天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金2019年年度报告

基金管理人:天弘基金管理有限公司 
基金托管人:招商证券股份有限公司 
送出日期:2020年 04月 24日
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 2 
 
§1  重要提示及目录  
1.1 重要提示 
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年
度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。 
基金托管人招商证券股份有限公司根据本基金合同规定,于2020年04月22日复核
了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等
内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。   
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基
金一定盈利。 
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 
本报告期自2019年04月29日起至2019年12月31日止。 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 3 
1.2 目录 
§1  重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2 
1.1 重要提示 ........................................................................................................................................... 2 
1.2 目录 ................................................................................................................................................... 3 
§2  基金简介 ................................................................................................................................................... 5 
2.1 基金基本情况 ................................................................................................................................... 5 
2.2 基金产品说明 ................................................................................................................................... 5 
2.3 基金管理人和基金托管人 ............................................................................................................... 6 
2.4 信息披露方式 ................................................................................................................................... 6 
2.5 其他相关资料 ................................................................................................................................... 6 
§3  主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................................................................... 7 
3.1 主要会计数据和财务指标 ............................................................................................................... 7 
3.2 基金净值表现 ................................................................................................................................... 7 
3.3 过去三年基金的利润分配情况 ..................................................................................................... 11 
§4  管理人报告 ............................................................................................................................................. 11 
4.1 基金管理人及基金经理情况 ......................................................................................................... 11 
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................. 13 
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................. 13 
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................. 14 
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................. 15 
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................................. 15 
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ......................................................................... 17 
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................. 17 
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ..................................... 18 
§5  托管人报告 ............................................................................................................................................. 18 
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................. 18 
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 18 
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................. 18 
§6  审计报告 ................................................................................................................................................. 18 
6.1 审计报告基本信息 ......................................................................................................................... 18 
6.2 审计报告的基本内容 ..................................................................................................................... 18 
§7  年度财务报表 ......................................................................................................................................... 21 
7.1 资产负债表 ..................................................................................................................................... 21 
7.2 利润表 ............................................................................................................................................. 23 
7.3 所有者权益(基金净值)变动表 ................................................................................................. 24 
7.4 报表附注 ......................................................................................................................................... 25 
§8 投资组合报告 .......................................................................................................................................... 51 
8.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................. 52 
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ......................................................................................... 52 
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ..................................... 53 
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 54 
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................... 56 
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 56 
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ..................... 57 
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ..................... 57 
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................. 57 
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ....................................................................... 57 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 4 
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 57 
8.12 投资组合报告附注 ....................................................................................................................... 57 
§9  基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 58 
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ..................................................................................... 58 
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ......................................................................... 58 
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ......................................... 59 
9.4发起式基金发起资金持有份额情况 ............................................................................................. 59 
§10  开放式基金份额变动 ........................................................................................................................... 59 
§11  重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 60 
11.1 基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................... 60 
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ........................................... 60 
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................................................... 60 
11.4 基金投资策略的改变 ................................................................................................................... 60 
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 60 
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 60 
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................................... 61 
11.8 其他重大事件 ............................................................................................................................... 62 
§12  影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 66 
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ........................................... 66 
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ............................................................................................... 67 
§13  备查文件目录 ....................................................................................................................................... 67 
13.1 备查文件目录 ............................................................................................................................... 67 
13.2 存放地点 ....................................................................................................................................... 67 
13.3 查阅方式 ....................................................................................................................................... 67 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 5 
§2  基金简介 
 
2.1 基金基本情况 
基金名称 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券
投资基金 
基金简称 天弘港股通精选 
基金主代码 006752 
基金运作方式 契约型开放式、发起式 
基金合同生效日 2019年04月29日 
基金管理人 天弘基金管理有限公司 
基金托管人 招商证券股份有限公司 
报告期末基金份额总额 54,450,294.58份 
基金合同存续期 不定期 
下属分级基金的基金简称 天弘港股通精选A 天弘港股通精选C 
下属分级基金的交易代码 006752 006753 
报告期末下属分级基金的份额总额 27,698,805.12份 26,751,489.46份 
 
2.2 基金产品说明 
投资目标 
本基金通过对符合或引领中国经济转型优质企业的深入研
究,把握港股通政策带来的投资机会,在严格控制风险的前
提下,力争获取基金资产的长期稳健增值。 
投资策略 
本基金投资策略分三个层次:首先是大类资产配置,即根据
经济周期决定权益类证券和固定收益类证券的投资比例;其
次是行业配置,即根据行业发展规律和内在逻辑,在不同行
业之间进行动态配置;最后是个股选择策略和债券投资策略。
在个股选择上,本基金侧重自下而上的研究方法,对上市公
司所处的成长阶段、盈利模式、管理团队、创新能力等核心
要素进行综合判断,优选具有良好投资价值的投资品种,构
建投资组合。 
业绩比较基准 
恒生指数收益率(使用估值汇率折算)×80%+中证综合债指
数收益率×20% 
风险收益特征 
本基金为混合型基金,其风险收益预期高于货币市场基金和
债券型基金,低于股票型基金。 本基金将投资港股通标的股
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 6 
票,需承担港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度
以及交易规则等差异带来的特有风险。  
 
2.3 基金管理人和基金托管人 
项目 基金管理人 基金托管人 
名称 天弘基金管理有限公司 招商证券股份有限公司 
信息披
露负责
人 
姓名 童建林 韩鑫普 
联系电话 022-83310208 0755-82943666 
电子邮箱 service@thfund.com.cn tgb@cmschina.com.cn 
客户服务电话 95046 95565 
传真 022-83865569 0755-82960794 
注册地址 
天津自贸区(中心商务区)响
螺湾旷世国际大厦A座1704-2
41号 
深圳市福田区福田街道福华
一路111号 
办公地址 
天津市河西区马场道59号天
津国际经济贸易中心A座16层 
深圳市福田区福田街道福华
一路111号 
邮政编码 300203 518000 
法定代表人 胡晓明 霍达 
 
2.4 信息披露方式 
本基金选定的信息披
露报纸名称 
中国证券报 
登载基金年度报告正
文的管理人互联网网
址 
www.thfund.com.cn 
基金年度报告备置地
点 
基金管理人及基金托管人的办公地址 
 
2.5 其他相关资料 
项目 名称 办公地址 
会计师事务所 
普华永道中天会计师事务所
(特殊普通合伙) 
中国上海市湖滨路202号普华永道中
心11楼 
注册登记机构 天弘基金管理有限公司 天津市河西区马场道59号天津国际
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 7 
经济贸易中心A座16层 
 
§3  主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 
 
3.1 主要会计数据和财务指标 
金额单位:人民币元 
3.1.1 期间数据和指标 
本期2019年04月29日(基金合同生效日)- 2019年12月3
1日  
天弘港股通精选A 天弘港股通精选C 
本期已实现收益 732,653.07 288,038.91 
本期利润 3,532,360.05 2,069,542.29 
加权平均基金份额本期利
润 
0.0955 0.0902 
本期加权平均净值利润率 9.24% 8.64% 
本期基金份额净值增长率 9.86% 9.64% 
3.1.2 期末数据和指标 2019年末 
期末可供分配利润 676,956.36 597,460.82 
期末可供分配基金份额利
润 
0.0244 0.0223 
期末基金资产净值 30,429,219.62 29,329,836.36 
期末基金份额净值 1.0986 1.0964 
3.1.3 累计期末指标 2019年末 
基金份额累计净值增长率 9.86% 9.64% 
注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基
金的申购赎回费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收
益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 
3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰
低数。 
4、本基金《基金合同》2019年04月29日起生效,报告期为2019年04月29日至2019年12
月31日。 
 
3.2 基金净值表现 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 8 
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 
天弘港股通精选A 
阶段 
份额净值
增长率① 
份额净值
增长率标
准差② 
业绩比较
基准收益
率③ 
业绩比较
基准收益
率标准差
④ 
①-③ ②-④ 
过去三个月 5.69% 0.94% 6.10% 0.78% -0.41% 0.16% 
过去六个月 8.96% 0.83% 1.08% 0.78% 7.88% 0.05% 
自基金合同
生效日起至
今 
9.86% 0.73% 0.43% 0.79% 9.43% -0.06% 
天弘港股通精选C 
阶段 
份额净值
增长率① 
份额净值
增长率标
准差② 
业绩比较
基准收益
率③ 
业绩比较
基准收益
率标准差
④ 
①-③ ②-④ 
过去三个月 5.61% 0.94% 6.10% 0.78% -0.49% 0.16% 
过去六个月 8.79% 0.83% 1.08% 0.78% 7.71% 0.05% 
自基金合同
生效日起至
今 
9.64% 0.73% 0.43% 0.79% 9.21% -0.06% 
注:本基金业绩比较基准为:恒生指数收益率(使用估值汇率折算)×80%+中证综合债
指数收益率×20%。恒生指数是由恒生指数服务有限公司编制,以香港股票市场中的 50
家上市股票为成份股样本,以其发行量为权数的加权平均股价指数,是反映香港股市价
幅趋势最有影响的一种股价指数。本基金选择该指数来衡量港股股票投资部分的绩效。
中证综合债指数是综合反映银行间和交易所市场国债、金融债、企业债、央票及短融整
体走势的跨市场债券指数,可以更全面地反映我国债券市场的整体价格变动趋势。 
 
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 9 
 
 
注:1、本基金合同于 2019年 04月 29日生效,本基金合同生效起至披露时点不满 1年。 
2、按照本基金合同的约定,基金管理人应当自基金合同生效之日起 6个月内使基金的
投资组合比例符合基金合同的有关约定。本基金的建仓期为 2019年 04月 29日至 2019
年 10月 28日,建仓期结束时及至报告期末,各项资产配置比例均符合基金合同的约定。  
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 10 
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较 
 
 
注:本基金合同于 2019年 04月 29日生效。基金合同生效当年 2019年的净值增长率按
照基金合同生效后当年的实际存续期计算,不按整个自然年度进行折算。  
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 11 
 
3.3 过去三年基金的利润分配情况 
本基金于2019年04月29日成立,自基金合同生效以来未进行利润分配,符合相关法规及
基金合同的规定。 
 
§4  管理人报告 
 
4.1 基金管理人及基金经理情况 
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 
天弘基金管理有限公司(以下简称"公司"或"本基金管理人")经中国证监会证监基
金字[2004]164号文批准,于2004年11月8日正式成立。注册资本金为5.143亿元人民币,
总部设在天津,在北京、上海、广州、天津、深圳、四川设有分公司。公司股权结构为: 
股东名称 股权比例 
浙江蚂蚁小微金融服务集团股份有限公司 51% 
天津信托有限责任公司 16.8% 
内蒙古君正能源化工集团股份有限公司 15.6% 
芜湖高新投资有限公司 5.6% 
新疆天瑞博丰股权投资合伙企业(有限合伙) 3.5% 
新疆天惠新盟股权投资合伙企业(有限合伙) 2% 
新疆天阜恒基股权投资合伙企业(有限合伙) 2% 
新疆天聚宸兴股权投资合伙企业(有限合伙) 3.5% 
合计 100% 
 
