利亚德光电股份有限公司北京德恒律师事务所关于公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告

          北京德恒律师事务所

   关于利亚德光电股份有限公司

首次公开发行股票并在创业板上市的

               律师工作报告




   北京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B 座 12 层


电话:010-66575888 传真:010-65232181 邮编:100033
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                                                                      目        录
释     义 ...................................................................................................................................................... 3

引     言 ...................................................................................................................................................... 5

一、本所及签字律师简介 ...................................................................................................................... 5

二、德恒制作本次发行并上市律师工作报告的工作过程................................................................... 7

三、德恒律师的说明 .............................................................................................................................. 8

正     文 ...................................................................................................................................................... 9

一、本次发行并上市的批准和授权 ...................................................................................................... 9

二、本次发行并上市的主体资格 ........................................................................................................ 13

三、本次发行并上市的实质条件 ........................................................................................................ 14

四、发行人的设立 ................................................................................................................................ 19

五、发行人的独立性 ............................................................................................................................ 24

六、发起人、实际控制人及股东 ........................................................................................................ 28

七、发行人的股本及其演变 ................................................................................................................ 34

八、发行人的业务 ................................................................................................................................ 60

九、关联交易及同业竞争 .................................................................................................................... 62

十、发行人的主要财产 ........................................................................................................................ 77

十一、发行人的重大债权债务 ............................................................................................................ 93

十二、发行人重大资产变化及收购兼并 ............................................................................................ 97

十三、发行人章程的制定与修改 ........................................................................................................ 98

十四、发行人股东大会、董事会、监事会议事规则及规范运作 ................................................... 100

十五、发行人董事、监事和高级管理人员及其变化....................................................................... 107

十六、发行人的税务 .......................................................................................................................... 110

十七、发行人的环境保护和产品质量、技术标准........................................................................... 114

十八、发行人募集资金的运用 .......................................................................................................... 115

十九、发行人的业务发展目标 .......................................................................................................... 117

二十、诉讼、仲裁或行政处罚 .......................................................................................................... 117

二十一、对发行人招股说明书法律风险的评价 .............................................................................. 120

二十二、结论 ...................................................................................................................................... 121



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      在本律师工作报告内,除非文义另有所指,下列词语具有下述涵义:

发行人、利亚德光
                          指    利亚德光电股份有限公司
电、股份公司

利亚德有限                指    北京利亚德电子科技有限公司,即发行人的前身

深圳利亚德                指    深圳利亚德光电有限公司

利亚德照明                指    北京利亚德照明技术有限公司

亚讯银达公司              指    北京亚讯银达信息技术有限公司

联合广告公司              指    北京利亚德联合广告有限公司

美卡乐公司                指    杭州美卡乐光电有限公司

复星投资                  指    上海复星产业投资有限公司

天津富海                  指    天津富海股权投资基金管理中心(有限合伙)

中科汇通                  指    中科汇通(天津)股权投资基金有限公司

香港亮彩                  指    香港亮彩有限公司

阿莫瑞森                  指    美国阿莫瑞森公司

                                共同发起设立发行人的李军、谭连起、崔新梅、王
发起人                    指    英囡、袁波、耿伟、李冬英、刘海一、卢长军、沙
                                丽十名自然人股东

A股                       指    境内上市人民币普通股

                                发行人首次公开发行 A 股股票并在深圳证券交易所
本次发行并上市            指
                                创业板上市交易

中国证监会                指    中国证券监督管理委员会

深交所                    指    深圳证券交易所

北京市工商局              指    北京市工商行政管理局



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保荐机构、主承销
                          指    中信建投证券股份有限公司
商、中信建投

本所或德恒                指    北京德恒律师事务所

大华会计师                指    大华会计师事务所有限公司

                                2005 年 10 月 27 日第十届全国人民代表大会常务委
《公司法》                指    员会第十八次会议修订,自 2006 年 1 月 1 日起施行
                                的《中华人民共和国公司法》

                                2005 年 10 月 27 日第十届全国人民代表大会常务委
《证券法》                指    员会第十八次会议修订,自 2006 年 1 月 1 日施行的
                                《中华人民共和国证券法》

                                中国证券监督管理委员会公布的,自 2009 年 5 月 1
《管理暂行办法》          指    日起实施的《首次公开发行股票并在创业板上市管
                                理暂行办法》

                                2010 年 11 月 9 日,经发行人创立大会暨第一次股
《公司章程》              指    东大会审议通过,经发行人 2010 年第二次临时股东
                                大会修改的《利亚德光电股份有限公司章程》

                                2011 年 2 月 16 日,经发行人 2011 年第二次临时股
                                东大会审议通过,发行人首次公开发行股票并上市
《章程(草案)》          指
                                后启用的《利亚德光电股份有限公司章程(草
                                案)》

三会                      指    发行人的股东大会、董事会和监事会

报告期、最近三年          指    2008 年度、2009 年度和 2010 年度

元                        指    人民币元




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                     首次公开发行股票并在创业板上市的

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                                                     德恒 D20100505345310011BJ-02 号


 致:利亚德光电股份有限公司


     根据发行人与本所签订的《股票发行上市法律服务合同》,本所接受发行
人的委托,担任发行人本次发行并上市的专项法律顾问,并根据《公司法》、
《证券法》、《管理暂行办法》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、
《公开发行证券公司信息披露的编报规则第 12 号——公开发行证券的法律意见
书和律师工作报告》、《律师事务所从事证券法律业务管理办法》、《律师事
务所证券法律业务执业规则》等有关法律、法规、规范性文件的相关规定及本
律师工作报告出具之日以前已经发生或者存在的事实,严格履行了法定职责,
遵循了勤勉尽责和诚实信用原则,进行了充分的核查验证,保证本律师工作报
告所认定的事实真实、准确、完整,所发表的结论性意见合法、准确,不存在
虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并承担相应法律责任。


                                          引    言

     一、本所及签字律师简介


     本所原名中国律师事务中心,经中华人民共和国司法部批准,1993 年 1 月
创建于北京,1995 年更名为德恒律师事务所,2001 年更名为北京市德恒律师事
务所,2011 年更名为北京德恒律师事务所。本所总部设在北京,在上海、长
春、广州、深圳、大连、天津、长沙、武汉、济南、沈阳设有分支机构;在中
国香港以及荷兰海牙、法国巴黎、德国法兰克福、美国纽约、加拿大、澳大利
亚布里斯班、日本、韩国首尔、印度新德里、芬兰、阿联酋、智利、巴拿马等

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国家和城市设有分支或合作机构。经司法部、中国证监会、国家发改委等部门
批准,本所首批获得从事证券法律业务、从事涉及境内权益的境外公司相关业
务、基本建设项目招投标、科技企业产权界定等法律服务资质。本所目前持有
北京市司法局颁发的律师事务所执业许可证,证号为 010001100492,住所为北
京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B 座 12 层,负责人为王丽。


     本所为本次发行并上市出具法律意见和律师工作报告的签字律师为郑碧筠
律师、杨继红律师和谭翠燕律师,其主要经历、证券业务执业记录及联系方式
如下:


     (一)郑碧筠       律师

     郑碧筠律师,本所合伙人。毕业于兰州商学院,1998 年取得中国金融经济
师资格, 2000 年取得中国律师资格。曾工作于中石油独山子石油化工总厂、中
石油独山子石油化工总厂控股公司、北京中标投资集团,担任会计、财务总监
等职务。目前在本所主要从事企业股份制改造、公司设立、购并及重组、股票
的发行及上市等法律服务,对境内外资本市场业务较为熟悉,曾为多家企业的
股份制改造、公司设立、购并及重组等项目提供过法律服务。郑碧筠律师的联
系电话:手机:13910001608;办公室:010-66575888;传真:010-84970295。


     (二)杨继红       律师


     杨继红律师,本所合伙人。毕业于西北政法学院,法学学士,首都经济贸
易大学经济法学法学硕士,熟悉国家有关公司法律、法规及产业政策,擅长企
业改制、IPO、重组并购、债券发行等证券方面的法律业务。杨继红律师主办或
参与的相关项目包括:中国长江三峡工程开发总公司整体上市项目、中国华润
集团公司重组收购华源集团医药板块业务项目、国家电力监管委员会 920 万千
瓦发电资产并购、重组及变现项目、贵州水城矿业(集团)有限公司改制上市
项目、湖北能源集团改制上市项目、中国核工业集团公司 2009 年度企业债券项
目、东北证券股份有限公司配股项目、东北证券股份有限公司次级债项目(两
次均已成功发行并计入净资本)、健康元医药集团股份有限公司可交换公司债


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券项目、三峡总公司 2008 年度企业债项目、辽源国资 2009 年度公司债项目、
南通产业控股集团公司 2009 年度公司债项目、河套水务集团 2010 年度公司债
项目、鄂尔多斯兴泰置业集团 2010 年度公司债项目。杨继红律师的联系电话:
010-66575888;传真:010-84970295。


     (三)谭翠燕       律师


     谭翠燕律师,本所律师。1998 年毕业于山东大学,管理学学士,对外经济
贸易大学法律硕士,具有律师、金融经济师资格证书,通过国家证券从业资格
考试,主要业务领域为:公司业务和金融业务,专长于金融法、公司法、合同
法、担保法、证券法、投资法和民事诉讼法、仲裁法,在重大收购、重组、发
行上市项目方面具有比较丰富的经验。目前在本所主要从事企业股份制改造、
公司设立、购并及重组、股票的发行及上市等法律服务,对境内外资本市场业
务较为熟悉,曾为十多家企业的股份制改造、公司设立、购并及重组等项目提
供过法律服务。谭翠燕律师的联系电话:010-66575888;传真:010-84970295。


     二、德恒制作本次发行并上市律师工作报告的工作过程


     本所律师接受发行人的聘请担任发行人本次发行并上市的特聘专项法律顾
问后,参加了由发行人和各中介机构共同参与的历次中介机构协调会,就本次
发行并上市的具体问题进行了充分探讨,并根据工作需要进驻发行人所在地,
会同保荐机构、会计师事务所等中介机构承办人员对发行人与本次发行并上市
有关的情况进行现场尽职调查。


     2010 年 5 月至 2011 年 3 月,本所律师根据工作进程的需要多次进驻发行
人所在地,并对本次发行并上市有关的情况进行了深入细致的实地调查。在实
地调查了解的基础上,本所律师曾多次向发行人提交了作为本次发行并上市特
聘专项法律顾问开展工作要求发行人提供的文件清单及补充清单,对发行人、
控股股东及其境内主要下属公司、各发起人进行了详细的尽职调查。本所律师
对在工作中发现的法律问题,及时向发行人有关部门提出,并就该等问题的处
理建议先后向发行人发出了法律备忘录,力求针对不同情况进行处理或解决,


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使其规范化、合理化。同时,起草并讨论重组方案及涉及的相关法律文件。同
时,本所律师对律师应当了解而又无充分书面材料加以证明的事实,要求发行
人就一些重大问题和事项出具了书面承诺。


     本所律师参加了发行人与中介机构召开的每次例会、讨论会,完成重组及
股份制改造过程中涉及的所有法律文件,随时以口头或书面形式回答发行人提
出的法律咨询,协同发行人与有关政府部门进行联系,解决本次发行并上市中
的各种问题。在工作过程中,本所律师与保荐机构(主承销商)、会计师事务
所等其他中介机构就本次发行并上市中的一些疑难问题进行了多次商讨,并根
据有关法律、法规出具一系列法律文件。


     本所律师在本项目中的累计工作时间约为 1,200 个工作小时。


     三、德恒律师的说明


     在对发行人提交的截止到本律师工作报告出具之日所有书面文件进行审慎
核查后,本所律师根据对事实的了解和相关法律的理解出具法律意见及律师工
作报告。


     对于法律意见至关重要而又无独立证据支持的事实,本所依赖有关政府部
门和其他有关单位出具的证明文件出具法律意见及律师工作报告。


     本律师工作报告仅供发行人首次公开发行股票并在创业板上市申报之目的
使用,未经本所书面同意,不得用作任何其他目的。


     本所律师同意将本律师工作报告作为发行人首次公开发行股票并在创业板
上市申报的必备法律文件,随其他备案材料一起上报,并依法对出具的律师工
作报告承担相应的法律责任。


     本所律师同意发行人在首次公开发行股票并在创业板上市申请材料中部分
或全部引用律师工作报告的内容,但发行人做上述引用不得引致法律上的歧义
或曲解。


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     本所律师根据《公司法》、《证券法》、《管理暂行办法》等有关法律、
法规和中国证监会的有关规定,按照律师行业公认的业务标准、道德规范和勤
勉尽责的精神,出具本律师工作报告,并保证不存在虚假记载、误导性陈述及
重大遗漏。现出具律师工作报告如下:


                                          正    文

     一、本次发行并上市的批准和授权


     (一)本次发行并上市已经过如下批准和授权:


