景顺长城中证TMT150交易型开放式指数证券投资基金2019年第1季度报告

基金管理人:景顺长城基金管理有限公司 基金托管人:中国银行股份有限公司 报告送出日期:2019年4月20日 重要提示  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。    基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2019年4月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。    基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。   基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。   本报告中财务资料未经审计。    本报告期自2019年1月1日起至3月31日止。 基金产品概况   基金简称   景顺长城中证TMT150ETF     场内简称   景顺TMT     基金主代码   512220     交易代码   512220     基金运作方式   交易型开放式     基金合同生效日   2014年7月18日     报告期末基金份额总额   274,467,642.00份      投资目标   紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。本基金力争使日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.2%,年化跟踪误差不超过2%。     投资策略   本基金以中证TMT150指数为标的指数,采用完全复制法,即以完全按照标的指数成份股组成及其权重构建基金股票投资组合为原则,进行被动式指数化投资。股票在投资组合中的权重原则上根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。在因特殊情况(包括但不限于成份股停牌、流动性不足、法律法规限制、其它合理原因导致本基金管理人对标的指数的跟踪构成严重制约等)导致无法获得足够数量的股票时,本基金可以根据市场情况,结合经验判断,综合考虑相关性、估值、流动性等因素挑选标的指数中其他成份股或备选成份股进行替代或者采用其他指数投资技术适当调整基金投资组合,以期在规定的风险承受限度之内,尽量缩小跟踪误差。本基金力争使日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.2%,年化跟踪误差不超过2%。 本基金可投资股指期货和其他经中国证监会允许的衍生金融产品。     业绩比较基准   中证TMT150指数。     风险收益特征   本基金为股票型基金,其长期平均预期风险和预期收益率高于混合型基金、债券型基金及货币市场基金。本基金为指数型基金,被动跟踪标的指数的表现,具有与标的指数以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。     基金管理人   景顺长城基金管理有限公司     基金托管人   中国银行股份有限公司    主要财务指标和基金净值表现  主要财务指标  单位:人民币元  主要财务指标   报告期(2019年1月1日 - 2019年3月31日)    1.本期已实现收益   363,720.06    2.本期利润   92,519,819.46    3.加权平均基金份额本期利润   0.3563    4.期末基金资产净值   358,619,272.40    5.期末基金份额净值   1.3066    注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。  2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。  基金净值表现  本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较  阶段   净值增长率①   净值增长率标准差②   业绩比较基准收益率③   业绩比较基准收益率标准差④   ①-③   ②-④     过去三个月  38.51%  2.03%  40.72%   2.07%  -2.21%  -0.04%    自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较   注:本基金的投资组合比例为:本基金投资范围主要为标的指数成份股及备选成份股,投资于标的指数成份股及备选成份股的比例不低于基金资产净值的90%,且不低于非现金基金资产的80%。本基金的建仓期为自2014年7月18日基金合同生效日起6个月。建仓期结束时,本基金投资组合达到上述投资组合比例的要求。  管理人报告  基金经理(或基金经理小组)简介  姓名   职务   任本基金的基金经理期限   证券从业年限   说明         任职日期   离任日期         徐喻军  本基金的基金经理  2018年8月7日  -  9年  理学硕士。曾担任安信证券风险管理部风险管理专员。2012年3月加入本公司,担任量化及ETF投资部ETF专员职务;自2014年4月起担任基金经理。    注:1、对基金的首任基金经理,其“任职日期”按基金合同生效日填写,“离任日期”为根据公司决定的解聘日期(公告前一日);对此后的非首任基金经理,“任职日期”指根据公司决定聘任后的公告日期,“离任日期”指根据公司决定的解聘日期(公告前一日);  2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明  本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》和《证券投资基金信息披露管理办法》等有关法律法规及各项实施准则、《景顺长城中证TMT150交易型开放式指数证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金持有人谋求最大利益。