截至2019年12月31日,本基金管理人共管理62只基金:天弘精选混合型证券投资基
金、天弘永利债券型证券投资基金、天弘永定价值成长混合型证券投资基金、天弘周期
策略混合型证券投资基金、天弘文化新兴产业股票型证券投资基金、天弘添利债券型证
券投资基金(LOF)、天弘丰利债券型证券投资基金(LOF)、天弘现金管家货币市场基
金、天弘债券型发起式证券投资基金、天弘安康颐养混合型证券投资基金、天弘余额宝
货币市场基金、天弘稳利定期开放债券型证券投资基金、天弘弘利债券型证券投资基金、
天弘通利混合型证券投资基金、天弘同利债券型证券投资基金(LOF)、天弘沪深300交
易型开放式指数证券投资基金联接基金(原天弘沪深300指数型发起式证券投资基金)、
天弘中证500指数型发起式证券投资基金、天弘云端生活优选灵活配置混合型证券投资
基金、天弘新活力灵活配置混合型发起式证券投资基金、天弘互联网灵活配置混合型证
券投资基金、天弘惠利灵活配置混合型证券投资基金、天弘新价值灵活配置混合型证券
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 12 
投资基金、天弘云商宝货币市场基金、天弘医疗健康混合型证券投资基金、天弘中证医
药100指数型发起式证券投资基金、天弘中证500指数增强型证券投资基金(原天弘量化
驱动股票型证券投资基金)、天弘中证证券保险指数型发起式证券投资基金、天弘中证
银行指数型发起式证券投资基金、天弘创业板交易型开放式指数证券投资基金联接基金
(原天弘创业板指数型发起式证券投资基金)、天弘上证50指数型发起式证券投资基金、
天弘中证800指数型发起式证券投资基金、天弘中证电子指数型发起式证券投资基金、
天弘中证计算机主题指数型发起式证券投资基金(原"天弘中证计算机指数型发起式证
券投资基金")、天弘中证食品饮料指数型发起式证券投资基金、天弘弘运宝货币市场
基金、天弘裕利灵活配置混合型证券投资基金、天弘价值精选灵活配置混合型发起式证
券投资基金、天弘信利债券型证券投资基金、天弘策略精选灵活配置混合型发起式证券
投资基金、天弘优选债券型证券投资基金、天弘尊享定期开放债券型发起式证券投资基
金、天弘悦享定期开放债券型发起式证券投资基金、天弘荣享定期开放债券型发起式证
券投资基金、天弘穗利一年定期开放债券型证券投资基金、天弘弘丰增强回报债券型证
券投资基金、天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金、天弘增强回报债券
型证券投资基金、天弘安益债券型证券投资基金、天弘华享三个月定期开放债券型发起
式证券投资基金、天弘弘择短债债券型证券投资基金、天弘信益债券型证券投资基金、
天弘养老目标日期2035三年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)、天弘弘新混合型
发起式证券证券投资基金、天弘创业板交易型开放式指数证券投资基金、天弘标普500
发起式证券投资基金(QDII-FOF)、天弘优质成长企业精选灵活配置混合型发起式证券
投资基金、天弘鑫利三年定期开放债券型证券投资基金、天弘沪深300交易型开放式指
数证券投资基金、天弘中证红利低波动100指数型发起式证券投资基金、天弘季季兴三
个月定期开放债券型发起式证券投资基金、天弘中证全指证券公司指数型发起式证券投
资基金、天弘沪深300指数增强型发起式证券投资基金。  
 
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介 
姓名 职务 
任本基金的基金经理(助
理)期限 
证券从
业年限 
说明 
任职日期 离任日期 
刘国江 
本基金基
金经理。 
2019年04月 - 11年 
男,企业管理硕士学位。
历任招商基金管理有限公
司董事会办公室业务经
理、研究员、高级研究员、
基金经理助理,同德资产
管理有限公司研究总监、
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 13 
投资经理,深圳桐德投资
管理有限公司投资经理。2
017年4月加盟本公司。 
注:1、上述任职日期根据本基金管理人对外披露的任职日期填写。 
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 
 
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 
本基金按照国家法律法规及基金合同的相关约定进行操作,不存在违法违规及未履
行基金合同承诺的情况。 
本报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其配套规则和其他相关
法律法规、基金合同的有关规定,勤勉尽责地管理和运用基金资产,在严格控制风险的
基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。 
本报告期内,本基金运作合法合规,不存在损害基金份额持有人利益的行为。 
 
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 
4.3.1 公平交易制度和控制方法 
基金管理人一直坚持公平对待旗下所有基金的原则,严格执行《证券投资基金管理
公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度,在研究分析、投资决策和交易
执行等各个环节落实公平交易原则。公平交易范围包括各类投资组合、所有投资交易品
种、以及一级市场申购、二级市场交易等所有投资交易管理活动及授权、研究分析、投
资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。 
针对公司旗下所有投资组合的交易所公开竞价交易,通过交易系统中的公平交易程
序,对于不同投资组合同日同向买卖同一证券的指令自动进行比例分配。针对场外网下
交易业务,依照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部场外、网
下交易业务的相关规定,确保各投资组合享有公平的交易执行机会。对于以公司名义进
行的交易严格按照发行分配的原则或价格优先、比例分配的原则在各投资组合间进行分
配。 
 
4.3.2 公平交易制度的执行情况 
公平交易的执行情况包括:建立统一的研究平台和公共信息平台,保证各组合得到
公平的投资资讯;公平对待不同投资组合,禁止各投资组合之间进行以利益输送为目的
的投资交易活动;在保证各投资组合投资决策相对独立性的同时,严格执行授权审批程
序;实行集中交易制度和公平交易分配制度;建立不同投资组合投资信息的管理及保密
制度,保证不同投资组合经理之间的重大非公开投资信息的相互隔离;加强对投资交易
行为的监察稽核力度,建立有效的异常交易行为日常监控和分析评估体系等。 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 14 
报告期内,公司公平交易程序运作良好,未出现异常情况;场外、网下业务公平交
易制度执行情况良好,未出现异常情况。 
公司对旗下各投资组合的交易行为进行监控和分析,对各投资组合不同时间窗口(1
日、3日、5日)内的同向交易的溢价金额与溢价率进行了T检验,未发现违反公平交易
原则的异常交易。 
本报告期内,未出现违反公平交易制度的情况,公司旗下各基金不存在因非公平交
易等导致的利益输送行为,公平交易制度的整体执行情况良好。 
 
4.3.3 异常交易行为的专项说明 
为规范投资行为,公平对待投资组合,制定《异常交易监控和报告办法》对可能显
著影响市场价格、可能导致不公平交易、可能涉嫌利益输送等交易行为异常和交易价格
异常的情形进行界定,拟定相应的监控、分析和防控措施。 
本报告期内,严格控制同一基金或不同基金组合之间的同日反向交易,严格禁止可
能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易;针对非公开发行股票申购、以公司名义
进行的债券一级市场申购的申购方案和分配过程进行审核和监控,保证分配结果符合公
平交易原则。未发现本基金存在异常交易行为。 
本基金本报告期内未发生同一基金或不同基金组合之间在同一交易日内进行反向
交易及其他可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 
 
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 
2019年全球股市呈现牛市特征,发达国家的股市表现整体强于新兴市场,香港恒生
指数虽然录得全年9.07%的正收益,但明显落后于欧美股市和A股。这一轮股市上涨主要
依赖估值的扩张而非盈利。全球经济增长发力,增速放缓,各国央行纷纷通过降低利率
以刺激经济,无风险收益率保持低位和下行的态势。流动性宽松较大程度上催生了市场
的上涨。 
香港股市的估值扩张有限,上涨幅度落后,这主要是由于受到外部事件的冲击。中
美贸易谈判在2019年一波三折,尤其是5月初出乎意料的恶化直接扭转了港股的上升趋
势。港股对贸易战的反应比A股更为直接和敏感。一方面,贸易战关乎经济和企业的基
本面;另一方面,香港资金流动便利、波动大。香港本土的紧张局势再次令港股雪上加
霜。香港局势的发端和强度均超出市场预期,对香港本土经济造成了较大打击,特别是
香港本地的零售、餐饮、交运、地产等行业体现明显。国内经济全年大致演绎了高开低
走、而后企稳的节奏。国内经济政策较2018年出现了明显的边际改善。经济政策导向从
“去杠杆”到“稳杠杆”,积极的减税降费政策开始发力,经济韧性显现。总体来看,
港股上市公司中的内地企业依然保持稳健的盈利增长。 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 15 
结构分化是2019年港股运行的突出特征。大消费和科技行业明显领先于市场,而周
期类行业走势较弱。国内经济弱势运行,消费类个股的增长体现出了较强的韧性,持续
释放出高速的盈利增长,兼具了确定性和成长性的特点,资金的追逐使其股价享受了盈
利和估值共同提升的红利。 
本基金成立于2019年4月29日,运作时间不满一年。在港股调整的8月份,本基金快
速完成了建仓工作,将回撤幅度控制在较小的范围内。本基金在成立之初,将港股通大
消费确定为主要投资方向,重点布局了纺织服装、食品饮料和餐饮、医药、民办教育、
航空等行业。从基金的运作实践看,这些领域的布局得到的反馈是正面的。在不足一年
的运作时间内,本基金表现领先了业绩基准。 
 
4.4.2 报告期内基金的业绩表现 
截至2019年12月31日,天弘港股通精选A基金份额净值为1.0986元,天弘港股通精
选C基金份额净值为1.0964元。报告期内份额净值增长率天弘港股通精选A为9.86%,天
弘港股通精选C为9.64%,同期业绩比较基准增长率均为0.43%。 
 
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 
2020年,国内经济的走势预计不会出现大幅的边际变化,总体或许依然保持弱而不
差的态势。对港股市场而言,很多积极的因素正在出现,我们保持乐观。压制港股的外
部因素正在改善。中美贸易战已经达成了第一阶段的协议,人民币也开始升值。中美贸
易冲突的暂停键降低了市场的不确定性,强化了外需对经济的支撑作用。香港局势似乎
也度过了最差时间,未来局势变得更加可控。压力的移除或缓解都明显有利于低估值下
的港股修复。国内经济已经企稳,在经济的财政、货币政策的呵护下,在可能的外需改
善的条件下,经济韧性充足。企业盈利,特别是内地企业的盈利增长的确定性和持续性
都向好。港股有望在估值和盈利增长两个纬度表现正面。 
基于长期视角,我们坚定看好大消费的投资机会。2020年,我们重点在大消费领域
布局两条投资主线:消费升级和底部反转。消费升级是比较确定的长期趋势,产品结构
高端化、价格提升是直接表现,它反映的是消费者在满足基本需求之后对更高生活品质
的追求。在国内人均GDP达到1万美元之后,这一趋势预计还将持续很长时间。食品饮料、
餐饮和品牌运动鞋服等行业受益明显,将会孕育较多的投资机会。此外,我们积极关注
行业边际改善的机会。伴随经济下行,部分行业经历了调整期,股价反应充分。步入2020
年,有些行业或迎来底部反转的机会,如汽车及零部件、保险等。在投资方法上,我们
继续以自下而上的方法为主,淡化择时,做好个股深度研究,以期创造稳健向好的投资
收益。 
 
