余额                       1,844,562,892.00                      2,596,844,707.05             311,834,611.24            444,998,881.95                4,790,014,510.80         9,988,255,603.04 1,356,897,909.14 11,345,153,512.18
三、本期增减变动金额(减少以“-”号填
                                                                                                                                                                   356,758,293.10           356,758,293.10    106,859,374.44     463,617,667.54
列)
(一)综合收益总额                                                                                                                                                 412,573,827.64           412,573,827.64    112,786,455.51     525,360,283.15
(二)所有者投入和减少资本
1.所有者投入的普通股
2.其他权益工具持有者投入资本
3.股份支付计入所有者权益的金额
4.其他
(三)利润分配                                                                                                                                                      -55,336,886.76           -55,336,886.76    -1,082,901.36     -56,419,788.12
1.提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3.对所有者(或股东)的分配                                                                                                                                         -55,336,886.76           -55,336,886.76    -1,082,901.36     -56,419,788.12
4.其他
(四)所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本(或股本)
2.盈余公积转增资本(或股本)
3.盈余公积弥补亏损
4.设定受益计划变动额结转留存收益
5.其他综合收益结转留存收益
6.其他
(五)专项储备
1.本期提取
2.本期使用
(六)其他                                                                                                                                                             -478,647.78              -478,647.78    -4,844,179.71     -5,322,827.49
四、本期期末余额                       1,844,562,892.00                      2,596,844,707.05             311,834,611.24            444,998,881.95                5,146,772,803.90        10,345,013,896.14 1,463,757,283.58 11,808,771,179.72


   法定代表人:曾明                                                                        主管会计工作负责人:唐钧                                                                                    会计机构负责人:袁纪行




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                                                                                  母公司所有者权益变动表
                                                                                           2020 年 1—6 月
                                                                                                                                                                              单位:元 币种:人民币
                                                                                                                      2020 年半年度
                                                                        其他权益工具
                  项目                       实收资本 (或股                                                                                    专项储
                                                                 优先                       其      资本公积        减:库存股 其他综合收益               盈余公积       未分配利润    所有者权益合计
                                                   本)                      永续债                                                               备
                                                                   股                       他
一、上年期末余额                              1,844,562,892.00                                   3,625,561,543.79             161,834,611.24            424,189,372.89 2,395,146,223.90 8,451,294,643.82
加:会计政策变更
    前期差错更正
    其他
二、本年期初余额                              1,844,562,892.00                                   3,625,561,543.79             161,834,611.24            424,189,372.89 2,395,146,223.90 8,451,294,643.82
三、本期增减变动金额(减少以“-”号填列)                              1,000,000,000.00                                                                                    -431,139.11 999,568,860.89
(一)综合收益总额                                                                                                                                                       210,150,150.09 210,150,150.09
(二)所有者投入和减少资本                                              1,000,000,000.00                                                                                                1,000,000,000.00
1.所有者投入的普通股
2.其他权益工具持有者投入资本                                           1,000,000,000.00                                                                                               1,000,000,000.00
3.股份支付计入所有者权益的金额
4.其他
(三)利润分配                                                                                                                                                          -210,581,289.20 -210,581,289.20
1.提取盈余公积
2.对所有者(或股东)的分配                                                                                                                                             -184,456,289.20 -184,456,289.20
3.其他                                                                                                                                                                  -26,125,000.00 -26,125,000.00
(四)所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本(或股本)
2.盈余公积转增资本(或股本)
3.盈余公积弥补亏损
4.设定受益计划变动额结转留存收益
5.其他综合收益结转留存收益
6.其他
(五)专项储备
1.本期提取
2.本期使用
(六)其他
四、本期期末余额                              1,844,562,892.00          1,000,000,000.00         3,625,561,543.79             161,834,611.24            424,189,372.89 2,394,715,084.79 9,450,863,504.71


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                                                                                                                2019 年半年度
                   项目                                             其他权益工具
                                             实收资本 (或股本)                            资本公积        减:库存股 其他综合收益 专项储备     盈余公积       未分配利润       所有者权益合计
                                                                  优先股 永续债 其他
一、上年期末余额                               1,844,562,892.00                        3,625,561,543.79              311,834,611.24          411,161,725.65 2,333,234,285.53 8,526,355,058.21
加:会计政策变更
    前期差错更正
    其他
二、本年期初余额                               1,844,562,892.00                        3,625,561,543.79              311,834,611.24          411,161,725.65 2,333,234,285.53 8,526,355,058.21
三、本期增减变动金额(减少以“-”号填列)                                                                                                                     84,268,072.22    84,268,072.22
(一)综合收益总额                                                                                                                                            139,604,958.98 139,604,958.98
(二)所有者投入和减少资本
1.所有者投入的普通股
2.其他权益工具持有者投入资本
3.股份支付计入所有者权益的金额
4.其他
(三)利润分配                                                                                                                                                -55,336,886.76     -55,336,886.76
1.提取盈余公积
2.对所有者(或股东)的分配                                                                                                                                   -55,336,886.76     -55,336,886.76
3.其他
(四)所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本(或股本)
2.盈余公积转增资本(或股本)
3.盈余公积弥补亏损
4.设定受益计划变动额结转留存收益
5.其他综合收益结转留存收益
6.其他
(五)专项储备
1.本期提取
2.本期使用
(六)其他
四、本期期末余额                               1,844,562,892.00                        3,625,561,543.79              311,834,611.24          411,161,725.65 2,417,502,357.75 8,610,623,130.43

  法定代表人:曾明                                                        主管会计工作负责人:唐钧                                                           会计机构负责人:袁纪行



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一、公司基本情况
1.   公司概况
√适用 □不适用
    上海实业发展股份有限公司(以下简称“公司”或“本公司”)更名前为“上海浦东不锈薄板股份有
限公司”。公司系于 1995 年经沪经企(1995) 608 号文批准,采用募集方式设立的股份有限公司,
并于 1996 年 9 月 25 日在上海证券交易所上市交易。

    公司于 2003 年 1 月实施重大资产重组并于 2003 年 2 月 26 日领取上海市工商行政管理局颁发
的注册号为 3100001004379 号企业法人营业执照,公司名称变更为“上海实业发展股份有限公司”,
总股本 587,541,643 股。

    2008 年 3 月,公司完成了向特定对象非公开发行股票 143,304,244 股。2008 年 5 月,公司将
资本公积和未分配利润向全体股东转增股份总额 352,524,986 股。

    2011 年,公司原控股股东上海上实(集团)有限公司将其持有的 689,566,049 股股份(占公司
总股本的 63.65%)转让给了上海实业控股有限公司的全资香港子公司上实地产发展有限公司,相
应审批过户事宜己经办理完毕。上实地产发展有限公司成为本公司的控股股东。

    2016 年 1 月,公司完成了向特定对象非公开发行股票 335,523,659 股。2016 年 10 月,公司以
资本公积向全体股东转增股份总额 425,668,360 股。截至本报告期末,公司总股本 1,844,562,892
股。

    公司注册地:中国(上海)自由贸易试验区浦东南路 1085 号。
    公司总部地址:上海市淮海中路 98 号金钟广场 20 楼。
    公司行业性质:房地产开发和经营。
    公司经营范围为:房地产开发、房地产经营、与房地产业务相关的信息咨询服务、国内贸易(上
述经营范围不涉及前置审批项目)。
    本公司最终实际控制人为上海市国有资产监督管理委员会。

     本财务报告于 2020 年 8 月 26 日经公司第八届董事会第二次会议批准报出。

2.   合并财务报表范围
√适用 □不适用
    本年度纳入合并范围的主要子公司详见“附注七、在其他主体中的权益”。

二、财务报表的编制基础
1.   编制基础
    公司以持续经营为财务报表的编制基础,以权责发生制为记账基础。公司一般采用历史成本
对会计要素进行计量,在保证所确定的会计要素金额能够取得并可靠计量的前提下采用重置成本、
可变现净值、现值及公允价值进行计量。

2.   持续经营
√适用 □不适用
    本公司不存在导致对报告期末起 12 个月内的持续经营假设产生重大疑虑的事项或情况。

三、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示:
□适用 √不适用



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1.   遵循企业会计准则的声明
    公司财务报表及附注系按财政部颁布的《企业会计准则》、应用指南、企业会计准则解释、
中国证券监督管理委员会发布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号—财务报告的一
般规定[2014 年修订]》以及相关补充规定的要求编制,真实、完整地反映了公司的财务状况、经
营成果和现金流量等有关信息。

2.   会计期间
     会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
     本报告会计期间自公历 2020 年 1 月 1 日起至 2020 年 6 月 30 日止。

3.   营业周期
√适用 □不适用
    营业周期为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。

4.   记账本位币
     本公司及境内子公司的记账本位币为人民币。
     本财务报表的编制金额单位为人民币元。

5.   同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
√适用 □不适用
(1) 同一控制下的企业合并
    在同一控制下的企业合并中,公司作为购买方取得对其他参与合并企业的控制权,如以支付
现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的,在合并日按照被合并方所有者权益在最
终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本,长期股权投资初
始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额,调整资本公
积;资本公积不足冲减的,调整留存收益。如以发行权益性证券作为合并对价的,在合并日按照
取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初
始投资成本,按照发行股份的面值总额作为股本,长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值
总额之间的差额,调整资本公积,资本公积不足冲减的,调整留存收益。为进行企业合并发生的
审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用,于发生时计入当期损益。为企业
合并发行的债券或承担其他债务支付的手续费、佣金等,应当计入所发行债券及其他债务的初始
计量金额。企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用,应当抵减权益性证券溢价收
入,溢价收入不足冲减的,冲减留存收益。

(2) 非同一控制下的企业合并
    公司对外合并如属非同一控制下的企业合并,按下列情况确定长期股权投资的初始投资成本:
    ① 一次交换交易实现的企业合并,长期股权投资的初始投资成本为购买方在购买日为取得对
被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值;
    ② 通过多次交换交易分步实现的企业合并,长期股权投资的初始投资成本为每一单项交易成
本之和;
    ③ 为进行企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用,于
发生时计入当期损益;作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用,计入权益性证
券或债务性证券的初始确认金额;
    ④ 在合并合同或协议中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的,在购买日如果估计未来
事项很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的,将其计入长期股权投资的初始投资
成本。




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(3) 公司对外合并如属非同一控制下的企业合并,对长期股权投资的初始投资成本大于合并中取
    得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额,确认为商誉。
    对长期股权投资的初始投资成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差
额,按照下列方法处理:
    ① 对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行
复核;
    ② 经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的,其差额应
当计入当期损益。

6.   合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
     合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。控制,是指投资方拥有对被投资方的权力,
通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报,并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金
额。
     母公司应当将其全部子公司纳入合并财务报表的合并范围。子公司,是指被公司控制的主体
(含企业、被投资单位中可分割的部分,以及企业所控制的结构化主体等)。
     如果母公司是投资性主体,则母公司应当仅将为其投资活动提供相关服务的子公司(如有)纳
入合并范围并编制合并财务报表;其他子公司不应当予以合并,母公司对其他子公司的投资应当
按照公允价值计量且其变动计入当期损益。当母公司同时满足下列条件时,该母公司属于投资性
主体:
     (1) 该母公司是以向投资者提供投资管理服务为目的,从一个或多个投资者处获取资金;
     (2) 该母公司的唯一经营目的,是通过资本增值、投资收益或两者兼有而让投资者获得回报;
     (3) 该母公司按照公允价值对几乎所有投资的业绩进行考量和评价。
     编制合并报表时,本公司与被合并子公司采用的统一的会计政策和期间。合并财务报表以本
公司和子公司的财务报表为基础,在抵销本公司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易对合
并财务报表的影响后,由本公司合并编制。本公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公
司,编制合并资产负债表时,调整合并资产负债表的年初数。因非同一控制下企业合并增加的子
公司,编制合并资产负债表时,不调整合并资产负债表的年初数。本公司在报告期内因同一控制
下企业合并增加的子公司,将该子公司合并当期年初至报告期末的收入、费用、利润及现金流量
纳入合并利润表及现金流量表。因非同一控制下企业合并增加的子公司,将该子公司购买日至报
告期末的收入、费用、利润及现金流量纳入合并利润表及现金流量表。本公司在报告期内处置子
公司,将该子公司年初至处置日的收入、费用、利润及现金流量纳入合并利润表及现金流量表。
     母公司购买子公司少数股东拥有的子公司股权,在合并财务报表中,因购买少数股权新取得
的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产
份额之间的差额,应当调整资本公积(资本溢价或股本溢价),资本公积不足冲减的,调整留存收
益。
     母公司在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资,在合并财务报表中,处
置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间
的差额,应当调整资本公积(资本溢价或股本溢价),资本公积不足冲减的,调整留存收益。
     企业因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资方的控制权的,在编制合并财务报表时,对
于剩余股权,应当按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余
股权公允价值之和,减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的
净资产的份额之间的差额,计入丧失控制权当期的投资收益,同时冲减商誉。与原有子公司股权
投资相关的其他综合收益等,应当在丧失控制权时转为当期投资收益,由于被投资方重新计量设
定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

7.   现金及现金等价物的确定标准
    现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物,是指公司持有的期限短、流
动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。


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8.   外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
(1) 外币交易在初始确认时,采用交易发生当日中国人民银行公布的人民币外汇牌价中间价将外
    币金额折算为人民币金额。


(2) 于资产负债表日,按照下列方法对外币货币性项目和外币非货币性项目进行处理:
    ① 外币货币性项目,采用资产负债表日中国人民银行公布的人民币外汇牌价中间价折算。因
资产负债表日即期汇率与初始确认时或者前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额,计
入当期损益。
    ② 以历史成本计量的外币非货币性项目,仍采用交易发生日的即期汇率折算,不改变其记账
本位币金额;以公允价值计量的外币非货币性项目,采用公允价值确定日的即期汇率折算,折算
后的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额,作为公允价值变动(含汇率变动)处理,并根据
非货币性项目的性质计入当期损益或其他综合收益。
    货币性项目,是指公司持有的货币资金和将以固定或可确定的金额收取的资产或者偿付的负
债。非货币性项目,是指货币性项目以外的项目。

9.   金融工具
√适用 □不适用
    金融工具,是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当公司成
为金融工具合同的一方时,确认相关的金融资产或金融负债。
(1) 金融资产
    ① 分类和初始计量
    公司根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征,将金融资产划分为:
    1) 以摊余成本计量的金融资产;
    2) 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产;
    3) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
    金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产,相关交易费用直接计入当期损益;对于其他类别的金融资产,相关交易费用计入初始确认
金额。因销售产品或提供劳务而产生的、未包含或不考虑重大融资成分的应收账款或应收票据,
公司按照预期有权收取的对价金额作为初始确认金额。

    ② 金融资产的具体分类及后续计量
    1) 债务工具
    公司持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具,分别采用以下三种方
式进行计量:
    <1> 以摊余成本计量:
    公司管理此类金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标,且此类金融资产的合同现
金流量特征与基本借贷安排相一致,即在特定日期产生的现金流量,仅为对本金和以未偿付本金
金额为基础的利息的支付。公司对于此类金融资产按照实际利率法确认利息收入。此类金融资产
主要包括货币资金、应收票据及应收账款、其他应收款、债权投资和长期应收款等。公司将自资
产负债表日起一年内(含一年)到期的债权投资和长期应收款,列示为一年内到期的非流动资产;
取得时期限在一年内(含一年)的债权投资列示为其他流动资产。

    <2> 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益:
    公司管理此类金融资产的业务模式为既以收取合同现金流量为目标又以出售为目标,且此类
金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致。此类金融资产按照公允价值计量且其变动
计入其他综合收益,但减值损失或利得、汇兑损益和按照实际利率法计算的利息收入计入当期损
益。此类金融资产列示为其他债权投资,自资产负债表日起一年内(含一年)到期的其他债权投资,



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列示为一年内到期的非流动资产;取得时期限在一年内(含一年)的其他债权投资列示为其他流动
资产。

    <3> 以公允价值计量且其变动计入当期损益:
    公司将持有的未划分为以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务
工具,以公允价值计量且其变动计入当期损益,列示为交易性金融资产。在初始确认时,公司为
了消除或显著减少会计错配,将部分金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产。自资产负债表日起超过一年到期且预期持有超过一年的,列示为其他非流动金融资产。

    2) 权益工具
    公司将对其没有控制、共同控制和重大影响的权益工具投资按照公允价值计量且其变动计入
当期损益,列示为交易性金融资产;自资产负债表日起预期持有超过一年的,列示为其他非流动
金融资产。
    此外,公司将部分非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
的金融资产,列示为其他权益工具投资。该类金融资产的相关股利收入计入当期损益。该指定一
经做出,不得撤销。本公司在非同一控制下的企业合并中确认的或有对价构成金融资产的,该金
融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
    对于非交易性权益工具投资,公司可在初始确认时将其不可撤销地指定为以公允价值计量且
其变动计入其他综合收益的金融资产。该指定在单项投资的基础上作出,且相关投资从发行者的
角度符合权益工具的定义。

    ③ 减值
    公司对于以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工
具投资、合同资产和财务担保合同等,以预期信用损失为基础确认损失准备。
    公司考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息,以发
生违约的风险为权重,计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率
加权金额,确认预期信用损失。
    于每个资产负债表日,公司对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金
融工具自初始确认后信用风险未显著增加的,处于第一阶段,公司按照未来 12 个月内的预期信
用损失计量损失准备;金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的,处于
第二阶段,公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备;金融工具自初始确认后已
经发生信用减值的,处于第三阶段,公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
    对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具,公司假设其信用风险自初始确认后并未
显著增加,按照未来 12 个月内的预期信用损失计量损失准备。
    公司对于处于第一阶段和第二阶段、以及较低信用风险的金融工具,按照其未扣除减值准备
的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具,按照其账面余额减已计提
减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。
    对于因销售商品、提供劳务等日常经营活动形成的应收票据、应收账款和应收款项融资,无
论是否存在重大融资成分,公司均可以按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
    公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金
融工具组合为基础时,公司以共同风险特征为依据,将金融工具划分为不同组合。
    公司对单项金融工具能以合理成本评估预期信用损失的应收票据单独确定其信用损失。

    对单项金融工具无法以合理成本评估预期信用损失时,公司参考历史信用损失经验,结合当
前状况以及对未来经济状况的判断,依据信用风险特征将应收票据划分为若干组合,在组合基础
上计算预期信用损失。确定组合的依据如下:
                组合名称                                确定组合的依据
应收票据组合 1                                                          银行承兑汇票
应收票据组合 2                                                          商业承兑汇票




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    对于划分为组合的应收票据,公司参考历史信用损失经验,结合当前状况以及对未来经济状
况的预测,通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率,计算预期信用损失。

    基于应收账款的信用风险特征,公司将应收账款划分为以下组合:
                  项目                                  确定组合的依据
应收账款组合 1                                                 应收关联方的的应收账款
应收账款组合 2                                              除上述组合之外的应收账款

    对于划分为组合的应收账款,公司参考历史信用损失经验,结合当前状况以及对未来经济状
况的预测,编制应收账款逾期天数与整个存续期预期信用损失率对照表,计算预期信用损失。

    基于其他应收款的信用风险特征,公司将其他应收款划分为以下组合:
                  项目                                  确定组合的依据
其他应收款组合 1                                            应收关联方的其他应收账款
其他应收款组合 2                                        除上述组合之外的其他应收账款

    对于划分为组合的其他应收款,公司参考历史信用损失经验,结合当前状况以及对未来经济
状况的预测,通过违约风险敞口和未来 12 个月内或整个存续期预期信用损失率,计算预期信用
损失。

    1) 信用风险显著增加判断标准
    公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。
    在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时,公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努
力即可获得合理且有依据的信息,包括基于公司历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级
以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础,通过
比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险,以确定金融工具
预计存续期内发生违约风险的变化情况。
    当触发以下一个或多个定量或定性标准时,公司认为金融工具的信用风险已发生显著增加:
    <1> 定量标准主要为报告日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例。
    <2> 定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、预警客户清单等。

    2) 已发生信用减值资产的定义
    为确定是否发生信用减值,公司所采用的界定标准,与内部针对相关金融工具的信用风险管
理目标保持一致,同时考虑定量、定性指标。公司评估债务人是否发生信用减值时,主要考虑以
下因素:
    <1> 发行方或债务人发生重大财务困难;
    <2> 债务人违反合同,如偿付利息或本金违约或逾期等;
    <3> 公司出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑,给予债务人在任何其他情况下都不
会做出的让步;
    <4> 债务人很可能破产或进行其他财务重组;
    <5> 发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失。