本报告期内,基金运作整体合法合规,未发现损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。 公平交易专项说明  公平交易制度的执行情况 本报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见(2011年修订)》,完善相应制度及流程,通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。 异常交易行为的专项说明 本报告期内,本基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价,同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共有27次,为公司旗下管理的量化产品因申购赎回情况不一致依据产品合同约定进行的仓位调整,公司旗下指数基金因指数成份股调整,以及量化产品和指数增强基金根据产品合同约定通过量化模型交易从而与其他组合发生的反向交易。投资组合间虽然存在临近交易日同向交易,但结合交易时机及市场交易价格波动分析表明投资组合间不存在不公平交易和利益输送的可能性。   本报告期内,未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 报告期内基金投资策略和运作分析  2019年2月工业增加值累计增长5.3%,增速下滑,3月PMI指数50.5,重回荣枯线上方,经济整体是否企稳还需要进一步观察。2月PPI同比上涨0.1%,环比下跌0.1%,同比涨幅持平;CPI同比上涨1.5%,环比上涨1.0%,同比涨幅回落,通胀预期维持平稳。2月M2同比增速8.0%,M1同比增速 2.0%,社会融资规模存量同比增长10.1%,增速维持平稳。2月末外汇储备3.09万亿美元,汇率也保持平稳。1季度,金融政策继续向稳增长,宽信用方向调整,引导资金进入民营企业,特别是中小企业。财政政策持续发力,经济下行压力低于预期,市场情绪得到了明显改善。受中美“贸易战”预期改善、流动性边际宽松、“减税降费”等各种有利因素影响,1季度A股迎来一波明显的估值修复行情,上证综指、沪深300和创业板指数分别上涨23.93%,28.62%和35.43%,整体表现好于年初预期。   展望2019年2季度的宏观经济,全球经济面临增长放缓风险,国内经济仍然存在下行压力。但中美贸易谈判可能取得阶段性成果,宽信用和稳增长的货币政策的延续,基建投资反弹,房地产投资回升,减税降费的实施,对经济基本面都有较强支撑。长期来看,改革创新是保持经济增长的根本动力,在供给侧改革和产业升级的背景下,我们对经济的长期健康发展持较为乐观的态度。当前市场受到诸多有利因素影响,情绪比较乐观,需要警惕市场未来3到6个月在杠杆资金推动下发展至亢奋的风险。随着A股纳入MSCI权重的提高,外资持续流入是长期趋势,占比将逐步提高。目前市场整体估值仍然处于合理位置,具有较高成长性的行业和较强竞争力的公司,将具备较高的投资价值。   本基金采用完全复制中证TMT150指数的方法进行组合管理,通过控制跟踪误差和跟踪偏离度,力争基金收益和指数收益基本一致。 报告期内基金的业绩表现  2019年1季度,本基金份额净值增长率为38.51%,业绩比较基准收益率为40.72%。本报告期内,因1月31日对停牌股票信威集团(600485)进行估值调整,导致基金当天偏离度达到1%,进而导致本基金本报告期内出现相对于业绩比较基准跟踪误差(年化)控制超出2%。本基金管理人将根据本基金合同约定,采取合理措施避免跟踪偏离度、跟踪误差进一步扩大,并力争使日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.2%,年化跟踪误差不超过2%。  报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明  无。 投资组合报告  报告期末基金资产组合情况  序号   项目   金额(元)   占基金总资产的比例(%)     1   权益投资   353,684,371.36  98.51      其中:股票   353,684,371.36  98.51    2  基金投资   -  -    3   固定收益投资   109,000.00  0.03      其中:债券   109,000.00  0.03            资产支持证券   -  -    4   贵金属投资   -  -    5   金融衍生品投资   -  -    6   买入返售金融资产   -  -      其中:买断式回购的买入返售金融资产   -  -    7   银行存款和结算备付金合计   5,091,149.90  1.42    8   其他资产   133,320.65  0.04    9   合计   359,017,841.91  100.00    报告期末按行业分类的股票投资组合  报告期末指数投资按行业分类的境内股票投资组合  代码   行业类别   公允价值(元)   占基金资产净值比例(%)     A   农、林、牧、渔业   -  -    B   采矿业   -  -    C   制造业   195,646,715.48  54.56    D   电力、热力、燃气及水生产和供应业   -  -    E   建筑业   -  -    F   批发和零售业   9,226,380.00  2.57    G   交通运输、仓储和邮政业   -  -    H   住宿和餐饮业   -  -    I   信息传输、软件和信息技术服务业   121,520,787.18  33.89    J   金融业   -  -    K   房地产业   -  -    L   租赁和商务服务业   8,568,811.00  2.39    M   科学研究和技术服务业   -  -    N   水利、环境和公共设施管理业   -  -    O   居民服务、修理和其他服务业   -  -    P   教育   -  -    Q   卫生和社会工作   -  -    R   文化、体育和娱乐业   18,428,679.20  5.14    S   综合   -  -      合计   353,391,372.86  