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 16 
报告期内,本基金管理人的监察稽核工作一切从合规运作、防范和控制风险、保障
基金份额持有人利益出发,由独立的内控合规部门按照规定的权限和程序,认真履行职
责,对公司、基金运作及员工行为的合法性、合规性进行定期和不定期监督和检查。发
现问题及时提出建议并督促相关部门改进完善,及时与有关人员沟通,并定期制作监察
稽核报告报公司董事会。公司经理层层面成立了风险管理委员会,根据公司总体风险控
制目标,分配各业务和各环节风险控制目标和要求;落实公司重大风险管理的决定或决
议;听取并讨论会议成员的报告;对会议成员提出的或发现的已经存在的风险点,在充
分讨论、协调基础上形成具体的风险控制措施;对潜在风险点分析讨论,拟定应对措施;
对发生的风险事件和重大差错,分析原因、总结经验教训、风险定级、划分责任,向总
经理办公会报告。 
同时,本基金管理人根据全面性原则、独立性原则、相互制约原则、定性和定量相
结合原则、重要性原则建立了一套比较完整的内部控制体系,该内部控制体系由一系列
业务管理制度及相应的业务处理、控制程序组成,具体包括控制环境、风险评估、控制
活动、信息和沟通、监控等要素。本基金管理人已通过了ISAE3402(《国际鉴证业务准
则第3402号》)认证,获得无保留意见的控制设计适当性报告。 
本报告期,本基金管理人全面开展基金运作监察稽核工作,确保基金投资、营销及
后台运作等各环节的合法合规。通过定期检查、不定期抽查等工作方法,完善内部控制,
基金运作没有出现违规行为。本报告期内,本基金管理人有关本基金的监察稽核主要工
作如下:  
1、在研究环节,加强研究业务独立性,注重程序合规和质量控制;在关注研究报
告形式与内容的合法性基础上,跟踪检查投资备选库的入选、维护依据;进一步规范新
股、新债询价、申购流程;定期检查关联方关系以及关联交易的日常维护;定期评估研
究对投资的支持程度,对投资业绩的贡献度;  
2、在投资交易环节,对投资运作过程中的风险点进行识别和监控,预防和控制由
内部或外部流程、人员和系统失控而造成的损失;根据法律法规要求、基金合同约定、
投资决策委员会的决定,适时提出增加或优化交易系统风控指标的建议,通过投资交易
系统控制投资风险;跟踪每日的交易行为和交易结果,发现预警信息通过电话、邮件及
合规提示及时提醒,保障投资环节的合规运作;监督检查各投资组合新股申购、一级债
申购、银行间交易等场外交易的合规执行情况,保证各投资组合场外交易的事中合规控
制; 
3、投资管理人员管理环节,加强对投资管理人员即时聊天工具、办公电话、移动
电话、终端设备网上交易的合规监控,监督投资管理人员直系亲属账户及股票交易申报
制度、交易时间移动电话集中保管制度的有效执行,采取各种有效方式杜绝老鼠仓、非
公平交易及各种形式的利益输送行为; 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 17 
4、基金募集与营销环节,对基金宣传推介材料及定投、费率优惠等基金销售业务
活动进行事前合规检查,做到事前防范风险,保障基金营销合法合规。在基金利用互联
网平台营销方面,对各类新兴业务的活动方案进行事前合规评估,保证业务开展的同时
注重事前风险防范;  
5、基金运营环节,加强对注册登记、会计核算、基金清算、估值业务的稽核力度,
保证基金运营安全、准确;  
6、信息披露环节,严格按照信息披露管理办法的规定,认真做好本基金的信息披
露工作,保证信息披露的真实、准确、完整、及时。  
报告期内,本基金整体运作合法合规,内部控制和风险防范措施逐步完善,保障了
基金份额持有人的利益。本基金管理人将继续以合规运作、防范和控制风险、保障基金
份额持有人利益出发,提高内部控制和风险管理的科学性和有效性,切实保障基金安全、
合规运作。 
 
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 
公司设立的基金估值委员会为公司基金估值决策机构,负责制定公司所管理基金的
基本估值政策,对公司旗下基金已采用的估值政策、方法、流程的执行情况进行审核监
督,对因经营环境或市场变化等导致需调整已实施的估值政策、方法和流程的,负责审
查批准基金估值政策、方法和流程的变更和执行。确保基金估值工作符合相关法律法规
和基金合同的规定,确保基金资产估值的公平、合理,有效维护投资人的利益。估值委
员会由公司分管固定收益投资的高级管理人员、督察长、分管估值业务的IT运维总监、
投资研究部负责人组成。  
公司基金估值委员会下设基金估值工作小组,由具备丰富专业知识、两年以上基金
行业相关领域工作经历、熟悉基金投资品种定价及基金估值法律法规、具备较强专业胜
任能力的基金经理、基金会计、风险管理人员及内控合规人员组成。 
基金经理作为估值工作小组的成员之一,在基金估值定价过程中,充分表达对相关
问题及定价方案的意见或建议,参与估值方案提议的制定。但对估值政策和估值方案不
具备最终表决权。 
参与估值流程的各方还包括本基金托管人和会计师事务所。托管人根据法律法规要
求对基金估值及净值计算履行复核责任。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模
型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在
任何重大利益冲突。 
报告期内,本基金管理人未与任何第三方签订与估值相关的定价服务协议。 
 
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 
本基金本报告期未进行利润分配,符合相关法规及基金合同的规定。 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 18 
 
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 
本报告期内本基金管理人无应说明预警信息。 
 
§5  托管人报告 
 
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 
本报告期,招商证券股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资
基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行
为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 
 
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 
本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对
本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资
运作方面进行了监督,未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。报告期内,
本基金未实施利润分配。 
 
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报
告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 
 
§6  审计报告 
 
6.1 审计报告基本信息 
财务报表是否经过审计 是 
审计意见类型 标准无保留意见 
审计报告编号 普华永道中天审字(2020)第23569号 
 
6.2 审计报告的基本内容 
审计报告标题 审计报告 
审计报告收件人 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金全体基金份额持有人 
审计意见 
(一)我们审计的内容 我们审计了天弘港股通
精选灵活配置混合型发起式证券投资基金(以下
简称“天弘港股通精选”)的财务报表,包括201
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 19 
9年12月31日的资产负债表,2019年4月29日(基
金合同生效日)至2019年12月31日止期间的利润
表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务报
表附注。 (二)我们的意见 我们认为,后附的
财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和
在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理
委员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券投
资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)发
布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制,
公允反映了天弘港股通精选2019年12月31日的
财务状况以及2019年4月29日(基金合同生效日)
至2019年12月31日止期间的经营成果和基金净
值变动情况。  
形成审计意见的基础 
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行
了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报
表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准
则下的责任。我们相信,我们获取的审计证据是
充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。 按
照中国注册会计师职业道德守则,我们独立于天
弘港股通精选,并履行了职业道德方面的其他责
任。  
强调事项 无 
其他事项 无 
其他信息 无 
管理层和治理层对财务报表的责任 
天弘港股通精选的基金管理人天弘基金管理有
限公司(以下简称“基金管理人”)管理层负责按
照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会
发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编
制财务报表,使其实现公允反映,并设计、执行
和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在由
于舞弊或错误导致的重大错报。 在编制财务报
表时,基金管理人管理层负责评估天弘港股通精
选的持续经营能力,披露与持续经营相关的事项
(如适用),并运用持续经营假设,除非基金管理
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 20 
人管理层计划清算天弘港股通精选、终止运营或
别无其他现实的选择。 基金管理人治理层负责
监督天弘港股通精选的财务报告过程。  
注册会计师对财务报表审计的责任 
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于
舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证,并出
具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平
的保证,但并不能保证按照审计准则执行的审计
在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于
舞弊或错误导致,如果合理预期错报单独或汇总
起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作
出的经济决策,则通常认为错报是重大的。 在
按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用
职业判断,并保持职业怀疑。同时,我们也执行
以下工作: (一) 识别和评估由于舞弊或错误
导致的财务报表重大错报风险;设计和实施审计
程序以应对这些风险,并获取充分、适当的审计
证据,作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能
涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于
内部控制之上,未能发现由于舞弊导致的重大错
报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错
报的风险。 (二) 了解与审计相关的内部控
制,以设计恰当的审计程序,但目的并非对内部
控制的有效性发表意见。 (三) 评价基金管理
人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估
计及相关披露的合理性。 (四) 对基金管理人
管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同
时,根据获取的审计证据,就可能导致对天弘港
股通精选持续经营能力产生重大疑虑的事项或
情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们
得出结论认为存在重大不确定性,审计准则要求
我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报
表中的相关披露;如果披露不充分,我们应当发
表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告
日可获得的信息。然而,未来的事项或情况可能
导致天弘港股通精选不能持续经营。 (五) 评
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 21 
价财务报表的总体列报(包括披露)、结构和内
容,并评价财务报表是否公允反映相关交易和事
项。 我们与基金管理人治理层就计划的审计范
围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通,
包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内
部控制缺陷。  
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙) 
注册会计师的姓名 张振波、周祎 
会计师事务所的地址 中国上海市湖滨路202号普华永道中心11楼 
审计报告日期 2020-04-23 
 
 
§7  年度财务报表 
 
7.1 资产负债表 
会计主体:天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 
报告截止日:2019年12月31日 
单位:人民币元 
资 产  附注号  
本期末  
2019年12月31日  
资 产:    
银行存款 7.4.7.1 4,341,202.57 
结算备付金  - 
存出保证金  2,028.75 
交易性金融资产 7.4.7.2 55,469,456.61 
其中:股票投资  55,469,456.61 
基金投资  - 
债券投资  - 
资产支持证券投资  - 
贵金属投资  - 
衍生金融资产 7.4.7.3 - 
买入返售金融资产 7.4.7.4 - 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 22 
应收证券清算款  2,028,619.91 
应收利息 7.4.7.5 2,917.18 
应收股利  2,589.84 
应收申购款  177,095.92 
递延所得税资产  - 
其他资产 7.4.7.6 - 
资产总计  62,023,910.78 
负债和所有者权益 附注号  
本期末  
2019年12月31日 
负 债:    
短期借款  - 
交易性金融负债  - 
衍生金融负债 7.4.7.3 - 
卖出回购金融资产款  - 
应付证券清算款  - 
应付赎回款  2,120,515.52 
应付管理人报酬 
 
78,532.03 
应付托管费 
 
13,088.66 
应付销售服务费   7,938.82 
应付交易费用 7.4.7.7 12,851.70 
应交税费  - 
应付利息  - 
应付利润  - 
递延所得税负债  - 
其他负债 7.4.7.8 31,928.07 
负债合计  2,264,854.80 
所有者权益:    
实收基金 7.4.7.9 54,450,294.58 
未分配利润 7.4.7.10 5,308,761.40 
所有者权益合计  59,759,055.98 
负债和所有者权益总计  62,023,910.78 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 23 
注:1、报告截止日2019年12月31日,天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资
基金A类基金份额净值1.0986元,天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金C
类基金份额净值1.0964元;基金份额总额54,450,294.58份,其中天弘港股通精选灵活
配置混合型发起式证券投资基金A类基金份额27,698,805.12份,天弘港股通精选灵活配
置混合型发起式证券投资基金C类基金份额26,751,489.46份。 
2、本财务报表的实际编制期间为2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日,
无上一年度可比期间(下同)。 
 
7.2 利润表 
会计主体:天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 
本报告期:2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
单位:人民币元 
项 目 附注号  
本期2019年04月29日 (基
金合同生效日)至2019年1
2月31日  
一、收入  6,571,663.47 
1.利息收入  382,470.19 
其中:存款利息收入 7.4.7.11 259,534.94 
债券利息收入  - 
资产支持证券利息收入  - 
买入返售金融资产收入  122,935.25 
证券出借利息收入  - 
其他利息收入  - 
2.投资收益(损失以“-”填列)  1,449,133.22 
其中:股票投资收益 7.4.7.12 1,287,471.40 
基金投资收益 
 

债券投资收益 7.4.7.13 - 
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.2  - 
贵金属投资收益 
 

衍生工具收益 7.4.7.14 - 
股利收益 7.4.7.15 161,661.82 
3.公允价值变动收益(损失以“-”号 7.4.7.16 4,581,210.36 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 24 
填列) 
4.汇兑收益(损失以“-”号填列)  - 
5.其他收入(损失以“-”号填列) 7.4.7.17 158,849.70 
减:二、费用  969,761.13 
1.管理人报酬 
 