    ④ 终止确认
    金融资产满足下列条件之一的,予以终止确认:
    1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终止;
    2) 该金融资产已转移,且公司将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方;
    3) 该金融资产已转移,虽然公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和
报酬,但是放弃了对该金融资产控制。
    其他权益工具投资终止确认时,其账面价值与收到的对价以及原直接计入其他综合收益的公
允价值变动累计额之和的差额,计入留存收益;其余金融资产终止确认时,其账面价值与收到的
对价以及原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额,计入当期损益。

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    ⑤ 核销
    如果公司及其子公司不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回,则直接减记
该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在公司及其
子公司确定债务人没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。但是,按
照公司及其子公司收回到期款项的程序,被减记的金融资产仍可能受到执行活动的影响。
    已减记的金融资产以后又收回的,作为减值损失的转回计入收回当期的损益。

(2) 金融负债
    金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融负债。

    除下列各项外,公司将金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债:
    ① 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债,包括交易性金融负债(含属于金融负
债的衍生工具)和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
    ② 金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债。
    ③ 不属于本条第①项或第②项情形的财务担保合同,以及不属于本条第①项情形的以低于市
场利率贷款的贷款承诺。在非同一控制下的企业合并中,公司作为购买方确认的或有对价形成金
融负债的,该金融负债按照以公允价值计量且其变动计入当期损益进行会计处理。

    在初始确认时,为了提供更相关的会计信息,公司可以将金融负债指定为以公允价值计量且
其变动计入当期损益的金融负债,该指定满足下列条件之一:
    1) 能够消除或显著减少会计错配。
    2) 根据正式书面文件载明的企业风险管理或投资策略,以公允价值为基础对金融负债组合或
金融资产和金融负债组合进行管理和业绩评价,并在公司内部以此为基础向关键管理人员报告。
该指定一经做出,不得撤销。

    公司的金融负债主要为以摊余成本计量的金融负债,包括应付票据及应付账款、其他应付款、
借款及应付债券等。该类金融负债按其公允价值扣除交易费用后的金额进行初始计量,并采用实
际利率法进行后续计量。期限在一年以下(含一年)的,列示为流动负债;期限在一年以上但自资
产负债表日起一年内(含一年)到期的,列示为一年内到期的非流动负债;其余列示为非流动负债。
    当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时,公司终止确认该金融负债或义务已解除的部
分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额,计入当期损益。
    金融负债(或其一部分)的现时义务已经解除的,公司终止确认该金融负债(或该部分金融
负债)。

(3) 金融工具的公允价值确定
    存在活跃市场的金融工具,以活跃市场中的报价确定其公允价值。不存在活跃市场的金融工
具,采用估值技术确定其公允价值。在估值时,公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数
据和其他信息支持的估值技术,选择与市场参与者在相关资产或负债的交易中所考虑的资产或负
债特征相一致的输入值,并尽可能优先使用相关可观察输入值。在相关可观察输入值无法取得或
取得不切实可行的情况下,使用不可观察输入值。

(4) 后续计量
    初始确认后,公司对不同类别的金融资产,分别以摊余成本、以公允价值计量且其变动计入
其他综合收益或以公允价值计量且其变动计入当期损益进行后续计量。
    初始确认后,公司对不同类别的金融负债,分别以摊余成本、以公允价值计量且其变动计入
当期损益或以其他适当方法进行后续计量。
    金融资产或金融负债的摊余成本,以该金融资产或金融负债的初始确认金额经下列调整后的
结果确定:

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    ① 扣除已偿还的本金。
    ② 加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的
累计摊销额。
    ③ 扣除累计计提的损失准备(仅适用于金融资产)。

    公司按照实际利率法确认利息收入。利息收入根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定,
但下列情况除外:
    1) 对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产,公司自初始确认起,按照该金融资产的摊
余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入。
    2) 对于购入或源生的未发生信用减值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产,公司
在后续期间,按照该金融资产的摊余成本和实际利率计算确定其利息收入。公司按照上述政策对
金融资产的摊余成本运用实际利率法计算利息收入的,若该金融工具在后续期间因其信用风险有
所改善而不再存在信用减值,并且这一改善在客观上可与应用上述政策之后发生的某一事件相联
系(如债务人的信用评级被上调),公司转按实际利率乘以该金融资产账面余额来计算确定利息
收入。

10. 应收票据
应收票据的预期信用损失的确定方法及会计处理方法
√适用 □不适用
    详见附注三、9 金融工具。

11. 应收账款
应收账款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法
√适用 □不适用
    详见附注三、9 金融工具。

12. 应收款项融资
√适用 □不适用
    应收款项融资的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见附注三、9 金融工具。

13. 其他应收款
其他应收款预期信用损失的确定方法及会计处理方法
√适用 □不适用
    详见附注三、9 金融工具。

14. 存货
√适用 □不适用
(1) 存货的分类
    公司存货主要包括在生产经营过程中为销售或耗用而储备的开发用地、开发成本、开发产品、
原材料、低值易耗品、库存商品、合同履约成本等。
    (其中“合同履约成本”详见 16、“合同成本”。)

    存货同时满足下列条件的,予以确认:
    ① 与该存货有关的经济利益很可能流入企业;
    ② 该存货的成本能够可靠地计量。
    开发成本是指正在建造中尚未完成开发,最终以出售为目的的物业。
    开发产品是指已建成、待出售的物业。



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(2) 发出存货的计价方法
    各项存货按照成本进行计量。
    开发用土地按照取得时的实际成本入账。在项目开发时,按开发项目占地面积或建筑面积分
摊计入开发项目的成本,不单独计算建筑面积的部分不分摊土地成本。
    公共配套设施按照实际发生额核算,能够认定到所属开发项目的公共配套设施直接计入所属
开发项目的成本;不能直接认定的公共配套设施先在开发成本中单独归集,在项目竣工决算时,
该单独归集的公共配套设施按开发产品销售面积分摊并计入各开发项目中。
    应计入存货成本的借款费用,按照《企业会计准则第 17 号一借款费用》处理。非货币性资产
交换、债务重组和企业合并取得的存货的成本,分别按照《企业会计准则第 7 号—非货币性资产
交换》、《企业会计准则第 12 号—债务重组》和《企业会计准则第 20 号—企业合并》的规定确
定。

(3) 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法
    于资产负债表日,存货按照成本与可变现净值孰低计量,存货成本高于其可变现净值的,应
当计提存货跌价准备,计入当期损益。可变现净值,是指在日常活动中,存货的估计售价减去至
完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。
    各类存货可变现净值的确定依据如下:
    ① 开发成本、开发产品期末可变现净值按正常生产经营过程中,以其估计售价减去估计至完
工将要发生的成本、估计的销售费用及估计的相关税金后的金额确定。按各开发项目成本高于可
变现净值的差额单独计提存货跌价准备,计入当期损益。
    ② 其他存货在年末进行全面盘点的基础上,对因存货遭受毁损、全部或部分陈旧过时或销售
价格低于成本等原因,预计其成本不可收回的部分,按单项可变现净值低于成本的差额提取存货
跌价准备。
    存货跌价准备按单个存货项目(或存货类别)计提,与在同一地区生产和销售的产品系列相关、
具有相同或类似最终用途或目的,且难以与其他项目分开计量的存货,合并计提存货跌价准备。

(4) 存货的盘存制度
    存货的盘存制度采用永续盘存制。

(5) 低值易耗品和包装物采用一次转销法核算。

15. 合同资产
(自 2020 年 1 月 1 日起适用)
(1) 合同资产的确认方法及标准
√适用 □不适用
    合同资产,指已向客户转让商品而有权收取对价的权利,且该权利取决于时间流逝之外的其
他因素。向客户销售两项可明确区分的商品,因已交付其中一项商品而有权收取款项,但收取该
款项还取决于交付另一项商品的,该收款权利应作为合同资产。同一合同下的合同资产和合同负
债以净额列示,不同合同下的合同资产和合同负债不予抵销。

(2) 合同资产预期信用损失的确定方法及会计处理方法
√适用 □不适用
    正常履行合同形成的合同资产,如果合同付款逾期未超过 30 日的, 判断合同应收的现金流
量与预期能收到的现金流量之间不存在差异,不确认合同资产减值准备;如果合同付款逾期超过
(含)30 日的,按照该合同资产整个存续期的预期信用损失确认合同资产减值准备,具体确定方
法和会计处理方法参见“附注三、9、金融工具”。




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16. 合同成本
√适用 □不适用
(1) 与合同成本有关的资产金额的确定方法
    与合同成本有关的资产包括合同履约成本和合同取得成本。
    合同履约成本,即为履行合同发生的成本,不属于《企业会计准则第 14 号——收入(2017
年修订)》之外的其他企业会计准则规范范围且同时满足下列条件的,作为合同履约成本确认为
一项资产:
    ① 该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关,包括直接人工、直接材料、制造费用(或
类似费用)、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本;
    ② 该成本增加了企业未来用于履行履约义务的资源;
    ③ 该成本预期能够收回。
    合同履约成本初始确认摊销期限未超过一年或一个正常营业周期的,会计报表列报为“存货”,
超过一年或一个正常营业周期的,会计报表列报为“其他非流动资产”。

    合同取得成本,即为取得合同发生的增量成本预期能够收回的,作为合同取得成本确认为一
项资产。增量成本,是指不取得合同就不会发生的成本(例如:销售佣金等)。该资产摊销期限
不超过一年的,可以在发生时计入当期损益。
    企业为取得合同发生的、除预期能够收回的增量成本之外的其他支出(例如:无论是否取得
合同均会发生的差旅费、投标费、为准备投标资料发生的相关费用等),应当在发生时计入当期
损益,除非这些支出明确由客户承担。
    合同取得成本初始确认摊销期限未超过一年或一个正常营业周期的,会计报表列报为“其他流
动资产”,超过一年或一个正常营业周期的,会计报表列报为“其他非流动资产”。

(2) 与合同成本有关的资产的摊销
    与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品收入确认相同的基础进行摊销,计入当期损
益。

(3) 与合同成本有关的资产的减值
    在确定与合同成本有关的资产的减值时,首先对按照其他相关企业会计准则确认的、与合同
有关的其他资产确定减值损失;然后根据其账面价值高于下列第①项减去第②项的差额的,超出
部分应当计提减值准备,并确认为资产减值损失:
    ①因转让与该资产相关的商品预期能够取得的剩余对价;
    ②以及为转让该相关商品估计将要发生的成本。
    以前期间减值的因素之后发生变化,使得企业上述第①项减去第②项后的差额高于该资产账
面价值的,转回原已计提的资产减值准备,并计入当期损益,但转回后的资产账面价值不应超过
假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

17. 持有待售资产
√适用 □不适用
(1) 持有待售的非流动资产和处置组确认标准
    公司若主要通过出售(包括具有商业实质的非货币性资产交换,下同)而非持续使用一项非
流动资产或处置组收回其账面价值的,则将其划分为持有待售类别。具体标准为同时满足以下条
件:
    ① 根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例,在当前状况下即可立即出售;
    ② 出售极可能发生,即企业已经就一项出售计划作出决议且获得确定的购买承诺,预计出售
将在一年内完成。
    其中,处置组是指在一项交易中作为整体通过出售或其他方式一并处置的一组资产,以及在
该交易中转让的与这些资产直接相关的负债。处置组所属的资产组或资产组组合按照《企业会计
准则第 8 号—资产减值》分摊了企业合并中取得的商誉的,该处置组应当包含分摊至处置组的商
誉。

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(2) 会计处理方法
    初始计量或在资产负债表日重新计量划分为持有待售的非流动资产和处置组时,其账面价值
高于公允价值减去出售费用后的净额的,将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额,减
记的金额确认为资产减值损失,计入当期损益,同时计提持有待售资产减值准备。对于处置组,
所确认的资产减值损失先抵减处置组中商誉的账面价值,再按比例抵减该处置组内适用《企业会
计准则第 42 号—持有待售的非流动资产、处置组和终止经营》(以下简称“持有待售准则”)的计
量规定的各项非流动资产的账面价值。后续资产负债表日持有待售的处置组公允价值减去出售费
用后的净额增加的,以前减记的金额应当予以恢复,并在划分为持有待售类别后适用持有待售准
则计量规定的非流动资产确认的资产减值损失金额内转回,转回金额计入当期损益,并根据处置
组中除商誉外适用持有待售准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重按比例增加其账面
价值;已抵减的商誉账面价值,以及适用持有待售准则计量规定的非流动资产在划分为持有待售
类别前确认的资产减值损失不得转回。
    持有待售的非流动资产或处置组中的非流动资产不计提折旧或摊销,持有待售的处置组中负
债的利息和其他费用继续予以确认。
    非流动资产或处置组不再满足持有待售类别的划分条件时,不再将其继续划分为持有待售类
别或将非流动资产从持有待售的处置组中移除,并按照以下两者孰低计量:
    ① 划分为持有待售类别前的账面价值,按照假定不划分为持有待售类别情况下本应确认的折
旧、摊销或减值等进行调整后的金额;
    ② 可收回金额。

18. 长期股权投资
√适用 □不适用
    长期股权投资是指公司对被投资单位实施控制、重大影响的权益性投资,以及对其合营企业
的投资。

(1) 投资成本确定
    除对外合并形成的长期股权投资以外,其他方式取得的长期股权投资,按照下列规定确定其
初始投资成本:
    ① 以支付现金取得的长期股权投资,按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资
成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出;
    ② 以发行权益性证券取得的长期股权投资,按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成
本。与发行权益性证券直接相关的费用,应当按照《企业会计准则第 37 号—金融工具列报》确定;
    ③ 通过非货币性资产交换取得的长期股权投资,其初始投资成本应当按照《企业会计准则第
7 号—非货币性资产交换》确定;
    ④ 通过债务重组取得的长期股权投资,其初始投资成本应当按照《企业会计准则第 12 号—
债务重组》确定。

(2) 后续计量及损益确认方法
    ① 下列长期股权投资采用成本法核算:
    公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资,采用成本法核算的长期股权投资按照初始
投资成本计价。追加或收回投资应当调整长期股权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利
或利润,确认为当期投资收益。
    ② 对联营企业和合营企业的长期股权投资,采用权益法核算。对联营企业的权益性投资,其
中一部分通过风险投资机构、共同基金、信托公司或包括投连险基金在内的类似主体间接持有的,
对间接持有的该部分投资选择以公允价值计量且其变动计入损益,并对其余部分采用权益法核算。
长期股权投资采用权益法核算时,对长期股权投资的投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨
认净资产公允价值份额的,不调整长期股权投资的投资成本;对长期股权投资的投资成本小于投
资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的,对长期股权投资的账面价值进行调整,差
额计入投资当期的损益。


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    在权益法核算时,当取得长期股权投资后,按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益
和其他综合收益的份额,分别确认投资损益和其他综合收益,并调整长期股权投资的账面价值。
投资企业按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分,相应减少长期股权投资
的账面价值。投资方对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他
变动,应当调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。
    确认被投资单位发生的净亏损,以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单
位净投资的长期权益减记至零为限,公司对被投资企业负有承担额外损失义务的除外。被投资单
位以后实现净利润的,投资企业在其收益分享额弥补未确认的亏损分担额后,恢复确认收益分享
额。
    对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动,调整长期
股权投资的账面价值并计入所有者权益。
    长期股权投资按照权益法核算在确认投资损益时,先对被投资单位的净利润进行取得投资时
被投资单位各项可辨认资产等的公允价值、会计政策和会计期间方面的调整,再按应享有或应分
担的被投资单位的净损益份额确认当期投资损益。
    与联营企业及合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照持股比例计算归属于本公司的部
分,在抵销基础上确认投资损益。

(3) 确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据
    共同控制,是指按照相关约定对某项安排所共有的控制,并且该安排的相关活动必须经过分
享控制权的参与方一致同意后才能决策。在判断是否存在共同控制时,首先判断所有参与方或参
与方组合是否集体控制该安排,如果所有参与方或一组参与方必须一致行动才能决定某项安排的
相关活动,则认为所有参与方或一组参与方集体控制该安排。其次再判断该安排相关活动的决策
是否必须经过这些集体控制该安排的参与方一致同意。如果存在两个或两个以上的参与方组合能
够集体控制某项安排的,不构成共同控制。判断是否存在共同控制时,不考虑享有的保护性权利。
    重大影响,是指对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力,但并不能够控制或者与其
他方一起共同控制这些政策的制定。在确定能否对被投资单位施加重大影响时,考虑投资方直接
或间接持有被投资单位的表决权股份以及投资方及其他方持有的当期可执行潜在表决权在假定转
换为对被投资方单位的股权后产生的影响,包括被投资单位发行的当期可转换的认股权证、股份
期权及可转换公司债券等的影响。

19. 投资性房地产
(1) 如果采用成本计量模式的
    折旧或摊销方法
    是指为赚取租金或资本增值,或两者兼有而持有的房地产,包括已出租的土地使用权、持有
并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物。投资性房地产应当按照成本进行初始计量,
在资产负债表日采用成本模式对投资性房地产或公允价值模式进行后续计量。
    公司采用成本模式对投资性房地产进行后续计量。
    对投资性房地产采用年限平均法并按下列使用寿命及预计净残值率计提折旧或进行摊销:
        名称                使用寿命          预计净残值率        年折旧率或摊销率
房屋建筑物                      25 年-40 年             5.000%          2.375%-3.800%

20. 固定资产
(1) 确认条件
√适用 □不适用
    固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有,并且使用寿命超过一个会计年
度的有形资产。固定资产同时满足下列条件的,才能予以确认:
    ① 与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业;
    ② 该固定资产的成本能够可靠地计量。


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(2) 折旧方法
√适用 □不适用
各类固定资产采用年限平均法并按下列使用寿命、预计净残值率及折旧率计提折旧:
      类别            折旧方法    折旧年限(年)         残值率           年折旧率
房屋建筑物          年限平均法              20-40     4.000%-5.000%     2.375%-4.800%
电器及运输设备      年限平均法                5-6     4.000%-5.000% 15.833%-19.200%
生产设备            年限平均法                  10    4.000%-5.000%     9.500%-9.600%
其他设备            年限平均法                   5    4.000%-5.000% 19.000%-19.200%

21. 在建工程
√适用 □不适用
    (1) 包括公司基建、更新改造等发生的支出,该项支出包含工程物资;
    (2) 在建工程达到预定可使用状态时转入固定资产。
22. 借款费用
√适用 □不适用
(1) 公司发生的借款费用,可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的,予以资本化,
    计入相关资产成本。符合资本化条件的资产,是指需要经过相当长的时间的(通常是指 1 年及
    1 年以上)购建或者生产活动才能达到预定可使用可销售状态的固定资产、投资性房地产和存
    货等资产。其他借款费用,应当在发生时根据其发生额确认为费用,计入当期损益。借款费
    用包括借款利息、折价或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额等。

(2) 借款费用同时满足下列条件的,开始资本化:
    ① 资产支出已发生,资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而支付的现金、转
移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出;
    ② 借款费用已经发生;
    ③ 为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
    购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时,借款费用停止资本
化。符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断,且中断时间连续超过 3 个月
的,暂停借款费用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用,计入当期损益,直至资产
的购建或者生产活动重新开始。如果中断是所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可
使用或可销售状态必要的程序,借款费用的资本化则继续进行。

(3) 在资本化期间内,每一会计期间的利息(包括折价或溢价的摊销)资本化金额,按照下列规定
    确定:
    ① 为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的,以专门借款当期实际发生的利
息费用,减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后
的金额确定。
    ② 为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的,根据累计资产支出超过专门
借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用的一般借款的资本化率,计算确定一般借款应予资本
化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率确定。
    借款存在折价或溢价的,按照实际利率法确定每一会计期间相应摊销的折价或者溢价的金额,
调整每期利息金额。
    在资本化期间内,每一会计期间的利息资本化金额,不超过当期相关借款实际发生的利息金
额。




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(4) 专门借款发生的辅助费用,在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者
    可销售状态之前发生的,在发生时根据其发生额予以资本化,计入符合资本化条件的资产的
    成本;在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后发生
    的,在发生时根据其发生额确认为费用,计入当期损益。一般借款发生的辅助费用,在发生
    时根据其发生额确认为费用,计入当期损益。