     1.董事会的批准和授权


     2011 年 1 月 20 日,发行人向各位董事发出召开第一届董事会第七次会议
的通知、会议议案及相关文件,与会的各位董事已经知悉与所议事项相关的必
要信息。


     2011 年 1 月 31 日,发行人召开第一届董事会第七次会议,会议应到董事 9
人,实到 9 人,公司监事会成员和高级管理人员等列席了本次会议,符合《公
司法》、现行的《公司章程》和《董事会议事规则》的相关规定。


     会议逐项审议并一致通过了《关于公司申请首次公开发行人民币普通股(A
股)股票并在创业板上市的议案》、《关于公司首次公开发行人民币普通股(A
股)股票募集资金投资项目及其可行性研究报告的议案》、《关于公司首次公
开发行人民币普通股(A 股)股票前滚存利润分配方案的议案》、《关于制定<
利亚德光电股份有限公司章程(草案)>(上市后适用)的议案》、《关于提请
股东大会授权董事会办理公司首次公开发行人民币普通股(A 股)股票并在创
业板上市相关事宜的议案》、《关于召开利亚德光电股份有限公司 2011 年第二
次临时股东大会的议案》等议案。


     2.股东大会的批准和授权


     2011 年 1 月 31 日,发行人向全部 56 名股东发出了召开 2011 年第二次临

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时股东大会的通知、会议议案及相关文件。


       2011 年 2 月 16 日,发行人召开 2011 年第二次临时股东大会。出席会议的
股东共计 56 人,代表股份 7,500 万股,占发行人股本总额的 100%,符合《公
司法》和现行《公司章程》的规定。会议逐项审议并一致通过了《关于公司申
请首次公开发行人民币普通股(A 股)股票并在创业板上市的议案》、《关于
公司首次公开发行人民币普通股(A 股)股票募集资金投资项目及其可行性研
究报告的议案》、《关于公司首次公开发行人民币普通股(A 股)股票前滚存
利润分配方案的议案》、《关于制定<利亚德光电股份有限公司章程(草案)>
(上市后适用)的议案》、《关于授权董事会办理公司首次公开发行人民币普
通股(A 股)股票并在创业板上市相关事宜的议案》等议案。


       3.2011 年第二次临时股东大会审议通过的《关于公司申请首次公开发行人
民币普通股(A 股)股票并在创业板上市的议案》的主要内容如下:


       (1)发行股票种类和面值:本次发行的股票种类为每股面值人民币 1.00
元的境内上市人民币普通股(A 股),每股面值:人民币 1.00 元。


     (2)发行股票数量:2,500 万股,最终发行数量以中国证监会核准数为
准。


       (3)发行对象:符合资格的询价对象和符合《创业板市场投资者适当性管
理暂行规定》条件的在深圳证券交易所开户的境内自然人、法人等投资者(国
家法律、法规禁止购买者除外)。


     (4)发行价格和定价方式:通过向询价对象询价,由发行人与主承销商根
据初步询价结果协商确定发行价格。


     (5)发行方式:网下向询价对象配售与网上向社会公众投资者定价发行相
结合的方式,或中国证监会要求或认可的其他方式。


     (6)发行拟上市地:深圳证券交易所。


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     (7)决议有效期:本议案自股东大会审议通过之日起 12 个月内有效。

     4.2011 年第二次临时股东大会审议通过的《关于公司首次公开发行人民币
普通股(A 股)股票募集资金投资项目及其可行性研究报告的议案》的主要内
容如下:


     公司首次公开发行人民币普通股(A 股)股票募集资金将投资于 LED 应用
产业园建设项目、研发中心升级改造项目、营销服务网络建设项目以及用于其
他与主营业务相关的资金需求。如本次发行实际募集资金不能满足拟投资项目
的资金需求,差额部分将由公司自筹解决。


     5.2011 年第二次临时股东大会审议通过的《关于公司首次公开发行人民币
普通股(A 股)股票前滚存利润分配方案的议案》的主要内容如下:


     同意公司本次发行完成前形成的滚存未分配利润由本次发行完成后的新老
股东按其所持股比例共同享有。


     6.2011 年第二次临时股东大会审议通过的《关于制定<利亚德光电股份有
限公司章程(草案)>(上市后适用)的议案》。


     7.2011 年第二次临时股东大会审议通过的《关于授权董事会办理公司首次
公开发行人民币普通股(A 股)股票并在创业板上市相关事宜的议案》的主要
内容如下:


     为保证公司首次公开发行人民币普通股(A 股)股票并在创业板上市计划
的顺利实施与进行,授权董事会全权处理公司首次公开发行人民币普通股(A
股)股票并在创业板上市的有关事宜,具体授权内容如下:


     (1)依据国家法律法规及证券监管部门的有关规定和股东大会决议,制定
和实施本次公开发行股票的具体方案,制作、修改、签署并申报本次公开发行
股票申请材料。


     (2)依据公司股东大会审议通过的发行方案,根据证券市场的具体情况,

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最终确定本次公开发行股票的发行时间、发行数量、发行对象、发行价格、发
行方式及上市地点等有关事宜。


     (3)为本次公开发行股票并在创业板上市之目的,在股东大会决议范围
内,根据可能发生的募集资金变化情况,对本次募集资金投资项目和投资金额
作适当调整。


     (4)签署与本次公开发行股票有关的重大合同与协议。


     (5)为本次公开发行股票并在创业板上市之目的,相应修改或修订《公司
章程》(草案)。


     (6)根据公司需要在本次公开发行股票并在创业板上市前确定募集资金专
用帐户。


     (7)在本次公开发行股票并在创业板上市完成后,根据各股东的承诺在中
国证券登记结算有限责任公司办理股权登记结算相关事宜,包括但不限于股权
托管登记、流通锁定等事宜。


     (8)在本次公开发行股票并在创业板上市完成后办理公司工商注册变更登
记事宜。


     (9)办理其他与本次公开发行股票并在创业板上市有关的事宜。


     (10)授权有效期:自公司股东大会审议通过之日起 12 个月内有效。


     综上,本所律师认为,发行人 2011 年第二次临时股东大会已依法定程序作
出批准本次发行上市的决议,发行人本次临时股东大会召集和召开的程序、表
决程序、决议的内容及出席会议的人员资格均符合中国法律、行政法规和规范
性文件及发行人《公司章程》的有关规定,上述决议的内容合法有效,发行人
本次临时股东大会授权董事会办理与本次发行与上市有关事宜,该等授权的范
围和程序合法有效。


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     (二)本次发行并上市尚需取得的授权和批准


     根据《公司法》、《证券法》、《管理暂行办法》等有关法律、法规,发
行人本次公开发行股票尚需经中国证监会核准;发行人在创业板上市,尚需获
得深交所的核准。


     二、本次发行并上市的主体资格


     (一)发行人是依法成立的股份有限公司


     发行人系依据《公司法》等法律法规由利亚德有限整体变更设立的股份有
限公司。发行人目前持有北京市工商局核发的注册号为 110000410105629 的
《企业法人营业执照》。


     (二)发行人系持续经营三年以上的股份有限公司


     发行人自设立之日起,未发生任何国家法律、法规、规范性文件以及《公
司章程》规定需要终止的情形,不存在根据法律、法规以及发行人章程需要终
止的情形,即不存在下列情形:


     1.营业期限届满;


     2.股东大会决议解散;


     3.因公司合并或者分立需要解散;


     4.依法被吊销营业执照、责令关闭或者被撤销;


     5.不能清偿到期债务依法宣告破产;


     6.公司经营管理发生严重困难,继续存续会使股东利益受到重大损失,通
过其他途径不能解决的,持有公司全部股东表决权 10%以上的股东请求人民法
院解散公司。


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北京德恒律师事务所   关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



     根据发行人的工商、纳税资料并经本所律师核查,发行人为由利亚德有限
整体变更而设立的股份有限公司,发行人自其前身利亚德有限 1995 年 8 月 21
日成立以来持续经营,持续经营时间已超过三年,符合《管理暂行办法》第十
条第一项的规定。


     (三)综上所述,本所律师核查后认为:截至本律师工作报告出具之日,
发行人为依法设立并且持续经营三年以上的股份有限公司,不存在根据法律、
法规以及《公司章程》规定需要终止的情形。发行人具备本次发行并上市的主
体资格。


     三、本次发行并上市的实质条件


     (一)本次发行并上市符合《证券法》规定的相关条件


     1.根据大华会计师出具的大华审字[2011]3053 号《审计报告》(以下简称
“《审计报告》”),并经本所律师核查,发行人具有持续盈利能力,财务状
况良好,最近三年财务会计文件无虚假记载,无其他重大违法行为,符合《证
券法》第十三条的规定。


     2.根据大华会计师出具的《审计报告》,以及发行人 2011 年第二次临时股
东大会决议,并经发行人确认与本所律师核查,发行人本次发行前的股本总额
不少于人民币三千万元,发行人本次发行的股份比例将不少于总股本的百分之
二十五,发行人最近三年无重大违法行为,财务会计报告无虚假记载,符合
《证券法》第五十条的规定。


     3.根据大华会计师出具的《审计报告》,发行人 2008 年、2009 年、2010
年扣除非经常性损益后的净利润分别为 1,277.83 万元、1,893.91 万元和
3,717.45 万元,最近三年连续盈利,具有持续盈利的能力,财务状况良好,符
合《证券法》第十三条第一款第(二)项的规定。


     (二)发行人本次发行符合《公司法》的相关规定



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     1.经本所律师核查,发行人为本次发行,已经与保荐机构中信建投签署了
《保荐协议》及《承销协议》,符合《公司法》第八十八条的规定。


     2.根据发行人 2011 年第二次临时股东大会决议并经本所律师核查,发行人
本次拟发行的股票均为人民币普通股,与发行人本次发行前的股份具有同等权
利,发行人本次发行的均为同种类股票,每股的发行条件和发行价格相同,任
何认股人所认购股份均应当支付相同的价额,符合《公司法》第一百二十七条
的规定。


     3.根据发行人 2011 年第二次临时股东大会决议并经本所律师核查,发行人
本次发行已经依照《公司章程》的规定由股东大会对发行股票的种类、数量、
价格、对象等事项作出决议,符合《公司法》第一百三十四条的规定。


     (三)本次发行并上市符合《管理暂行办法》规定的相关条件


     发行人申请本次发行,系首次向社会公开发行人民币普通股(A 股)股
票。本所律师对发行人申请本次发行的实质条件进行了核查,认为发行人符合
《管理暂行办法》规定的公开发行股票并上市的实质条件。具体分类阐述如
下:


     1.经核查发行人目前持有的《企业法人营业执照》,发行人前身利亚德有
限成立于 1995 年 8 月 21 日,截至本《律师工作报告》签署日,其持续经营时
间已超过 3 年,符合《管理暂行办法》第十条第(一)项的规定。


     2.根据大华会计师出具的《审计报告》,发行人 2009 年、2010 年扣除非
经常性损益前后孰低之净利润分别为 1,893.91 万元和 3,717.45 万元,发行人
最近两年净利润累计不少于一千万元,且持续增长,符合《管理暂行办法》第
十条第(二)项的规定。


     3.根据大华会计师出具的《审计报告》,截至 2010 年 12 月 31 日,发行人
的净资产为 19,482.51 万元,不少于 2,000 万元,且不存在未弥补的亏损,符
合《管理暂行办法》第十条第(三)项的规定。

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     4.发行人目前的股本为人民币 7,500 万元,本次发行 2,500 万股,发行后
股本总额将不少于 3,000 万元,符合《管理暂行办法》第十条第(四)项的规
定。


     5.发行人设立时的注册资本为 6,000 万元,经过两次增资,发行人目前注
册资本为 7,500 万元。经核查,发行人设立时注册资本已足额缴纳,发起人或
者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕,发行人的主要资产不存
在重大权属纠纷,符合《管理暂行办法》第十一条的规定。


     6.发行人的主营业务为 LED 应用产品的研发、设计、生产、销售和服务,
主要经营一种业务,生产经营活动符合法律、行政法规和公司章程的规定,符
合国家产业政策及环境保护政策,符合《管理暂行办法》第十二条的规定。


     7.如本《律师工作报告》正文第六部分“发起人、股东和实际控制人”、
第八部分“发行人的业务”及第十五部分“发行人董事、监事和高级管理人员
及其变化”所述,发行人最近两年内主营业务和董事、高级管理人员一直保持
稳定没有发生重大变化,实际控制人未发生变更,符合《管理暂行办法》第十
三条的规定。


     8.根据大华会计师出具的《审计报告》,并经本所律师核查,发行人不存
在下列影响持续盈利能力的情形,符合《管理暂行办法》第十四条的规定:


     (1)发行人的经营模式、产品或服务的品种结构已经或者将发生重大变
化,并对发行人的持续盈利能力构成重大不利影响;


     (2)发行人的行业地位或发行人所处行业的经营环境已经或者将发生重大
变化,并对发行人的持续盈利能力构成重大不利影响;