626,445.76 
2.托管费 
 
104,407.62 
3.销售服务费 
 
48,472.00 
4.交易费用 7.4.7.18 160,035.75 
5.利息支出  - 
其中:卖出回购金融资产支出  - 
6.税金及附加  - 
7.其他费用 7.4.7.19 30,400.00 
三、利润总额(亏损总额以“-”号填
列) 
 5,601,902.34 
减:所得税费用  - 
四、净利润(净亏损以“-”号填列)  5,601,902.34 
 
7.3 所有者权益(基金净值)变动表 
会计主体:天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 
本报告期:2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
单位:人民币元 
项 目 
本期  
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
实收基金  未分配利润  所有者权益合计  
一、期初所有者权益(基金
净值) 
72,859,838.85 - 72,859,838.85 
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数(本期利
润) 
- 5,601,902.34 5,601,902.34 
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数(净
值减少以“-”号填列) 
-18,409,544.27 -293,140.94 -18,702,685.21 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 25 
其中:1.基金申购款 53,341,125.08 4,050,288.55 57,391,413.63 
2.基金赎回款 -71,750,669.35 -4,343,429.49 -76,094,098.84 
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动(净值减少以“-”
号填列) 
- - - 
五、期末所有者权益(基
金净值) 
54,450,294.58 5,308,761.40 59,759,055.98 
报表附注为财务报表的组成部分。 
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署: 
郭树强 
————————— 
基金管理人负责人 
薄贺龙 
————————— 
主管会计工作负责人 
肖慧敏 
————————— 
会计机构负责人 
 
7.4 报表附注 
7.4.1 基金基本情况 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金(以下简称"本基金")经中国
证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监许可[2018]1952号《关于准予天弘港
股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金注册的批复》注册,由天弘基金管理有限
公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式、发起式基金,存续
期限不定,首次募集期间为2019年04月08日至2019年04月25日,首次设立募集不包括认
购资金利息共募集人民币72,841,409.62元,业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通
合伙)普华永道中天验字(2019)第0276号验资报告予以验证。经向中国证监会备案,《天
弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》于2019年04月29日正式生
效,基金合同生效日的基金份额总额为72,859,838.85份基金份额,其中认购资金利息
折合18,429.23份基金份额。本基金的基金管理人为天弘基金管理有限公司,基金托管
人为招商证券股份有限公司。 
本基金为发起式基金,发起资金认购部分为11,011,887.33份基金份额,发起资金
认购方承诺使用发起资金认购的基金份额持有期限不少于3年。 
根据《天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》和《天弘港
股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金招募说明书》,本基金根据认购/申购费
用、销售服务费收取方式的不同,将基金份额分为不同的类别。在投资人认购/申购时
收取前端认购/申购费用,并不再从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额,称
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 26 
为A类基金份额;在投资人认购/申购时不收取认购/申购费用,而从本类别基金资产中
计提销售服务费的,称为C类基金份额。基金A类和C类基金份额分别设置代码两种收费
模式并存,由于基金费用的不同,本基金A类基金份额及C类基金份额分别计算基金份额
净值,计算公式为计算日各类别基金资产净值除以计算日发售在外的该类别基金份额总
数。 
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金基金合同》的有关规定,本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工
具,包括内地与香港股票市场交易互联互通试点允许买卖的规定范围内的香港联合交易
所上市股票(以下简称"港股通标的股票")、国内依法发行上市的股票(包括中小板、
创业板及其他经中国证监会核准上市的股票),国债、央行票据、金融债、企业债、公
司债、次级债、地方政府债券、中期票据、中小企业私募债、可转换债券(含分离交易
可转债)、短期融资券、资产支持证券、债券回购、银行存款等、权证、股指期货及法
律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。
基金的投资组合比例为:本基金将基金资产的0%-95%投资于股票资产,其中投资于港
股通标的股票的比例不低于非现金基金资产的80%,权证投资比例不超过基金资产净值
的3%,每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,现金或到期日在
一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%,其中,现金不包括结算备付金、存出保
证金、应收申购款等。本基金的业绩比较基准:恒生指数收益率(使用估值汇率折算)
×80%+中证综合债指数收益率×20%。 
本财务报表由本基金的基金管理人天弘基金管理有限公司于2020年4月23日批准报
出。 
 
7.4.2 会计报表的编制基础 
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则
-基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称"企业会计准则")、中国证监会
颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投
资基金业协会(以下简称"中国基金业协会")颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、
《天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》和在财务报表附注
7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操
作编制。 
本财务报表以本基金持续经营为基础编制。 
 
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 
本基金2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日止期间财务报表符合
企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金2019年12月31日的财务状况以及2019
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 27 
年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日止期间的经营成果和基金净值变动情
况等有关信息。 
 
7.4.4 重要会计政策和会计估计 
7.4.4.1 会计年度 
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。本期财务报表的实际编制期间为
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日。 
 
7.4.4.2 记账本位币 
本基金的记账本位币为人民币。 
 
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 
(1)金融资产的分类 
金融资产于初始确认时分类为:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对
金融资产的持有意图和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有
至到期投资。 
本基金目前以交易目的持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资
产在资产负债表中以衍生金融资产列示外,以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。 
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项,包括银行存款、买入返售金融资产和
其他各类应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的
非衍生金融资产。 
(2)金融负债的分类 
金融负债于初始确认时分类为:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
及其他金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融负债。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款
项等。 
 
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时,按公允价值在资产负债
表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,取得时发生的相关交易
费用计入当期损益;对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 28 
至购买日止的利息,单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计
入初始确认金额。 
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,按照公允价值进行后续计
量;对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法,以摊余成本进行后续计量。 
金融资产满足下列条件之一的,予以终止确认:(1) 收取该金融资产现金流量的合
同权利终止;(2) 该金融资产已转移,且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和
报酬转移给转入方;或者(3) 该金融资产已转移,虽然本基金既没有转移也没有保留金
融资产所有权上几乎所有的风险和报酬,但是放弃了对该金融资产控制。 
金融资产终止确认时,其账面价值与收到的对价的差额,计入当期损益。 
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时,终止确认该金融负债或义务已解除
的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额,计入当期损益。 
 
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 
本基金持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具按如下原则确定
公允价值并进行估值: 
(1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值;估值日无
交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的,按最近交易日的市场交易
价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映
公允价值的,应对市场交易价格进行调整,确定公允价值。与上述投资品种相同,但具
有不同特征的,应以相同资产或负债的公允价值为基础,并在估值技术中考虑不同特征
因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等,如果该限制是针对资产持有者的,
那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外,基金管理人不应考虑因大量持有
相关资产或负债所产生的溢价或折价。 
(2)当金融工具不存在活跃市场,采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和
其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时,优先使用可观察输入值,只
有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下,才可以使用不
可观察输入值。 
(3)如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件,应
对估值进行调整并确定公允价值。 
 
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1) 具有抵
销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的;且2) 交易双方准备按净额
结算时,金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 29 
7.4.4.7 实收基金 
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余
额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认
列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的
实收基金减少。 
 
7.4.4.8 损益平准金 
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金
份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金
额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未实现
损益占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认
列,并于期末全额转入未分配利润/(累计亏损)。 
 
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后
的净额确认为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利
息扣除在适用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增
值税后的净额确认为利息收入。资产支持证券在持有期间收到的款项,根据资产支持证
券的预计收益率区分属于资产支持证券投资本金部分和投资收益部分,将本金部分冲减
资产支持证券投资成本,并将投资收益部分扣除在适用情况下由基金管理人缴纳的增值
税后的净额确认为利息收入。 
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确
认为公允价值变动损益;于处置时,其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资
收益,其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。 
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算,实际利率法与直线法差异
较小的则按直线法计算。 
 
7.4.4.10 费用的确认和计量 
本基金的管理人报酬、托管费和销售服务费 在费用涵盖期间按基金合同约定的费
率和计算方法逐日确认。 
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算,实际利率法与直线法
差异较小的则按直线法计算。 
 
7.4.4.11 基金的收益分配政策 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 30 
本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配,但
基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为
基金份额进行再投资。若期末未分配利润中的未实现部分为正数,包括基金经营活动产
生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等,则期末可供分配利润的金额
为期末未分配利润中的已实现部分;若期末未分配利润的未实现部分为负数,则期末可
供分配利润的金额为期末未分配利润,即已实现部分相抵未实现部分后的余额。 
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。 
 
7.4.4.12 外币交易 
外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。 
以公允价值计量的外币非货币性项目,于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民
币,所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。 
 
7.4.4.13 分部报告 
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部,以经营分
部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组
成部分:(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用;(2) 本基金的基金管
理人能够定期评价该组成部分的经营成果,以决定向其配置资源、评价其业绩;(3) 本
基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个
或多个经营分部具有相似的经济特征,并且满足一定条件的,则合并为一个经营分部。 
本基金目前以一个单一的经营分部运作,不需要披露分部信息。 
 
7.4.4.14 其他重要的会计政策和会计估计 
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作,本基金确定以
下类别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下: 
(1)对于证券交易所上市的股票和债券,若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括
涨跌停时的交易不活跃)等情况,本基金根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会
关于证券投资基金估值业务的指导意见》,根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)
基金行业股票估值指数的通知》提供的指数收益法、市盈率法、现金流量折现法等估值
技术进行估值。 
(2)对于在锁定期内的非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售
股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等流通受限股票,根据中国基金业协会中基
协发[2017]6号《关于发布<证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)>的通知》
之附件《证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)》(以下简称"指引"),按估值
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 31 
日在证券交易所上市交易的同一股票的公允价值扣除中证指数有限公司根据指引所独
立提供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣后的价值进行估值。 
(3)对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、可交换债券、
资产支持证券和私募债券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种,根据中国证
监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及《中国证
券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季度固定收益品种的估值处理标准》
采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种
(可转换债券、可交换债券、资产支持证券和私募债券除外),按照中证指数有限公司所
独立提供的估值结果确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场固定收益品种按照中
债金融估值中心有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。 
 
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 
7.4.5.1 会计政策变更的说明 
本基金本报告期未发生会计政策变更。 
 
7.4.5.2 会计估计变更的说明 
本基金本报告期未发生会计估计变更。 
 
7.4.5.3 差错更正的说明 
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 
 
7.4.6 税项 
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收
问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85
号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2014]81
号《财政部国家税务总局证监会关于沪港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策
的通知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题
的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46
号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关
于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]127号《财政部国家税务
总局证监会关于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》财税
[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税
[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于
资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣
等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作,主要税项列示如下: 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 32 
(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为,以资管产品管理人为增值税纳税
人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为,暂适用简易计税方法,
按照3%的征收率缴纳增值税。 
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税,对国债、
地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提
供的贷款服务,以产生的利息及利息性质的收入为销售额。 
(2)对基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股票的股
息、红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。 
(3)对基金取得的企业债券利息收入,应由发行债券的企业在向基金支付利息时代
扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得,持股期限在1个月以
内(含1个月)的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在1个月以上至1年
(含1年)的,暂减按50%计入应纳税所得额;持股期限超过1年的,暂免征收个人所得税。
对基金持有的上市公司限售股,解禁后取得的股息、红利收入,按照上述规定计算纳税,
持股时间自解禁日起计算;解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所
得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。 
对基金通过沪港通/深港通投资香港联交所上市H股取得的股息红利,H股公司应向
中国证券登记结算有限责任公司(以下简称“中国结算”)提出申请,由中国结算向H股
公司提供内地个人投资者名册,H股公司按照20%的税率代扣个人所得税。基金通过沪港
通/深港通投资香港联交所上市的非H股取得的股息红利,由中国结算按照20%的税率代
扣个人所得税。 
(4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税,买入股票不征收股票交易印
花税。基金通过沪港通/深港通买卖、继承、赠与联交所上市股票,按照香港特别行政
区现行税法规定缴纳印花税。 
(5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增
值税额的适用比例计算缴纳。 
 