23. 无形资产
计价方法、使用寿命、减值测试
√适用 □不适用
(1) 无形资产,是指企业拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产。无形资产按照成
    本进行初始计量。于取得无形资产时分析判断其使用寿命。


(2) 公司确定无形资产使用寿命通常考虑的因素:
   ① 运用该资产生产的产品通常的寿命周期、可获得的类似资产使用寿命的信息;
   ② 技术、工艺等方面的现阶段情况及对未来发展趋势的估计;
   ③ 以该资产生产的产品或提供服务的市场需求情况;
   ④ 现在或潜在的竞争者预期采取的行动;
   ⑤ 为维持该资产带来经济利益能力的预期维护支出,以及公司预计支付有关支出的能力;
   ⑥ 对该资产控制期限的相关法律规定或类似限制,如特许使用期、租赁期等;
   ⑦ 与企业持有其他资产使用寿命的关联性等。
   无法预见无形资产为公司带来经济利益期限的,视为使用寿命不确定的无形资产。

(3) 对于使用寿命有限的无形资产,自取得当月起在预计使用寿命内按年限平均法摊销。公司于
    每年年度终了,对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。无形资产的使
    用寿命及摊销方法与以前估计不同的,将改变摊销期限和摊销方法。
   使用寿命不确定的无形资产不摊销,期末进行减值测试。

24. 商誉
    商誉为非同一控制下企业合并其初始合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允
价值份额的差额。公司对商誉不摊销,以成本减累计减值准备后的金额计量,在合并资产负债表
上单独列示。

25. 长期资产减值
√适用 □不适用
    对于固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产、以成本模式计量的投资性房地产及对
子公司、合营企业、联营企业的长期股权投资等非流动非金融资产,公司于资产负债表日判断是
否存在减值迹象。如存在减值迹象的,则估计其可收回金额,进行减值测试。商誉、使用寿命不
确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资产,无论是否存在减值迹象,每年均进行减值测
试。
    减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的,按其差额计提减值准备并计入减值
损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者
之间的较高者。资产的公允价值根据公平交易中销售协议价格确定;不存在销售协议但存在资产
活跃市场的,公允价值按照该资产的买方出价确定;不存在销售协议和资产活跃市场的,则以可
获取的最佳信息为基础估计资产的公允价值。处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税
费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用。资产预计未来现金流量的现值,按
照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量,选择恰当的折现率对其进行
折现后的金额加以确定。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认,如果难以对单项资产的可



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收回金额进行估计的,以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生
现金流入的最小资产组合。
    就商誉的减值测试而言,对于因企业合并形成的商誉的账面价值,自购买日起按照合理的方
法分摊至相关的资产组;难以分摊至相关的资产组的,将其分摊至相关的资产组组合。相关的资
产组或资产组组合,是能够从企业合并的协同效应中受益的资产组或者资产组组合,且不大于本
集团确定的报告分部。
    对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时,如与商誉相关的资产组或者资产
组组合存在减值迹象的,首先对不包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试,计算可收回
金额,确认相应的减值损失。然后对包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试,比较其账
面价值与可收回金额,如可收回金额低于账面价值的,减值损失金额首先抵减分摊至资产组或资
产组组合中商誉的账面价值,再根据资产组或资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价
值所占比重,按比例抵减其他各项资产的账面价值,但抵减后的各资产的账面价值不得低于该资
产的公允价值减去处置费用后的净额(如可确定的)和该资产预计未来现金流量的现值(如可确
定的)两者之间较高者,同时也不低于零。
    上述资产减值损失一经确认,以后期间不予转回价值得以恢复的部分。

26. 长期待摊费用
√适用 □不适用
    长期待摊费用是指公司已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在 1 年以上(不含 1 年)
的各项费用。
    长期待摊费用在受益期内平均摊销。
                  名称                                      摊销年限
符合资本化条件的装修费用                                                      3 年-5 年
    如果长期待摊费用项目不能使以后会计期间受益的,则将其尚未摊销的摊余价值全部转入当
期损益。

27. 合同负债
合同负债的确认方法
√适用 □不适用
    (自 2020 年 1 月 1 日起适用)
    合同负债反映已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务。在向客户转让商品之前,客
户已经支付了合同对价或已经取得了无条件收取合同对价权利的,在客户实际支付款项与到期应
付款项孰早时点,按照已收或应收的金额确认合同负债。同一合同下的合同资产和合同负债以净
额列示,不同合同下的合同资产和合同负债不予抵消。

28. 职工薪酬
(1) 职工薪酬的范围
    职工薪酬,是指公司为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式的报酬或补偿。
职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。公司提供给职工配偶、子
女、受赡养人、已故员工遗属及其他受益人等的福利,也属于职工薪酬。
    公司应当在职工为其提供服务的会计期间,将应付的职工薪酬确认为负债,除设定提存计划
的离职后福利、辞退福利外,应当根据职工提供服务的收益对象分下列情况处理:
    ① 由生产产品、提供劳务负担的职工薪酬,计入产品成本或劳务成本;
    ② 由在建工程、无形资产负担的职工薪酬,计入建造固定资产或无形资产成本。

    设定提存计划的离职后福利,分下列情况处理:
    1) 属于服务成本、设定受益计划净负债或净资产的利息净额的,计入当期损益;
    2) 属于重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动的,计入其他综合收益。
    辞退福利,计入当期管理费用; 除上述之外的其他职工薪酬计入当期损益。

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(2) 短期薪酬的会计处理方法
√适用 □不适用
    短期薪酬是指公司在职工提供相关服务的年度报告期间结束后十二个月内需要全部予以支付
的职工薪酬。
    短期薪酬包括职工工资、奖金、津贴和补贴,职工福利费、医疗保险费、工伤保险费和生育
保险费等社会保险费,住房公积金、工会经费和职工教育经费,短期带薪缺勤、短期利润分享计
划,非货币性福利以及其他短期薪酬。
    短期薪酬在职工为公司提供服务的会计期间,将实际发生的短期薪酬确认为负债,并计入当
期损益或相关资产成本。

(3) 离职后福利的会计处理方法
√适用 □不适用
    离职后福利是指公司为获得员工提供的服务而在职工退休或与公司解除劳动关系后,提供的
各种形式的报酬和福利,短期薪酬和辞退福利除外。
    离职后福利计划包括设定提存计划和设定受益计划。其中,设定提存计划,是指向独立的基
金缴存固定费用后,公司不再承担进一步支付义务的离职后福利计划;设定受益计划,是指除设
定提存计划以外的离职后福利计划。
    设定提存计划包括基本养老保险、失业保险等。在职工提供服务的会计期间,根据设定提存
计划计算的应缴存金额确认为负债,并计入当期损益或相关资产成本。
    于报告期末,将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为下列组成部分:
    ① 服务成本,包括当期服务成本、过去服务成本和结算利得或损失。
    ② 设定受益计划净负债或净资产的利息净额,包括计划资产的利息收益、设定受益计划义务
的利息费用以及资产上限影响的利息。
    ③ 重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动。
    除非其他会计准则要求或允许职工福利成本计入资产成本,上述第①项和第②项应计入当期
损益;第③项应计入其他综合收益,并且在后续会计期间不允许转回至损益,但可以在权益范围
内转移这些在其他综合收益中确认的金额。

    在设定受益计划下,在下列日期孰早日将过去服务成本确认为当期费用:
    1) 修改设定受益计划时。
    2) 企业确认相关重组费用或辞退福利时。
    在设定受益计划结算时,确认一项结算利得或损失。

(4) 辞退福利的会计处理方法
√适用 □不适用
    是指公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系,或者为鼓励职工自愿接受裁减而
给予职工的补偿。
    公司向职工提供辞退福利的,在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债,并计入
当期损益:公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时;公司确认
与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

(5) 其他长期职工福利的会计处理方法
√适用 □不适用
    是指除短期薪酬、离职后福利、辞退福利之外所有的职工薪酬,包括长期带薪缺勤、长期残
疾福利、长期利润分享计划等。
    企业向职工提供的其他长期职工福利,符合设定提存计划条件的,适用于上述设定提存计划
的有关规定进行处理。



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    除符合设定提存计划条件的情形外,按照设定受益计划的有关规定,确认和计量其他长期职
工福利净负债或净资产。在报告期末,企业应当将其他长期职工福利产生的职工薪酬成本确认为
下列组成部分:
    ① 服务成本;
    ② 其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额;
    ③ 重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动。
    为简化相关会计处理,上述项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

29. 预计负债
√适用 □不适用
    与或有事项相关的义务同时满足下列条件的,确认为预计负债:
    (1) 该义务是企业承担的现时义务;
    (2) 履行该义务很可能导致经济利益流出企业;
    (3) 该义务的金额能够可靠地计量。
    预计负债应当按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量。

30. 股份支付
√适用 □不适用
(1) 股份支付的种类
    股份支付分为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。
    以权益结算的股份支付,是指企业为获取服务以股份或其他权益工具作为对价进行结算的交
易,这里所指的权益工具是企业自身权益工具。
    以现金结算的股份支付,是指企业为获取服务承担以股份或其他权益工具为基础计算确定的
交付现金或其他资产义务的交易。

(2) 权益工具公允价值的确定方法
    对于授予的存在活跃市场的期权等权益工具,按照活跃市场中的报价确定其公允价值。对于
授予的不存在活跃市场的期权等权益工具,采用期权定价模型等确定其公允价值,选用的期权定
价模型考虑以下因素:期权的行权价格;期权的有效期;标的股份的现行价格;股价预计波动率;
股份的预计股利;期权有效期内的无风险利率。
    在确定权益工具授予日的公允价值时,考虑股份支付协议规定的可行权条件中的市场条件和
非可行权条件的影响。股份支付存在非可行权条件的,只要职工或其他方满足了所有可行权条件
中的非市场条件(如服务期限等),即确认已得到服务相对应的成本费用。

(3) 确认可行权权益工具最佳估计的依据
    等待期内每个资产负债表日,根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息作出最佳估计,
修正预计可行权的权益工具数量。在可行权日,最终预计可行权权益工具的数量与实际可行权数
量一致。

(4) 实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理
    ① 授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付,在授予日按照权益工具的公
允价值计入相关成本或费用,相应增加资本公积。
    完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付,
在等待期内的每个资产负债表日,以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础,按照权益工具授
予日的公允价值,将当期取得的服务计入相关成本或费用和资本公积。
    在资产负债表日,后续信息表明可行权权益工具的数量与以前估计不同的,进行调整,并在
可行权日调整至实际可行权的权益工具数量。



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    对于权益结算的股份支付,在可行权日之后不再对已确认的成本费用和所有者权益总额进行
调整。在行权日根据行权情况,确认股本和股本溢价,同时结转等待期内确认的资本公积(其他资
本公积)。

    ② 授予后立即可行权的以现金结算的股份支付,应当在授予日以企业承担负债的公允价值计
入相关成本或费用,相应增加负债。
    完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权的以现金结算的股份支付,在等待期
内的每个资产负债表日,对可行权情况的最佳估计为基础,按照企业承担负债的公允价值金额,
将当期取得的服务计入成本或费用和相应的负债。
    在相关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日,对负债的公允价值重新计量,其变动计
入当期损益。

31. 优先股、永续债等其他金融工具
√适用 □不适用
(1) 金融负债与权益工具的区分
    公司根据所发行金融工具的合同条款及其所反映的经济实质而非仅以法律形式,结合金融资
产、金融负债和权益工具的定义,在初始确认时将该金融工具或其组成部分分类为金融资产、金
融负债或权益工具。

(2) 金融负债与权益工具的会计处理
    公司发行的金融工具按照金融工具准则进行初始确认和计量;其后,于每个资产负债表日计
提利息或分派股利,按照相关具体企业会计准则进行处理。即以所发行金融工具的分类为基础,
确定该工具利息支出或股利分配等的会计处理。对于归类为权益工具的金融工具,其利息支出或
股利分配都作为公司的利润分配,其回购、注销等作为权益的变动处理。

32. 收入
收入确认和计量所采用的会计政策
√适用 □不适用
    (自 2020 年 1 月 1 日起适用)
(1) 收入确认原则
    与客户之间的合同同时满足下列条件时,在客户取得相关商品控制权时确认收入:
    ①合同各方已批准该合同并承诺将履行各自义务;
    ②合同明确了合同各方与所转让商品或提供劳务相关的权利和义务;
    ③合同有明确的与所转让商品相关的支付条款;
    ④合同具有商业实质,即履行该合同将改变本集团未来现金流量的风险、时间分布或金额;
    ⑤因向客户转让商品而有权取得的对价很可能收回。

    在合同开始日对合同进行评估,识别该合同所包含的各单项履约义务,并将交易价格按照各
单项履约义务所承诺商品的单独售价的相对比例分摊至各单项履约义务。在确定交易价格时考虑
了可变对价、合同中存在的重大融资成分、非现金对价、应付客户对价等因素的影响。然后确定
各单项履约义务是在某一时段内履行,还是在某一时点履行,并且在履行了各单项履约义务时分
别确认收入。

    满足下列条件之一的,属于在某一时段内履行履约义务;否则,属于在某一时点履行履约义
务:
    ① 客户在企业履约的同时即取得并消耗企业履约所带来的经济利益;
    ② 客户能够控制企业履约过程中在建的商品;
    ③ 企业履约过程中所产出的商品具有不可替代用途,且该企业在整个合同期间有权就累计至
今已完成的履约部分收取款项。

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    对于在某一时段内履行的履约义务,在该时段内按照履约进度确认收入。履约进度根据所转
让商品的性质采用投入法或产出法确定,当履约进度不能合理确定时,已经发生的成本预计能够
得到补偿的,按照已经发生的成本金额确认收入,直到履约进度能够合理确定为止。

    如果不满足上述条件之一,则在客户取得相关商品控制权的时点将分摊至该单项履约义务的
交易价格确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时,应考虑下列迹象:
    ① 企业就该商品享有现时收款权利,即客户就该商品负有现时付款义务;
    ② 企业已将该商品的法定所有权转移给客户,即客户已拥有该商品的法定所有权;
    ③ 企业已将该商品实物转移到客户,即客户已实物占有该商品;
    ④ 企业已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户,即客户已取得该商品所有权上的
主要风险和报酬;
    ⑤ 客户已接受该商品;
    ⑥ 其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

    销售房地产具体在同时满足下列条件时确认收入:
    <1> 项目在取得预售许可证后开始预售;
    <2> 商品房开发建设工程项目竣工并具备入住交房条件后,完成交房手续;
    <3> 履行了合同规定的义务,相关销售价款已经取得或者确信可以取得;
    <4> 与房产相关成本可以可靠计量。

33. 政府补助
√适用 □不适用
    政府补助,是公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产。分为与资产相关的政府补
助和与收益相关的政府补助。

(1) 与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
    与资产相关的政府补助,是指企业取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助。
    与资产相关的政府补助,应当冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政
府补助确认为递延收益的,应当在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按
照名义金额计量的政府补助,直接计入当期损益。
    相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的,应当将尚未分配的相关递延
收益余额转入资产处置当期的损益。
    与公司日常活动相关的政府补助,应当按照经济业务实质,计入其他收益或冲减相关成本费
用。与公司日常活动无关的政府补助,应当计入营业外收支。

(2) 与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
    与收益相关的政府补助,是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。
    公司对于综合性项目的政府补助,需要将其分解为与资产相关的部分和与收益相关的部分,
分别进行会计处理;难以区分的,应当整体归类为与收益相关的政府补助。
    与收益相关的政府补助,用于补偿公司以后期间的相关费用或损失的,取得时确认为递延收
益,并在确认相关成本费用或损失的期间,计入当期损益或冲减相关成本;用于补偿公司已发生
的相关费用或损失的,直接计入当期损益或冲减相关成本。
    与公司日常活动相关的政府补助,应当按照经济业务实质,计入其他收益或冲减相关成本费
用。与公司日常活动无关的政府补助,应当计入营业外收支。

    公司取得政策性优惠贷款贴息的,应当区分财政将贴息资金拨付给贷款银行和财政将贴息资
金直接拨付给公司两种情况:
    财政将贴息资金拨付给贷款银行,由贷款银行以政策性优惠利率向公司提供贷款的,公司可
以选择下列方法之一进行会计处理:


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    ① 以实际收到的借款金额作为借款的入账价值,按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关
借款费用。
    ② 以借款的公允价值作为借款的入账价值并按照实际利率法计算借款费用,实际收到的金额
与借款公允价值之间的差额确认为递延收益。递延收益在借款存续期内采用实际利率法摊销,冲
减相关借款费用。
    财政将贴息资金直接拨付给公司,公司应当将对应的贴息冲减相关借款费用。

(3) 政府补助的确认时点
    政府补助为货币性资产的,应当按照收到或应收的金额计量。按照应收金额计量的政府补助,
在期末有确凿证据表明能够符合财政扶持政策规定的相关条件且预计能够收到财政扶持资金时予
以确认;政府补助为非货币性资产的,应当按照取得非货币性资产所有权风险和报酬转移时确认
政府补助实现。其中非货币性资产按公允价值计量;公允价值不能可靠取得的,按照名义金额计
量。
    已确认的政府补助需要返还时,存在相关递延收益余额的,冲减相关递延收益账面余额,超
出部分计入当期损益;不存在相关递延收益的,直接计入当期损益。

34. 递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
    所得税采用资产负债表债务法进行核算。于资产负债表日,分析比较资产、负债的账面价值
与其计税基础,两者之间存在差异的,确认递延所得税资产、递延所得税负债及相应的递延所得
税费用(或收益)。在计算确定当期所得税(即当期应交所得税)以及递延所得税费用(或收益)的基础
上,将两者之和确认为利润表中的所得税费用(或收益),但不包括直接计入所有者权益的交易或
事项的所得税影响。
    资产负债表日,对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法获得足够
的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益,应当减记递延所得税资产的账面价值。

35. 租赁(尚未执行新租赁准则)
    公司将实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁确认为融资租赁,除融资租
赁之外的其他租赁确认为经营租赁。
经营租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
(1) 本公司作为承租人对经营租赁的处理
    ① 租金的处理
    在经营租赁下需将支付或应付的租金计入相关资产成本或当期损益。
    ② 初始直接费用的处理
    对于承租人在经营租赁中发生的初始直接费用,计入当期损益。
    ③ 或有租金的处理
    在经营租赁下,承租人对或有租金在实际发生时计入当期损益。
    ④ 出租人提供激励措施的处理
    出租人提供免租期的,承租人应将租金总额在不扣除免租期的整个租赁期内,按年限平均法
或其他合理的方法进行分摊,免租期内应当确认租金费用及相应的负债。出租人承担了承租人某
些费用的,承租人将该费用从租金费用总额中扣除,按扣除后的租金费用余额在租赁期内进行分
摊。

(2) 本公司作为出租人对经营租赁的处理
    ① 租金的处理
    出租人应采用年限平均法将收到的租金在租赁期内确认为收益。
    ② 初始直接费用的处理


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    经营租赁中出租人发生的初始直接费用,是指在租赁谈判和签订租赁合同的过程中发生的可
归属于租赁项目的手续费、律师费、差旅费、印花税等,计入当期损益。金额较大的应当资本化,
在整个经营租赁期内按照与确认租金收入相同的基础分期计入当期损益。
    ③ 租赁资产折旧的计提
    对于经营租赁资产中的固定资产,采用出租人对类似应折旧资产通常所采用的折旧政策计提
折旧。
    ④ 或有租金的处理
    在实际发生时计入当期收益。
    ⑤ 出租人对经营租赁提供激励措施的处理
    出租人提供免租期的,出租人将租金总额在不扣除免租期的整个租赁期内,按年限平均法或
其他合理的方法进行分配,免租期内出租人确认租金收入。出租人承担了承租人某些费用的,出
租人将该费用自租金收入总额中扣除,按扣除后的租金收入余额在租赁期内进行分配。
    ⑥ 经营租赁资产在财务报表中的处理
    在经营租赁下,与资产所有权有关的主要风险和报酬仍然留在出租人一方,因此出租人将出
租资产作为自身拥有的资产在资产负债表中列示,如果出租资产属于固定资产,则列在资产负债
表固定资产项下;如果出租资产属于流动资产,则列在资产负债表有关流动资产项下。