     (3)发行人在用的商标、专利、专有技术、特许经营权等重要资产或者技
术的取得或者使用存在重大不利变化的风险;


     (4)发行人最近一年的营业收入或净利润对关联方或者有重大不确定性的


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客户存在重大依赖;


     (5)发行人最近一年的净利润主要来自合并财务报表范围以外的投资收
益;


     (6)其他可能对发行人持续盈利能力构成重大不利影响的情形。


     9.根据大华会计师出具的《审计报告》、发行人各项税收优惠证明文件,
并经本所律师核查,发行人依法纳税,所享受的各项税收优惠符合相关法律的
规定,发行人的经营成果对税收优惠不存在严重依赖,符合《管理暂行办法》
第十五条的规定。


     10.根据大华会计师出具的《审计报告》,并经本所律师核查,发行人不存
在重大偿债风险,不存在影响持续经营的担保、诉讼以及仲裁等重大或有事
项,符合《管理暂行办法》第十六条的规定。


     11.根据发行人及其控股股东、实际控制人李军 2011 年 2 月 16 日出具的承
诺函,并经本所律师对发行人的工商登记资料、三会文件进行核查,发行人的
股权清晰,所有股东持有的发行人的股份均不存在委托持股、信托持股、隐名
持股的情形,亦不存在质押、查封、冻结等其它权利行使受到限制的情形,发
行人的股份不存在权属纠纷,符合《管理暂行办法》第十七条的规定。


     12.如本《律师工作报告》正文第五部分“发行人的独立性”、第九部分
“关联交易及同业竞争”所述,发行人资产完整,资产、业务及人员、财务、
机构均独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业,发行人具有完整的
业务体系和直接面向市场独立经营的能力。发行人与控股股东、实际控制人及
其控制的其他企业间不存在同业竞争,也不存在严重影响发行人独立性或者显
失公允的关联交易,符合《管理暂行办法》第十八条的规定。


     13.发行人已依法建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会
秘书、审计委员会、战略委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会制度,相关
机构和人员能够依法履行职责,符合《管理暂行办法》第十九条的规定。

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     14.根据大华会计师出具的《审计报告》,并经本所律师核查,发行人会计
基础工作规范,财务报表的编制符合企业会计准则和相关会计制度的规定,在
所有重大方面公允地反映了发行人 2008 年 12 月 31 日、2009 年 12 月 31 日、
2010 年 12 月 31 日的财务状况以及 2008 年度、2009 年度、2010 年度的经营成
果和现金流量,符合《管理暂行办法》第二十条的规定。


     15.根据大华会计师出具的大华核字[2011]2105 号《内部控制鉴证报告》
(以下简称“《内部控制鉴证报告》”)并经本所律师核查,发行人根据财政
部颁发的《企业内部控制基本规范》标准建立的与财务报表相关的内部控制于
2010 年 12 月 31 日在所有重大方面是有效的,能够合理保证公司财务报告的可
靠性、生产经营的合法性、营运的效率与效果,符合《管理暂行办法》第二十
一条的规定。


     16.根据大华会计师出具的《审计报告》、《内部控制鉴证报告》并经本所
律师核查,发行人具有严格的资金管理制度,不存在资金被控股股东、实际控
制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情
形,符合《管理暂行办法》第二十二条的规定。


     17.经本所律师核查,发行人的《公司章程》及《对外担保管理制度》中已
对对外担保方面的审批权限和审议程序作出了明确的规定。根据大华会计师出
具的《审计报告》并经本所律师对发行人三会文件进行核查,发行人目前不存
在为实际控制人及其关联方进行违规担保的情形,符合《管理暂行办法》第二
十三条的规定。


     18.经本所律师核查,发行人的董事、监事和高级管理人员在本《律师工作
报告》出具之前,均已在保荐机构中信建投证券的组织下接受了相关培训,了
解股票发行上市相关法律法规,知悉上市公司及其董事、监事和高级管理人员
的法定义务和责任,符合《管理暂行办法》第二十四条的规定。




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     19.经本所律师核查,发行人董事、监事和高级管理人员符合法律、行政法
规和规章规定的任职资格,且不存在《管理暂行办法》第二十五条禁止的情
形,符合《管理暂行办法》的相关规定。


     20.根据发行人及其控股股东、实际控制人李军 2011 年 2 月 16 日出具的承
诺函并经本所律师核查,发行人及其控股股东、实际控制人最近三年内不存在
损害投资者合法权益和社会公共利益的重大违法行为;发行人及其控股股东、
实际控制人最近三年内不存在未经法定机关核准,擅自公开或者变相公开发行
证券,或者有关违法行为虽然发生在三年前,但目前仍处于持续状态的情形,
符合《管理暂行办法》第二十六条的规定。


     21.经本所律师对发行人 2011 年度第二次临时股东大会的会议资料及其他
相关资料进行核查,发行人本次发行及上市所募集的资金具有明确的用途,并
将用于主营业务;发行人本次发行及上市所募集的资金数额和投资项目与发行
人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应,符合《管理
暂行办法》第二十七条的规定。


     22.发行人已经通过了《利亚德光电股份有限公司募集资金管理制度》,明
确规定建立募集资金专项存储制度,募集资金将存放于董事会决定的专项账
户,符合《管理暂行办法》第二十八条的规定。


     综上所述,本所律师认为:发行人本次发行并上市符合《公司法》、《证
券法》、《管理暂行办法》及相关规范性文件的规定。


     四、发行人的设立


     发行人由利亚德有限以整体变更方式设立。


     (一)整体变更为股份有限公司的批准和折股变更情况


     2010 年 10 月 27 日,利亚德有限股东会会议通过决议,2010 年 10 月 27
日,发行人召开创立大会暨第一次股东大会,以 2010 年 9 月 30 日经审计的账


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面净资产额 11,479.31 万元,按照 1:0.5227 的比例折股,折合为股份 6,000 万
股(每股面值 1 元),剩余 5,479.31 万元计入股份公司资本公积,将有限责任
公司整体变更为股份有限公司。


     (二)发起人协议


     2010 年 10 月 27 日,利亚德有限的股东李军、谭连起、崔新梅、王英囡、
袁波、耿伟、李冬英、刘海一、卢长军、沙丽等十名自然人股东共同签署了
《发起人协议》,该协议就拟设立的股份公司的名称、宗旨、经营范围、公司
股份总数、股本设置和出资方式、发起人的权利和义务等内容做出了明确约
定,内容合法有效。

     经本所律师核查,该《发起人协议》的内容符合有关法律、法规和规范性
文件的规定,未因此引致股份公司设立行为存在纠纷,亦不存在与此相关的潜
在纠纷。除了上述发起人协议外,股份公司设立过程中未签订其它改制重组合
同。


     (三)关于股份公司设立的条件

     经本所律师的核查,发行人具备《公司法》第七十七条规定的股份有限公
司设立的条件,包括:

     1.股份公司十名发起人均为中国籍公民,符合设立股份公司的发起人人数
及住所的相关规定;


     2.股份公司设立时的注册资本为 6,000 万元,超过 500 万元,符合股份有
限公司注册资本的条件;


     3.股份公司的发起及筹办符合法律规定;


     4.股份公司的发起人共同制定了股份公司《公司章程》,该《公司章程》
内容符合《公司法》的相关规定;




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       5.股份公司名称为“利亚德光电股份有限公司”,并且建立了股东大会、
董事会、监事会等股份有限公司应当具备的组织机构;

       6.股份公司住所位于北京市海淀区颐和园北正红旗西街 9 号,具有法定住
所。

       (四)发起人的出资到位情况

       2010 年 10 月 27 日,立信大华会计师事务所有限公司对利亚德有限整体变
更设立股份公司的出资情况进行了审验并出具了立信大华验字[2010]159 号
《验资报告》。根据该报告,截至 2010 年 9 月 30 日,利亚德有限的净资产为
11,479.31 万元,按照 1:0.5227 的比例折合成股份 6,000 万股,全部发起人的
出资已于 2010 年 10 月 27 日前缴足。

       利亚德有限整体变更后的注册资本为 6,000 万元,股权结构如下表所示:

 序号                  发起人姓名                     持股数量(万股)          持股比例

   1                     李 军                            4,530.00               75.50%

   2                     谭连起                            385.80                 6.43%

   3                     崔新梅                            274.20                 4.57%

   4                     王英囡                            240.00                 4.00%

   5                     袁 波                             150.00                 2.50%

   6                     耿 伟                             120.00                 2.00%

   7                     李冬英                            90.00                  1.50%

   8                     刘海一                            90.00                  1.50%

   9                     卢长军                            60.00                  1.00%

   10                    沙 丽                             60.00                  1.00%

                     合 计                                6,000.00                100%


       (五)股份公司设立的资产评估情况



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       2010 年 10 月 27 日,北京中天华资产评估有限责任公司出具《北京利亚德
电子科技有限公司进行股改涉及北京利亚德电子科技有限公司全部权益价值项
目资产评估报告书》(中天华资评报字(2010)第 1207 号),以 2010 年 9 月
30 日为基准日对利亚德有限的全部资产和负债进行了评估,具体评估结果如下
表所示:


 序号           项目             评估前账面价值(万元)              评估价值(万元)

   1           总资产                   29,962.49                        31,253.87

   2           总负债                   18,483.17                        18,483.17

   3           净资产                   11,479.32                        12,770.70


       本次评估仅为利亚德有限整体变更为股份有限公司的工商登记提供参考,
发行人未根据评估结果进行账务处理。

       (六)创立大会召开情况


       2010 年 11 月 9 日,发行人召开创立大会,全部发起人出席,代表发行人
股份总数的 100%。会议逐项审议并一致通过了如下事项:

       1.审议批准筹备组提交的《利亚德光电股份有限公司筹办情况报告》;


       2.审议通过股份公司设立费用;


       3.审议通过《利亚德光电股份有限公司章程》;


       4.同意选任李军、谭连起、耿伟、沙丽、谷茹、浮婵妮等 6 人为发行人董
事并组成第一届董事会;


       5.同意选任曾谦、白建军为股东代表监事,与职工代表大会选举的职工代
表监事潘彤组成第一届监事会;


       6.审议通过《关于聘请立信大华会计师事务所为利亚德光电股份有限公司
2010 年度审计机构的议案》;


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     7.审议通过利亚德光电股份有限公司董事、监事的报酬事项;


     8.审议通过《利亚德光电股份有限公司股东大会议事规则》;


     9.审议通过《利亚德光电股份有限公司董事会议事规则》;


     10.审议通过《利亚德光电股份有限公司监事会议事规则》;


     11.审议通过《利亚德光电股份有限公司累积投票制实施细则》;


     12.审议通过《利亚德光电股份有限公司关联交易管理制度》;


     13.审议通过《利亚德光电股份有限公司对外担保管理制度》;


     14.审议通过《关于发起人用于抵作股款的资产作价报告》;


     15.审议通过《关于授权董事会办理有关公司设立、注册登记等事宜的议
案》。

     (七)工商登记


     2010 年 11 月 15 日,公司在北京市工商局完成变更登记注册手续,并领取
了注册号为 110000410105629 的《企业法人营业执照》。


     综上所述,本所律师认为:


     1.发行人设立的程序、资格、条件、方式等符合当时有效的法律、法规和
规范性文件的规定,并得到有权部门的批准。


     2.发行人改制设立过程中所签订的《发起人协议》符合有关法律、法规和
规范性文件的规定,不会因此引致发行人设立行为存在潜在纠纷。


     3.发行人设立过程中有关资产评估、验资等履行了必要的法律程序,符合
相关法律、法规和规范性文件的规定。


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     4.发行人创立大会程序及所议事项符合法律、法规和规范性文件的规定。


     五、发行人的独立性


     (一)发行人具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力


     根据发行人持有的《企业法人营业执照》、《公司章程》、相关资质证书
及其说明,发行人主营业务为从事 LED 应用产品研发、设计、生产、销售和服
务,致力于为客户提供高效、节能、可靠的 LED 应用产品及其整体解决方案。
发行人目前所从事的业务在经核准的经营范围之内。


     发行人依法独立从事经营范围内的业务,不因与关联方之间存在关联关系
而使发行人经营的完整性、独立性受到不利影响(详情请见本律师工作报告第
九部分“关联交易及同业竞争”)。经核查,本所律师认为,发行人具有面向
市场自主经营的能力。


     (二)发行人资产完整


     发行人系由利亚德有限整体变更设立的股份有限公司,其资产系从原有限
公司承继而来。根据立信大华出具的验字[2010]第 159 号《验资报告》,发行
人由有限公司变更设立的过程中,已将可折股净资产进行了相应的账务处理。
本所律师对于目前发行人拥有的设备进行了现场查验,根据查验结果,本所律
师认为:发行人具备与生产经营有关的生产系统、辅助生产系统和配套设施,
拥有与现阶段生产经营有关的土地、厂房、机器设备以及商标、专利、非专利
技术的所有权或者使用权;发行人具有独立的原料采购和产品生产、销售系
统,并办理了相关的权属证明。