7.4.7 重要财务报表项目的说明 
7.4.7.1 银行存款 
单位:人民币元 
项目 
本期末 
2019年12月31日 
活期存款 4,341,202.57 
定期存款 - 
其中:存款期限1个月以内 - 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 33 
存款期限1-3个月 - 
存款期限3个月以上 - 
其他存款 - 
合计 4,341,202.57 
 
7.4.7.2 交易性金融资产 
单位:人民币元 
项目 
本期末2019年12月31日 
成本 公允价值 公允价值变动 
股票 50,888,246.25 55,469,456.61 4,581,210.36 
贵金属投资-金交所黄
金合约 
- - - 
债券 
交易所市场 - - - 
银行间市场 - - - 
合计 - - - 
资产支持证券 - - - 
基金 - - - 
其他 - - - 
合计 50,888,246.25 55,469,456.61 4,581,210.36 
 
7.4.7.3 衍生金融资产/负债 
本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。 
 
7.4.7.4 买入返售金融资产 
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 
本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。 
 
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 
本基金本报告期末未持有从买断式逆回购交易中取得的债券。 
 
7.4.7.5 应收利息 
单位:人民币元 
项目 本期末 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 34 
2019年12月31日 
应收活期存款利息 2,715.96 
应收定期存款利息 - 
应收其他存款利息 - 
应收结算备付金利息 183.44 
应收债券利息 - 
应收资产支持证券利息 - 
应收买入返售证券利息 - 
应收申购款利息 - 
应收黄金合约拆借孳息 - 
应收出借证券利息 - 
其他 17.78 
合计 2,917.18 
 
7.4.7.6 其他资产 
本基金本报告期末未持有其他资产。 
 
7.4.7.7 应付交易费用 
单位:人民币元 
项目 
本期末 
2019年12月31日 
交易所市场应付交易费用 12,851.70 
银行间市场应付交易费用 - 
合计 12,851.70 
 
7.4.7.8 其他负债 
单位:人民币元 
项目 
本期末 
2019年12月31日 
应付券商交易单元保证金 - 
应付赎回费 1,928.07 
应付证券出借违约金 - 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 35 
预提费用 30,000.00 
合计 31,928.07 
 
7.4.7.9 实收基金 
7.4.7.9.1 天弘港股通精选A 
金额单位:人民币元 
项目 
(天弘港股通精选A) 
本期2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12
月31日 
基金份额(份) 账面金额 
基金合同生效日 48,231,037.33 48,231,037.33 
本期申购 14,004,444.55 14,004,444.55 
本期赎回(以“-”号填列) -34,536,676.76 -34,536,676.76 
本期末 27,698,805.12 27,698,805.12 
 
7.4.7.9.2 天弘港股通精选C 
金额单位:人民币元 
项目 
(天弘港股通精选C) 
本期2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12
月31日 
基金份额(份) 账面金额 
基金合同生效日 24,628,801.52 24,628,801.52 
本期申购 39,336,680.53 39,336,680.53 
本期赎回(以“-”号填列) -37,213,992.59 -37,213,992.59 
本期末 26,751,489.46 26,751,489.46 
注:1、本基金自2019年04月08日至2019年04月25日止期间公开发售,共募集有效净认
购资金人民币72,841,409.62元,折合为72,841,409.62份基金份额(其中A类基金份额
48,217,449.78份,C类基金份额24,623,959.84份)。根据《天弘港股通精选灵活配置混
合型发起式证券投资基金招募说明书》的规定,本基金设立募集期内认购资金产生的利
息收入人民币18,429.23元在本基金成立后,折合为18,429.23份基金份额(其中A类基金
份额13,587.55份,C类基金份额4,841.68份),划入基金份额持有人账户。 
2、根据《天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金招募说明书》、《天弘
基金管理有限公司关于天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金开放日常
申购与赎回及定期定额投资业务的公告》的相关规定,本基金于2019年04月29日(基金
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 36 
合同生效日)至2019年07月28日止期间暂不向投资人开放基金交易。申购和赎回业务自
2019年07月29日起开始办理。 
 
7.4.7.10 未分配利润 
7.4.7.10.1 天弘港股通精选A 
单位:人民币元 
项目 
(天弘港股通精选A) 
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 
基金合同生效日 - - - 
本期利润 732,653.07 2,799,706.98 3,532,360.05 
本期基金份额交易产
生的变动数 
-55,696.71 -746,248.84 -801,945.55 
其中:基金申购款 343,189.11 772,374.67 1,115,563.78 
基金赎回款 -398,885.82 -1,518,623.51 -1,917,509.33 
本期已分配利润 - - - 
本期末 676,956.36 2,053,458.14 2,730,414.50 
 
7.4.7.10.2 天弘港股通精选C 
单位:人民币元 
项目 
(天弘港股通精选C) 
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 
基金合同生效日 - - - 
本期利润 288,038.91 1,781,503.38 2,069,542.29 
本期基金份额交易产
生的变动数 
309,421.91 199,382.70 508,804.61 
其中:基金申购款 964,780.11 1,969,944.66 2,934,724.77 
基金赎回款 -655,358.20 -1,770,561.96 -2,425,920.16 
本期已分配利润 - - - 
本期末 597,460.82 1,980,886.08 2,578,346.90 
 
7.4.7.11 存款利息收入 
单位:人民币元 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 37 
项目 
本期2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12
月31日 
活期存款利息收入 250,556.98 
定期存款利息收入 - 
其他存款利息收入 - 
结算备付金利息收入 7,192.15 
其他 1,785.81 
合计 259,534.94 
 
7.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入 
单位:人民币元 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31
日 
卖出股票成交总额 30,297,949.19 
减:卖出股票成本总额 29,010,477.79 
买卖股票差价收入 1,287,471.40 
 
7.4.7.13 债券投资收益 
7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 
本基金本报告期未取得债券投资收益。 
 
7.4.7.13.2 资产支持证券投资收益 
本基金本报告期未取得资产支持证券投资收益。 
 
7.4.7.14 衍生工具收益 
本基金本报告期未取得衍生工具投资收益。 
 
7.4.7.15 股利收益 
单位:人民币元 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31
日 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 38 
股票投资产生的股利收益 161,661.82 
其中:证券出借权益补偿收入 - 
基金投资产生的股利收益 - 
合计 161,661.82 
 
7.4.7.16 公允价值变动收益 
单位:人民币元 
项目名称 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
1.交易性金融资产 4,581,210.36 
——股票投资 4,581,210.36 
——债券投资 - 
——资产支持证券投资 - 
——基金投资 - 
——贵金属投资 - 
——其他 - 
2.衍生工具 - 
——权证投资 - 
3.其他 - 
减:应税金融商品公允
价值变动产生的预估增
值税 

合计 4,581,210.36 
 
7.4.7.17 其他收入 
单位:人民币元 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31
日 
基金赎回费收入 158,849.70 
合计 158,849.70 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 39 
7.4.7.18 交易费用 
单位:人民币元 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31
日 
交易所市场交易费用 160,035.75 
银行间市场交易费用 - 
合计 160,035.75 
 
7.4.7.19 其他费用 
单位:人民币元 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31
日 
审计费用 30,000.00 
信息披露费 - 
证券出借违约金 - 
其他费用 400.00 
合计 30,400.00 
 
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 
7.4.8.1 或有事项 
截至资产负债表日,本基金并无须作披露的或有事项。 
 
7.4.8.2 资产负债表日后事项 
截至本财务报表批准报出日,本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。 
 
7.4.9 关联方关系 
关联方名称 与本基金的关系 
天弘基金管理有限公司 
基金管理人、基金销售机构、基金
注册登记机构 
招商证券股份有限公司 基金托管人、基金销售机构 
浙江蚂蚁小微金融服务集团股份有限公司 基金管理人的股东 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 40 
天津信托有限责任公司 基金管理人的股东 
内蒙古君正能源化工集团股份有限公司 基金管理人的股东 
芜湖高新投资有限公司 基金管理人的股东 
新疆天瑞博丰股权投资合伙企业(有限合伙) 基金管理人的股东 
新疆天惠新盟股权投资合伙企业(有限合伙) 基金管理人的股东 
新疆天阜恒基股权投资合伙企业(有限合伙) 基金管理人的股东 
新疆天聚宸兴股权投资合伙企业(有限合伙) 基金管理人的股东 
天弘创新资产管理有限公司 基金管理人的全资子公司 
注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 
 
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 
7.4.10.1.1 股票交易 
金额单位:人民币元 
关联方名称 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
成交金额 
占当期股票成交总额
的比例 
招商证券股份有限公司 110,196,673.23 100.00% 
 
7.4.10.1.2 权证交易 
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行权证交易。 
 
7.4.10.1.3 应支付关联方的佣金 
金额单位:人民币元 
关联方名
称 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
当期佣金 
占当期佣
金总量的
比例 
期末应付佣金余额 
占期末应
付佣金总
额的比例 
招商证券
股份有限
33,058.94 100.00% 12,851.70 100.00% 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 41 
公司 
注:1、上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定,以扣除由中国
证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。 
2、该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市
场信息服务等。 
 
7.4.10.2 关联方报酬 
7.4.10.2.1 基金管理费 
单位:人民币元 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12
月31日 
当期发生的基金应支付的管理费 626,445.76 
其中:支付销售机构的客户维护费 111,269.28 
注:1、支付基金管理人天弘基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值
1.50%的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为:日管理人报酬
=前一日基金资产净值X1.50% / 当年天数。 
2、客户维护费是指基金管理人与基金销售机构在基金销售协议中约定的依据销售机构
销售基金的保有量提取一定比例的客户维护费,用以向基金销售机构支付客户服务及销
售活动中产生的相关费用,该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支,不属于从基
金资产中列支的费用项目。 
 
7.4.10.2.2 基金托管费 
单位:人民币元 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月
31日 
当期发生的基金应支付的托管费 104,407.62 
注:支付基金托管人招商证券股份有限公司的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年
费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为:日托管费=前一日基金资
产净值X0.25%/当年天数。 
 
7.4.10.2.3 销售服务费 
单位:人民币元 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 42 
获得销售服务费的各关
联方名称 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
当期发生的基金应支付的销售服务费 
天弘港股通精选A 天弘港股通精选C 合计 
天弘基金管理有限公司 0.00 16,219.09 16,219.09 
招商证券股份有限公司 0.00 7,038.68 7,038.68 
合计 0.00 23,257.77 23,257.77 
注:1、支付C类基金份额销售机构的销售服务费按前一日C类基金份额的基金资产净值
0.30%的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付给天弘基金管理有限公司,再由
天弘基金管理有限公司计算并支付给各基金销售机构。销售服务费的计算公式为:日销
售服务费=前一日C类基金份额基金资产净值 X0.30% / 当年天数。 
2、本基金A类份额不收取销售服务费。 
 
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 
本报告期未与关联方进行过银行间同业市场的债券(含回购)交易。 
 
7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 
本基金本报告期内转融通证券出借业务未发生重大关联交易事项。 
 