(3) 融资租赁的会计处理方法
□适用 √不适用

36. 其他重要的会计政策和会计估计
√适用 □不适用
    终止经营
    终止经营,是指满足下列条件之一的已被公司处置或划归为持有待售的、在经营和编制财务
报表时能够单独区分的组成部分:
    (1) 该组成部分代表一项独立的主要业务或一个主要经营地区;
    (2) 该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个主要经营地区进行处置计划的一部分;
    (3) 该组成部分是仅仅为了再出售而取得的子公司。
    终止经营的会计处理方法参见本附注三、17“持有待售资产”相关描述。




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37. 重要会计政策和会计估计的变更
(1) 重要会计政策变更
√适用 □不适用

会计政策变更的内
                         审批程序               备注(受重要影响的报表项目名称和金额)
      容和原因
财政部于 2017 年 7                       合并资产负债表期初项目影响金额:
月 5 日发布了《企业 经公司第七届董事     存货减少 329,751,296.90 元;
  会计准则第 14 号   会第三十二次会议    合同资产增加 329,751,296.90 元;
——收入(2017 年修  于 2020 年 4 月     预收款项减少 8,656,932,168.94 元;
订)》(财会〔2017〕   29 日决议通过     合同负债增加 7,980,971,285.99 元;
       22 号)                           应交税费增加 675,960,882.95 元。

其他说明:
    财政部于 2017 年 7 月 5 日发布了《企业会计准则第 14 号——收入(2017 年修订)》(财会
〔2017〕22 号)(以下简称“新收入准则”)。经公司第七届董事会第三十二次会议于 2020 年 4 月
29 日决议通过,于 2020 年 1 月 1 日起开始执行前述新收入准则。
    新收入准则为规范与客户之间的合同产生的收入建立了新的收入确认模型。为执行新收入准
则,企业重新评估主要合同收入的确认和计量、核算和列报等方面。根据新收入准则的规定,选
择仅对在 2020 年 1 月 1 日尚未完成的合同的累积影响数进行调整,以及对于最早可比期间期初(即
2019 年 1 月 1 日)之前或 2020 年 1 月 1 日之前发生的合同变更予以简化处理,即根据合同变更
的最终安排,识别已履行的和尚未履行的履约义务、确定交易价格以及在已履行的和尚未履行的
履约义务之间分摊交易价格。首次执行的累积影响金额调整首次执行当期期初(即 2020 年 1 月 1
日)的留存收益及财务报表其他相关项目金额,对可比期间信息不予调整。
    执行新收入准则的主要变化和影响如下:
① 将因转让商品而预先收取客户的合同对价从“预收款项”项目变更为“合同负债”项目列报。
② 一些应收款项不满足无条件(即:仅取决于时间流逝)向客户收取对价的条件,将其重分类
列报为合同资产(或其他非流动资产);将未到收款期的应收质保金重分类为合同资产(或其他非
流动资产)列报。

(2) 重要会计估计变更
□适用 √不适用

(3) 2020 年起首次执行新收入准则、新租赁准则调整首次执行当年年初财务报表相关情况
√适用 □不适用
                                     合并资产负债表
                                                                           单位:元 币种:人民币
             项目              2019 年 12 月 31 日       2020 年 1 月 1 日        调整数
流动资产:
  货币资金                         6,470,388,455.57      6,470,388,455.57
  结算备付金
  拆出资金
  交易性金融资产
  衍生金融资产
  应收票据                            21,204,987.45         21,204,987.45
  应收账款                           637,104,114.05        637,104,114.05
  应收款项融资                         2,430,302.62          2,430,302.62
  预付款项                         1,156,295,229.30      1,156,295,229.30


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  应收保费
  应收分保账款
  应收分保合同准备金
  其他应收款                 403,495,285.20        403,495,285.20
  其中:应收利息
        应收股利
  买入返售金融资产
  存货                     23,934,877,349.77   23,605,126,052.87      -329,751,296.90
  合同资产                                        329,751,296.90       329,751,296.90
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产                839,570,271.68      839,570,271.68
    流动资产合计           33,465,365,995.64   33,465,365,995.64
非流动资产:
  发放贷款和垫款
  债权投资
  其他债权投资
  长期应收款
  长期股权投资               298,797,515.42        298,797,515.42
  其他权益工具投资           401,170,000.00        401,170,000.00
  其他非流动金融资产
  投资性房地产              4,546,312,106.94      4,546,312,106.94
  固定资产                    878,165,479.36        878,165,479.36
  在建工程
  生产性生物资产
  油气资产
  使用权资产
  无形资产                    17,781,633.40         17,781,633.40
  开发支出
  商誉                        260,449,437.50      260,449,437.50
  长期待摊费用                 12,890,592.67       12,890,592.67
  递延所得税资产               21,986,155.48       21,986,155.48
  其他非流动资产               37,908,384.82       37,908,384.82
    非流动资产合计          6,475,461,305.59    6,475,461,305.59
      资产总计             39,940,827,301.23   39,940,827,301.23
流动负债:
  短期借款                  2,690,464,609.63      2,690,464,609.63
  向中央银行借款
  拆入资金
  交易性金融负债
  衍生金融负债
  应付票据                  1,230,073,156.22      1,230,073,156.22
  应付账款                  1,006,189,993.42      1,006,189,993.42
  预收款项                  8,675,331,834.34         18,399,665.40   -8,656,932,168.94
  合同负债                                        7,980,971,285.99    7,980,971,285.99
  卖出回购金融资产款
  吸收存款及同业存放
  代理买卖证券款
  代理承销证券款

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  应付职工薪酬                     37,400,229.19         37,400,229.19
  应交税费                        586,927,518.44      1,262,888,401.39   675,960,882.95
  其他应付款                    1,470,899,970.51      1,470,899,970.51
  其中:应付利息                   66,333,521.54         66,333,521.54
        应付股利
  应付手续费及佣金
  应付分保账款
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债        4,654,826,368.55      4,654,826,368.55
  其他流动负债
    流动负债合计               20,352,113,680.30   20,352,113,680.30
非流动负债:
  保险合同准备金
  长期借款                      6,442,180,000.00      6,442,180,000.00
  应付债券                        996,323,049.78        996,323,049.78
  其中:优先股
        永续债
  租赁负债
  长期应付款
  长期应付职工薪酬
  预计负债                        23,310,633.29         23,310,633.29
  递延收益
  递延所得税负债                  81,242,369.30         81,242,369.30
  其他非流动负债
    非流动负债合计              7,543,056,052.37    7,543,056,052.37
      负债合计                 27,895,169,732.67   27,895,169,732.67
所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)            1,844,562,892.00      1,844,562,892.00
  其他权益工具
  其中:优先股
        永续债
  资本公积                      2,600,584,262.58      2,600,584,262.58
  减:库存股
  其他综合收益                   161,834,611.24        161,834,611.24
  专项储备
  盈余公积                       458,026,529.19        458,026,529.19
  一般风险准备
  未分配利润                    5,502,578,055.59      5,502,578,055.59
  归属于母公司所有者权益(或
                               10,567,586,350.60   10,567,586,350.60
股东权益)合计
  少数股东权益                  1,478,071,217.96      1,478,071,217.96
    所有者权益(或股东权益)
                               12,045,657,568.56   12,045,657,568.56
合计
      负债和所有者权益(或股
                               39,940,827,301.23   39,940,827,301.23
东权益)总计




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                                母公司资产负债表
                                                                        单位:元 币种:人民币
           项目            2019 年 12 月 31 日   2020 年 1 月 1 日             调整数
流动资产:
  货币资金                    3,210,554,001.82       3,210,554,001.82
  交易性金融资产
  衍生金融资产
  应收票据
  应收账款                            2,000.00              2,000.00
  应收款项融资
  预付款项                       1,759,200.16         1,759,200.16
  其他应收款                15,141,831,896.70    15,141,831,896.70
  其中:应收利息
        应收股利
  存货
  合同资产
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产
    流动资产合计            18,354,147,098.68    18,354,147,098.68
非流动资产:
  债权投资
  其他债权投资
  长期应收款
  长期股权投资              10,013,701,883.97    10,013,701,883.97
  其他权益工具投资             375,670,000.00       375,670,000.00
  其他非流动金融资产
  投资性房地产                 748,692,210.04         748,692,210.04
  固定资产                       5,183,692.28           5,183,692.28
  在建工程
  生产性生物资产
  油气资产
  使用权资产
  无形资产
  开发支出
  商誉
  长期待摊费用
  递延所得税资产                     12,098.52             12,098.52
  其他非流动资产
    非流动资产合计          11,143,259,884.81    11,143,259,884.81
      资产总计              29,497,406,983.49    29,497,406,983.49
流动负债:
  短期借款                    2,204,010,000.00       2,204,010,000.00
  交易性金融负债
  衍生金融负债
  应付票据
  应付账款                            3,684.95              3,684.95
  预收款项
  合同负债

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  应付职工薪酬
  应交税费                         13,178,014.95          13,178,014.95
  其他应付款                    7,125,571,221.44       7,125,571,221.44
  其中:应付利息                   65,585,753.33          65,585,753.33
        应付股利
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债        4,614,826,368.55       4,614,826,368.55
  其他流动负债
    流动负债合计               13,957,589,289.89   13,957,589,289.89
非流动负债:
  长期借款                      6,092,200,000.00       6,092,200,000.00
  应付债券                        996,323,049.78         996,323,049.78
  其中:优先股
        永续债
  租赁负债
  长期应付款
  长期应付职工薪酬
  预计负债
  递延收益
  递延所得税负债
  其他非流动负债
    非流动负债合计              7,088,523,049.78    7,088,523,049.78
      负债合计                 21,046,112,339.67   21,046,112,339.67
所有者权益(或股东权益):
  实收资本(或股本)            1,844,562,892.00       1,844,562,892.00
  其他权益工具
  其中:优先股
        永续债
  资本公积                      3,625,561,543.79       3,625,561,543.79
  减:库存股
  其他综合收益                    161,834,611.24        161,834,611.24
  专项储备
  盈余公积                        424,189,372.89         424,189,372.89
  未分配利润                    2,395,146,223.90       2,395,146,223.90
    所有者权益(或股东权益)
                                8,451,294,643.82       8,451,294,643.82
合计
      负债和所有者权益(或股
                               29,497,406,983.49   29,497,406,983.49
东权益)总计

(4) 2020 年起首次执行新收入准则、新租赁准则追溯调整前期比较数据的说明
√适用 □不适用
    财政部于 2017 年颁布了修订后的《企业会计准则第 14 号—收入》(财会[2017]22 号),
本公司于 2020 年 1 月 1 日起执行上述新收入准则。根据规定,首次执行本准则的企业,应当
根据首次执行本准则的累积影响数,调整首次执行本准则当年年初留存收益及财务报表其他相关
项目金额,对可比期间信息不予调整。

(5) 前期会计差错更正
    报告期内本公司无重大前期会计差错更正事项。


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其他
√适用 □不适用
38. 重大会计判断和估计
    公司在运用会计政策过程中,由于经营活动内在的不确定性,公司需要对无法准确计量的报
表项目的账面价值进行判断、估计和假设。这些判断、估计和假设是基于公司管理层过去的历史
经验,并在考虑其他相关因素的基础上做出的。这些判断、估计和假设会影响收入、费用、资产
和负债的报告金额以及资产负债表日或有负债的披露。然而,这些估计的不确定性所导致的实际
结果可能与公司管理层当前的估计存在差异,进而造成对未来受影响的资产或负债的账面金额进
行重大调整。
    公司对前述判断、估计和假设在持续经营的基础上进行定期复核,会计估计的变更仅影响变
更当期的,其影响数在变更当期予以确认;既影响变更当期又影响未来期间的,其影响数在变更
当期和未来期间予以确认。
    于资产负债表日,公司需对财务报表项目金额进行判断、估计和假设的重要领域如下:
(1) 收入确认
    如本附注三、32、“收入”所述,在收入确认方面涉及到如下重大的会计判断和估计:
    识别客户合同;估计因向客户转让商品而有权取得的对价的可收回性;识别合同中的履约义
务;估计合同中存在的可变对价以及在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大
转回的金额;合同中是否存在重大融资成分;估计合同中单项履约义务的单独售价;确定履约义
务是在某一时段内履行还是在某一时点履行;履约进度的确定等。
    企业主要依靠过去的经验和工作作出判断,这些重大判断和估计变更都可能对变更当期或以
后期间的营业收入、营业成本,以及期间损益产生影响,且可能构成重大影响。

(2) 租赁的归类
    公司根据《企业会计准则第 21 号—租赁》的规定,将租赁归类为经营租赁和融资租赁,在进
行归类时,管理层需要对是否已将与租出资产所有权有关的全部风险和报酬实质上转移给承租人,
或者公司是否已经实质上承担与租入资产所有权有关的全部风险和报酬,作出分析和判断。

(3) 金融工具减值
    公司采用预期信用损失模型对金融工具的减值进行评估,应用预期信用损失模型需要做出重
大判断和估计,需考虑所有合理且有依据的信息,包括前瞻性信息。在做出该等判断和估计时,
公司根据历史还款数据结合经济政策、宏观经济指标、行业风险等因素推断债务人信用风险的预
期变动。

(4) 存货跌价准备
    公司根据存货会计政策,按照成本与可变现净值孰低计量,对成本高于可变现净值及陈旧和
滞销的存货,计提存货跌价准备。存货减值至可变现净值是基于评估存货的可售性及其可变现净
值。鉴定存货减值要求管理层在取得确凿证据,并且考虑持有存货的目的、资产负债表日后事项
的影响等因素的基础上作出判断和估计。实际的结果与原先估计的差异将在估计被改变的期间影
响存货的账面价值及存货跌价准备的计提或转回。

(5) 金融工具公允价值
    对不存在活跃交易市场的金融工具,公司通过各种估值方法确定其公允价值。这些估值方法
包括贴现现金流模型分析等。估值时公司需对未来现金流量、信用风险、市场波动率和相关性等
方面进行估计,并选择适当的折现率。这些相关假设具有不确定性,其变化会对金融工具的公允
价值产生影响。




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(6) 长期资产减值准备
    公司于资产负债表日对除金融资产之外的非流动资产判断是否存在可能发生减值的迹象。对
使用寿命不确定的无形资产,除每年进行的减值测试外,当其存在减值迹象时,也进行减值测试。
其他除金融资产之外的非流动资产,当存在迹象表明其账面金额不可收回时,进行减值测试。
    当资产或资产组的账面价值高于可收回金额,即公允价值减去处置费用后的净额和预计未来
现金流量的现值中的较高者,表明发生了减值。
    公允价值减去处置费用后的净额,参考公平交易中类似资产的销售协议价格或可观察到的市
场价格,减去可直接归属于该资产处置的增量成本确定。
    在预计未来现金流量现值时,需要对该资产(或资产组)的产量、售价、相关经营成本以及
计算现值时使用的折现率等作出重大判断。公司在估计可收回金额时会采用所有能够获得的相关
资料,包括根据合理和可支持的假设所作出有关产量、售价和相关经营成本的预测。
    公司至少每年测试商誉是否发生减值。这要求对分配了商誉的资产组或者资产组组合的未来
现金流量的现值进行预计。对未来现金流量的现值进行预计时,公司需要预计未来资产组或者资
产组组合产生的现金流量,同时选择恰当的折现率确定未来现金流量的现值。

(7) 商誉减值准备
    在对商誉进行减值测试时,需计算包含商誉的相关资产组或者资产组组合的预计未来现金流
量现值,并需要对该资产组或资产组组合的未来现金流量进行预计,同时确定一个适当地反映当
前市场货币时间价值和资产特定风险的税前利率。

(8) 折旧和摊销
    公司对投资性房地产、固定资产和无形资产在考虑其残值后,在使用寿命内按直线法计提折
旧和摊销。公司定期复核使用寿命,以决定将计入每个报告期的折旧和摊销费用数额。使用寿命
是公司根据对同类资产的以往经验并结合预期的技术更新而确定的。如果以前的估计发生重大变
化,则会在未来期间对折旧和摊销费用进行调整。

(9) 递延所得税资产
    在很有可能有足够的应纳税利润来抵扣亏损的限度内,公司就所有未利用的税务亏损确认递
延所得税资产。这需要公司管理层运用大量的判断来估计未来应纳税利润发生的时间和金额,结
合纳税筹划策略,以决定应确认的递延所得税资产的金额。

(10) 所得税
    公司在正常的经营活动中,有部分交易其最终的税务处理和计算存在一定的不确定性。部分
项目是否能够在税前列支需要税收主管机关的审批。如果这些税务事项的最终认定结果同最初估
计的金额存在差异,则该差异将对其最终认定期间的当期所得税和递延所得税产生影响。

(11) 内部退养福利及补充退休福利
    公司内部退养福利和补充退休福利费用支出及负债的金额依据各种假设条件确定。这些假设
条件包括折现率、平均医疗费用增长率、内退人员及离退人员补贴增长率和其他因素。实际结果
和假设的差异将在发生时立即确认并计入当年费用。尽管管理层认为已采用了合理假设,但实际
经验值及假设条件的变化仍将影响公司内部退养福利和补充退休福利的费用及负债余额。

(12) 预计负债
    公司根据合约条款、现有知识及历史经验,对产品质量保证、预计合同亏损、延迟交货违约
金等估计并计提相应准备。在该等或有事项已经形成一项现时义务,且履行该等现时义务很可能
导致经济利益流出公司的情况下,公司对或有事项按履行相关现时义务所需支出的最佳估计数确
认为预计负债。预计负债的确认和计量在很大程度上依赖于管理层的判断。在进行判断过程中公
司需评估该等或有事项相关的风险、不确定性及货币时间价值等因素。


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    其中,公司会就出售、维修及改造所售商品向客户提供的售后质量维修承诺预计负债。预计
负债时已考虑公司近期的维修经验数据,但近期的维修经验可能无法反映将来的维修情况。这项
准备的任何增加或减少,均可能影响未来年度的损益。

(13) 公允价值计量
    公司的某些资产和负债在财务报表中按公允价值计量。在对某项资产或负债的公允价值作出
估计时,公司采用可获得的可观察市场数据。如果无法获得第一层次输入值,公司会聘用第三方
有资质的评估师来执行估价。公司与有资质的外部估价师紧密合作,以确定适当的估值技术和相
关模型的输入值。首席财务官定期向公司董事会呈报并说明导致相关资产和负债的公允价值发生
波动的原因。在确定各类资产和负债的公允价值的过程中所采用的估值技术和输入值的相关信息
在附注九中披露。

四、税项
1.   主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用 □不适用
           税种                      计税依据                        税率
增值税                     应税增值税收入                     13%、9%、6%、5%等
土地增值税                 房地产销售收入-扣除项目金额          按超率累进税率
企业所得税                 应纳税所得额                      25%、15%(注 1)、(注 2)

存在不同企业所得税税率纳税主体的,披露情况说明
√适用 □不适用
               纳税主体名称                               所得税税率(%)
上海上实龙创智能科技股份有限公司                                15
上海上实商业管理有限公司                                        15

2.   其他
√适用 □不适用
    注 1:公司之控股子公司上海上实龙创智能科技股份有限公司于 2015 年 10 月 30 日获得《高
新技术公司证书》(证书编号:GF201531001384),认定公司为高新技术公司,认证有效期 3 年。
2018 年,公司通过高新技术企业复认证,认定公司为高新技术企业,证书编号为 GR201831001601。
有效期自 2018 年 11 月 27 日至 2021 年 11 月 27 日。2020 年度企业所得税税率为 15%。
    注 2:2018 年度,公司之全资子公司上海上实商业管理有限公司,通过高新技术企业认证,
认定公司为高新技术企业,证书编号为 GR201831003610。有效期自 2018 年 11 月 27 日至 2021
年 11 月 27 日。2020 年度企业所得税税率为 15%。




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五、合并财务报表项目注释
1、 货币资金
√适用 □不适用
                                                                           单位:元 币种:人民币
                    项目                                期末余额                   期初余额
库存现金                                                      677,228.77                 433,841.52
银行存款                                                6,826,077,238.96           6,220,218,922.37
其他货币资金                                              285,628,354.99             249,735,691.68
                    合计                                7,112,382,822.72           6,470,388,455.57

其他说明:
                                                                       单位:元 币种:人民币
项目                         期末余额                                  期初余额
                  外币金额 折算率    人民币金额             外币金额 折算率    人民币金额
现金
人民币                                        677,228.77                                 433,841.52
小计                                          677,228.77                                 433,841.52
银行存款
人民币                                  6,825,857,688.59                           6,220,002,226.25
美元               31,012.13   7.0795         219,550.37    31,062.20    6.9762          216,696.12
小计                                    6,826,077,238.96                           6,220,218,922.37
其他货币资金
人民币                                    285,628,354.99                             249,735,691.68
小计                                      285,628,354.99                             249,735,691.68
     合计                               7,112,382,822.72                           6,470,388,455.57