98.54    报告期末积极投资按行业分类的境内股票投资组合  代码   行业类别   公允价值(元)   占基金资产净值比例(%)     A   农、林、牧、渔业   -  -    B   采矿业   -  -    C   制造业   125,752.56  0.04    D   电力、热力、燃气及水生产和供应业   -  -    E   建筑业   -  -    F   批发和零售业   -  -    G   交通运输、仓储和邮政业   -  -    H   住宿和餐饮业   -  -    I   信息传输、软件和信息技术服务业   32,902.94  0.01    J   金融业   134,343.00  0.04    K   房地产业   -  -    L   租赁和商务服务业   -  -    M   科学研究和技术服务业   -  -    N   水利、环境和公共设施管理业   -  -    O   居民服务、修理和其他服务业   -  -    P   教育   -  -    Q   卫生和社会工作   -  -    R   文化、体育和娱乐业   -  -    S   综合   -  -      合计   292,998.50  0.08    报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合  无。  报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细  报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号   股票代码   股票名称   数量(股)   公允价值(元)   占基金资产净值比例(%)     1  002415  海康威视  505,300  17,720,871.00  4.94    2  000725  京东方A  3,693,700  14,405,430.00  4.02    3  300059  东方财富  564,305  10,936,230.90  3.05    4  000063  中兴通讯  370,800  10,827,360.00  3.02    5  600050  中国联通  1,450,900  9,851,611.00  2.75    6  002475  立讯精密  372,683  9,242,538.40  2.58    7  002230  科大讯飞  220,450  8,000,130.50  2.23    8  002027  分众传媒  1,143,900  7,172,253.00  2.00    9  002024  苏宁易购  561,400  7,045,570.00  1.96    10  000100  TCL 集团  1,635,900  6,641,754.00  1.85    报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细 序号   股票代码   股票名称   数量(股)   公允价值(元)   占基金资产净值比例(%)     1  002958  青农商行  17,700  134,343.00  0.04    2  603379  三美股份  2,052  66,546.36  0.02    3  603681  永冠新材  1,767  33,855.72  0.01    4  300766  每日互动  1,193  32,902.94  0.01    5  002952  亚世光电  514  25,350.48  0.01    报告期末按债券品种分类的债券投资组合  序号   债券品种   公允价值(元)   占基金资产净值比例(%)     1   国家债券   -  -    2   央行票据   -  -    3   金融债券   -  -      其中:政策性金融债   -  -    4   企业债券   -  -    5   企业短期融资券   -  -    6   中期票据   -  -    7   可转债(可交换债)   109,000.00  0.03    8   同业存单   -  -    9   其他   -  -    10   合计   109,000.00  0.03    报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细  序号   债券代码   债券名称   数量(张)   公允价值(元)   占基金资产净值比例(%)     1  128061  启明转债  950  95,000.00  0.03    2  128059  视源转债  140  14,000.00  0.00    报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细  本基金本报告期末未持有资产支持证券。  报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细  本基金本报告期末未持有贵金属。 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细  本基金本报告期末未持有权证。 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明  报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期末未持有股指期货。 本基金投资股指期货的投资政策 本基金投资股指期货将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,主要选择流动性好、交易活跃的股指期货合约。本基金力争利用股指期货的杠杆作用,降低股票仓位频繁调整的交易成本和跟踪误差,达到有效跟踪标的指数的目的。 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明  本期国债期货投资政策 根据本基金基金合同约定,本基金投资范围不包括国债期货。  