7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 
7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 
天弘港股通精选A 
份额单位:份 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)
至2019年12月31日 
基金合同生效日(2019年04月29日)持有的基
金份额 
5,000,900.18 
报告期初持有的基金份额 - 
报告期间申购/买入总份额 - 
报告期间因拆分变动份额 - 
减:报告期间赎回/卖出总份额 - 
报告期末持有的基金份额 5,000,900.18 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 43 
报告期末持有的基金份额占基金总份额比例 18.05% 
 
天弘港股通精选C 
份额单位:份 
项目 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)
至2019年12月31日 
基金合同生效日(2019年04月29日)持有的基
金份额 
5,000,900.00 
报告期初持有的基金份额 - 
报告期间申购/买入总份额 - 
报告期间因拆分变动份额 - 
减:报告期间赎回/卖出总份额 - 
报告期末持有的基金份额 5,000,900.00 
报告期末持有的基金份额占基金总份额比例 18.69% 
注:1、本基金基金合同生效日为2019年04月29日,无上年度可比期间数据。 
2、基金管理人投资本基金相关的费用按基金合同及更新的招募说明书的有关规定支付。 
3、报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例,比例的分母分别采用A、C类各自
级别的份额总额计算。 
 
7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 
本基金本期末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。 
 
7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 
单位:人民币元 
关联方名
称 
本期 
2019年04月29日(基金合同生效日)至2019年12月31日 
期末余额 当期利息收入 
招商证券
股份有限
公司 
4,341,202.57 250,556.98 
注:本基金的银行存款由基金托管人招商证券股份有限公司保管,存放在具有基金托管
资格的交通银行股份有限公司,按银行同业利率或约定利率计息。 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 44 
 
7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 
本基金本报告期未在承销期内参与关联方承销证券交易。 
 
7.4.10.8 其他关联交易事项的说明 
本基金本报告期无须作说明的其他关联交易事项。 
 
7.4.11 利润分配情况--按摊余成本法核算的货币市场基金之外的基金 
本基金本报告期无利润分配事项。 
 
7.4.12 期末(2019年12月31日)本基金持有的流通受限证券 
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 
本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。 
 
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限的股票。 
 
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 
截至本报告期末2019年12月31日,本基金未持有银行间市场债券正回购交易中作为
抵押的债券。 
 
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 
截至本报告期末2019年12月31日,本基金未持有交易所市场债券正回购交易中作为
抵押的债券。 
 
7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 
本基金本报告期末无参与转融通证券出借业务的证券。 
 
 
7.4.13 金融工具风险及管理 
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构 
本基金为主动投资的混合型基金,属于证券投资基金产品中等风险的基金品种,其
风险收益预期高于货币市场基金、债券型基金,低于股票型基金。本基金投资的金融工
具主要包括股票投资、债券投资及短期金融工具等。本基金在日常经营活动中面临的与
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 45 
这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管
理人从事风险管理的主要目标是争取在严格控制风险的前提下,谋求实现基金财产的长
期稳定增长。 
本基金的基金管理人奉行全面风险管理理念,建立了以审计与风险控制委员会为核
心的、由督察长、风险管理委员会、内控合规部、风险管理部、内审部和相关业务部门
构成的风险管理架构体系。在全面风险管理体系的框架下,董事会负责监督检查公司的
合法合规运营、内部控制、风险管理,从而控制公司的整体运营风险。在董事会下设立
审计与风险控制委员会,负责制定风险管理的宏观政策,审议通过风险控制的总体措施
等;在管理层层面设立风险管理委员会,主要负责根据公司总体风险控制目标,将交易、
运营风险控制目标和要求分配到各部门;讨论、协调各部门之间的风险管理过程;听取
各部门风险管理工作方面的汇报,确定未来一段时间各部门应重点关注的风险点,并调
整与改进相关的风险处理和控制策略;讨论向公司高级管理层提交的基金运作风险报
告。在业务操作层面风险管理职责主要由内控合规部和风险管理部负责,内控合规部负
责对公司风险管理政策和措施的执行情况进行监察,并为每一个部门的风险管理提供合
规控制标准,使公司在一种风险管理和控制的环境中实现业务目标;内控合规部对公司
总经理负责,并由督察长分管。风险管理部通过投资交易系统的风控参数设置,保证各
投资组合的投资比例合规;参与各投资组合新股申购、一级债申购、银行间交易等场外
交易的风险识别与评估,保证各投资组合场外交易的事中合规控制;负责各投资组合投
资绩效、大类风险的识别、计量和控制。风险管理部向公司首席风控官进行汇报。内审
部对公司内部控制和风险管理的有效性,经营效率和效果等方面开展独立评价活动,向
总经理和督察长汇报。 
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分
析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发,判断风险损失的严
重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发,根据本基金的投资目标,
结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型,日常的量化报告,
确定风险损失的限度和相应置信程度,及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估,
并通过相应决策,将风险控制在可承受的范围内。 
 
7.4.13.2 信用风险 
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况,导致基金资产损失和收益变化的风险。 
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的
活期银行存款存放在本基金的托管人招商证券股份有限公司开立于具有基金托管人资
格的交通银行股份有限公司的托管账户,因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基
金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 46 
和款项清算,违约风险可能性很小;在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信
用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程,通过对投资品种信用等级评估来控
制证券发行人的信用风险,且通过分散化投资以分散信用风险。 
于 2019 年12月31日,本基金无债券投资。 
 
7.4.13.3 流动性风险 
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金
的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额,另一方
面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市
场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 
针对兑付赎回资金的流动性风险,本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情
况进行严密监控并预测流动性需求,保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。
本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款,约定在非常情况下赎回申请的
处理方式,控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险,有效保障基金持有人利益。此
外,基金管理人经与基金托管人协商,在确保投资者得到公平对待的前提下,可依照法
律法规及基金合同的约定,综合运用各类流动性风险管理工具,对赎回申请等进行适度
调整,作为特定情形下基金管理人流动性风险管理的辅助措施。 
于2019年12月31日,本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以
内且不计息,可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息,因此账面余额
即为未折现的合约到期现金流量。 
 
7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理
办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金
组合资产的流动性风险进行管理,通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度
指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指
标进行持续的监测和分析。 
本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%,且本基金与由
本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的
10%。本基金与由本基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发
行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的15%,本基金与由本基金的基金管理
人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票,不得超过该上市公司可流
通股票的30%(完全按照有关指数构成比例进行证券投资的开放式基金及中国证监会认
定的特殊投资组合不受该比例限制)。 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 47 
本基金所持部分证券在证券交易所上市,其余亦可在银行间同业市场交易,部分基
金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注7.4.12。此外,本基金可通过卖出
回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求,其上限一般不超过基金持有的债券投
资的公允价值。本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的
15%。于2019年12月31日,本基金未持有流动性受限资产。 
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值进
行审慎评估与测算,确保每日确认的净赎回申请不得超过7个工作日可变现资产的可变
现价值。于2019年12月31日,本基金组合资产中7个工作日可变现资产的账面价值超过
经确认的当日净赎回金额。 
同时,本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中
度;按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查
与严格的准入管理,以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严
格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外,本基金的基金管理
人建立了交易对手管理制度,根据质押品的资质确定质押率水平;持续监测质押品的风
险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额;并在与私募类证券资管产品及中
国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时,可接受质押品的资质要求与基
金合同约定的投资范围保持一致。 
 
7.4.13.4 市场风险 
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 
7.4.13.4.1 利率风险 
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险,其中浮动利
率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。 
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控,并通过调整投
资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息,因此本基金的收入及经营
活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要
为银行存款、结算备付金、债券投资、资产支持证券投资及买入返售金融资产等。 
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 
单位:人民币元 
本期末2019
年12月31日 
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 48 
资产 
     
银行存款 4,341,202.57 -  - - 4,341,202.57 
存出保证金 2,028.75 -  - - 2,028.75 
交易性金融
资产 
- -  - 
55,469,456.6

55,469,456.6

应收证券清
算款 
- -  - 2,028,619.91 2,028,619.91 
应收利息 - -  - 2,917.18 2,917.18 
应收股利 - -  - 2,589.84 2,589.84 
应收申购款 - -  - 177,095.92 177,095.92 
资产总计 4,343,231.32 - - 
57,680,679.4

62,023,910.7

负债 
     
应付赎回款 - -  - 2,120,515.52 2,120,515.52 
应付管理人
报酬 
- -  - 78,532.03 78,532.03 
应付托管费 - -  - 13,088.66 13,088.66 
应付销售服
务费 
- -  - 7,938.82 7,938.82 
应付交易费
用 
- -  - 12,851.70 12,851.70 
其他负债 - -  - 31,928.07 31,928.07 
负债总计 - - - 2,264,854.80 2,264,854.80 
利率敏感度缺
口 
4,343,231.32 - - 
55,415,824.6

59,759,055.9

注:1、表中所示为本基金资产及负债的账面价值,并按照合约规定的利率重新定价日
或到期日孰早者予以分类。 
2、本基金基金合同生效日为2019年04月29日,无上年度可比期间数据。 
 
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 
于2019年12月31日,本基金未持有交易性债券投资,因此市场利率的变动对于本基金资
产净值无重大影响。 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 49 
7.4.13.4.2 外汇风险 
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本基金持有不以记账本位币计价的资产,因此存在相应的外汇风险。本基金管理
人每日对本基金的外汇头寸进行监控。 
7.4.13.4.2.1 外汇风险敞口 
单位:人民币元 
项目 
本期末 
2019年12月31日 
美元折
合人民
币 
港币折合人民
币 
其他币
种折合
人民币 
合计 
以外币计价的资产 
    
交易性金融资产 - 
55,469,456.6


55,469,456.6

应收股利 - 2,589.84 - 2,589.84 
资产合计 - 
55,472,046.4


55,472,046.4

以外币计价的负债 
    
负债合计 - - - - 
资产负债表外汇风险敞口净
额 

55,472,046.4


55,472,046.4

 
7.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析 
假设 除汇率以外的其他市场变量保持不变 
分析 
相关风险变量的变动 
对资产负债表日基金资产净值的影响金额
(单位:人民币元) 
本期末 
2019年12月31日 
所有外币相对人民币升值5% 2,773,602.32 
所有外币相对人民币贬值5% -2,773,602.32 
 
7.4.13.4.3 其他价格风险 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 50 
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和
外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上
市或银行间同业市场交易的股票和债券,所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主
体自身经营情况或特殊事项的影响,也可能来源于证券市场整体波动的影响。 
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中,通过宏观经济、估值水平、
流动性和市场政策等四个因素的分析框架,动态把握不同资产类别的投资价值、投资时
机以及其风险收益特征的相对变化,进行股票、债券和现金等大类资产的合理配置,在
严格控制投资风险的基础上追求基金资产的长期持续稳定增长。 
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中股票投资比例
为基金总资产的0-95%,其中投资于港股通标的股票的比例不低于非现金资产的80%,权
证投资比例不超过基金资产净值的3%,每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交
易保证金后,现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%,其中现金
不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。此外,本基金的基金管理人每日对本
基金所持有的证券价格实施监控,定期运用多种定量方法对基金进行风险度量,包括
VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险,及时可靠地对风险进行
跟踪和控制。 
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 
金额单位:人民币元 
项目 
本期末 
2019年12月31日 
公允价值 
占基金资产净值
比例(%) 
交易性金融资产-股票投资 55,469,456.61 92.82 
交易性金融资产-基金投资 - - 
交易性金融资产-贵金属投资 - - 
衍生金融资产-权证投资 - - 
其他 - - 
合计 55,469,456.61 92.82 
 
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 
假设 除业绩比较基准(附注7.4.1)以外的其他市场变量保持不变 
分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的影响
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 51 
金额(单位:人民币元) 
本期末 
2019年12月31日 
业绩比较基准(附注7.4.1)上升5% 2,633,031.98 
业绩比较基准(附注7.4.1)下降5% -2,633,031.98 
 