     根据大华会计师出具的《审计报告》、发行人的说明并经本所律师核查,
截至本律师工作报告出具之日,发行人不存在资产被其控股股东及其控制的其
他关联方占用或为控股股东及其控制的其他关联方提供担保的情形。


     (三)发行人人员独立


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         根据发行人的《公司章程》并经本所律师对发行人三会文件、职工代表大
 会决议进行核查,发行人的董事、监事及高级管理人员严格按照《公司法》、
 《公司章程》及其它规范性文件的要求产生,不存在控股股东、其他单位或个
 人超越公司董事会和股东大会作出人事任免决定的情形。


         发行人的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等高级管理人员未
 在控股股东、实际控制人控制的其他企业中担任除董事以外的其他职务,未在
 控股股东、实际控制人控制的其他企业领薪;发行人的财务人员未在控股股
 东、实际控制人控制的其他企业中兼职。发行人员工与发行人签署了劳动合
 同,发行人对其劳动、工资报酬以及相应的社会保障均独立管理,并依法缴纳
 社会保险费。


         发行人董事、监事、高级管理人员兼职情况如下表所示:

                                                                                   与发行人
 姓名       发行人职务                兼职单位                    兼职职务
                                                                                   关联关系
                           深圳利亚德                         执行董事           子公司
                           利亚德照明                         董事长、经理       子公司
                           联合广告公司                       董事长             同一控制人
                           亚讯银达公司                       董事长、总经理     同一控制人
李军      董事长、总经理   阿莫瑞森                           董事长             同一控制人
                                                              唯一董事 (Sole
                           DIGITAL BRILLIANT LIMITED                             同一控制人
                                                              Director)
                                                              唯一董事 (Sole
                           香港亮彩                                              同一控制人
                                                              Director)
                           联合广告公司                       董事               同一控制人
谭连起    董事、副总经理
                           利亚德照明                         董事               子公司
                           深圳利亚德                         总经理             子公司
耿伟      董事、副总经理
                           联合广告公司                       董事               同一控制人
刘海一    副总经理         利亚德照明                         董事               子公司
                           陕西红旗民爆集团股份有限公司       董事               无关联关系
谷茹      董事
                           四川川恒化工股份有限公司           监事               无关联关系
                                                              教授、博士生导
刘延平    独立董事         北京交通大学                       师、经济管理学     无关联关系
                                                              院院长
                                                              会计系副教授、
                           中国人民大学商学院                                    无关联关系
                                                              硕士生导师
文光伟    独立董事         北京东方首能国际能源工程股份
                                                              董事长             无关联关系
                           有限公司
                           北京国民创新投资咨询有限公司       董事长             无关联关系

         本所律师核查后认为,发行人的人员独立于其股东和其他关联方。


                                           3-3-2-25
北京德恒律师事务所   关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



     (四)发行人财务独立


     根据发行人的说明、大华会计师出具的《内部控制鉴证报告》并经本所律
师核查,发行人的财务独立于其控股股东、实际控制人及其控制的其他企业。


     1.经本所律师实地核查,发行人设立了独立的财务部门,配备了专职的财
务人员,不存在财务人员交叉任职情形。


     2.发行人自设立以来严格执行《企业会计制度》及其规定,发行人制订了
《内部审计制度》等财务管理制度和办法。


     3.发行人设立了单独的银行帐户,开户银行为:广东发展银行北京分行,
基本帐户为:137001512010001572,不存在与控股股东、实际控制人及其控制
的其他企业共用银行账户的情形,也未将资金存入控股股东的账户中。


     4.经核查发行人目前持有的《税务登记证》、发行人近三年的纳税申报表
及纳税凭证,发行人在北京市国家税务局、北京市地方税务局进行税务登记,
持有京税证字 110108600039822 号《税务登记证》,发行人独立进行纳税申报
并缴纳税款。


     5.根据大华会计师出具的《审计报告》,发行人的财务报表已经按照企业
会计准则的规定编制,在所有重大方面公允反映了发行人的财务状况、经营成
果、现金流量和股东权益变动情况。


     6.经核查发行人的三会文件并经本所律师核查,发行人能够独立作出财务
决策,不存在控股股东或实际控制人干预公司资金使用的情况。


     本所律师认为,发行人建立了独立的会计核算体系,能够独立作出财务决
策,具有规范的财务会计制度和财务管理制度。发行人开立了独立的银行账
户,不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业共用银行账户的情
形;作为独立的纳税人,依法独立纳税,不存在与控股股东混合纳税的情况。


     (五)发行人机构独立
                                          3-3-2-26
北京德恒律师事务所        关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



    根据发行人的说明并经本所律师核查,发行人已建立健全内部经营管理机
构(如下图所示):


                                                       股东大会

                                战 略
                                                                           监事会
                           委     员 会

                                提 名
                           委     员 会
                                                       董事会           董事会办公室
                           薪酬与考核
                           委 员 会

                                审 计
    内审部
                           委     员 会                 总经理




                     营
            市       销                   技                质                行            人     总
   销                管           研      术                       客
            场                    发              采        量                政       财   力     裁
   售                理                   支                       服                       资     办
   中       部                    中              购        部     中         部       务
                     部                   持      部                                   部   源     公
   心                             心      部                       心                       部     室




    经核查发行人的《公司章程》及三会文件,发行人股东大会、董事会、监
事会根据《公司章程》及三会议事规则规定的职权范围和履职程序履行相应职
权,不存在受控股股东及其关联方影响而超越各自职权范围或履职程序作出决
定的情形。


    经本所律师核查,发行人的股东大会、董事会、监事会组织健全,董事会
下设审计委员会、薪酬与考核委员会、战略委员会和提名委员会四个专门委员
会,经营管理机构由总经理负责,下设财务总监、董事会秘书等高级管理人
员,另设财务部、人力资源部等职能部门。此外,发行人拥有两家全资子公
司。发行人的机构设置不受控股股东以个人名义的干预或其控制的其他任何单
位或个人的干预,不存在控股股东及其控制的其他企业或个人干预发行人生产
经营活动的情形。



                                               3-3-2-27
北京德恒律师事务所   关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



     本所律师认为,发行人已经建立起独立完整的组织结构,拥有独立的职能
部门。各职能部门之间分工明确、独立行使各自的经营管理职权,保证了发行
人运转顺利。


     (六)发行人业务独立


     根据发行人的说明并经本所律师核查,发行人的业务具备独立性。


     1.如本律师工作报告第八部分“发行人的业务”、第九部分“关联交易及
同业竞争”所述,发行人业务独立于控股股东、实际控制人。


     2.发行人控股股东为李军,截至本律师工作报告出具之日,李军持有发行
人 4,530 万股,占公司注册资本的 60.40%,除此之外,李军未投资、从事与发
行人相同或相近的业务,与发行人及其全资子公司不存在同业竞争、亦不存在
严重影响公司独立性或者显示公允的关联交易。


     经核查,本所律师认为,发行人资产完整,业务及人员、财务、机构独
立,具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力,与控股股东、实际
控制人及其控制的其他企业间不存在同业竞争,以及严重影响公司独立性或者
显失公允的关联交易,符合《管理暂行办法》第十八条的规定。


     六、发起人、实际控制人及股东


    (一)发起人的人数、住所、出资比例


     发行人的发起人为李军、谭连起、崔新梅、王英囡、袁波、耿伟、李冬
英、刘海一、卢长军、沙丽等十名自然人股东,均在中国境内有住所。发起人
以利亚德有限审计后的净资产作为对发行人的出资。

 序号                股东姓名                   持股数额(万股)             持股比例

     1                 李 军                         4,530.00                 75.50%

     2                 谭连起                        385.80                   6.43%



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北京德恒律师事务所   关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



     3                 崔新梅                        274.20                   4.57%

     4                 王英囡                        240.00                   4.00%

     5                 袁 波                         150.00                   2.50%

     6                 耿 伟                         120.00                   2.00%

     7                 李冬英                         90.00                   1.50%

     8                 刘海一                         90.00                   1.50%

     9                 卢长军                         60.00                   1.00%

    10                 沙 丽                          60.00                    1.00%

                 合 计                               6,000.00                  100%


     发行人自利亚德有限整体变更设立,整体变更前,利亚德有限原股东均为
发行人发起人。


     1.李军,男,中国国籍;身份证号码为:11010819641221XXXX;住所为北
京市昌平区回龙观镇碧水庄园 2 区 7 号。


     2.崔新梅,女,中国国籍;身份证号码为:11010819691120XXXX;住所为
上海市浦东新区张杨路 1996 号。


     3.谭连起,男,中国国籍;身份证号码为:11010719620919XXXX;住所为
北京市海淀区世纪城远大园五区 12 楼 1 单元 1602 号。


     4.耿伟,男,中国国籍;身份证号码为:11010819651103XXXX;住所为北
京市海淀区中关村 929 楼 101 号。


     5.卢长军,男,中国国籍;身份证号码为:11022819731113XXXX;住所为
北京市密云县密云镇西源里 1 号楼 1 单元 201 号。


     6.沙丽,女,中国国籍;身份证号码为:11010819620521XXXX;住所为北
京市海淀区北官房平房 46 号。


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       7.袁波,男,中国国籍;身份证号码为:23010219700624XXXX;住所为哈
尔滨市道里区工农大街 96 号 1 号楼 1 单元 202 室。


       8.刘海一,男,中国国籍;身份证号码为:11022519670102XXXX;住所为
北京市丰台区大灰厂 9 楼 21 号。


       9.王英囡,女,中国国籍;身份证号码为:23010319740424XXXX;住所为
广州市东山区金羊二街 20 号 2506 房。


       10.李冬英,女,中国国籍;身份证号码为:43300119380929XXXX;住所为
广东省深圳市南山区南油路 2336 号海望楼 402 室。


       本所律师认为,发行人的十名自然人发起人,均在中国境内有住所,发行
人的注册资本为在公司登记机关登记的全体发起人认购的股本总额。因此,发
起人的人数、住所、出资比例均符合有关法律、法规和规范性文件的规定。


       (二)发行人控股股东与实际控制人


       本所律师核查发行人股东资料及其关联关系后认为,截至本律师工作报告
出具之日,发行人总股本为 7,500 万股,控股股东李军现持有发行人 4,530 万
股股份,占发行前公司股份总数的 60.40%,发行人自其前身利亚德有限设立至
今,李军始终为其控股股东、实际控制人,未发生变化。


       (三)发行人股东情况


       1.自然人股东

序号             股东姓名                  持股数量(万股)               持股比例


  1                  李 军                     4,530.00                    60.40%

  2                  谭连起                     400.71                     5.34%

  3                  崔新梅                     274.29                     3.66%

  4                  王英囡                     240.00                     3.20%


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序号             股东姓名                  持股数量(万股)               持股比例


  5                  耿 伟                      180.00                     2.40%

  6                  袁 波                      160.00                     2.13%

  7                  刘海一                     120.00                     1.60%

  8                  李冬英                      90.00                     1.20%

  9                  卢长军                      75.00                     1.00%

 10                  沙 丽                       70.00                     0.93%

 11                  李楠楠                      35.00                     0.47%

 12                  王 玲                       27.50                     0.37%

 13                  韦启军                      15.00                     0.20%

 14                  明建华                      15.00                     0.20%

 15                  张龙虎                      15.00                     0.20%

 16                  李向东                      14.50                     0.19%

 17                  孟庆海                      14.00                     0.19%

 18                  谷 茹                       13.60                     0.18%

 19                  郁 志                       13.00                     0.17%

 20                  潘喜填                      12.50                     0.17%

 21                  曾 谦                       12.50                     0.17%

 22                  刘 军                       12.50                     0.17%

 23                  王 勇                       10.00                     0.13%

 24                  张长鲁                      10.00                     0.13%

 25                  赵胜欢                      10.00                     0.13%

 26                  陈 华                        9.6                      0.13%

 27                  辛正林                       8.00                     0.11%



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序号             股东姓名                  持股数量(万股)               持股比例


 28                  郭彦霞                       8.00                     0.11%

 29                  胡本敏                       8.00                     0.11%

 30                  朱保华                       8.00                     0.11%

 31                  龙海峰                       8.00                     0.11%

 32                  郭志杰                       8.00                     0.11%

 33                  浮婵妮                       8.00                     0.11%

 34                  赵 勤                        8.00                     0.11%

 35                  白建军                       8.00                     0.11%

 36                  计 辉                        8.00                     0.11%

 37                  李广亮                       8.00                     0.11%

 38                  陈丽妍                       7.50                     0.10%

 39                  冷 福                        7.00                     0.09%

 40                  王寅生                       7.00                     0.09%

 41                  贾世金                       7.00                     0.09%

 42                  赵静涛                       7.00                     0.09%

 43                  唐 斌                        6.8                      0.09%

 44                  王定芳                       6.50                     0.09%

 45                  刘志勇                       6.00                     0.08%

 46                  成建平                       5.50                     0.07%

 47                  张铃艳                       5.50                     0.07%

 48                  李 立                        5.50                     0.07%

 49                  王 雄                        5.50                     0.07%

 50                  耿俊杰                       5.50                     0.07%



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序号             股东姓名                  持股数量(万股)               持股比例