期末受限的货币资金如下:
                                                              单位:元 币种:人民币
                                内容                                    期末余额
工程履约保证金、业主按揭保证金、冻结资金、保函保证金、票据保证金等     316,128,251.24
其中:非现金及现金等价物                                               311,651,395.47

2、 应收票据
                                                                           单位:元 币种:人民币
                   项目                             期末余额                     期初余额
应收票据                                                  9,274,840.45               21,204,987.45

(1) 应收票据分类列示
√适用 □不适用
                                                                           单位:元 币种:人民币
            项目                            期末余额                           期初余额
银行承兑票据                                        2,179,173.07                     11,591,383.83
商业承兑票据                                        7,601,646.52                     10,119,582.76
减值准备                                             -505,979.14                       -505,979.14
            合计                                    9,274,840.45                     21,204,987.45




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(2) 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
          项目                         期末终止确认金额                  期末未终止确认金额
银行承兑票据                                     12,020,400.51
商业承兑票据                                        699,000.00
          合计                                   12,719,400.51

(3) 期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据
□适用 √不适用

其他说明:
√适用 □不适用
(4) 坏账准备计提情况
                                                                            单位:元 币种:人民币
                                  第一阶段            第二阶段            第三阶段
                                                    整个存续期预      整个存续期预期
          坏账准备              未来 12 个月预                                             合计
                                                    期信用损失(未     信用损失(已发
                                  期信用损失
                                                    发生信用减值)       生信用减值)
2020 年 1 月 1 日余额                  505,979.14                -                   -   505,979.14
2020 年 1 月 1 日余额在本期                     -                -                   -            -
--转入第二阶段                                  -                -                   -            -
--转入第三阶段                                  -                -                   -            -
--转回第二阶段                                  -                -                   -            -
--转回第一阶段                                  -                -                   -            -
本期计提                                        -                -                   -            -
本期转回                                        -                -                   -            -
本期转销                                        -                -                   -            -
本期核销                                        -                -                   -            -
其他变动                                        -                -                   -            -
2020 年 6 月 30 日余额                 505,979.14                -                   -   505,979.14

(5) 坏账准备的情况
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
                                                        本期变动金额
        类别                期初余额                                              期末余额
                                           计提       收回或转回     转销或核销
应收票据坏账准备            505,979.14         -                 -              - 505,979.14
        合计                505,979.14         -                 -              - 505,979.14

3、 应收账款
(1) 按账龄披露
√适用 □不适用
                                                                           单位:元 币种:人民币
                     账龄                                            期末账面余额
1 年以内                                                                            985,547,422.88
1 年以内小计                                                                        985,547,422.88


                                               78 / 130
                                          2020 年半年度报告


1至2年                                                                                  60,548,185.43
2至3年                                                                                   8,498,381.09
3至4年                                                                                  12,789,857.42
4 年以上                                                                                27,419,469.94
                        合计                                                         1,094,803,316.76

其他说明:
√适用 □不适用
(2) 坏账准备计提情况
                                                                          单位:元 币种:人民币
                                    第一阶段             第二阶段      第三阶段
                                                     整个存续期预期 整个存续期预期
             坏账准备            未来 12 个月预                                           合计
                                                     信用损失(未发 信用损失(已发生
                                   期信用损失
                                                       生信用减值)     信用减值)
2020 年 1 月 1 日余额                            -       74,773,083.47   4,616,832.48 79,389,915.95
2020 年 1 月 1 日余额在本期                      -                   -              -             -
--转入第二阶段                                   -                   -              -             -
--转入第三阶段                                   -                   -              -             -
--转回第二阶段                                   -                   -              -             -
--转回第一阶段                                   -                   -              -             -
本期计提                                         -       15,063,319.86                15,063,319.86
本期转回                                         -                   -   1,703,200.21 1,703,200.21
本期转销                                         -                   -              -             -
本期核销                                         -                   -    -489,191.32 -489,191.32
其他变动
2020 年 6 月 30 日余额                                    89,836,403.33     3,402,823.59 93,239,226.92

(3) 坏账准备的情况
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
                                                     本期变动金额
   类别          期初余额                                                         其他    期末余额
                                   计提         收回或转回         转销或核销
                                                                                  变动
应收账款
               79,389,915.95   15,063,319.86    1,703,200.21        -489,191.32          93,239,226.92
坏账准备
  合计         79,389,915.95   15,063,319.86    1,703,200.21        -489,191.32          93,239,226.92


(4) 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
  单位名称     与本公司关系         账面余额               坏账准备          账龄    占总金额比例
第一名           非关联方          231,298,200.46          11,564,910.02   1 年以内          21.13%
第二名           非关联方          148,023,823.00           7,401,191.15   1 年以内          13.52%
第三名           非关联方           81,989,300.00           4,099,465.00   1 年以内           7.49%
第四名           非关联方           53,609,409.31           2,680,470.47   1 年以内           4.90%
第五名           非关联方           48,819,377.15           2,440,968.86   1 年以内           4.46%
    合计                           563,740,109.92          28,187,005.50                     51.50%



                                               79 / 130
                                            2020 年半年度报告


4、 应收款项融资
√适用 □不适用
                                                                               单位:元 币种:人民币
               项目                              期末余额                          期初余额
银行承兑汇票                                                          -                  2,430,302.62
               合计                                                   -                  2,430,302.62

5、 预付款项
(1) 预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
                                 期末余额                                     期初余额
     账龄
                          金额               比例(%)                  金额             比例(%)
1 年以内              1,445,114,021.05                99.77       1,139,050,241.32             98.51
1至2年                        5,260.93                 0.00           2,471,057.88              0.21
2至3年                    2,471,057.88                 0.17          13,963,930.10              1.21
3 年以上                    873,769.30                 0.06             810,000.00              0.07
    合计              1,448,464,109.16               100.00       1,156,295,229.30            100.00

(2) 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
     性质或预付对象              与本公司关系                   期末余额           占总金额比例
         第一名                    非关联方                       419,105,690.00             28.93%
         第二名                    非关联方                       321,055,550.00             22.17%
         第三名                    非关联方                       288,116,670.00             19.89%
         第四名                    非关联方                       203,793,955.17             14.07%
         第五名                    非关联方                       104,798,570.00              7.24%
           合计                                                 1,336,870,435.17             92.30%

6、 其他应收款
(1) 项目列示
√适用 □不适用
                                                                              单位:元 币种:人民币
               项目                              期末余额                           期初余额
应收利息
应收股利
其他应收款                                             499,221,970.20                  403,495,285.20
               合计                                    499,221,970.20                  403,495,285.20

(2) 其他应收款
①   按账龄披露
√适用□不适用
                                                                              单位:元 币种:人民币
                        账龄                                              期末账面余额
1 年以内                                                                               257,216,801.50
1 年以内小计                                                                           257,216,801.50


                                                 80 / 130
                                             2020 年半年度报告


1至2年                                                                                   82,617,496.36
2至3年                                                                                   15,321,908.01
3 年以上                                                                                306,114,186.67
                       合计                                                             661,270,392.54

②   按款项性质分类情况
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
          款项性质                             期末账面余额                    期初账面余额
应收关联方往来款                                     334,383,131.27                   246,794,309.60
其他往来款项                                         223,178,959.52                   216,181,940.70
押金、保证金、备用金                                   65,825,228.43                   52,117,331.61
物业维修基金                                           30,291,337.61                   25,075,729.47
其他                                                    7,591,735.71                   12,123,722.38
            合计                                     661,270,392.54                   552,293,033.76

③   坏账准备计提情况
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
                                 第一阶段           第二阶段            第三阶段
                                 未来 12 个     整个存续期预期      整个存续期预期
            坏账准备                                                                       合计
                                 月预期信       信用损失(未发       信用损失(已发
                                   用损失         生信用减值)         生信用减值)
2020 年 1 月 1 日余额                      -      53,963,824.67       94,833,923.89   148,797,748.56
2020 年 1 月 1 日余额在本期                -                    -                   -                -
--转入第二阶段                             -                    -                   -                -
--转入第三阶段                             -                    -                   -              -
--转回第二阶段                             -                    -                   -              -
--转回第一阶段                             -                    -                   -              -
本期计提                                   -         8,787,784.78          176,762.77    8,964,547.55
本期转回                                   -                    -                   -              -
本期转销                                   -                    -                   -              -
本期核销                                   -        -2,204,842.41       -2,081,283.82   -4,286,126.23
其他变动                                   -                    -
2020 年 6 月 30 日余额                     -      64,956,451.86        97,091,970.48    162,048,422.34

④   坏账准备的情况
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
                                                       本期变动金额
     类别         期初余额                         收回或                        其他     期末余额
                                      计提                     转销或核销
                                                     转回                        变动
其他应收款
                148,797,748.56    8,964,547.55               -   -4,286,126.23          162,048,422.34
坏账准备
    合计        148,797,748.56    8,964,547.55               -   -4,286,126.23          162,048,422.34


⑤   按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
√适用 □不适用

                                                  81 / 130
                                                       2020 年半年度报告


                                                                                                 单位:元 币种:人民币
                                                                                                占其他应收款
                                       与本公司     款项的                                                           坏账准备
             单位名称                                            期末余额           账龄        期末余额合计
                                         关系         性质                                                           期末余额
                                                                                                数的比例(%)
上海实业养老投资有限公司               联营公司     暂借款 190,000,000.00        3 年以上               28.73       49,759,819.02
上海实业养老发展有限公司               联营公司     暂借款 143,893,131.27        1 年以内               21.76                   -
哈尔滨上实城市发展有限公               已注销子
                                                    往来款     64,924,869.40     3 年以上                   9.82    64,924,869.40
司                                       公司
                                                    物业保                   1 年以内、
杭州市余杭区房地产管理处               非关联方                20,556,425.60                                3.11       581,406.60
                                                      修金                    1至2年
上海复兴城(集团)有限公司             非关联方     往来款     15,954,556.00 3 年以上                       2.41 15,954,556.00
          合计                                                435,328,982.27                               65.83 131,220,651.02


7、 存货
(1) 存货分类
√适用 □不适用
                                                                                                 单位:元 币种:人民币
                                          期末余额                                               期初余额
     项目                             存货跌价准备/合同                                      存货跌价准备/合同
                     账面余额                                账面价值         账面余额                                账面价值
                                      履约成本减值准备                                       履约成本减值准备
开发成本          19,034,553,104.32       130,526,711.10 18,904,026,393.22 18,220,308,540.66       130,526,711.10 18,089,781,829.56
开发产品           3,636,833,328.07       248,686,388.35 3,388,146,939.72 5,613,490,284.22         248,840,903.96 5,364,649,380.26
工程项目             183,347,027.80         23,799,937.25   159,547,090.55    137,300,213.74        23,799,937.25    113,500,276.49
发出商品               4,271,814.74          2,892,149.31      1,379,665.43     3,067,662.39         2,892,149.31        175,513.08
库存商品              53,792,575.42          9,325,823.07    44,466,752.35     46,336,526.30         9,325,823.07     37,010,703.23
低值易耗品                79,823.86                     -         79,823.86         8,350.25                    -          8,350.25
      合计        22,912,877,674.21       415,231,009.08 22,497,646,665.13 24,020,511,577.56       415,385,524.69 23,605,126,052.87


其他说明:
√适用 □不适用
(2) 开发成本
                                                                                                 单位:元 币种:人民币
                                                                         预计总
                                                开工时 预计竣
                项目名称                                                  投资             期末余额                期初余额
                                                  间   工时间
                                                                         (亿元)
上海﹒虹口北外滩项目                            2017 年      2021 年        82.20    5,025,941,561.79        4,844,578,444.13
苏州﹒苏地 2017-WG-10 号地块                    2018 年      2020 年        41.00    2,807,498,363.19        2,702,803,424.94
泉州﹒海上海                                    2015 年      2023 年        76.00    2,322,681,815.04        2,118,166,731.46
上海青浦﹒海上湾                                2009 年      2020 年        36.36    1,776,865,886.29        1,716,781,593.37
青岛﹒啤酒城                                    2012 年      2020 年        75.00    1,649,157,130.54        1,470,011,000.55
上海青浦朱家角镇 9 街坊 48/5 丘
                                                2011 年 2021 年             25.00       689,529,479.11         681,366,972.38
地块
湖州﹒雍景湾                                    2018 年      2020 年        14.21 803,829,541.14       848,408,388.39
上海泰府名邸 6 号楼                             2016 年      2020 年         7.20 492,170,184.51       461,912,033.65
上海海源别墅项目                                2012 年         -            7.23 206,666,210.82       201,846,472.88
大理洱海庄园                                    2006 年         -           12.85     80,822,386.48     80,822,386.48
湖州市湖东区 HD48 号地块                        2008 年         -            0.97      9,035,123.40      9,035,123.40
上海﹒宝山海上菁英二期                          2019 年      2022 年        23.93 1,734,320,394.67 1,687,678,170.61
上海﹒宝山海上菁英一期                          2019 年      2022 年        19.81 1,436,035,027.34 1,396,897,798.42
             合计                                                                 19,034,553,104.32 18,220,308,540.66




                                                              82 / 130
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(3) 开发产品
                                                                                单位:元 币种:人民币
          项目名称            竣工时间           期初余额        本期增加       本期减少         期末余额
杭州余杭白洋港城一期           2018 年           53,876,873.34             -     1,194,295.50    52,682,577.84
上海嘉定海上公元               2018 年          120,710,095.18             -    29,885,205.08    90,824,890.10
泉州海上海 C-8-2 地块项目  2017 年、2018 年   1,054,867,431.14    261,586.40    28,469,843.65 1,026,659,173.89
长沙丰盛时代大厦               2016 年          497,289,734.99             -    19,550,478.67 477,739,256.32
成都海上海                     2015 年          191,872,868.33             -     5,909,258.39 185,963,609.94
绍兴国际华城五期               2018 年          194,276,232.83             -                - 194,276,232.83
上海嘉定﹒海上荟               2016 年          106,867,984.16             -                - 106,867,984.16
上海胶州路、瑞金南路等房产        -              87,727,418.14             -                -    87,727,418.14
上海泰府名邸 1-5 号楼          2009 年           81,140,096.66             -                -    81,140,096.66
重庆海上海                     2018 年           44,319,953.79             -     3,943,589.86    40,376,363.93
青岛国际啤酒城二期             2016 年           22,494,010.84    169,969.78     5,549,229.23    17,114,751.39
上海青浦和墅                   2014 年           32,460,413.81             -                -    32,460,413.81
重庆水天花园                   2011 年           18,772,842.75             -        74,915.42    18,697,927.33
上海黄浦新苑二期               2008 年           14,737,070.58             -       305,404.53    14,431,666.05
天津莱茵小镇                   2012 年           14,681,497.30             -                -    14,681,497.30
上海青浦海上郡                 2016 年            9,362,491.82             -                -     9,362,491.82
杭州余杭白洋港城二期           2019 年        1,885,518,972.21             - 1,791,919,136.43    93,599,835.78
湖州天澜湾                     2019 年        1,182,514,296.35 77,874,085.00 168,161,240.57 1,092,227,140.78
合计                                          5,613,490,284.22 78,305,641.18 2,054,962,597.33 3,636,833,328.07


(4) 工程项目
    建造合同形成的工程项目情况
                                                                                单位:元 币种:人民币
                                 项目                                                 期末金额
累计已发生成本                                                                          1,992,012,334.70
累计已确认毛利                                                                            955,758,380.81
减:预计损失                                                                                           -
已办理结算的金额                                                                        2,764,423,687.71
建造合同形成的工程项目                                                                    183,347,027.80

(5) 存货跌价准备及合同履约成本减值准备
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
                                         本期增加金额              本期减少金额
       项目              期初余额                                                      期末余额
                                         计提    其他           转回或转销     其他
开发成本               130,526,711.10                                                 130,526,711.10
开发产品               248,840,903.96                             154,515.61          248,686,388.35
发出商品                 2,892,149.31                                                   2,892,149.31
库存商品                 9,325,823.07                                                   9,325,823.07
工程项目                23,799,937.25                                                  23,799,937.25
      合计             415,385,524.69                             154,515.61          415,231,009.08

(续上表)
                                                          本期转回存货            本期转回金额占该项
   项目           计提存货跌价准备的依据
                                                        跌价准备的原因            存货期末余额的比例
开发成本        存货成本高于其可变现净值                                    -                                -
开发产品        存货成本高于其可变现净值                                    -                                -
发出商品        存货成本高于其可变现净值                                    -                                -

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库存商品       存货成本高于其可变现净值                          -                           -
工程项目       存货成本高于其可变现净值                          -                           -

存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明
√适用 □不适用
    开发成本中:本期利息资本化金额 286,553,367.45 元。

8、 合同资产
(1) 合同资产情况
√适用 □不适用
                                                                  单位:元 币种:人民币
                            期末余额                                期初余额
    项目
             账面余额     减值准备    账面价值       账面余额     减值准备    账面价值
未结算项目 329,751,296.90         - 329,751,296.90 329,751,296.90         - 329,751,296.90
    合计   329,751,296.90         - 329,751,296.90 329,751,296.90         - 329,751,296.90

9、 其他流动资产
√适用 □不适用
                                                                     单位:元 币种:人民币
             项目                          期末余额                        期初余额
待抵扣增值税                                   292,433,588.69                  325,439,932.01
预缴增值税                                     180,944,020.72                  193,954,513.71
预缴土地增值税                                 128,022,912.79                  157,153,535.34
预缴企业所得税                                 293,771,422.42                  139,018,602.78
预缴城市维护建设税                               10,772,275.69                   12,900,871.81
预缴教育费附加                                    9,258,516.18                    9,462,908.92
预缴河道管理费                                      327,988.79                      375,722.86
预缴营业税                                          311,333.13                      313,363.05
预缴个人所得税                                      216,356.02                      216,169.48
其他                                                616,606.81                      734,651.72
             合计                              916,675,021.24                  839,570,271.68




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10、长期股权投资
√适用 □不适用
                                                                                                                             单位:元 币种:人民币
                                                                             本期增减变动
                               期初                                                              宣告发放现                     期末         减值准备
       被投资单位                           追加   减少   权益法下确认的     其他综合   其他权                计提减   其
                               余额                                                              金股利或利                     余额         期末余额
                                            投资   投资     投资损益         收益调整   益变动                值准备   他
                                                                                                     润
联营企业
上海实银资产管理有限公司     1,160,237.27                    -1,160,237.27                                                              -
上海实业养老投资有限公司                -                                                                                               -
上海帷迦科技有限公司                    -                                                                                               -
宁波帷迦投资管理有限公司       487,229.84                         -713.76                                                      486,516.08
宁波市鄞州帷幄投资合伙企
                            94,814,914.81                      197,220.12                                                    95,012,134.93
业(有限合伙)
青岛国信上实城市物业发展
                             7,390,090.43                    -1,060,811.63                                                    6,329,278.80
有限公司
上海实银股权投资基金管理
                                        -                                                                                                -
中心(有限合伙)(注)
Weplus Capital Company
                                        -                                                                                                -
Limited(注)
上海泽虹置业有限公司        94,968,071.65                     -340,340.57                                                    94,627,731.08
上海青悦房地产开发有限公
                            99,976,971.42                     -107,050.90                                                    99,869,920.52

小计                       298,797,515.42                    -2,471,934.01                                                  296,325,581.41
           合计            298,797,515.42                    -2,471,934.01                                                  296,325,581.41

其他说明
    注:截至 2020 年 6 月 30 日,上海实银股权投资基金管理中心(有限合伙)、Weplus Capital Company Limited 已经工商登记设立,但尚未出资到位。




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11、其他权益工具投资
(1) 其他权益工具投资情况
√适用 □不适用
                                                                                                                                       单位:元 币种:人民币
                            项目                                                        期末余额                                     期初余额
非交易性权益工具投资                                                                               386,170,000.00                               401,170,000.00
                            合计                                                                   386,170,000.00                               401,170,000.00