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 
(1) 公允价值 
(a)金融工具公允价值计量的方法 
公允价值计量结果所属的层次,由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值
所属的最低层次决定: 
第一层次:相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 
第二层次:除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 
第三层次:相关资产或负债的不可观察输入值。 
(b)持续的以公允价值计量的金融工具 
(i)各层次金融工具公允价值  
于2019年12月31日,本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产中属于第一层次的余额为55,469,456.61元,无属于第二或第三层次的余额。 
(ii)公允价值所属层次间的重大变动 
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。  
对于证券交易所上市的股票和债券,若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌
停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况,本基金不会于停牌日至交易恢复活跃
日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次;并根
据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度,确定相关股票和债券公
允价值应属第二层次还是第三层次。 
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额 
无。  
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具 
于2019年12月31日 ,本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。 
(d)不以公允价值计量的金融工具 
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债,其账面价
值与公允价值相差很小。 
(2)除公允价值外,截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 
 
§8 投资组合报告 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 52 
 
8.1 期末基金资产组合情况 
金额单位:人民币元 
序号 项目 金额 
占基金总资产的比
例(%) 
1 权益投资 55,469,456.61 89.43 
 其中:股票 55,469,456.61 89.43 
2 基金投资 - - 
3 固定收益投资 - - 
 其中:债券 - - 
 资产支持证券 - - 
4 贵金属投资 - - 
5 金融衍生品投资 - - 
6 买入返售金融资产 - - 
 
其中:买断式回购的买入返售金
融资产 
- - 
7 银行存款和结算备付金合计 4,341,202.57 7.00 
8 其他各项资产 2,213,251.60 3.57 
9 合计 62,023,910.78 100.00 
注:本报告期末,本基金通过港股通交易机制投资的港股公允价值为55,469,456.61元,
占基金总资产的比例为89.43%。 
 
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 
本基金本报告期末未持有境内股票。 
 
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 
行业类别 公允价值(人民币) 占基金资产净值比例(%) 
基础材料 - - 
非日常生活消费品 22,467,568.78 37.60 
日常消费品 9,171,891.41 15.35 
能源 - - 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 53 
金融 4,175,983.04 6.99 
医疗保健 7,620,588.58 12.75 
工业 10,014,694.99 16.76 
信息技术 - - 
电信服务 2,018,729.81 3.38 
公用事业 - - 
地产业 - - 
合计 55,469,456.61 92.82 
注:以上分类采用全球行业分类标准(GICS)。 
 
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 
金额单位:人民币元 
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 
占基金资产净
值比例(%) 
1 02313 申洲国际 51,000 5,203,496.44 8.71 
2 01055 
中国南方
航空股份 
1,066,000 5,003,683.76 8.37 
3 01765 希望教育 3,284,000 3,971,351.05 6.65 
4 01299 友邦保险 48,800 3,575,810.44 5.98 
5 01093 石药集团 212,000 3,528,441.59 5.90 
6 00291 华润啤酒 88,000 3,397,514.38 5.69 
7 02319 蒙牛乳业 115,000 3,244,963.05 5.43 
8 02331 李宁 138,000 2,886,471.89 4.83 
9 03606 福耀玻璃 134,800 2,879,914.78 4.82 
10 06862 海底捞 97,000 2,719,677.66 4.55 
11 00670 
中国东方
航空股份 
698,000 2,701,099.18 4.52 
12 00753 中国国航 326,000 2,309,912.05 3.87 
13 01177 
中国生物
制药 
230,000 2,245,720.46 3.76 
14 00700 腾讯控股 6,000 2,018,729.81 3.38 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 54 
15 01513 丽珠医药 85,000 1,846,426.53 3.09 
16 03690 
美团点评
-W 
15,000 1,369,199.73 2.29 
17 01876 百威亚太 48,000 1,130,832.67 1.89 
18 02020 安踏体育 17,000 1,062,171.14 1.78 
19 01579 颐海国际 25,000 1,023,428.65 1.71 
20 01797 
新东方在
线 
52,000 866,398.42 1.45 
21 00175 吉利汽车 61,000 832,752.92 1.39 
22 01336 新华保险 20,000 600,172.60 1.00 
23 01890 中国科培 120,000 404,175.94 0.68 
24 00168 
青岛啤酒
股份 
8,000 375,152.66 0.63 
25 01569 民生教育 220,000 271,958.81 0.46 
 
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 
8.4.1 累计买入金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细 
金额单位:人民币元 
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 
占期末基金资产净值比
例(%) 
1 00941 中国移动 4,891,421.54 8.19 
2 01055 
中国南方
航空股份 
4,675,664.23 7.82 
3 02313 申洲国际 4,662,164.33 7.80 
4 01093 石药集团 4,164,766.35 6.97 
5 00388 
香港交易
所 
3,860,939.76 6.46 
6 01569 民生教育 3,814,450.56 6.38 
7 01177 
中国生物
制药 
3,660,712.58 6.13 
8 01765 希望教育 3,470,976.75 5.81 
9 00291 华润啤酒 3,335,743.12 5.58 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 55 
10 01299 友邦保险 3,330,771.33 5.57 
11 03606 福耀玻璃 3,220,661.51 5.39 
12 02319 蒙牛乳业 3,083,442.42 5.16 
13 02331 李宁 2,885,229.37 4.83 
14 00700 腾讯控股 2,693,225.27 4.51 
15 06862 海底捞 2,557,226.56 4.28 
16 00839 中教控股 2,516,738.37 4.21 
17 00670 
中国东方
航空股份 
2,456,819.81 4.11 
18 00753 中国国航 2,152,775.45 3.60 
19 01513 丽珠医药 2,119,450.17 3.55 
20 01530 三生制药 1,914,375.33 3.20 
21 06169 宇华教育 1,895,412.07 3.17 
22 00506 中国食品 1,518,940.47 2.54 
23 02020 安踏体育 1,472,586.22 2.46 
24 03690 
美团点评
-W 
1,343,754.65 2.25 
25 01876 百威亚太 1,244,502.11 2.08 
26 01579 颐海国际 1,223,982.39 2.05 
注:本项的“买入金额”均按买入成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相
关交易费用。 
 
8.4.2 累计卖出金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细 
金额单位:人民币元 
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 
占期末基金资产净值比
例(%) 
1 00941 中国移动 4,500,360.02 7.53 
2 00388 
香港交易
所 
4,044,257.86 6.77 
3 01569 民生教育 3,540,677.57 5.92 
4 00839 中教控股 2,563,067.49 4.29 
5 06169 宇华教育 2,408,406.27 4.03 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 56 
6 01093 石药集团 2,236,876.16 3.74 
7 01177 
中国生物
制药 
1,991,273.56 3.33 
8 01530 三生制药 1,596,456.79 2.67 
9 00506 中国食品 1,457,562.74 2.44 
10 00700 腾讯控股 818,694.52 1.37 
11 01513 丽珠医药 757,402.72 1.27 
12 02382 
舜宇光学
科技 
696,279.37 1.17 
13 03968 招商银行 688,985.19 1.15 
14 02020 安踏体育 687,981.62 1.15 
15 01558 东阳光药 612,519.90 1.02 
16 03606 福耀玻璃 488,327.19 0.82 
17 00881 中升控股 339,614.36 0.57 
18 02333 长城汽车 317,325.12 0.53 
19 00753 中国国航 143,252.77 0.24 
20 02331 李宁 141,197.18 0.24 
注:本项的“卖出金额”均按卖出成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相
关交易费用。 
 
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 
单位:人民币元 
买入股票成本(成交)总额 79,898,724.04 
卖出股票收入(成交)总额 30,297,949.19 
注:本项 “买入股票成本”、 “卖出股票收入”均按买卖成交金额(成交单价乘以
成交数量)填列,不考虑相关交易费用。 
 
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 
本基金本报告期末未持有债券。 
 
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 
本基金本报告期末未持有债券。 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 57 
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 
本基金本报告期末未持有资产支持证券。 
 
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 
本基金本报告期末未持有贵金属。 
 
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 
本基金本报告期末未持有权证。 
 
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 
本基金本报告期末未持有股指期货。  
 
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 
本基金本报告期末未持有国债期货。 
 
8.12 投资组合报告附注 
8.12.1 本报告期内未发现基金投资的前十名证券的发行主体被监管部门立案调查,未
发现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 
 
8.12.2 基金投资的前十名股票,均为基金合同规定备选股票库之内的股票。 
 
8.12.3 期末其他各项资产构成 
单位:人民币元 
序号 名称 金额 
1 存出保证金 2,028.75 
2 应收证券清算款 2,028,619.91 
3 应收股利 2,589.84 
4 应收利息 2,917.18 
5 应收申购款 177,095.92 
6 其他应收款 - 
7 待摊费用 - 
8 其他 - 
9 合计 2,213,251.60 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 58 
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 
 
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 
 
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。 
 
§9  基金份额持有人信息 
 
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 
份额单位:份 
份额级别 
持有人
户数
(户) 
户均持有
的基金份
额 
持有人结构 
机构投资者 个人投资者 
持有份额 
占总份
额比例 
持有份额 
占总份
额比例 
天弘港股
通精选A 
2,216 12,499.46 5,000,900.18 18.05% 
22,697,904.9

81.95% 
天弘港股
通精选C 
7,339 3,645.11 5,000,900.00 18.69% 
21,750,589.4

81.31% 
合计 9,555 5,698.62 
10,001,800.1

18.37% 
44,448,494.4

81.63% 
注:机构/个人投资者持有基金份额占总份额比例的计算中,针对A、C类分级基金,比
例的分母采用A、C类各自级别的份额;对合计数,比例的分母采用A、C类分级基金份额
的合计数(即期末基金份额总额)。 
 
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 
项目 份额级别 
持有份额总数
(份) 
占基金总份额比
例 
基金管理人所有从业
人员持有本基金 
天弘港股通精选A 4,458,462.79 16.10% 
天弘港股通精选C 399,217.63 1.49% 
合计 4,857,680.42 8.92% 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 59 
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 
项目 份额级别 
持有基金份额总量的数量区
间(万份) 
本公司高级管理人员、基金投资
和研究部门负责人持有本开放式
基金 
天弘港股通精选A >100 
天弘港股通精选C 10~50 
合计 >100 
本基金基金经理持有本开放式基
金 
天弘港股通精选A >100 
天弘港股通精选C 0 
合计 >100 
 
9.4发起式基金发起资金持有份额情况 
项目 
持有份额总
数 
持有份额
占基金总
份额比例 
发起份额总
数 
发起份额
占基金总
份额比例 
发起份
额承诺
持有期
限 
基金管理人固有资金 
10,001,800.
18 
18.37% 
10,001,800.
18 
18.37% 三年 
基金管理人高级管理
人员 
- - - - - 
基金经理等人员 
1,010,087.1

1.86% 
1,010,087.1

1.86% 三年 
基金管理人股东 - - - - - 
其他 - - - - - 
合计 
11,011,887.
33 
20.22% 
11,011,887.
33 
20.22% - 
 
§10  开放式基金份额变动 
单位:份 
 
天弘港股通精选A 天弘港股通精选C 
基金合同生效日(2019年04月29
日)基金份额总额 
48,231,037.33 24,628,801.52 
基金合同生效日起至报告期期末
基金总申购份额 
14,004,444.55 39,336,680.53 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 60 
减:基金合同生效日起至报告期
期末基金总赎回份额 
34,536,676.76 37,213,992.59 
基金合同生效日起至报告期期末
基金拆分变动份额 
- - 
本报告期期末基金份额总额 27,698,805.12 26,751,489.46 
注:本基金合同于2019年04月29日生效。 
 