 51                  孟庆元                       5.00                     0.07%

 52                  朱 伟                        5.00                     0.07%

 53                  孙 牧                        5.00                     0.07%


       本所律师核查后认为,本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自
持股比例如下:


       发行人股东李冬英为控股股东李军的母亲,李向东为李军的堂弟,李立为
李军的表弟,除此之外其他股东之间无关联关系。本次发行前,李军持有发行
人股份 4,530 万股,持股比例为 60.40%;李冬英持有发行人股份 90 万股,持
股比例为 1.20%;李向东持有发行人股份 14.5 万股,持股比例为 0.19%;李立
持有发行人股份 5.5 万股,持股比例为 0.07%。


       2.法人股东


序号             股东名称                  持股数量(万股)               持股比例


  1              复星投资                       570.00                     7.60%

  2              中科汇通                       225.00                     3.00%

  3              天津富海                       140.00                     1.87%


       经本所律师核查,上述股东均具有符合法律、法规和规范性文件规定进行
出资的资格。


       (四)发起人投入发行人的资产


       根据立信大华审字[2010]2550 号《审计报告》并经本所律师核查,发行人
系于 2010 年 11 月 15 日由利亚德有限以整体变更方式设立的股份有限公司,发
起人按照各自持有利亚德有限股权的比例,以利亚德有限经审计的净资产作为
对发行人的出资。


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     经本所律师核查,利亚德有限整体变更设立发行人时,相应的房产、机器
设备、专利等资产和债权债务全部由发行人承继。


     本所律师认为,发起人投入发行人的资产权属清晰,将上述资产投入发行
人不存在法律障碍。


     七、发行人的股本及其演变


     (一)发行人设立时的股权设置、股本结构


     如本律师工作报告“四、发行人的设立”所述,发行人是以有限责任公司
整体变更为股份有限公司的方式设立的,利亚德有限董事会审议通过了整体变
更方案及变更后的股权设置和股本结构,发起人签署了《发起人协议》,聘请
注册会计师和资产评估师进行了审计和评估,并最终完成了工商注册登记。


     本所律师认为,发行人设立时的股权设置、股本结构合法有效,产权界定
和确认不存在潜在纠纷及法律风险。


     (二)发行人前身——利亚德有限的设立


     1.利亚德有限的设立


     (1)1995 年 4 月 10 日,阿莫瑞森签署了公司章程,章程规定:利亚德有
限投资方为阿莫瑞森;公司法定地址为:北京市海淀区学院南路 55 号中软大酒
店;投资总额为 20 万美元;注册资本为 20 万美元;出资方式为美元现金;公
司经营范围为:开发、生产、销售计算机管理信息系统等电子高新技术产品及
售后服务、咨询;公司设董事会,为最高权力机构,由 3 名董事组成。


     (2)北京市工商局于 1995 年 4 月 12 日以京工商外企名登字(95)第 37
号《外商投资企业名称登记核准通知书》核准外商投资企业名称为“北京利亚
德电子科技有限公司”。


     (3)1995 年 4 月 20 日,北京市海淀区对外经济贸易委员会出具海经贸

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〔1995〕109 号《关于外资企业北京利亚德电子科技有限公司章程及董事会组
成的批复》,同意上述事项。


     (4)1995 年 5 月 9 日,北京市人民政府出具外经贸京资字〔1995〕138 号
《外商投资企业批准证书》。


     (5)1995 年 8 月 21 日,国家工商行政管理局向利亚德有限核发了注册号
为企独京总副字第 010562 号《企业法人营业执照(副本)》。


     (6)1995 年 10 月 30 日,中兑会计师事务所出具兑验字第 1002 号《验资
报告》验证:截至 1995 年 10 月 26 日,利亚德有限收到投资美元现金 3 万元,
占其注册资本的 15%。


     (7)1996 年 11 月 15 日,中兑会计师事务所出具兑验字[1996]第 0826 号
《验资报告》验证:截至 1996 年 11 月 8 日,阿莫瑞森又投入利亚德有限 17 万
美元,至此,共计投入利亚德有限 20 万美元,占注册资本的 100%,其认缴的
注册资本已缴足。


     利亚德有限设立时的股本总额及股权结构如下:

   序号              股东名称             认缴出资金额(万美元)          认缴出资比例

     1               阿莫瑞森                         20                       100%

                合 计                                 20                       100%


     本所律师认为,利亚德有限设立的程序、资格、方式等符合当时法律、行
政法规、部门规章和规范性文件的规定,利亚德有限的设立合法有效。


     (三)历次股权变动


     1.1999 年 5 月增资至 125 万美元


     (1)1998 年 12 月 26 日,利亚德有限召开董事会会议并作出决议,同意
将注册资本和投资总额由 20 万美元增至 125 万美元,新增的 105 万美元注册资

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本以利亚德有限 1998 年的未分配利润转增;公司住所变更为:北京市海淀区颐
和园北正红旗西街 9 号;经营范围变更为:“开发、生产计算机管理信息系统
及其系统集成、电子显示设备;自产产品的售后安装调试及技术咨询服务;销
售自产产品”。


     (2)1999 年 3 月 30 日,阿莫瑞森委托李军签署了《北京利亚德电子科技
有限公司章程修改决议》,就本次变更内容修改公司章程相关条款。


     (3)1999 年 4 月 15 日,北京市新技术产业开发试验区海淀试验区管理委
员会出具京试外经[1999]81 号《关于“北京利亚德电子科技有限公司”增资、
增项、更址的批复》,批复了上述事项。


     (4)1999 年 4 月 20 日,北京市人民政府向利亚德有限换发了批准号为外
经贸京资字〔1995〕0671 号《外商投资企业批准证书》。


     (5)1999 年 4 月 5 日,国家外汇管理局北京外汇管理部出具(99)汇资
投字(017)号《外商投资企业外方投资者利润再投资审批表》,核准阿莫瑞森
将 1998 年应得人民币利润用于公司增资,增资金额为人民币 871.50 万元。


     (6)1999 年 5 月 5 日,北京永拓会计师事务所出具京永外验字(1999)
第 017 号《验资报告》验证:利亚德有限于 1999 年 4 月 30 日将应分投资方利
润中用于追加投资的 871.50 万元人民币转入实收资本,按人民币兑美元汇率
1:8.3 计算,折合 105 万美元,至此,公司本次增加的注册资本已全部到位。


     (7)1999 年 5 月 12 日,国家工商行政管理局核准利亚德有限本次变更登
记并换发了注册号为企独京总字第 010562 号《企业法人营业执照》。股权结
构:

  序号                 股东名称                      出资金额(万美元)       出资比例

    1                   阿莫瑞森                             125                 100%

                       合 计                                 125                 100%



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     2.2000 年 12 月增资至 200 万美元


     (1)2000 年 10 月 12 日,利亚德有限召开董事会会议并作出决议,同意
将注册资本由 125 万美元增至 200 万美元,新增的 75 万美元注册资本以 1998
年和 1999 年未分配利润转增。


     (2)2000 年 12 月 7 日,中关村科技园区海淀园管理委员会出具海园外经
[2000]929 号《关于外资企业“北京利亚德电子科技有限公司”增资及变更经
营范围的批复》。


     (3)2000 年 12 月 12 日,北京市人民政府换发了批准号为外经贸京资字
〔1995〕0671 号《外商投资企业批准证书》。


     (4)国家外汇管理局北京外汇管理部出具(2000)汇资投字(045)号
《外商投资企业外方投资者利润再投资审批表》,核准阿莫瑞森将 1999 年应得
人民币利润用于公司增资,增资金额为人民币 700 万元。


     (5)2000 年 12 月 14 日,北京新生代会计师事务所有限公司出具新会验
字(2000)第 0168 号验资报告验证:利亚德有限根据 2000 年 12 月 14 日市场
汇率(美元:人民币为 1:8.2646)将截止到 2000 年 11 月 30 日未分配利润人
民币 9,332,532.75 元中的 6,195,174.57 元,共计 75 万美元用于转增实收资
本,使实收资本变更为 200 万美元。


     (6)2000 年 12 月 22 日,国家工商行政管理局核准利亚德有限本次变更
登记并向利亚德有限换发了注册号为企独京总字第 010562 号《企业法人营业执
照》。本次变更完成后,利亚德有限股权结构变更如下:

   序号                股东名称                出资金额(万美元)             出资比例

     1                 阿莫瑞森                         200                      100%

                     合 计                              200                      100%


     3.2001 年 8 月增资至 365 万美元


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     (1)2001 年 7 月 19 日,利亚德有限召开董事会会议并作出决议,同意以
2000 年未分配利润折合 165 万美元的人民币转增为注册资本,转增后,利亚德
有限注册资本和投资总额均由 200 万美元增至 365 万美元。


     (2)2001 年 8 月 15 日,中关村科技园区海淀园管理委员会出具海园外经
[2001]599 号《关于外资企业“北京利亚德电子科技有限公司”增资的批
复》,同意公司投资总额和注册资本均由 200 万美元增至 365 万美元,同意以
未分配利润折合 165 万美元的人民币现金转增注册资本。


     (3)2001 年 8 月 16 日,北京市人民政府向利亚德有限换发了批准号为外
经贸京资字〔1995〕0671 号《外商投资企业批准证书》,其投资总额及注册资
本均变更为 365 万美元。


     (4)2001 年 8 月 13 日,国家外汇管理局北京外汇管理部出具《国家外汇
管理局资本项目外汇业务核准件》,核准利亚德有限以 2000 年度人民币利润
1,401 万元转增注册资本。


     (5)2001 年 8 月 21 日,中睿会计师事务所有限公司出具睿外验字[2001]
第 036 号《验资报告》验证:截至 2001 年 8 月 21 日,利亚德有限股东增加投
入资本 165 万美元,共计投入资本总额为 365 万美元。根据该验资报告所附之
“验资事项说明”,利亚德有限 2000 年度经审计未分配利润为 14,010,500.14
元,2001 年 8 月将其中 1,365.672 万元折合 165 万美元转增注册资本。


     (6)2001 年 8 月 21 日,北京市工商局核准利亚德有限本次变更登记并换
发了注册号为企独京总字第 010562 号的《企业法人营业执照》,其注册资本和
实收资本均变更为 365 万美元,股权结构为:

  序号                  股东名称                出资金额(万美元)            出资比例

    1                   阿莫瑞森                        365                     100%

                     合 计                              365                     100%


     4.2009 年 6 月股权转让

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     (1)2009 年 4 月 27 日,利亚德有限召开董事会会议并作出决议,同意阿
莫瑞森将其持有的利亚德有限 365 万美元出资全部转让给香港亮彩。


     (2)2009 年 5 月,阿莫瑞森与香港亮彩签订了《北京利亚德电子科技有
限公司股权转让协议》,阿莫瑞森同意将其持有的利亚德有限 365 万美元出资
全部转让给香港亮彩。香港亮彩的唯一董事李军及利亚德有限法定代表人李军
签署了《北京利亚德电子科技有限公司章程修正案》,就本次变更内容修改公
司章程相关条款。


     (3)2009 年 5 月 25 日,中关村科技园区海淀园管理委员会出具海园发
[2009]307 号《关于外资企业北京利亚德电子科技有限公司变更住所、股权及
董事会组成的批复》,批准阿莫瑞森将其持有的利亚德有限股权全部转让给香
港亮彩。


     (4)2009 年 5 月 26 日,北京市人民政府向利亚德有限换发了批准号为商
外资京资字[1995]0671 号的《台港澳侨投资企业批准证书》。


     (5)2009 年 6 月 12 日,北京市工商局核准利亚德有限本次变更登记并向
利亚德有限换发了注册号为 110000410105629 的《企业法人营业执照》,本次
股权转让完成后,利亚德有限股权结构为:

  序号                股东名称                   出资金额(万美元)           出资比例

    1                 香港亮彩                         365                      100%

                 合 计                                 365                      100%


     5.2010 年 9 月增资至 5,000 万元人民币


     (1)2010 年 8 月 18 日,利亚德有限召开董事会会议并作出决议,同意以
税后未分配利润 19,770,240.22 元人民币(折算汇率为 6.8647 元,折合 288 万
美元)转增为注册资本,转增后,利亚德有限注册资本和投资总额均由 365 万
美元增至 5,000 万元人民币。



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     (2)2010 年 8 月 17 日,香港亮彩签署了《北京利亚德电子科技有限公司
章程修正案》,就本次变更内容修改公司章程相关条款。