(2) 非交易性权益工具投资的情况
√适用 □不适用
                                                                                                                                    单位:元 币种:人民币
                                                         本期确认的   累计      累计       其他综合收益转入   指定为以公允价值计量且其变 其他综合收益转入
      项目         初始投资成本        累计公允价值
                                                         股利收入     利得      损失       留存收益的金额     动计入其他综合收益的原因    留存收益的原因
上海海外联合投资
                   150,000,000.00      -150,000,000.00                                                              不以出售为目的
股份有限公司
上海实业开发有限
                       63,835,388.76   311,834,611.24                                                               不以出售为目的
公司
上海誉德动力技术
                       10,500,000.00                 -                                                              不以出售为目的
集团股份有限公司




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12、投资性房地产
投资性房地产计量模式
(1) 采用成本计量模式的投资性房地产
                                                                     单位:元 币种:人民币
                项目                   房屋、建筑物            在建工程         合计
一、账面原值
  1.期初余额                           4,920,175,883.60       524,776,184.46   5,444,952,068.06
  2.本期增加金额                           5,379,259.45                    -       5,379,259.45
  (1)外购                                           -                    -                  -
  (2)存货\固定资产\在建工程转入          5,379,259.45                    -       5,379,259.45
  3.本期减少金额                                      -            32,430.00          32,430.00
  (1)处置                                           -                    -                  -
  (2)其他转出                                       -            32,430.00          32,430.00
    4.期末余额                         4,925,555,143.05       524,743,754.46   5,450,298,897.51
二、累计折旧和累计摊销
    1.期初余额                          894,682,180.54                     -    894,682,180.54
    2.本期增加金额                       71,035,805.92                     -     71,035,805.92
  (1)计提或摊销                        71,035,805.92                     -     71,035,805.92
    3.本期减少金额
  (1)处置
    4.期末余额                          965,717,986.46                     -    965,717,986.46
三、减值准备
    1.期初余额                             3,957,780.58                    -         3,957,780.58
    2.本期增加金额
  (1)计提
    3、本期减少金额
    (1)处置
    4.期末余额                             3,957,780.58                    -         3,957,780.58
四、账面价值
  1.期末账面价值                       3,955,879,376.01       524,743,754.46   4,480,623,130.47
  2.期初账面价值                       4,021,535,922.48       524,776,184.46   4,546,312,106.94

其他说明
√适用 □不适用
(2) 期末抵押、担保的投资性房地产情形如下
                                                                    单位:万元 币种:人民币
                            被抵押投资性房地产期末账
 被抵押的投资性房地产项目                                                 抵押目的
                                    面价值
                                                            长期借款 23,000 万元及一年内到
金钟广场                                             21,650
                                                                期非流动负债 4,000 万元
                                                            长期借款 46,000 万元及一年内到
上海杨浦区“海上海”项目                             36,515
                                                                期非流动负债 1,500 万元




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 13、固定资产
 (1) 项目列示
 √适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
                项目                           期末余额                        期初余额
 固定资产                                          829,687,654.97                  878,165,479.36
 固定资产清理                                                   -                               -
                合计                               829,687,654.97                  878,165,479.36

 (2) 固定资产
 ① 固定资产情况
 √适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
                                           电器及运输
         项目             房屋及建筑物                       生产设备     其他设备        合计
                                             设备
一、账面原值:
    1.期初余额            864,025,538.05 62,741,293.22 6,039,396.93 43,291,684.34 976,097,912.54
    2.本期增加金额                     - 1,376,893.68     31,730.78 1,321,287.59    2,729,912.05
      (1)购置                        - 1,376,893.68     31,730.78 1,321,287.59    2,729,912.05
      (2)在建工程转入
     3.本期减少金额        29,775,729.14 1,293,106.73 286,251.51       118,841.31 31,473,928.69
      (1)处置或报废                  - 1,293,106.73 286,251.51       118,841.31   1,698,199.55
      (2)其他减少        29,775,729.14             -            -             - 29,775,729.14
    4.期末余额            834,249,808.91 62,825,080.17 5,784,876.20 44,494,130.62 947,353,895.90
二、累计折旧
    1.期初余额             35,988,975.17 44,097,408.44 5,419,907.73 12,426,141.84 97,932,433.18
    2.本期增加金额         13,014,866.54 1,924,351.69 140,548.76 6,211,577.58 21,291,344.57
      (1)计提            13,014,866.54 1,924,351.69 140,548.76 6,211,577.58 21,291,344.57
    3.本期减少金额                     - 1,226,351.59 271,289.63        59,895.60   1,557,536.82
      (1)处置或报废                  - 1,226,351.59 271,289.63        59,895.60   1,557,536.82
    4.期末余额             49,003,841.71 44,795,408.54 5,289,166.86 18,577,823.82 117,666,240.93
三、减值准备
    1.期初余额
    2.本期增加金额
      (1)计提
    3.本期减少金额
      (1)处置或报废
    4.期末余额
四、账面价值
    1.期末账面价值        785,245,967.20 18,029,671.63       495,709.34 25,916,306.80 829,687,654.97
    2.期初账面价值        828,036,562.88 18,643,884.78       619,489.20 30,865,542.50 878,165,479.36

 其他说明:
 √适用 □不适用
     期末余额中无用于抵押或担保的固定资产。
     期末余额中无闲置的固定资产。
     期末余额中无融资租赁、经营租赁及持有待售的固定资产。



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 14、无形资产
 (1) 无形资产情况
 √适用 □不适用
                                                                                   单位:元 币种:人民币
         项目         车位使用权    专利使用权     软件著作权     商标      软件        特许经营权      合计
一、账面原值
     1.期初余额       2,160,000.00 41,305,800.00 20,795,000.00 8,000.00 5,721,784.16 13,972,435.94 83,963,020.10
     2.本期增加金额              -             -                      - 120,750.82               -    120,750.82
        (1)购置                  -             -                      - 120,750.82               -    120,750.82
     3.本期减少金额
        (1)处置
    4.期末余额        2,160,000.00 41,305,800.00 20,795,000.00 8,000.00 5,842,534.98 13,972,435.94 84,083,770.92
二、累计摊销
     1.期初余额       1,200,000.00 33,044,640.00 16,636,000.00 6,400.00 1,912,922.37 13,381,424.33 66,181,386.70
     2.本期增加金额      36,000.00 4,130,580.00 2,079,500.00 800.00 549,786.09          390,152.21 7,186,818.30
        (1)计提        36,000.00 4,130,580.00 2,079,500.00 800.00 549,786.09          390,152.21 7,186,818.30
     3.本期减少金额
          (1)处置
     4.期末余额       1,236,000.00 37,175,220.00 18,715,500.00 7,200.00 2,462,708.46 13,771,576.54 73,368,205.00
三、减值准备
     1.期初余额
     2.本期增加金额
        (1)计提
     3.本期减少金额
        (1)处置
     4.期末余额
四、账面价值
     1.期末账面价值    924,000.00   4,130,580.00   2,079,500.00 800.00 3,379,826.52      200,859.40 10,715,565.92
     2.期初账面价值    960,000.00   8,261,160.00   4,159,000.00 1,600.00 3,808,861.79    591,011.61 17,781,633.40


 15、商誉
 (1) 商誉账面原值
 √适用 □不适用
                                                                               单位:元 币种:人民币
                                                                                 本期
                                                                     本期增加
 被投资单位名称或形成商誉的事项                期初余额                          减少     期末余额
                                                                 企业合并形成的 处置
 上海上实(集团)有限公司收购上
                                             40,456,329.28                                      40,456,329.28
 海上投控股有限公司时形成的商誉
 收购上海上实龙创智能科技股份有
                                            219,993,108.22                                     219,993,108.22
 限公司形成的商誉
             合计                           260,449,437.50                                     260,449,437.50

 (2) 商誉减值准备
 □适用 √不适用

 (3) 商誉所在资产组或资产组组合的相关信息
 √适用 □不适用
 ① 上海上实(集团)有限公司收购上海上投控股有限公司时形成的商誉
     该商誉系 2015 年度本公司通过同一控制下企业合并方式从上海上实(集团)有限公司收购上海
 上投控股有限公司时,该公司在上海上实(集团)有限公司合并财务报表中的账面价值所包含的商

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誉,即上海上实(集团)有限公司通过非同一控制下企业合并于 2014 年 7 月起控制上海上投控股有
限公司时的收购溢价。该商誉所在资产组为上海上投控股有限公司中从事物业管理业务的相关经
营性长期资产,即上海上投控股有限公司全资子公司上海新世纪房产服务有限公司的经营性长期
资产所构成的资产组,与该商誉初始确认时认定的资产组相一致。

② 收购上海上实龙创智能科技股份有限公司形成的商誉
    该商誉系本公司收购上海上实龙创智能科技股份有限公司部分股权所形成。该商誉所在资产
组为上海上实龙创智能科技股份有限公司中从事建筑节能智能化业务所对应的相关经营性长期资
产,包括与上述业务相关的固定资产、无形资产等长期资产。该资产组具备独立产生现金流的能
力,与该商誉初始确认时认定的资产组相一致。

(4) 说明商誉减值测试过程、关键参数(例如预计未来现金流量现值时的预测期增长率、稳定期
    增长率、利润率、折现率、预测期等,如适用)及商誉减值损失的确认方法
√适用 □不适用
① 上海上实(集团)有限公司收购上海上投控股有限公司时形成的商誉
    该资产组的可收回金额按其预计未来现金流量的现值予以确认。其预计未来现金流量以管理
层批准的五年期财务预算数据为基础,五年之后的永续现金流量按第五年水平予以确定。未来现
金流量折现率采用反映该资产组特定风险的税前折现率 15.37%。

② 收购上海上实龙创智能科技股份有限公司形成的商誉
    该资产组的可收回金额按其预计未来现金流量的现值予以确认。其预计未来现金流量以管理
层批准的五年期财务预算数据为基础,五年之后的永续现金流量按第五年水平予以确定。未来现
金流量折现率采用反映该资产组特定风险的税前折现率 12.10%。

(5) 商誉减值测试的影响
√适用 □不适用
① 上海上实(集团)有限公司收购上海上投控股有限公司时形成的商誉
    经减值测试,截至 2020 年 6 月 30 日,该商誉所在资产组的可收回金额大于其账面价值,故
该商誉不存在减值。

② 收购上海上实龙创智能科技股份有限公司形成的商誉
    经减值测试,截至 2020 年 6 月 30 日,该商誉所在资产组的可收回金额大于其账面价值,故
该商誉不存在减值。

16、长期待摊费用
√适用 □不适用
                                                                     单位:元 币种:人民币
    项目       期初余额       本期增加金额    本期摊销金额     其他减少金额     期末余额
装修费        12,890,592.67               -     1,659,431.58               -  11,231,161.09
    合计      12,890,592.67               -     1,659,431.58               -  11,231,161.09




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17、递延所得税资产
(1) 未经抵销的递延所得税资产
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
                                  期末余额                             期初余额
           项目         可抵扣暂时性    递延所得税           可抵扣暂时性    递延所得税
                            差异             资产                差异             资产
坏账准备                                  12,902,217.54                        12,838,929.56
存货跌价准备                               5,208,968.02                         5,236,086.82
预提成本费用                               3,496,594.99                         3,496,594.99
其他暂时性差异                               414,544.11                           414,544.11
         合计                             22,022,324.66                        21,986,155.48

(2) 未确认递延所得税资产明细
√适用 □不适用
                                                                    单位:元 币种:人民币
             项目                     期末余额                          期初余额
可抵扣亏损                                  779,576,973.86                    827,079,988.53
可抵扣暂时性差异                            131,596,017.67                     83,326,514.12
           合计                             911,172,991.53                    910,406,502.65

(3) 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
          年份           期末金额                  期初金额                 备注
2020 年                     17,455,622.22             17,455,622.22
2021 年                    102,790,378.02            123,187,141.57
2022 年                    102,714,781.01            102,714,781.01
2023 年                    293,457,890.11            320,564,141.23
2024 年                    263,158,302.50            263,158,302.50
          合计             779,576,973.86            827,079,988.53           /

其他说明:
√适用 □不适用
(4) 引起暂时性差异的资产项目对应的暂时性差异金额
                                                                    单位:元 币种:人民币
                            项目                                      期末暂时性差异金额
坏账准备                                                                        84,660,999.18
存货跌价准备                                                                    34,255,314.85
预提成本费用                                                                    23,310,633.29
其他暂时性差异                                                                   1,658,176.45
                            合计                                              143,885,123.77




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18、其他非流动资产
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
                                 期末余额                                 期初余额
     项目
                    账面余额   减值准备      账面价值        账面余额   减值准备    账面价值
待抵扣增值税                                42,770,573.68                          37,908,384.82
    合计                                    42,770,573.68                          37,908,384.82

19、短期借款
(1) 短期借款分类
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
             项目                           期末余额                        期初余额
信用借款                                        3,226,578,973.28                2,690,464,609.63
             合计                               3,226,578,973.28                2,690,464,609.63

(2) 期末公司无已到期未偿还的短期借款情况。


20、应付票据
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
        种类                            期末余额                          期初余额
银行承兑汇票                                    939,123,181.86                    879,783,423.22
商业承兑汇票                                    360,572,813.00                    350,289,733.00
        合计                                  1,299,695,994.86                  1,230,073,156.22

21、应付账款
(1) 应付账款列示
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
             项目                         期末余额                          期初余额
应付工程款                                    868,514,967.28                      917,951,289.38
应付购货款                                      37,721,517.50                       88,238,704.04
             合计                             906,236,484.78                    1,006,189,993.42

(2) 账龄超过 1 年的重要应付账款
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
       项目                    期末余额                        未偿还或结转的原因
1-2 年(含 2 年)                  181,161,470.57      预估工程款或工程尾款、购货款,尚未清算
2-3 年(含 3 年)                  110,683,411.41      预估工程款或工程尾款、购货款,尚未清算
3 年以上                           27,534,416.14     预估工程款或工程尾款、购货款,尚未清算
       合计                      319,379,298.12




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22、预收款项
(1) 预收账款项列示
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
             项目                      期末余额                        期初余额
预收租金款                                   18,962,439.13                   18,399,665.40
             合计                            18,962,439.13                   18,399,665.40

23、合同负债
(1) 合同负债情况
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
             项目                      期末余额                        期初余额
预收房款                                   6,491,410,301.76                7,763,849,456.44
预收物业管理费                               195,439,800.53                  190,357,945.31
预收工程款                                   161,107,314.12                   26,763,884.24
其他                                           1,307,394.37                               -
           合计                            6,849,264,810.78                7,980,971,285.99

24、应付职工薪酬
(1) 应付职工薪酬列示
√适用 □不适用
                                                                    单位:元 币种:人民币
            项目                期初余额        本期增加         本期减少       期末余额
一、短期薪酬                  34,561,818.54   441,067,365.32   441,674,218.21 33,954,965.65
二、离职后福利-设定提存计划    2,838,410.65    35,320,953.78    32,140,304.21  6,019,060.22
三、辞退福利                              -       527,259.83       172,425.83    354,834.00
四、一年内到期的其他福利
            合计              37,400,229.19   476,915,578.93   473,986,948.25   40,328,859.87

(2) 短期薪酬列示
√适用 □不适用
                                                                     单位:元    币种:人民币
            项目                期初余额        本期增加         本期减少         期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴    24,720,781.44   387,045,473.16   396,012,433.41   15,753,821.19
二、职工福利费                            -    11,759,129.54    11,759,129.54               -
三、社会保险费                 1,342,831.73    16,411,213.71    13,403,332.27    4,350,713.17
其中:医疗保险费               1,125,663.48    13,293,333.77    11,511,102.40    2,907,894.85
      工伤保险费                  35,100.24       278,922.73       233,184.11       80,838.86
      生育保险费                 137,064.68     1,219,649.76     1,026,668.68      330,045.76
      其他                        45,003.33     1,619,307.45       632,377.08    1,031,933.70
四、住房公积金                   937,745.40    18,342,183.36    18,051,689.00    1,228,239.76
五、工会经费和职工教育经费     7,560,459.97     7,509,365.55     2,447,633.99   12,622,191.53
            合计              34,561,818.54   441,067,365.32   441,674,218.21   33,954,965.65




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(3) 设定提存计划列示
√适用 □不适用
                                                                          单位:元 币种:人民币
         项目                 期初余额            本期增加            本期减少       期末余额
1、基本养老保险               2,620,207.87       30,103,180.03       26,958,222.85   5,765,165.05
2、失业保险费                    98,176.56          772,643.80          669,632.84     201,187.52
3、企业年金缴费                 120,026.22        4,445,129.95        4,512,448.52      52,707.65
         合计                 2,838,410.65       35,320,953.78       32,140,304.21   6,019,060.22

25、应交税费
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
             项目                            期末余额                        期初余额
增值税                                             608,652,379.28                  723,657,317.68
土地增值税                                         372,589,302.61                  445,886,775.81
企业所得税                                          19,933,669.06                   80,514,934.79
房产税                                               3,140,708.11                    4,892,550.51
教育费附加                                           1,565,270.61                    1,741,906.98
个人所得税                                           1,059,692.66                    1,307,894.92
城市维护建设税                                         858,999.10                    1,684,382.37
河道管理费                                              27,608.93                       27,462.87
土地使用税                                                 602.36                    2,871,075.03
其他                                                   225,129.93                      304,100.43
            合计                                 1,008,053,362.65                1,262,888,401.39

26、其他应付款
(1) 项目列示
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
               项目                            期末余额                        期初余额
应付利息                                             14,125,441.35                   66,333,521.54
应付股利                                           184,456,289.20                                -
其他应付款                                       1,262,684,770.14                1,404,566,448.97
               合计                              1,461,266,500.69                1,470,899,970.51

(2) 应付利息
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
                       项目                                   期末余额            期初余额
应付公司债券利息                                                12,197,422.22       65,585,753.33
应付银行借款利息                                                 1,928,019.13          747,768.21
                       合计                                     14,125,441.35       66,333,521.54




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(3) 应付股利
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
                           项目                                期末余额         期初余额
普通股股利                                                    184,456,289.20              -
                           合计                               184,456,289.20              -

(4) 其他应付款
① 按款项性质列示其他应付款
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
          项目                           期末余额                            期初余额
其他应付、暂收款项                           1,262,684,770.14                    1,404,566,448.97
          合计                               1,262,684,770.14                    1,404,566,448.97

② 账龄超过 1 年的重要其他应付款
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
             项目                        期末余额                        未偿还或结转的原因
江建钦                                         14,100,000.00                   暂借款
庄伟峰                                         14,100,000.00                   暂借款
             合计                              28,200,000.00

27、1 年内到期的非流动负债
√适用 □不适用
(1) 一年内到期的非流动负债类别
                                                                         单位:元 币种:人民币
            项目                         期末余额                            期初余额
1 年内到期的长期借款                         3,395,200,000.00                    3,853,200,000.00
1 年内到期的应付债券                           109,870,499.31                      801,626,368.55
            合计                             3,505,070,499.31                    4,654,826,368.55

其他说明:
(2) 一年内到期的长期借款
① 一年内到期的长期借款
                                                                         单位:元 币种:人民币
                    项目                           期末余额                    期初余额
信用借款                                             3,069,200,000.00            2,940,200,000.00
抵押借款                                                55,000,000.00               55,000,000.00
质押借款                                               271,000,000.00              858,000,000.00
                    合计                             3,395,200,000.00            3,853,200,000.00

    期末余额中无逾期一年内到期的长期借款展期的情况。

② 一年内到期的长期借款分类说明
   1) 抵押借款
                                                                        单位:万元 币种:人民币
         被抵押的资产             被抵押资产期末账面价值                      抵押目的

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                                                                   长期借款 23,000 万元及一年内
金钟广场                                                  21,650
                                                                     到期非流动负债 4,000 万元
                                                                   长期借款 46,000 万元及一年内
上海杨浦区“海上海”项目                                  36,515
                                                                     到期非流动负债 1,500 万元

    2) 质押借款
                                                                      单位:万元 币种:人民币
         被质押的资产               被质押资产期末账面价值                    质押目的
上实发展(青岛)投资开发有限公                                            一年内到期非流动负债
                                                             56,604
司 23.52%股权                                                               27,100 万元

28、长期借款
(1) 长期借款分类
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
             项目                         期末余额                          期初余额
信用借款                                      5,258,600,000.00                  5,624,700,000.00
抵押借款                                      1,505,576,048.16                    817,480,000.00
             合计                             6,764,176,048.16                  6,442,180,000.00