 
§11  重大事件揭示 
 
11.1 基金份额持有人大会决议 
本报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。 
 
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 
本报告期内基金管理人于2019年10月15日披露《天弘基金管理有限公司高级管理人
员变更公告》,胡晓明先生任职公司董事长,同时井贤栋先生不再担任公司董事长。 
2019年04月09日,本基金托管人招商证券股份有限公司聘任易卫东担任托管部总经
理,秦湘不再担任托管部总经理。2019年07月15日,因个人离职原因,本基金托管人招
商证券股份有限公司免去郭杰托管部副总经理职务。 
 
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 
本报告期内没有发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。 
 
11.4 基金投资策略的改变 
本报告期内本基金投资策略没有改变。 
 
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 
本报告期内本基金应向普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)支付服务费
30,000.00元。截至本报告期末,普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)已为本
基金提供审计服务9个月。 
 
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 
本报告期内本基金管理人、托管人及其高级管理人员没有发生受稽查或处罚的情
况。 
 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 61 
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 
金额单位:人民币元 
券商名称 
交易单
元数量 
股票交易 应支付该券商的佣金 

注 成交金额 
占当期股
票成交总
额的比例 
佣金 
占当期佣
金总量的
比例 
光大证券 2 - - - - - 
海通证券 1 - - - - - 
华泰证券 1 - - - - - 
天风证券 1 - - - - - 
西藏东方
财富证券 
2 - - - - - 
兴业证券 1 - - - - - 
招商证券 5 110,196,673.23 100.00% 33,058.94 100.00% - 
注:1、基金专用交易单元的选择标准为:该证券经营机构财务状况良好,各项财务指
标显示公司经营状况稳定;经营行为规范,内控制度健全,最近两年未因重大违规行为
受到监管机关的处罚;研究实力较强,能及时、全面、定期向基金管理人提供高质量的
咨询服务,包括宏观经济报告、市场分析报告、行业研究报告、个股分析报告及全面的
信息服务。  
2、基金专用交易单元的选择程序:本基金管理人根据上述标准进行考察后,确定选用
交易席位的证券经营机构。然后基金管理人和被选用的证券经营机构签订交易席位租用
协议。  
3、本基金报告期内新租用交易单元:3个,其中包括招商证券上海交易单元2个,招商
证券深圳交易单元1个。 
4、本基金报告期内停止租用交易单元:无。 
 
 
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 
金额单位:人民币元 
券商名称 
债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易 
成交
金额 
占当期
债券成
交总额
的比例 
成交金额 
占当期债
券回购成
交总额的
比例 
成交
金额 
占当期
权证成
交总额
的比例 
成交
金额 
占当期
基金成
交总额
的比例 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 62 
光大证券 - - - - - - - - 
海通证券 - - - - - - - - 
华泰证券 - - - - - - - - 
天风证券 - - - - - - - - 
西藏东方
财富证券 
- - - - - - - - 
兴业证券 - - - - - - - - 
招商证券 - - 
253,000,
000.00 
100.00% - - - - 
 
11.8 其他重大事件 
序号 公告事项 法定披露方式 
法定披露日
期 

天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金托管协议 
中国证监会指定媒介 2019-04-04 

天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金基金合同 
中国证监会指定媒介 2019-04-04 

天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金基金合同摘要 
中国证监会指定媒介 2019-04-04 

天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金招募说明书 
中国证监会指定媒介 2019-04-04 

天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金基金份额发售公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-04 

天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金增加销售机构的公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-08 

天弘基金管理有限公司关于对通过各
销售机构认购天弘港股通精选灵活配
置混合型发起式证券投资基金的投资
者开展费率优惠活动的公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-08 

天弘基金管理有限公司关于增加华泰
证券股份有限公司为天弘港股通精选
灵活配置混合型发起式证券投资基金
销售机构并参加其认购费率优惠活动
的公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-11 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 63 

天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金增加销售机构的公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-11 
10 
天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金增加销售机构的公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-15 
11 
天弘基金管理有限公司关于增加江西
银行股份有限公司为天弘港股通精选
灵活配置混合型发起式证券投资基金
销售机构的公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-22 
12 
天弘基金管理有限公司关于增加嘉兴
银行股份有限公司为天弘港股通精选
灵活配置混合型发起式证券投资基金
销售机构的公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-23 
13 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金基金合同生效公告 
中国证监会指定媒介 2019-04-30 
14 
天弘基金管理有限公司关于在网上直
销交易系统开通中国银行快捷支付业
务并实施申购费率优惠的公告 
中国证监会指定媒介 2019-05-07 
15 
天弘基金管理有限公司关于提醒投资
者及时提供或更新身份信息的公告 
中国证监会指定媒介 2019-05-30 
16 
天弘基金管理有限公司关于官网交易
系统维护的通知 
中国证监会指定媒介 2019-06-14 
17 
天弘基金管理有限公司关于旗下部分
基金可投资于科创板股票的公告 
中国证监会指定媒介 2019-06-21 
18 
天弘基金管理有限公司关于官网交易
系统维护的通知 
中国证监会指定媒介 2019-06-21 
19 
天弘基金管理有限公司旗下基金2019
年6月28日基金资产净值公告 
中国证监会指定媒介 2019-06-28 
20 
天弘基金管理有限公司旗下基金2019
年6月30日基金资产净值公告 
中国证监会指定媒介 2019-06-30 
21 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金2019年第2季度报告 
中国证监会指定媒介 2019-07-16 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 64 
22 
天弘基金管理有限公司关于参加天津
农村商业银行股份有限公司申购及定
投费率优惠活动的公告 
中国证监会指定媒介 2019-07-16 
23 
天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金开放日常申购、赎回及定期定额
投资业务的公告 
中国证监会指定媒介 2019-07-27 
24 
天弘基金管理有限公司关于对通过各
销售机构申购天弘港股通精选灵活配
置混合型发起式证券投资基金的投资
者开展费率优惠活动的公告 
中国证监会指定媒介 2019-07-30 
25 
天弘基金管理有限公司关于在网上直
销交易系统开通中国农业银行快捷支
付业务并实施相关费率优惠的公告 
中国证监会指定媒介 2019-07-31 
26 
天弘基金管理有限公司关于增加天津
银行股份有限公司为旗下部分基金销
售机构并开通申购、赎回、定投、转换
业务以及参加其费率优惠活动的公告 
中国证监会指定媒介 2019-08-05 
27 
天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金在招商证券股份有限公司开通
定期定额投资业务以及参加其费率优
惠活动的公告 
中国证监会指定媒介 2019-08-14 
28 
天弘基金管理有限公司关于旗下部分
基金在海通证券股份有限公司开通定
投、转换业务以及参加其申购费率优惠
活动的公告 
中国证监会指定媒介 2019-08-16 
29 
天弘基金管理有限公司关于在网上直
销交易系统开通“汇收付”支付业务并
实施相关费率优惠的公告 
中国证监会指定媒介 2019-08-20 
30 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金 2019年半年度报告摘
要 
中国证监会指定媒介 2019-08-24 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 65 
31 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金 2019年半年度报告 
中国证监会指定媒介 2019-08-24 
32 
天弘基金管理有限公司关于在网上直
销交易系统开通中国建设银行快捷支
付业务并实施相关费率优惠的公告 
中国证监会指定媒介 2019-08-29 
33 
天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金暂停申购、赎回及定期定额投资
业务的公告 
中国证监会指定媒介 2019-09-10 
34 
天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金暂停申购、赎回及定期定额投资
业务的公告 
中国证监会指定媒介 2019-09-27 
35 
天弘基金管理有限公司关于在网上直
销交易系统开通中国工商银行快捷支
付业务并实施相关费率优惠的公告 
中国证监会指定媒介 2019-10-15 
36 
天弘基金管理有限公司高级管理人员
变更公告 
中国证监会指定媒介 2019-10-15 
37 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金2019年第3季度报告 
中国证监会指定媒介 2019-10-25 
38 
天弘基金管理有限公司关于系统升级
维护的通知 
中国证监会指定媒介 2019-10-25 
39 
天弘基金管理有限公司关于增加中国
人寿保险股份有限公司为旗下部分基
金销售机构并相应开通认购、申购、赎
回、定投及转换业务的公告 
中国证监会指定媒介 2019-11-27 
40 
天弘基金管理有限公司关于增加中信
建投证券股份有限公司为旗下部分基
金销售机构并相应开通认购、申购、赎
回、定投、转换业务以及参加其费率优
惠活动的公告 
中国证监会指定媒介 2019-11-29 
41 
天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
中国证监会指定媒介 2019-12-24 
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 66 
资基金暂停申购、赎回及定期定额投资
业务的公告 
42 
天弘基金管理有限公司关于天弘港股
通精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金暂停申购、赎回及定期定额投资
业务的公告 
中国证监会指定媒介 2019-12-28 
43 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式 证券投资基金 基金合同 
中国证监会指定媒介 2019-12-28 
44 
天弘港股通精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金托管协议 
中国证监会指定媒介 2019-12-28 
45 
天弘基金管理有限公司关于在网上直
销交易系统开通中国光大银行股份有
限公司快捷支付业务并实施相关费率
优惠的公告 
中国证监会指定媒介 2019-12-31 
 
§12  影响投资者决策的其他重要信息 
 
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 




别 
报告期内持有基金份额变化情况 
报告期末持有基
金情况 

号 
持有基金份额比例达到或者
超过20%的时间区间 
期初份
额 
申购份
额 
赎回份
额 
持有份
额 
份额占
比 

构 

20190822-20190925,201910
30-20191111 

10,001,
800.18 

10,001,
800.18 
18.37% 
产品特有风险 
基金管理人秉承谨慎勤勉、独立决策、规范运作、充分披露原则,公平对待投资者,
保障投资者合法权益。当单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%时,由此可能导
致的特有风险主要包括:  
(1)超出基金管理人允许的单一投资者持有基金份额比例的申购申请不被确认的
风险;  
(2)极端市场环境下投资者集中赎回,基金管理人可能无法及时变现基金资产以
应对赎回申请的风险;  
(3)持有基金份额占比较高的投资者大额赎回可能引发基金净值大幅波动的风险; 
(4)持有基金份额占比较高的投资者在召开基金份额持有人大会并对重大事项进
 天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金 2019年年度报告 
第   页 67 
行投票表决时,可能拥有较大话语权;  
(5)极端情况下,持有基金份额占比较高的投资者大量赎回后,可能出现连续六
十个工作日基金资产净值低于5000万元而面临的转换基金运作方式、与其他基金合并或
者终止基金合同等风险。 
 
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 
本报告期内,本基金未有影响投资者决策的其他重要信息。 
 
§13  备查文件目录 
 
13.1 备查文件目录 
1、中国证监会批准天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金募集的文
件 
2、天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同 
3、天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金托管协议 
4、天弘港股通精选灵活配置混合型发起式证券投资基金招募说明书 
5、报告期内在指定报刊上披露的各项公告  
6、中国证监会规定的其他文件 
 
13.2 存放地点 
天津市河西区马场道59号天津国际经济贸易中心A座16层 
 
13.3 查阅方式 
投资者可到基金管理人的办公场所及网站或基金托管人的办公场所免费查阅备查
文件,在支付工本费后,可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。 
公司网站:www.thfund.com.cn 
 
 
 
天弘基金管理有限公司 
二〇二〇年四月二十四日 
 

关闭窗口