     (3)2010 年 8 月 24 日,中关村科技园区海淀园管理委员会出具海园发
[2009]502 号《关于外资企业北京利亚德电子科技有限公司增资的批复》,同
意利亚德有限投资总额和注册资本均由 365 万美元增至 5,000 万元人民币,同
意以未分配利润 19,770,240.22 元人民币现金转增注册资本,公司章程相应的
条款同时生效。


     (4)2010 年 8 月 25 日,北京市人民政府向利亚德有限换发了《台港澳侨
投资企业批准证书》,其投资总额及注册资本均变更为 5,000 万元人民币。


     (5)2010 年 9 月 16 日,立信大华出具验字[2010]132 号《验资报告》验
证 : 截 至 2010 年 9 月 16 日 , 利 亚 德 有 限 已 将 税 后 未 分 配 利 润 人 民 币
19,770,240.22 元转增资本,共计投入资本总额为人民币 5,000 万元。


     (6)2010 年 9 月 26 日,北京市工商局核准本次变更登记并换发了注册号
为 110000410105629 号的《企业法人营业执照》,利亚德有限注册资本和实收
资本均变更为人民币 5,000 万元,股权结构为:

  序号                股东名称               出资金额(万人民币)             出资比例

    1                 香港亮彩                        5,000                     100%

                 合 计                                5,000                     100%


     6.2010 年 10 月股权转让


     (1)2010 年 9 月 29 日,利亚德有限召开董事会会议并作出决议:


     ①同意股东香港亮彩将其持有的利亚德有限 100%股权无偿转让于李军、谭
连起、崔新梅、王英囡、袁波、耿伟、李冬英、刘海一、卢长军、沙丽等十名
自然人股东。


     ②同意利亚德有限由外商独资企业变更为内资有限责任公司,同意修改公
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司章程。


       (2)2010 年 9 月,李军、谭连起、崔新梅、王英囡、袁波、耿伟、李冬
英、刘海一、卢长军、沙丽等十名自然人股东与香港亮彩签订了《北京利亚德
电子科技有限公司股权转让协议》,香港亮彩同意将其持有的利亚德有限
5,000 万元出资全部无偿转让于李军等十名自然人股东。


       (3)2010 年 9 月 30 日,《北京利亚德电子科技有限公司章程》就本次修
改内容做了相应变更。


       (4)2010 年 10 月 13 日,北京市海淀区商务委员会印发了编号为海商审
字[2010]618 号的《关于北京市利亚德电子科技有限公司转为内资企业的批
复》,同意利亚德有限由外资企业变更为内资企业。


       (5)2010 年 10 月 18 日,北京市工商局核准利亚德有限本次变更登记并
换发了注册号为 110000410105629 的《企业法人营业执照》。


       本次股权变更后,利亚德有限股权结构如下:

  序号                 股东姓名                  出资额(万元)             股权比例

   1                    李 军                        3,775.00                 75.50%

   2                    谭连起                        321.50                  6.43%

   3                    崔新梅                        228.50                  4.57%

   4                    王英囡                        200.00                  4.00%

   5                    袁 波                         125.00                  2.50%

   6                    耿 伟                         100.00                  2.00%

   7                    李冬英                        75.00                   1.50%

   8                    刘海一                        75.00                   1.50%

   9                    卢长军                        50.00                   1.00%




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北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



   10                    沙 丽                           50.00                 1.00%

                     合 计                               5,000                  100%


     本所律师认为,上述股权转让行为已经取得有权机关批准,履行了必要的
法律程序。股权转让前后利亚德有限实际控制人未发生变更。


     7.2010 年 11 月,利亚德有限改制为股份有限公司


     2010 年 11 月 15 日,利亚德有限整体变更为股份有限公司,注册资本
6,000 万元,股权结构如下表所示:

   序号          股东姓名                持股数量(万股)                   持股比例

    1                李 军                    4,530.00                       75.50%

    2                谭连起                    385.80                         6.43%

    3                崔新梅                    274.20                         4.57%

    4                王英囡                    240.00                         4.00%

    5                袁 波                     150.00                         2.50%

    6                耿 伟                     120.00                         2.00%

    7                李冬英                    90.00                          1.50%

    8                刘海一                    90.00                          1.50%

    9                卢长军                    60.00                          1.00%

    10               沙 丽                     60.00                          1.00%

            合 计                             6,000.00                       100.00%

     8.2010 年 11 月增资至 6,535 万元


     (1)2010 年 11 月 29 日,发行人的十名发起人股东与谭连起等四十六名
发行人员工(其中六名为发起人股东)签署《增资协议》,约定按每股 1.91 元
向发行人进行增资,其中每股股本 1 元,0.91 元计入公司资本公积。其余股东
同意放弃本次增资的优先认购权。根据大华会计师出具的《审计报告》,并经
本所律师核查,发行人 2010 年 9 月 30 日经审计的账面净资产额 11,479.31 万
元,每股净资产 1.904 元。本次定价依据符合法律法规的相关规定。


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     (2)2010 年 11 月 13 日,发行人召开第一届董事会第二次会议并作出决
议,同意上述《增资协议》,按每股 1.91 元向发行人进行增资,其中每股股本
1 元,0.91 元计入发行人资本公积,同意其余股东放弃本次增资的优先认购
权。增资后,发行人注册资本由人民币 6,000 万元增至人民币 6,535 万元。


     (3)2010 年 11 月 29 日,发行人召开 2010 年第一次临时股东大会并作出
决议,同意上述《增资协议》。


     (4)2010 年 11 月 29 日,发行人法定代表人李军签署了《利亚德光电股
份有限公司章程修正案》,就本次变更内容相应修改公司章程。


     (5)2010 年 11 月 29 日,立信大华出具验字[2010]175 号《验资报告》验
证:截至 2010 年 11 月 29 日,发行人增加注册资本 535 万元,变更后注册资本
为人民币 6,535 万元。


     (6)2010 年 11 月,北京市工商局核准发行人本次变更登记,发行人注册
资本和实收资本均变更为人民币 6,535 万元,股权结构为:

         本次增资前后,公司股权结构如下表所示:

                                        增资前                            增资后
   序号      股东名称
                             数额(万股)          比例         数额(万股)           比例

    1          李军           4,530.00           75.50%        4,530.00            69.32%

    2         谭连起           385.80            6.43%          400.80             6.13%

    3         崔新梅           274.20            4.57%          274.20             4.20%

    4         王英囡           240.00            4.00%          240.00             3.67%

    5          耿伟            120.00            2.00%          180.00             2.75%

    6          袁波            150.00            2.50%          160.00             2.45%

    7         刘海一            90.00            1.50%          120.00             1.84%

    8         李冬英            90.00            1.50%          90.00              1.38%

    9         卢长军            60.00            1.00%          75.00              1.15%

    10         沙丽             60.00            1.00%          70.00              1.07%

    11        李楠楠              -                -            35.00              0.54%

    12         王玲               -                -            27.50              0.42%


                                            3-3-2-43
北京德恒律师事务所     关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



                                       增资前                           增资后
   序号      股东名称
                             数额(万股)         比例          数额(万股)           比例

    13        张龙虎              -               -             15.00             0.23%

    14        韦启军              -               -             15.00             0.23%

    15        明建华              -               -             15.00             0.23%

    16        李向东              -               -             14.50             0.22%

    17        孟庆海              -               -             14.00             0.21%

    18         郁志               -               -             13.00             0.20%

    19         曾谦               -               -             12.50             0.19%

    20         刘军               -               -             12.50             0.19%

    21        潘喜填              -               -             12.50             0.19%

    22         王勇               -               -             10.00             0.15%

    23        赵胜欢              -               -             10.00             0.15%

    24        张长鲁              -               -             10.00             0.15%

    25        郭彦霞              -               -              8.00             0.12%

    26        辛正林              -               -              8.00             0.12%

    27        胡本敏              -               -              8.00             0.12%

    28        朱保华              -               -              8.00             0.12%

    29        龙海峰              -               -              8.00             0.12%

    30        郭志杰              -               -              8.00             0.12%

    31         赵勤               -               -              8.00             0.12%

    32        白建军              -               -              8.00             0.12%

    33        浮婵妮              -               -              8.00             0.12%

    34        李广亮              -               -              8.00             0.12%

    35         计辉               -               -              8.00             0.12%

    36        陈丽妍              -               -              7.50             0.11%

    37        王寅生              -               -              7.00             0.11%

    38        贾世金              -               -              7.00             0.11%

    39        赵静涛              -               -              7.00             0.11%

    40         冷福               -               -              7.00             0.11%

    41        王定芳              -               -              6.50             0.10%

    42        刘志勇              -               -              6.00             0.09%

    43        成建平              -               -              5.50             0.08%

    44        张铃艳              -               -              5.50             0.08%

                                            3-3-2-44
北京德恒律师事务所      关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



                                         增资前                            增资后
   序号      股东名称
                              数额(万股)          比例           数额(万股)           比例

    45           李立              -                -               5.50             0.08%

    46           王雄              -                -               5.50             0.08%

    47         耿俊杰              -                -               5.50             0.08%

    48         孟庆元              -                -               5.00             0.08%

    49           孙牧              -                -               5.00             0.08%

    50           朱伟              -                -               5.00             0.08%
          合计                   6,000            100%             6,535              100%

     经核查,本所律师认为,发行人本次增资的目的在于实施股权激励,提高
管理人员、核心技术人员及销售人员的积极性,增强公司团队的凝聚力。本次
股权激励对象全部为发行人员工;上述人员增资款系股东自有资金,本次增资
行为符合法律法规的相关规定。


     9.2010 年 12 月增资至 7,500 万元


     (1)2010 年 12 月,复星投资、中科汇通、天津富海、唐斌、谷茹、陈华
与发行人所有股东签署《增资协议》,约定按每股 5.9 元向发行人进行增资,
其中每股股本 1 元,4.9 元计入发行人资本公积。其余股东同意放弃本次增资
的优先认购权。具体增资数额如下:

 股东姓名/名称           增加资本金(万元)       增加资本公积(万元)        出资合计(万元)


    复星投资                     570                      2,793                     3,363

    中科汇通                     225                     1,102.5                  1,327.5

    天津富海                     140                       686

     谷 茹                      13.6                     66.64                      80.24

     陈 华                       9.6                     47.04                      56.64

     唐 斌                       6.8                     33.32                      40.12

     合 计                       965                     4,728.5                  5,693.5



                                              3-3-2-45
北京德恒律师事务所     关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



       (2)2010 年 11 月 29 日,发行人召开第一届董事会第三次会议;2010 年
12 月 15 日,发行人召开 2010 年第二次临时股东大会。同意复星投资、中科汇
通、天津富海、唐斌、谷茹、陈华与发行人五十名股东签署的《增资协议》。
本次增资后,发行人注册资本由 6,535 万元增至 7,500 万元人民币。


       (3)2010 年 12 月 15 日,发行人法定代表人李军签署了《利亚德光电股
份有限公司章程修正案》,就本次变更内容相应修改公司章程。


       (4)2010 年 12 月 15 日,立信大华出具验字[2010]193 号《验资报告》验
证:截至 2010 年 12 月 15 日,发行人注册资本和实收资本均变更为人民币
7,500 万元。


       (5)2010 年 12 月 17 日,北京市工商局核准本次变更登记,本次增资前
后,公司股权结构如下表所示:

                                          增资前                           增资后
  序号       股东名称
                             股数 (万股)           比例       股数 (万股)           比例
   1            李军           4,530.00            69.32%       4,530.00            60.40%

   2         复星投资              -                 -           570.00             7.60%
   3          谭连起            400.80             6.13%         400.80             5.34%

   4          崔新梅            274.20             4.20%         274.20             3.66%

   5          王英囡            240.00             3.67%         240.00             3.20%

   6         中科汇通              -                 -           225.00             3.00%

   7            耿伟            180.00             2.75%         180.00             2.40%

   8            袁波            160.00             2.45%         160.00             2.13%

   9         天津富海              -                 -           140.00             1.87%

   10         刘海一            120.00             1.84%         120.00             1.60%

   11         李冬英             90.00             1.38%          90.00             1.20%

   12         卢长军             75.00             1.15%          75.00             1.00%

   13           沙丽             70.00             1.07%          70.00             0.93%

   14         李楠楠             35.00             0.54%          35.00             0.47%

   15           王玲             27.50             0.42%          27.50             0.37%

   16         韦启军             15.00             0.23%          15.00             0.20%



                                             3-3-2-46
北京德恒律师事务所     关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



                                         增资前                           增资后
  序号       股东名称
                             股数 (万股)          比例        股数 (万股)           比例
   17         明建华             15.00            0.23%           15.00            0.20%

   18         张龙虎             15.00            0.23%           15.00            0.20%

   19         李向东             14.50            0.22%           14.50            0.19%

   20         孟庆海             14.00            0.21%           14.00            0.19%