(2) 长期借款分类的说明:
① 抵押借款
                                                                      单位:万元 币种:人民币
        被抵押的资产              被抵押资产期末账面价值                    抵押目的
“上实泉州海上海 C-8-1 地块”项
                                                      130,668          长期借款 18,197 万元
目国有土地使用权及在建工程
                                                                   长期借款 46,000 万元及一年内
上海杨浦区“海上海”项目                               36,515
                                                                     到期非流动负债 1,500 万元
                                                                   长期借款 23,000 万元及一年内
金钟广场                                               21,650
                                                                     到期非流动负债 4,000 万元
上海虹口北外滩项目土地及在                            502,594
                                                                       长期借款 63,361 万元
建工程

29、应付债券
(1) 应付债券
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
             项目                         期末余额                          期初余额
公司债券                                      1,683,479,339.65                   996,323,049.78
             合计                             1,683,479,339.65                   996,323,049.78




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(2) 应付债券的增减变动(不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具)
√适用 □不适用
                                                                                                                                                  单位:元 币种:人民币
                                                 债                                                                                          本
           债券                        发行      券       发行            期初           本期       发行费用 按面值计提利                    期   其他转出          期末
                              面值                                                                                            溢折价摊销
           名称                        日期      期       金额            余额           发行                        息                      偿                     余额
                                                 限                                                                                          还
上海实业发展股份有限公司            2016 年 3 月 5
                             100.00                 1,000,000,000.00 109,779,696.60              -            - 1,737,022.22     90,802.71    - 109,870,499.31                -
2014 年公司债(第二期) (注)           11 日     年
上海实业发展股份有限公司            2019 年 4 月 5
                             100.00                   890,000,000.00 886,543,353.18              - 4,450,000.00 18,622,755.56 705,730.10      -              -   887,249,083.28
2019 年公司债(第一期)                  24 日     年
上海实业发展股份有限公司            2020 年 4 月 5
                             100.00                   800,000,000.00              - 800,000,000.00 4,000,000.00 3,896,888.89 230,256.37       -              -   796,230,256.37
2020 年公司债(第一期)                  28 日     年
           合计                                     2,690,000,000.00 996,323,049.78 800,000,000.00 8,450,000.00 24,256,666.67 1,026,789.18    - 109,870,499.31 1,683,479,339.65


其他说明:
√适用 □不适用
     注:上海实业发展股份有限公司 2014 年公司债(第二期)将于 2021 年 3 月 11 日到期,本期将其由应付债券转入一年内到期的非流动负债。




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30、预计负债
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
        项目                  期末余额                 期初余额                 形成原因
                                                                          预提工程项目结束后
项目维护费用                      21,636,945.32             23,310,633.29
                                                                              各项维护费用
        合计                      21,636,945.32             23,310,633.29           /

31、递延所得税负债
√适用 □不适用
                                                                    单位:元 币种:人民币
                                                     期末余额                期初余额
                                              应纳税                  应纳税
                   项目                                  递延所得税              递延所得税
                                              暂时性                  暂时性
                                                             负债                    负债
                                                差异                    差异
上海上实(集团)有限公司收购上海上投控
                                                           37,338,163.99             37,338,163.99
股有限公司时形成的递延所得税负债(注)
非同一控制下企业合并泉州市上实投资发展
有限公司时原持有股权公允价值增值所形成                     43,904,205.31             43,904,205.31
的递延所得税负债
                  合计                                     81,242,369.30             81,242,369.30

    注:系 2015 年度本公司通过同一控制下企业合并方式从上海上实(集团)有限公司收购上海
上投控股有限公司时,该公司在上海上实(集团)有限公司合并财务报表中的账面价值所包含的
递延所得税负债,即上海上实(集团)有限公司通过非同一控制下企业合并于 2014 年 7 月起控制
上海上投控股有限公司时所形成。

32、股本
√适用 □不适用
                                                                           单位:元 币种:人民币
                                          本次变动增减(+、一)
                  期初余额        发行            公积金                            期末余额
                                          送股             其他        小计
                                  新股              转股
股份总数       1,844,562,892.00       -                                      -    1,844,562,892.00

33、其他权益工具
(1) 期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
√适用 □不适用
    2019 年 12 月 25 日,公司第七届董事会第二十九次(临时)会议,审议通过《公司关于申请
可续期债权融资的议案》,同意公司与工银理财有限责任公司、中国工商银行股份有限公司上海
市分行签署《可续期债权投资协议》。协议金额为人民币 10 亿元,初始投资期为 1.5 年,融资人
有选择递延兑付当期应兑付本金或利息的权利。2020 年 1 月 2 日,公司已收到可续期债权投资金
额人民币 10 亿元。




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(2) 期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
                    期初           本期增加           本期减少            期末
发行在外的金
                      账面价                              账面价
  融工具        数量          数量     账面价值     数量          数量      账面价值
                         值                                 值
永续债                             1,000,000,000.00                     1,000,000,000.00
    合计                           1,000,000,000.00                     1,000,000,000.00
    注:上述可续期债权投资的初始投资期为 1.5 年,融资人有选择递延兑付当期应兑付本金或
利息的权利,且不受任何递延支付次数的限制。根据《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》
等规定,公司将本次可续期债权融资作为权益工具计入公司所有者权益。

34、资本公积
√适用 □不适用
                                                               单位:元 币种:人民币
          项目                   期初余额       本期增加 本期减少        期末余额
资本溢价(股本溢价)           2,707,446,084.06         -         -    2,707,446,084.06
其他资本公积                    -106,861,821.48         -         -     -106,861,821.48
          合计                 2,600,584,262.58         -         -    2,600,584,262.58




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35、其他综合收益
√适用 □不适用
                                                                                                                           单位:元 币种:人民币
                                                                                       本期发生金额
                                       期初         本期所得   减:前期计入      减:前期计入其他综                       税后归属       期末
             项目                                                                                   减:所得   税后归属
                                       余额         税前发生   其他综合收益      合收益当期转入留                         于少数股       余额
                                                                                                    税费用     于母公司
                                                      额       当期转入损益            存收益                               东
一、不能重分类进损益的其他综合收
                                   161,834,611.24                                                                                    161,834,611.24

其中:重新计量设定受益计划变动额
   权益法下不能转损益的其他综合
收益
   其他权益工具投资公允价值变动    161,834,611.24                          -                                                         161,834,611.24
   企业自身信用风险公允价值变动
二、将重分类进损益的其他综合收益
其中:权益法下可转损益的其他综合
收益
   其他债权投资公允价值变动
   金融资产重分类计入其他综合收
益的金额
   其他债权投资信用减值准备
   现金流量套期储备
   外币财务报表折算差额
其他综合收益合计                   161,834,611.24                                                                                    161,834,611.24




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36、盈余公积
√适用 □不适用
                                                                         单位:元   币种:人民币
      项目             期初余额           本期增加               本期减少           期末余额
法定盈余公积           457,884,975.33                    -                   -      457,884,975.33
任意盈余公积               141,553.86                    -                   -          141,553.86
      合计             458,026,529.19                    -                   -      458,026,529.19

37、未分配利润
√适用 □不适用
                                                                          单位:元 币种:人民币
                  项目                          本期                  上年度      提取或分配比例
调整前上期末未分配利润                    5,502,578,055.59       4,790,014,510.80               -
调整期初未分配利润合计数(调增+,调减-)                -                      -               -
调整后期初未分配利润                      5,502,578,055.59       4,790,014,510.80               -
加:本期归属于母公司所有者的净利润          429,275,382.86         782,083,328.43               -
                                                                                    按当年税后
减:提取法定盈余公积                                         -      13,027,647.24
                                                                                  利润 10%提取
    提取任意盈余公积
    提取一般风险准备
    应付普通股股利                             184,456,289.20      55,336,886.76
    转作股本的普通股股利
    应付其他权益工具利息                        26,125,000.00
    其他                                           303,158.81     1,155,249.64
期末未分配利润                               5,720,968,990.44 5,502,578,055.59

38、营业收入和营业成本
(1) 营业收入和营业成本情况
√适用 □不适用
                                                                         单位:元 币种:人民币
                              本期发生额                                上期发生额
     项目
                       收入               成本                   收入                成本
主营业务          4,489,751,923.48    3,021,859,338.92       4,326,262,568.46    3,234,105,082.02
其他业务              3,004,606.19        3,181,752.03          23,526,704.58       10,757,078.74
    合计          4,492,756,529.67    3,025,041,090.95       4,349,789,273.04    3,244,862,160.76

(2) 合同产生的收入的情况
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
                     合同分类                                             合计
合同产生的收入                                                                  4,330,658,522.33
租金收入                                                                          162,098,007.34
                       合计                                                     4,492,756,529.67




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    合同产生的收入说明:
                                                                    单位: 元 币种: 人民币
                       项目                                         上期发生额
合同产生的收入                                                                4,136,613,493.65
租金收入                                                                        213,175,779.39
                       合计                                                   4,349,789,273.04

其他说明:
(3) 主营业务(分行业)
                                                                     单位: 元 币种: 人民币
                             本期发生额                                上期发生额
  行业名称
                    营业收入           营业成本               营业收入           营业成本
房地产行业        3,823,724,803.57   2,436,610,678.00       3,820,515,918.24   2,791,846,182.23
建筑施工业          666,027,119.91     585,248,660.92         505,746,650.22     442,258,899.79
    合计          4,489,751,923.48   3,021,859,338.92       4,326,262,568.46   3,234,105,082.02

(4) 主营业务(分产品)
                                                                     单位: 元 币种: 人民币
                             本期发生额                                上期发生额
  产品名称
                    营业收入           营业成本               营业收入           营业成本
房地产销售        3,250,227,635.39   1,988,139,869.87       3,200,956,160.92   2,359,238,942.02
工程项目收入        666,027,119.91     585,248,660.92         505,746,650.22     442,258,899.79
物业管理服务        404,723,830.73     363,766,185.29         406,383,977.93     359,287,700.66
房地产租赁          162,098,007.34      83,420,141.42         213,175,779.39      73,319,539.55
酒店经营收入          6,675,330.11       1,284,481.42                      -                  -
    合计          4,489,751,923.48   3,021,859,338.92       4,326,262,568.46   3,234,105,082.02

(5) 履约义务的说明
□适用 √不适用

(6) 分摊至剩余履约义务的说明
□适用 √不适用

39、税金及附加
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
      项目         本期发生额       上期发生额                       计缴标准
土地增值税        443,346,733.18    34,132,632.67               按超率累进税率
房产税             19,231,888.37    24,413,401.92   从价计征税率为 1.2%;从租计征税率为 12%
城市维护建设税     13,049,665.01    14,651,231.27             按公司所在地政策缴纳
教育费附加           9,526,274.58   10,171,471.69             按公司所在地政策缴纳
土地使用税           2,435,667.24    2,819,962.73             按公司所在地政策缴纳
印花税               3,269,848.30    2,583,466.03                  按税法缴纳
河道管理费                      -       56,333.68             按公司所在地政策缴纳
其他                 1,003,931.55      763,295.16             按公司所在地政策缴纳
      合计        491,864,008.23    89,591,795.15



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40、销售费用
√适用 □不适用
                                                          单位:元 币种:人民币
                  项目              本期发生额                  上期发生额
代理佣金类费用                            16,002,000.32             16,469,218.12
广告宣传类费用                            14,861,510.04             33,405,778.07
人员薪酬类费用                            10,596,021.88              5,907,322.12
空置房管理费                               6,446,644.19              6,154,046.86
日常业务类费用                             2,683,301.17              2,313,244.28
折旧摊销类费用                               335,818.19                 17,522.30
其他                                       2,656,073.47              4,654,448.01
                  合计                    53,581,369.26             68,921,579.76

41、管理费用
√适用 □不适用
                                                          单位:元 币种:人民币
                  项目              本期发生额                  上期发生额
人员薪酬类费用                          132,988,003.87              138,126,554.43
折旧摊销类费用                           24,990,456.32               22,296,007.24
日常业务类费用                           18,921,827.62               36,894,131.60
其他                                     11,094,775.71               10,336,760.77
                  合计                  187,995,063.52              207,653,454.04

42、研发费用
√适用 □不适用
                                                          单位:元 币种:人民币
                  项目              本期发生额                  上期发生额
人员薪酬类费用                            7,202,598.24                5,227,090.71
委外研发费用                              4,701,339.60              11,885,570.91
材料费用                                  3,213,285.13                  394,850.06
折旧摊销类费用                            2,652,665.54                    8,126.73
日常业务类费用                              820,102.10                1,086,414.35
                  合计                  18,589,990.61               18,602,052.76

43、财务费用
√适用 □不适用
                                                          单位:元 币种:人民币
                  项目              本期发生额                  上期发生额
利息支出                                 79,222,129.99              116,797,493.36
利息收入                                -37,684,838.87              -25,858,042.00
汇兑损失                                      2,102.42                    2,423.10
汇兑收益                                     -5,307.00                   -2,772.18
其他支出                                  9,817,191.70               12,226,924.88
                  合计                   51,351,278.24              103,166,027.16

44、其他收益
√适用 □不适用
                                                          单位:元 币种:人民币

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                   项目                          本期发生额                  上期发生额
政府补助                                             34,614,547.95               28,651,000.00
增值税进项税额加计抵减                                   973,865.10                 394,401.02
其他                                                     191,181.23                          -
                合计                                 35,779,594.28               29,045,401.02

45、投资收益
√适用 □不适用
                                                                     单位:元   币种:人民币
                      项目                                  本期发生额          上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益                                -13,782,540.92      -11,884,948.76
处置其他权益工具投资取得的投资收益                              274,500.00                   -
交易性金融资产在持有期间的投资收益                                       -           94,025.16
                      合计                                  -13,508,040.92      -11,790,923.60


46、信用减值损失
√适用 □不适用
                                                                      单位:元 币种:人民币
            项目                          本期发生额                      上期发生额
应收账款坏账损失                                -13,360,119.65                    9,868,172.03
其他应收款坏账损失                                2,341,159.36                       12,399.32
            合计                                -11,018,960.29                    9,880,571.35

47、资产减值损失
√适用 □不适用
                                                                     单位:元 币种:人民币
                        项目                                  本期发生额      上期发生额
一、存货跌价损失及合同履约成本减值损失                            154,515.61      975,402.51
                        合计                                      154,515.61      975,402.51

48、资产处置收益
√适用 □不适用
                                                                      单位:元 币种:人民币
            项目                       本期发生额                         上期发生额
非流动资产处置利得                             4,013,100.03                         479,572.96
减:非流动资产处置损失                           -21,353.93                         -71,088.64
            合计                               3,991,746.10                         408,484.32

49、营业外收入
√适用 □不适用
                                                                    单位:元 币种:人民币
          项目             本期发生额        上期发生额       计入当期非经常性损益的金额
违约金及补偿款             2,027,158.90      2,129,026.06                       2,027,158.90
政府补助                              -         28,094.31                                  -
其他                         477,414.54      1,994,993.61                         477,414.54
          合计             2,504,573.44      4,152,113.98                       2,504,573.44



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计入当期损益的政府补助
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
      补助项目           本期发生金额                 上期发生金额       与资产相关/与收益相关
政府补助                                    -                 28,094.31        与收益相关

50、营业外支出
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
          项目              本期发生额          上期发生额       计入当期非经常性损益的金额
赔偿金、违约金支出          4,800,000.00           83,951.52                       4,800,000.00
对外捐赠                    2,927,380.00          230,000.00                       2,927,380.00
滞纳金                             72.34            4,664.85                              72.34
其他                          317,591.21        1,948,843.50                         317,591.21
          合计              8,045,043.55        2,267,459.87                       8,045,043.55

51、所得税费用
(1) 所得税费用表
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
            项目                          本期发生额                       上期发生额
当期所得税费用                                  219,886,525.59                   124,522,943.98
递延所得税费用                                      -36,169.18                    -2,487,434.01
            合计                                219,850,356.41                   122,035,509.97

(2) 会计利润与所得税费用调整过程
√适用 □不适用
                                                                          单位:元 币种:人民币
                               项目                                            本期发生额
利润总额                                                                         674,192,113.53
按法定/适用税率计算的所得税费用                                                  168,548,028.38
子公司适用不同税率的影响                                                             245,686.98
调整以前期间所得税的影响                                                           8,678,606.72
非应税收入的影响                                                                              -
不可抵扣的成本、费用和损失的影响                                                     -26,077.22
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响                                   -11,875,753.67
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响                      54,279,865.22
所得税费用                                                                       219,850,356.41

52、其他综合收益
√适用 □不适用
    详见本报告“附注五、35”之说明。


53、现金流量表项目
(1) 收到的其他与经营活动有关的现金
√适用 □不适用


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                                                                   单位:元 币种:人民币
             项目                         本期发生额                   上期发生额
往来款                                          234,549,824.91               529,336,141.33
其他收益                                         21,566,590.51                            -
营业外收入                                          428,956.55                 2,287,082.41
利息收入                                         37,684,838.87                25,858,042.00
             合计                               294,230,210.84               557,481,265.74

(2) 支付的其他与经营活动有关的现金
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
             项目                         本期发生额                   上期发生额
往来款                                          144,782,449.69               172,880,205.49
销售费用                                         42,649,529.19                62,996,735.34
管理费用                                         30,016,603.33                47,230,892.37
研发费用                                          8,734,726.83                18,602,052.76
手续费                                            9,817,191.70                12,226,924.88
营业外支出                                        8,043,043.10                 2,267,459.87
             合计                               244,043,543.84               316,204,270.71

(3) 收到的其他与筹资活动有关的现金
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
             项目                          本期发生额                  上期发生额
发行永续债                                     1,000,000,000.00                          -
发行公司债                                       796,000,000.00             885,550,000.00
             合计                              1,796,000,000.00             885,550,000.00

(4) 支付的其他与筹资活动有关的现金
√适用 □不适用
                                                                   单位:元 币种:人民币
             项目                          本期发生额                  上期发生额
归还公司债                                       802,000,000.00                          -
股东垫款                                          85,700,000.00              55,390,000.00
             合计                                887,700,000.00              55,390,000.00

54、现金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
√适用 □不适用
                                                                  单位:元 币种:人民币
                      补充资料                              本期金额       上期金额
1.将净利润调节为经营活动现金流量:
净利润                                                     454,341,757.12    525,360,283.15
加:资产减值准备                                              -154,515.61    -10,855,973.86
信用减值损失                                                11,018,960.29                 -
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧              21,291,344.57     16,133,182.85
使用权资产摊销


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无形资产摊销                                                     7,186,818.30        7,950,740.54
长期待摊费用摊销                                                 1,659,431.58        1,545,441.98
投资性房地产摊销                                                71,035,805.92       69,480,552.22
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(收益以
                                                                 -3,991,746.10        -408,484.32
“-”号填列)
固定资产报废损失(收益以“-”号填列)
公允价值变动损失(收益以“-”号填列)
财务费用(收益以“-”号填列)                                  79,218,925.41       116,797,493.36
投资损失(收益以“-”号填列)                                  13,508,040.92        11,790,923.60
递延所得税资产减少(增加以“-”号填列)                           -36,169.18            -2,366.24
递延所得税负债增加(减少以“-”号填列)                                             -2,483,605.27
存货的减少(增加以“-”号填列)                              1,107,633,903.35     -971,661,806.99
经营性应收项目的减少(增加以“-”号填列)                     -457,265,398.18     -667,502,774.36
经营性应付项目的增加(减少以“-”号填列)                   -1,555,262,458.37   -2,045,127,848.91
其他
经营活动产生的现金流量净额                                    -249,815,299.98    -2,948,984,242.25
2.不涉及现金收支的重大投资和筹资活动:
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3.现金及现金等价物净变动情况:
现金的期末余额                                               6,800,731,427.25     3,972,766,792.15
减:现金的期初余额                                           6,153,269,605.97     5,967,830,232.73
加:现金等价物的期末余额                                                                         -
减:现金等价物的期初余额                                                                         -
现金及现金等价物净增加额                                       647,461,821.28    -1,995,063,440.58

(2) 现金和现金等价物的构成
√适用 □不适用
                                                                        单位:元 币种:人民币
               项目                             期末余额                      期初余额
一、现金                                          6,800,731,427.25              6,153,269,605.97
其中:库存现金                                          677,228.77                    433,841.52
    可随时用于支付的银行存款                      6,799,906,943.20              6,147,755,234.05
    可随时用于支付的其他货币资金                        147,255.28                  5,080,530.40
    可用于支付的存放中央银行款项
    存放同业款项
    拆放同业款项
二、现金等价物
其中:三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额                         6,800,731,427.25            6,153,269,605.97
其中:母公司或集团内子公司使用受限
                                                         4,476,855.77                4,472,642.83
制的现金和现金等价物