报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细  本基金本报告期末未持有国债期货。 本期国债期货投资评价 本基金本报告期末未持有国债期货。 投资组合报告附注  本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 本报告期内未出现基金投资的前十名证券的发行主体被监管部门立案调查或者在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库。 本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 其他资产构成 序号   名称   金额(元)     1   存出保证金   3,046.15    2   应收证券清算款   129,223.74    3   应收股利   -    4   应收利息   1,050.76    5   应收申购款   -    6   其他应收款   -    7   待摊费用   -    8   其他   -    9   合计   133,320.65    报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明  本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限的情况。 报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明  序号   股票代码   股票名称   流通受限部分的公允价值(元)   占基金资产净值比例(%)   流通受限情况  说明     1  603379  三美股份  66,546.36  0.02  新股流通受限    投资组合报告附注的其他文字描述部分  无。 开放式基金份额变动 单位:份  报告期期初基金份额总额  253,467,642.00    报告期期间基金总申购份额   22,500,000.00    减:报告期期间基金总赎回份额   1,500,000.00    报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列)   -    报告期期末基金份额总额   274,467,642.00    基金管理人运用固有资金投资本基金情况  基金管理人持有本基金份额变动情况  基金管理人本期未运用固有资金投资本基金。 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细  基金管理人本期未运用固有资金投资本基金。  影响投资者决策的其他重要信息  报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况  投资者类别   报告期内持有基金份额变化情况   报告期末持有基金情况       序号   持有基金份额比例达到或者超过20%的时间区间   期初  份额   申购  份额   赎回  份额   持有份额   份额占比(%)     机构  -  -  -  -  -  -   -     个人  -  -  -  -  -  -   -     本基金联接基金   1   20190101-20190331   249,092,100.00   15,000,000.00   -   264,092,100.00   96.22     产品特有风险     本基金由于存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金份额总份额的20%的情况,可能会出现如下风险: 1、大额申购风险 在出现投资者大额申购时,如本基金所投资的标的资产未及时准备,则可能降低基金净值涨幅。 2、如面临大额赎回的情况,可能导致以下风险: (1)基金在短时间内无法变现足够的资产予以应对,可能会产生基金仓位调整困难,导致流动性风险; (2)如果持有基金份额比例达到或超过基金份额总额的20%的单一投资者大额赎回引发巨额赎回,基金管理人可能根据《基金合同》的约定决定部分延期赎回,如果连续2个开放日以上(含本数)发生巨额赎回,基金管理人可能根据《基金合同》的约定暂停接受基金的赎回申请,对剩余投资者的赎回办理造成影响; (3)基金管理人被迫抛售证券以应付基金赎回的现金需要,则可能使基金资产净值受到不利影响,影响基金的投资运作和收益水平; (4)因基金净值精度计算问题,或因赎回费收入归基金资产,导致基金净值出现较大波动; (5)基金资产规模过小,可能导致部分投资受限而不能实现基金合同约定的投资目的及投资策略; (6)大额赎回导致基金资产规模过小,不能满足存续的条件,基金将根据基金合同的约定面临合同终止清算、转型等风险。 本基金管理人将建立完善的风险管理机制,以有效防止和化解上述风险,最大限度地保护基金份额持有人的合法权益。投资者在投资本基金前,请认真阅读本风险提示及基金合同等信息披露文件,全面认识本基金产品的风险收益特征和产品特性,充分考虑自身的风险承受能力,理性判断市场,对认购(或申购)基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策,获得基金投资收益,亦自行承担基金投资中出现的各类风险。     影响投资者决策的其他重要信息  无。  备查文件目录  备查文件目录  1、中国证监会准予景顺长城中证TMT150交易型开放式指数证券投资基金募集注册的文件;    2、《景顺长城中证TMT150交易型开放式指数证券投资基金基金合同》;    3、《景顺长城中证TMT150交易型开放式指数证券投资基金招募说明书》;    4、《景顺长城中证TMT150交易型开放式指数证券投资基金托管协议》;    5、景顺长城基金管理有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程;    6、其他在中国证监会指定报纸上公开披露的基金份额净值、定期报告及临时公告。 存放地点  以上备查文件存放在本基金管理人的办公场所。 查阅方式  投资者可在办公时间免费查阅。       景顺长城基金管理有限公司 2019年4月20日

关闭窗口