   21           谷茹               -                -             13.60            0.18%
   22           郁志             13.00            0.20%           13.00            0.17%

   23         潘喜填             12.50            0.19%           12.50            0.17%

   24           曾谦             12.50            0.19%           12.50            0.17%

   25           刘军             12.50            0.19%           12.50            0.17%

   26           王勇             10.00            0.15%           10.00            0.13%

   27         张长鲁             10.00            0.15%           10.00            0.13%

   28         赵胜欢             10.00            0.15%           10.00            0.13%

   29           陈华               -                -             9.60             0.13%
   30         辛正林             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   31         郭彦霞             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   32         胡本敏             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   33         朱保华             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   34         龙海峰             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   35         郭志杰             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   36         浮婵妮             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   37           赵勤             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   38         白建军             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   39           计辉             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   40         李广亮             8.00             0.12%           8.00             0.11%

   41         陈丽妍             7.50             0.11%           7.50             0.10%

   42           冷福             7.00             0.11%           7.00             0.09%

   43         王寅生             7.00             0.11%           7.00             0.09%

   44         贾世金             7.00             0.11%           7.00             0.09%

   45         赵静涛             7.00             0.11%           7.00             0.09%

   46           唐斌               -                -             6.80             0.09%
   47         王定芳             6.50             0.10%           6.50             0.09%

   48         刘志勇             6.00             0.09%           6.00             0.08%

                                            3-3-2-47
北京德恒律师事务所      关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



                                             增资前                           增资后
  序号       股东名称
                              股数 (万股)             比例       股数 (万股)            比例
   49         成建平                5.50              0.08%          5.50               0.07%

   50         张铃艳                5.50              0.08%          5.50               0.07%

   51            李立               5.50              0.08%          5.50               0.07%

   52            王雄               5.50              0.08%          5.50               0.07%

   53         耿俊杰                5.50              0.08%          5.50               0.07%

   54         孟庆元                5.00              0.08%          5.00               0.07%

   55            朱伟               5.00              0.08%          5.00               0.07%

   56            孙牧               5.00              0.08%          5.00               0.07%

          合计                      6,535             100%         7,500.00             100%

      (6)发行人本次增资的主要目的:优化股东结构,提升公司治理水平,募
集发行人发展所需资金。


      (7)发行人本次增资增加唐斌、谷茹、陈华三名外部自然人股东。

                           出资金额
序号      股东姓名                         出资比例           任职单位                 职    务
                           (万元)

  1        唐 斌             6.80           0.09%      复星创富投资管理有限公司         总   裁

  2        谷 茹            13.60           0.18%      复星创富投资管理有限公司         副总裁

  3        陈 华             9.60           0.13%      复星创富投资管理有限公司        投资总监


      本所律师认为,唐斌、谷茹与陈华均属于上海复星高科技(集团)有限公
司实际控制的复星创富投资管理有限公司内部直接负责发行人投资项目的相关
投资人员,上述 3 名外部自然人股东对发行人的投资,符合有关法律、法规和
规范性文件的规定。


      (8)法人股东基本情况


        ①复星投资基本信息与股东结构


         该公司基本信息如下:



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    注册号      310225000247353

    公司住所    上海市浦东新区康桥镇康士路 25 号 269 室(康桥)

    法人代表    郭广昌

    注册资本    人民币六亿元

    实收资本    人民币六亿元

    公司类型    一人有限责任公司(法人独资)

    经营范围    开发和生产仪器仪表、计算机软件,销售自产产品,经济信息服务咨询。

    营业期限    自 2001 年 11 月 22 日至 2031 年 11 月 21 日


    公司股东结构:

    股东或发起人                              出资额              出资方式   出资时间

    上海复星高科技(集团)有限公司            6 亿人民币          货币       2001-11-21


        ②中科汇通基本信息与股东结构


    该公司基本信息如下:

    注册号

    公司住所         天津市华苑产业区物华道 2 号 A 座 2055 室

    法人代表         任顺标

    注册资本         人民币一亿元

    实收资本         人民币一亿元

    公司类型         有限责任公司(法人独资)


    经营范围         从事对未上市企业的投资,对上市公司非公开发行股票的投资以及相关咨
                     询服务。

    营业期限         自 2010 年 9 月 15 日至 2020 年 9 月 14 日


    公司股东结构:



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    股东或发起人                             认缴出资额       出资方式       出资时间

    深圳市中科招商创业投资管理有限公司       1 亿人民币       货币           2010-9-10


        ③天津富海基本信息与合伙人名录


    天津富海基本信息如下:

    注册号

    主要经营场所        天津空港物流加工区西三道 166 号 A3-386

    执行事务合伙人      深圳市东方富海投资管理有限公司(委托代表:陈玮)

    合伙企业类型        有限合伙企业

    经营范围            受托管理股权投资基金,从事投融资管理及相关咨询服务

    成立日期            2009-7-14


    合伙人名录:

               合伙人姓名/名称                  出资额(万元)               出资比例

                     陈 玮                            250                       50%

                     程厚博                           200                       40%

     深圳市东方富海投资管理有限公司                   50                        10%


     (四)结论意见


     经核查,本所律师认为:


     1.利亚德有限的设立,得到了有权部门的批准,设立的程序符合法律、法
规和规范性文件的规定。


     2.发行人设立时的股份设置、股本结构合法有效,股权界定和确认不存在
纠纷及风险。


     3.发行人及利亚德有限历次股权变动合法、合规、真实、有效。

                                           3-3-2-50
北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



     4.复星投资、中科汇通、天津富海、唐斌、谷茹与陈华等六名投资者与发
行人五十名股东签署的《增资协议》及相关工商变更文件,经过了复星投资、
中科汇通、天津富海等投资机构所在的权力机构的审批,符合法律、法规和规
范性文件的规定。


     5.发行人股东所持发行人的股份不存在质押、诉讼以及由此引致的纠纷或
者潜在的纠纷。


     (五)发行人控股股东、实际控制人李军控制的境外企业设立、演变及其
注销的过程


     根据发行人提供的资料,并经本所律师核查,发行人的控股股东、实际控
制人李军设立的境外企业、股权转让及其注销的过程如下:


     1.阿莫瑞森


     1995 年 1 月 25 日,阿莫瑞森在美国伊利诺伊州设立,注册证书号为
D5817-299-5。阿莫瑞森成立之初授权发行股票 1,000,000 股,实际发行 1,000
股,阿莫瑞森的注册资本为 10,000 美元,李军担任该公司董事长。


     阿莫瑞森设立时的股权结构为:

           股东姓名                    出资额(美元)                   持股比例

            李 军                          9,500.00                        95%

            章仲阳                          500.00                          5%


     本所律师核查后认为,阿莫瑞森自设立以来,股权结构未发生变化。


     2.DIGITAL BRILLIANT LIMITED


     2002 年 7 月 2 日,DIGITAL BRILLIANT LIMITED 在英属维尔京群岛注册成
立,目前持有编号为 501949 的注册证书。



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北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



       根据发行人提供的资料,DIGITAL BRILLIANT LIMITED 授权股本为 50,000
美元,每股面值 1 美元,共计 50,000 股;已发行股份为 3,500 股。

       (1)2002 年 7 月 2 日设立


       2002 年 7 月 2 日,Digital Brilliant Limited 正式设立,Ideal Century
Group Limited(理想世纪集团有限公司,一家注册于维尔京群岛的公司,实际
控制人为李军先生,下称“理想世纪”)持有其发行的 1 股股份。

       (2)2003 年 8 月 31 日股权转让并增资

       2003 年 8 月 31 日,Digital Brilliant Limited 进行增资。同时,理想世
纪将持有的 1 股股份转让给李军。

       本次股权转让并增资后,Digital Brilliant Limited 股权结构如下:

编号          姓名                 增资额(美元)                出资额合计(美元)

  1          李 军                       155

  2          章仲阳                       16

  3          谭连起                       14

  4          耿 伟                        14

           合计                          199

       (3)2006 年 1 月 13 日股权转让

    2006 年 1 月 13 日,Digital Brilliant Limited 股权转让完成后,公司
股权结构如下:

编号          姓名               持股数额(股)                      持股比例

  1          李 军                     162                             81%

  2          章仲阳                     10                              5%

  3          谭连起                     14                              7%

  4          耿 伟                      14                              7%

           合计                        200                             100%

       (4)2008 年 5 月 30 日增资

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北京德恒律师事务所      关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



       2008 年 5 月 30 日,Digital Brilliant Limited 发行股份数从 200 股增加
至 3,500 股,本次增资完成后,股东及持股比例变化情况如下:

编号            姓名              增持股份数额(股)             增资后持股额(股)

  1            李 军                    2480.5                          2642.5

  2            章仲阳                    150

  3            谭连起                    211

  4            耿 伟                      21

  5            卢长军                    17.5                            17.5

  6            沙 丽                     17.5                            17.5

  7            袁 波                     87.5                            87.5

  8            刘海一                     35

  9           郁 志                      87.5                            87.5

 10            彭 苑                    192.5                           192.5

             合计                       3,300                           3,500

       (5)2010 年 5 月 3 日股权转让

       2010 年 5 月 3 日,Digital Brilliant Limited 股权发生转让,具体情况
如下表所示:

      编号               出让人                    受让人              股份数额(股)

       1                 彭 苑                     李冬英                      52.5

       2                 彭 苑                     王英囡

       股权转让完成后,公司股权结构如下:

编号            姓名               增持股份数额(股)              增资后持股额(股)

  1            李 军                     2,480.5                         2,642.5

  2            章仲阳                      150

  3            谭连起                      211

  4            耿 伟                       21




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编号             姓名               增持股份数额(股)               增资后持股额(股)

  5             卢长军                     17.5                             17.5

  6             沙 丽                      17.5                             17.5

  7             袁 波                      87.5                             87.5

  8             刘海一                      35

  9             郁 志                      87.5                             87.5

 10             李冬英                     52.5                            52.5

 11             王英囡                      140

           合计                            3,300                           3,500

       (6)2010 年 8 月 14 日股权转让

       2010 年 8 月 14 日,Digital Brilliant Limited 股权发生转让,具体情况
如下表所示:

编号             出让人                   受让人                     股份数额(股)

  1              郁 志                    李 军                           87.5

  2              李 军                    耿 伟

  3              李 军                    沙 丽                           17.5

  4              李 军                    卢长军                          17.5

  5              李 军                    刘海一                          17.5


       股权转让完成后,DIGITAL BRILLIANT LIMITED 的股权结构如下表:

         序号                 股东姓名              股份数量(股)                 持股比例

          1                     李 军                    2,642.50                   75.50%

          2                     谭连起                   225.00                     6.43%

          3                     章仲阳                   160.00                     4.57%

          4                     王英囡                   140.00                     4.00%

          5                     袁 波                     87.50                     2.50%


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北京德恒律师事务所      关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告


           6                    耿 伟                    70.00                   2.00%

           7                    李冬英                   52.50                   1.50%

           8                    刘海一                   52.50                   1.50%

           9                    卢长军                    35                     1.00%

           10                   沙 丽                     35                     1.00%

                   合      计                           3,500.00                  100%


       3.香港亮彩


       香港亮彩持有注册号为 1274689 的《公司注册证书》和编号为 39821328-
000-09-08-3 的《商业登记证》,其地址位于 FLAT/RM 904 HARVEST BLDG 29-
35 WIND KUT ST CENTRAL HK,已发行股份数目为 10,000 股,股份类别为普通
股,每股已发行股份的面值为 1.00 港元。

       (1)公司的基本情况:

公司名称        香港亮彩有限公司

设立时间        2008 年 9 月 23 日

注册地址        Suite 1010, 10/F., Lippo Centre, Tower Two, 89Queensway, Admiralty, Hong Kong

授权资本额      1 万港元

已发行资本      1 万港元(已募足)

公司类别        有股本的私人公司

公司编号        1274689

董事            李军


       (2)香港亮彩的设立

       2008 年 9 月 23 日,香港亮彩注册成立,授权股本为 10,000 港元,每股面
值 1.00 元,共计普通股 10,000 股,设立时发行 1 股,由章仲阳认购。

       (3)2009 年 6 月 24 日增资



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北京德恒律师事务所   关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



     2009 年 6 月 24 日,香港亮彩向 DIGITAL BRILLIANT LIMITED 发行 9,999
股股份,股份发行完成后,公司股权结构如下:


   序号               股东姓名/名称                  持股数量(股)        持股比例


     1         DIGITAL BRILLIANT LIMITED                 9,999              99.99%

     2                    章仲阳                           1                0.01%

                     合 计                              10,000               100%


     4.阿莫瑞森将利亚德有限的股权转让给香港亮彩


     香港亮彩设立以来的唯一董事一直为李军,拥有香港亮彩的股份分配权、
签字权和财务权,对香港亮彩形成实际控制。


     根 据 发 行 人 提 供 的 资 料 , 本 所 律 师 核 查 后 认 为 , 阿 莫 瑞 森 、 Digital
Brilliant Limited(BVI)、香港亮彩自设立伊始,一直处于李军的实际控制
之下。2009 年 6 月 12 日,阿莫瑞森将其持有的利亚德有限的 365 万美元出资
全部转让给香港亮彩,利亚德有限成为香港亮彩全资持有的外商独资企业,利
亚德有限的实际控制人仍为李军先生,未发生变化。