(3) 其他说明:
√适用 □不适用

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                                                                     单位: 元 币种: 人民币
                   项目                                 期末余额              期初余额
货币资金(附注五、1)                                     7,112,382,822.72       6,470,388,455.57
减:非现金及现金等价物                                    311,651,395.47         317,118,849.60
期末现金余额                                            6,800,731,427.25       6,153,269,605.97
其中:库存现金                                                677,228.77             433,841.52
      可随时用于支付的银行存款                          6,799,906,943.20       6,147,755,234.05
      可随时用于支付的其他货币资金                            147,255.28           5,080,530.40

55、所有权或使用权受到限制的资产
√适用 □不适用
                                                                    单位:万元 币种:人民币
     项目           期末账面价值                              受限原因
投资性房地产                 58,165   长期借款 69,000 万元及一年内到期非流动负债 5,500 万元
长期股权投资                 56,604             一年内到期非流动负债 27,100 万元
存货                        633,262                     长期借款 81,558 万元
     合计                   748,031


56、外币货币性项目
(1) 外币货币性项目
√适用 □不适用
                                                                                      单位:元
                                                                              期末折算人民币
             项目                 期末外币余额              折算汇率
                                                                                  余额
货币资金                                          -                     -
其中:美元                                31,012.13                7.0795            219,550.37

57、政府补助
(1) 政府补助基本情况
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
        种类                     金额                   列报项目           计入当期损益的金额
税收返还                         20,085,547.95          其他收益                   20,085,547.95
财政局财政扶持基金               14,212,000.00          其他收益                   14,212,000.00
其他零星补贴                        317,000.00          其他收益                      317,000.00

六、合并范围的变更
1、 非同一控制下企业合并
□适用 √不适用

2、 同一控制下企业合并
□适用 √不适用

3、 反向购买
□适用 √不适用




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4、 处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
□适用√不适用

5、 其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动(如,新设子公司、清算子公司等)及其相关情况:
□适用 √不适用

6、 其他
□适用 √不适用




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七、在其他主体中的权益
1、 在子公司中的权益
(1) 企业集团的构成
√适用 □不适用
                     子公司                                                        持股比例(%)              取得
                                     主要经营地       注册地          业务性质
                       名称                                                      直接       间接            方式
上海上实湖滨新城发展有限公司       上海市           上海市        房地产开发       51.00          -   同一控制合并取得
成都上实置业有限公司               成都市           成都市        房地产开发       50.40      49.60       投资设立
重庆华新国际实业有限公司           重庆市           重庆市        房地产开发       50.00          -   非同一控制合并取得
成都上实锦绣物业服务有限公司       成都市           成都市        物业服务             -    100.00    非同一控制合并取得
青岛国际啤酒城商业开发有限公司     青岛市           青岛市        房地产开发           -    100.00        投资设立
上海上实城市发展投资有限公司       上海市           上海市        实业投资       100.00           -   同一控制合并取得
天津市中天兴业房地产开发有限公司   天津市           天津市        房地产开发       15.20      84.80   同一控制合并取得
大理上实城市发展有限公司           大理市           大理市        房地产开发           -      75.00   同一控制合并取得
青岛上实城市发展有限公司           青岛市           青岛市        房地产开发           -      76.00   同一控制合并取得
湖州湖源投资发展有限公司           湖州市           湖州市        房地产开发       20.00      80.00   同一控制合并取得
湖州湖润建设管理有限公司           湖州市           湖州市        房地产开发     100.00           -   非同一控制合并取得
上海上实锦绣花城置业有限公司       上海市           上海市        房地产开发     100.00           -       投资设立
上海上实南开地产有限公司           上海市           上海市        房地产开发     100.00           -   同一控制合并取得
上海上实南开房地产营销有限公司     上海市           上海市        房地产开发     100.00           -   同一控制合并取得
上海皇冠房地产有限公司             上海市           上海市        房地产经营     100.00           -   同一控制合并取得
上海金钟商业发展有限公司           上海市           上海市        房地产经营       90.00          -   同一控制合并取得
上海高阳宾馆有限公司               上海市           上海市        房地产经营     100.00           -   同一控制合并取得
上海上实物业管理有限公司           上海市           上海市        物业服务         85.00          -   同一控制合并取得
上实发展(青岛)投资开发有限公司     青岛市           青岛市        房地产开发       87.91      12.09   同一控制合并取得
上海丰泽置业有限公司               上海市           上海市        房地产开发       51.00          -   同一控制合并取得
上海丰茂置业有限公司               上海市           上海市        房地产开发       51.00          -   同一控制合并取得
上海上实北外滩投资开发有限公司     上海市           上海市        投资开发       100.00           -       投资设立
上海嘉瑞房地产有限公司             上海市           上海市        房地产开发           -    100.00        投资设立
杭州上实置业有限公司               杭州市           杭州市        房地产开发           -      85.00       投资设立
上海实锐投资管理有限公司           上海市           上海市        投资管理             -    100.00        投资设立

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                                              2020 年半年度报告


上海实悦投资管理有限公司             上海市     上海市        投资管理             -    51.00       投资设立
上海尚实餐饮有限公司                 上海市     上海市        餐饮服务             -   100.00       投资设立
无锡崇实物业管理有限公司             无锡市     无锡市        物业服务             -    51.00       投资设立
湖南丰盛房地产开发有限公司           长沙市     长沙市        房地产开发       90.00        -   非同一控制合并取得
重庆海上海置业有限公司               重庆市     重庆市        房地产开发      100.00        -       投资设立
上海锐毅投资管理有限公司             上海市     上海市        投资管理        100.00        -       投资设立
上海锐珩投资管理有限公司             上海市     上海市        投资管理        100.00        -       投资设立
上海锐翎投资管理有限公司             上海市     上海市        投资管理        100.00        -       投资设立
上海上投控股有限公司                 上海市     上海市        投资管理        100.00        -   同一控制合并取得
上海上投置业发展有限公司             上海市     上海市        房地产开发           -   100.00   同一控制合并取得
苏州上投置业有限公司                 苏州市     苏州市        房地产开发           -    70.00   同一控制合并取得
绍兴上投置业发展有限公司             绍兴市     绍兴市        房地产开发           -   100.00   同一控制合并取得
上海新世纪房产服务有限公司           上海市     上海市        物业服务             -   100.00   同一控制合并取得
上海汇通房地产有限公司               上海市     上海市        房地产开发           -   100.00   同一控制合并取得
上海胜清置业有限公司                 上海市     上海市        房地产开发           -   100.00   同一控制合并取得
实锐香港投资管理有限公司             香港       香港          投资管理             -   100.00       投资设立
湖州湖嵘房地产开发有限公司           湖州市     湖州市        房地产开发           -   100.00       投资设立
湖州湖屹房地产开发有限公司           湖州市     湖州市        房地产开发           -   100.00       投资设立
上海上实龙创智能科技股份有限公司     上海市     上海市        建筑业         69.7849        -   非同一控制合并取得
上海胤泰楼宇科技有限公司             上海市     上海市        建筑业               -   100.00   非同一控制合并取得
上海煜麟机电工程有限公司             上海市     上海市        建筑业               -   100.00   非同一控制合并取得
上海夺迈智能科技有限公司             上海市     上海市        建筑业               -   100.00   非同一控制合并取得
龙创节能(香港)有限公司               香港       香港          投资管理             -   100.00   非同一控制合并取得
上海嘉荟房地产有限公司               上海市     上海市        房地产开发       60.00    40.00   非同一控制合并取得
上海瑞陟投资管理有限公司             上海市     上海市        投资管理        100.00        -   非同一控制合并取得
杭州上实房地产开发有限公司           杭州市     杭州市        房地产开发           -    85.00     间接持股控制
泉州市上实投资发展有限公司           泉州市     泉州市        房地产开发      100.00        -   非同一控制合并取得
上海上实商业管理有限公司             上海市     上海市        资产管理             -   100.00   同一控制合并取得
苏州上实置业有限公司                 苏州市     苏州市        房地产开发           -   100.00       投资设立
上海政勤企业服务有限公司             上海市     上海市        企业管理咨询         -   100.00       投资设立
芜湖上实空港运营管理有限公司         芜湖市     芜湖市        物业服务             -    55.00       投资设立
上海上实森大厦商业运营管理有限公司   上海市     上海市        资产管理             -    60.00       投资设立
                                                  111 / 130
                                          2020 年半年度报告


上海实誉城市建设管理有限公司     上海市     上海市        工程管理     100.00        -       投资设立
上海申大物业有限公司             上海市     上海市        物业服务          -   100.00   同一控制合并取得
上海城开商用物业发展有限公司     上海市     上海市        物业服务          -   100.00   同一控制合并取得
上海虹晟投资发展有限公司         上海市     上海市        投资管理          -    90.00   非同一控制合并取得
上海实森置业有限公司             上海市     上海市        房地产开发        -   100.00   非同一控制合并取得
上海上实倪德伦文化发展有限公司   上海市     上海市        文化服务      51.00        -   非同一控制合并取得
上海实瑞房地产有限公司           上海市     上海市        房地产开发   100.00        -       投资设立
上海宝绘房地产有限公司           上海市     上海市        房地产开发   100.00        -       投资设立
湖州瑞恒酒店管理有限公司         湖州市     湖州市        商务服务业        -   100.00       投资设立
上海实宁置业有限公司             上海市     上海市        房地产开发   100.00        -       投资设立




                                              112 / 130
                                     2020 年半年度报告



(2) 重要的非全资子公司
√适用 □不适用
                                                                       单位:元 币种:人民币
                    少数股东持股       本期归属于少      本期向少数股东宣 期末少数股东权
   子公司名称
                      比例(%)        数股东的损益        告分派的股利        益余额
上海上实湖滨新城
                             49.00         161,349.19                   -    282,637,268.09
发展有限公司
上海丰泽置业有限
                             49.00     -59,415,210.53                   -    390,284,689.54
公司
上海丰茂置业有限
                             49.00        -236,697.76                   -    281,519,425.49
公司
上海上实物业管理
                             15.00       1,046,383.45                   -      9,472,883.05
有限公司
上海金钟商业发展
                             10.00         450,133.24                   -     21,591,903.37
有限公司
湖南丰盛房地产开
                             10.00      -1,727,104.84                   -    -22,413,981.74
发有限公司
杭州上实置业有限
                             15.00         -94,334.77                   -     85,755,808.15
公司
上海上实龙创智能
                           30.2151        -142,661.90                   -    242,875,238.49
科技股份有限公司
杭州上实房地产开
                             15.00      88,236,134.38                   -     81,847,015.13
发有限公司
上海虹晟投资发展
                             10.00           1,108.26                   -     14,000,957.66
有限公司
上海实森置业有限
                             10.00        -298,157.13                   -     12,938,761.02
公司
上海申大物业有限
                             15.00         -57,530.79                   -      2,643,223.33
公司




                                         113 / 130
                                                                                                 2020 年半年度报告


(3) 重要非全资子公司的主要财务信息
√适用 □不适用
                                                                                                                                                                                           单位:元 币种:人民币
                                                            期末余额                                                                                               期初余额
 子公司名称
                  流动资产        非流动资产        资产合计        流动负债        非流动负债          负债合计         流动资产        非流动资产       资产合计         流动负债        非流动负债        负债合计
上海上实湖滨
新城发展有限    629,715,179.62      371,266.93    630,086,446.55    53,275,695.17                      53,275,695.17    629,285,690.31     196,500.11    629,482,190.42    53,000,723.10                -    53,000,723.10
公司
上海丰泽置业
               3,495,724,428.81   39,418,923.63 3,535,143,352.44 2,738,643,986.54                    2,738,643,986.54 2,929,453,894.64   40,447,869.94 2,969,901,764.58 2,052,146,866.98                - 2,052,146,866.98
有限公司
上海丰茂置业
                743,266,840.57      145,856.78    743,412,697.35   168,883,257.58                     168,883,257.58    728,151,099.90     166,008.14    728,317,108.04   153,304,611.61                -   153,304,611.61
有限公司
上海上实物业
                362,727,946.14    31,496,692.11   394,224,638.25   331,072,084.60                     331,072,084.60    380,816,275.74   32,180,542.47   412,996,818.21   356,820,154.22                -   356,820,154.22
管理有限公司
上海金钟商业
                134,971,252.86 379,000,993.54     513,972,246.40    68,053,212.70 230,000,000.00      298,053,212.70    143,983,750.07 385,269,665.83    529,253,415.90    67,835,714.61 250,000,000.00     317,835,714.61
发展有限公司
湖南丰盛房地
产开发有限公    462,892,388.73     1,288,570.01   464,180,958.74   688,320,776.13                     688,320,776.13    462,875,376.39    1,317,900.77   464,193,277.16   671,062,046.10                -   671,062,046.10

杭州上实置业
                634,278,637.27       91,205.20    634,369,842.47    62,664,454.94                      62,664,454.94    656,840,157.87     133,741.21    656,973,899.08    84,639,613.07                -    84,639,613.07
有限公司
上海上实龙创
智能科技股份   3,325,126,781.46   41,699,755.41 3,366,826,536.87 2,541,368,857.92   21,636,945.32 2,563,005,803.24 2,740,632,155.52      45,789,655.64 2,786,421,811.16 1,958,383,870.99   23,310,633.29 1,981,694,504.28
有限公司
杭州上实房地
产开发有限公    898,270,981.07      184,488.46    898,455,469.53   352,808,702.08                -    352,808,702.08 2,909,629,410.92      243,823.08 2,909,873,234.00 2,952,467,362.41                 - 2,952,467,362.41

上海虹晟投资
                   2,014,171.58 138,000,000.00    140,014,171.58         4,594.97                           4,594.97      2,301,984.35 138,000,000.00    140,301,984.35       303,490.31                -       303,490.31
发展有限公司
上海实森置业
               5,057,772,637.26   43,551,231.87 5,101,323,869.13 4,338,330,210.77 633,606,048.16 4,971,936,258.93 4,934,278,633.71       38,905,258.91 4,973,183,892.62 4,840,814,711.07                - 4,840,814,711.07
有限公司
上海申大物业
                120,794,433.74      244,122.63    121,038,556.37   103,417,067.50                     103,417,067.50    130,656,749.48     182,006.99    130,838,756.47   112,833,729.00                -   112,833,729.00
有限公司


                                                                               本期发生额                                                                              上期发生额
               子公司名称
                                                   营业收入             净利润       综合收益总额 经营活动现金流量                        营业收入              净利润       综合收益总额 经营活动现金流量
上海上实湖滨新城发展有限公司                                             329,284.06       329,284.06    -5,027,389.54                    324,428,392.03       84,945,558.79    84,945,558.79    -9,275,278.14
上海丰泽置业有限公司                                                -121,255,531.70 -121,255,531.70   413,791,895.29                                          -2,444,683.29    -2,444,683.29  216,755,760.64
上海丰茂置业有限公司                                                    -483,056.66      -483,056.66     2,689,852.27                                           -386,207.03      -386,207.03  -11,552,207.23
上海上实物业管理有限公司                          175,831,915.00       6,975,889.66    6,975,889.66     -7,922,150.58                    162,747,934.36       12,581,112.91    12,581,112.91     3,464,541.36
上海金钟商业发展有限公司                           28,164,178.50       4,501,332.41    4,501,332.41     15,484,632.75                     47,095,878.30       21,891,433.06    21,891,433.06   33,021,283.43

                                                                                                        114 / 130
                                                                            2020 年半年度报告

湖南丰盛房地产开发有限公司           19,500,677.33    -17,271,048.45   -17,271,048.45            5,163,625.87      66,016,825.98   -23,123,042.86   -23,123,042.86     36,317,589.14
杭州上实置业有限公司                                     -628,898.48      -628,898.48          -24,304,276.91   2,658,478,596.20   479,572,654.66   479,572,654.66     30,524,873.84
上海上实龙创智能科技股份有限公司     664,830,100.81      -472,154.33      -472,154.33         -293,061,356.96     503,496,217.40    13,219,499.41    13,219,499.41   -102,982,507.77
杭州上实房地产开发有限公司         2,812,612,179.82   588,240,895.86   588,240,895.86          -38,962,596.93                      -12,187,375.24   -12,187,375.24   -122,239,248.48
上海虹晟投资发展有限公司                                   11,082.57        11,082.57             -287,812.77                        1,209,154.37     1,209,154.37        888,199.95
上海实森置业有限公司                                   -2,981,571.35    -2,981,571.35         -127,366,823.87                           -6,683.65        -6,683.65   -113,018,858.78
上海申大物业有限公司                 30,991,251.95       -383,538.60      -383,538.60           -6,940,453.18     40,377,485.03       -556,435.40      -556,435.40        618,935.50


2、 在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
□适用 √不适用

3、 在合营企业或联营企业中的权益
√适用 □不适用
(1) 重要的合营企业或联营企业
√适用 □不适用
                                                                                                                                                         单位:元 币种:人民币
                                                                                                                         持股比例(%)                       对合营企业或联营
            合营企业或联营企业名称                     主要经营地        注册地                 业务性质                                       表决权比例 企业投资的会计处
                                                                                                                       直接         间接                         理方法
上海实银资产管理有限公司                              上海市            上海市       投资管理、实业投资                     -        49.00         49.00%        权益法
上海实业养老投资有限公司                              上海市            上海市       实业投资、投资管理                     -        38.00         38.00%        权益法
上海帷迦科技有限公司                                  上海市            上海市       互联网信息技术服务                     -      27.6051       27.6051%        权益法
宁波帷迦投资管理有限公司                              宁波市            宁波市       投资管理                               -        45.00         45.00%        权益法
宁波市鄞州帷幄投资合伙企业(有限合伙)                宁波市            宁波市       项目投资                               -        43.43         43.43%        权益法
青岛国信上实城市物业发展有限公司                      青岛市            青岛市       物业管理                               -        35.00         35.00%        权益法
上海泽虹置业有限公司                                  上海市            上海市       房地产开发                             -        30.00         30.00%        权益法
上海青悦房地产开发有限公司                            上海市            上海市       房地产开发                         49.00            -         49.00%        权益法

(2) 重要合营企业的主要财务信息
    截至 2020 年 6 月 30 日,公司无重要合营企业。



                                                                                  115 / 130
                                                                     2020 年半年度报告

 (3) 重要联营企业的主要财务信息
 √适用 □不适用
                                                                                                                                       单位:元 币种:人民币
                                                                                     期末余额/ 本期发生额
                                                青岛国信上实     宁波帷迦投     宁波市鄞州帷                       上海实银资                       上海青悦房地
                             上海实业养老投                                                      上海帷迦科技                      上海泽虹置业
                                                城市物业发展     资管理有限     幄投资合伙企                       产管理有限                       产开发有限公
                               资有限公司                                                           有限公司                         有限公司
                                                  有限公司           公司       业(有限合伙)                        公司                                司
流动资产                     1,798,092,115.96    92,053,321.77   2,428,717.41      2,459,845.86  27,933,734.26     1,069,237.40    314,998,653.05   203,888,569.82
非流动资产                      95,598,850.08     8,051,362.55     230,000.00   216,311,400.00   69,257,474.34       311,262.41        427,931.92                -
资产合计                     1,893,690,966.04   100,104,684.32   2,658,717.41   218,771,245.86   97,191,208.60     1,380,499.81    315,426,584.97   203,888,569.82
流动负债                     1,051,685,587.99    89,367,326.85   1,577,570.56            500.00 108,904,192.03     1,559,379.21            814.73        72,405.49
非流动负债                     968,902,206.26       265,223.60              -                 -     3,047,152.82              -                 -                -
负债合计                     2,020,587,794.25    89,632,550.45   1,577,570.56            500.00 111,951,344.85     1,559,379.21            814.73        72,405.49
少数股东权益                     3,587,591.51      -177,936.45              -                 -    -8,199,879.96              -                 -                -
归属于母公司股东权益          -130,484,419.72    10,650,070.32   1,081,146.85   218,770,745.86     -6,560,256.29    -178,879.40    315,425,770.24   203,816,164.33
按持股比例计算的净资产份额                        3,727,524.61     486,516.08     95,012,134.93