     5.利亚德有限由外资企业变更为内资企业


     根据发行人的说明并经本所律师核查,2010 年 1 月,根据国内资本市场及
公司业务经营情况,利亚德有限实际控制人决定筹备境内上市,实现公司首次
公开发行股票并在创业板上市。为达到上述目的,必须重组相关境内外架构,
实现控股权转回国内和控股层次简化,并符合中国法律和中国证监会关于首次
公开发行股票并在创业板上市的相关规定。




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     2010 年 9 月 29 日,利亚德有限召开董事会会议并作出决议,同意香港亮
彩将其持有的利亚德有限 100%股权,共 5,000 万元人民币出资,无偿转让于李
军、谭连起、崔新梅、王英囡、袁波、耿伟、李冬英、刘海一、卢长军、沙丽
等十名自然人股东,同意利亚德有限由外商独资企业变更为内资有限责任公
司,同意修改公司章程。


     2010 年 10 月 13 日,北京市海淀区商务委员会印发了编号为海商审字
[2010]618 号的《关于北京市利亚德电子科技有限公司转为内资企业的批
复》,同意了上述股权转让的行为并核准利亚德有限由外资企业变更为内资企
业。


     2010 年 10 月 18 日,北京市工商局核准利亚德有限本次变更登记并换发了
注册号为 110000410105629 的《企业法人营业执照》。


     本次股权变更后,利亚德有限股权结构如下:

  序号                 股东姓名                      出资额(万元)         股权比例

    1                   李 军                            3,775                75.50%


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    2                    谭连起                         321.5                  6.43%

    3                    崔新梅                         228.5                  4.57%

    4                    王英囡                          200                   4.00%

    5                    袁 波                           125                   2.50%

    6                    耿 伟                           100                   2.00%

    7                    李冬英                          75                    1.50%

    8                    刘海一                          75                    1.50%

    9                    卢长军                          50                    1.00%

   10                    沙 丽                           50                    1.00%

                     合 计                              5,000                   100%


     本所律师核查后认为,上述股权转让行为经过出让方、被收购公司的有权
机构批准并审议同意,并取得有权机关批准,履行了必要的法律程序;出让方
香港亮彩与利亚德有限属同一实际控制人控制,其收购对价定为零元系双方真
实意思表示,不违反法律法规的相关规定。收购前后利亚德有限实际控制人、
股东结构与 Digital Brilliant Limited(BVI)股东结构保持一致,利亚德有
限股东权益在变更前后未出现变化。


     6.发行人目前的股权结构


     2010 年 11 月 9 日,发行人召开创立大会暨第一次股东大会,以 2010 年 9
月 30 日经审计的账面净资产额 11,479.31 万元,按照 1:0.5227 的比例折股,
折合为股份 6,000 万股(每股面值 1 元),利亚德有限整体变更为股份有限公
司,经过 2010 年 11 月 29 日、2010 年 12 月 17 日二次增资扩股,发行人的股
权结构如下所示:




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    李军               谭连起        其他自然人               复星投资    中科汇通          天津富海
60.40%          5.34%                      21.79%                 7.60%        3.00%             1.87%




                                           利亚德光电股份有限公司


   100%        100%
                  北
          深      京
          圳      利
          利      亚
          亚      德                  沈      成                    宁    浙     上    重
          德      照            长    阳      都         武         波    江     海    庆          兰
          光      明            沙    分      分         汉         分    分     分    分          州
          电      技            分    公      公         分         公    公     公    公          分
          有      术            公    司      司         公         司    司     司    司          公
          限      有            司                       司                                        司
          公      限
          司      公
                  司



     注:发行人宁波分公司正在办理注销手续。

     根据本所律师对发行人的工商登记资料、三会文件进行核查,发行人的股
权清晰,所有股东持有的发行人的股份均不存在委托持股、信托持股、隐名持
股的情形,亦不存在质押、查封、冻结等其它权利行使受到限制的情形,发行
人的股份不存在权属纠纷,符合《管理暂行办法》第十七条的规定。


     7.注销阿莫瑞森、香港亮彩及 Digital Brilliant Limited


     根据发行人的说明并经本所律师核查,截至本律师工作报告出具之日,发
行人已启动注销阿莫瑞森、香港亮彩及 Digital Brilliant Limited 的程序。


     8.本所律师认为


     (1)在设立阿莫瑞森、Digital Brilliant Limited 和香港亮彩,及其外
资架构废止的过程中,境外所有股权变动均符合当地法律规定。李军是阿莫瑞
森、Digital Brilliant Limited 和香港亮彩实际控制人,并且未发生变化。


     (2)发行人及利亚德有限董事会构成、高级管理人员的任职并未因境外所
有股权变动事宜而发生重大变更,原有主要经营人员及技术人员未发生重大变

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动。


     (3)发行人及利亚德有限与阿莫瑞森、Digital Brilliant Limited 和香
港亮彩不存在未了结的债权债务关系,不存在争议和潜在纠纷,不存在被处罚
的情形。


     (4)2009 年 6 月 12 日,阿莫瑞森将其持有的利亚德有限股权全部转让给
香港亮彩,利亚德有限成为香港亮彩全资持有的外商独资企业。2010 年 10 月
18 日,香港亮彩将其持有的利亚德有限 100%股权无偿转让于李军等十名自然人
股东,利亚德有限由外商独资企业变更为内资有限责任公司。利亚德有限由外
资企业变更为内资企业后,实际控制人没有变更。


     (5)发行人实际控制人李军出具承诺:在公司境外架构的建立及废止过程
中,涉及的股权转让等全部事项均符合当地法律规定,股权转让手续已全部办
理完毕,不存在潜在的纠纷和隐患。如果因上述事项产生纠纷导致发行人利益
遭受损失,所有损失由李军全部承担。


     综上,本所律师核查后认为,发行人及利亚德有限、阿莫瑞森、Digital
Brilliant Limited 和香港亮彩自设立以来,一直处于发行人实际控制人李军
的有效控制之下。在境外架构的建立及废止过程中,在发行人及利亚德有限历
次的股权演变中,实际控制人未发生变更,不构成本次发行并上市的实质性障
碍。


       八、发行人的业务


     (一)经核查发行人及其子公司目前持有的《企业法人营业执照》,经营范
围如下所示:


     1.发行人经营范围:许可经营项目:生产电子显示设备、集成电路产品。
一般经营项目:开发、生产计算机管理信息系统、软件产品;开发电子显示设
备、集成电路产品;自产产品安装、调试、维修及技术咨询服务;销售自产产



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品。符合国家产业政策及环境保护政策,符合《管理暂行办法》第十二条的规
定。


     2.深圳利亚德经营范围:电器LED显示屏的生产,LED光电产品的软硬件开
发、销售,货物及技术进出口(不含法律、行政法规、国务院规定禁止及决定
需前置审批的项目)。


     3.利亚德照明经营范围:信息显示管理系统、软件产品、集成电路产品的
技术开发、技术咨询、技术服务;销售机械设备、电子产品、电视;机械设备
安装、维修、租赁(不含行政许可的项目)。


     4.本所律师认为,发行人及其子公司的经营范围均符合相关法律、法规以
及国家产业政策的规定,并均已在工商机关登记备案,发行人及其子公司按照
该等经营范围开展经营活动不存在法律障碍。


     (二)发行人目前拥有的业务资质


     发行人拥有的特许经营权情况如下所示:


     1.2005 年 11 月 1 日,利亚德有限取得中华人民共和国工业和信息化部颁
发的计算机系统集成贰级资质证书,有效期限自 2005 年 11 月 1 日至 2012 年
11 月 20 日,证书编号 Z2110020050238。


     2.2006 年 11 月 29 日,利亚德有限取得北京市建设委员会颁发的钢结构工
程专业承包叁级资质证书,证书编号 WB3086011010801。


     3.2006 年 11 月 29 日,利亚德有限取得北京市建设委员会颁发的城市及道
路照明工程专业承包叁级资质证书,证书编号 WB3086011010801。


     4.2006 年 11 月 29 日,利亚德有限取得北京市建设委员会颁发的电子工程
承包叁级资质证书,证书编号 WB3086011010801。




                                          3-3-2-61
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     本所律师认为,计算机系统集成贰级资质证书所有权人已变更为发行人,
其余资质证书正在办理所有权人变更为“利亚德光电股份有限公司”的更名手
续,完成该等名称变更手续不存在法律障碍。发行人已经取得开展其所经营业
务所必需的授权、批准和登记,有权在其经批准的经营范围内开展相关业务和
经营活动,发行人的经营范围和经营方式符合国家产业政策,符合有关法律、
法规和规范性文件的规定。


     (三)根据大华会计师出具的《审计报告》,并经本所律师核查,发行人
没有在中国大陆以外设立企业。


     (四)根据发行人的说明并经本所律师核查,自发行人设立以来,主要从
事 LED 应用产品的研发、设计、生产、销售和服务。本所律师认为,发行人以
LED 应用产品的研发、生产和销售为基础,不断完善配套产品配套能力、丰富
公司产品结构,不存在影响公司主营业务发展及主营业务所占比重的情况。


     (五)发行人主营业务为 LED 应用产品的研发、设计、生产、销售和服
务。根据大华会计师出具的《审计报告》并经本所律师核查,发行人 2008 年
度 、 2009 年 度 、 2010 年 度 的 主 营 业 务 收 入 分 别 为 171,117,026.79 元 、
246,764,905.20 元和 369,513,309.76 元,占发行人营业收入的比例分别为
98.51%、100%和 99.74%。因此,本所律师认为,发行人主营业务突出。


     (六)根据发行人成立以来的工商登记材料、大华会计师出具的《审计报
告》并经本所律师核查,截至本律师工作报告出具之日,不存在影响发行人持
续经营的法律障碍。


     九、关联交易及同业竞争


     (一)发行人关联方


     根据《企业会计准则—关联方关系及其交易的披露》及相关规范性文件,
并根据中国证监会对关联方确定采用“实质重于形式”的原则,经本所律师核
查,发行人目前的主要关联方包括:

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     1.发行人控股股东以及持有发行人股份 5%以上的其他股东包括:李军、复
星投资、谭连起。

   股东姓名/名称         持股数量(万股)          持股比例                与发行人关系

       李 军                 4,530.00                  60.40%      控股股东、董事长、总经理

      复星投资                570.00                   7.60%                   股东

       谭连起                 400.80                   5.34%         股东、董事、副总经理


     2.发行人的实际控制人为李军。


     3.发行人的全资子公司包括:深圳利亚德、利亚德照明。


     4.发行人不存在参股子公司。


     5.控股股东李军直接控制的企业

     控股股东和实际控制人李军除持有发行人股份外,还直接持有亚讯银达公
司 100%的股权、联合广告公司 60%的股权、阿莫瑞森(AMERISUN CORP.)95%的
股权以及 DIGITAL BRILLIANT LIMITED75.5%的股权,并控制香港亮彩。除上述
投资外,李军未持有其他公司的股份,也未控制其他任何企业。

     报告期内控股股东李军控制如下境内企业:

    公司名称             注册号         法定代表人              登记机关              成立时间

  亚讯银达公司       110000004723286      李 军           北京市朝阳区工商分局    1997.10.29


  联合广告公司       110108003565946      李 军           北京市海淀区工商分局        2002.2.5


     根据北京市工商局朝阳分局于 2008 年 1 月 18 日换发的《企业法人营业执
照》,亚讯银达公司的基本情况如下:

  注册号         110000004723286

  公司住所       北京市朝阳区北苑路 180 号加利大厦 D 座 1001 室




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  法定代表人    李军

  注册资本      人民币 600 万元

  实收资本      人民币 600 万元

  公司类型      有限责任公司(自然人独资)

                技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让;计算机技术培训;销售计算机软
  经营范围
                硬件及外围设备、电子产品、通讯器材;销售、租赁机械电器设备;售后服
                务。

  营业期限      自 1997 年 10 月 29 日至 2017 年 10 月 28 日



     报告期内亚讯银达公司无实际经营业务。主要财务数据:截至 2010 年 12
月 31 日,总资产为 1,177.61 万元,净资产为 1,163.53 万元,2010 年度实现
净利润为-91.91 万元。(以上数据未经审计)


     根据北京市工商局海淀分局于 2010 年 4 月 1 日换发的《企业法人营业执
照》,联合广告公司的基本情况如下:

  注册号

  成立时间              2002 年 2 月 5 日

  公司住所              北京市海淀区颐和园北正红旗西街 9 号

  主要生产经营地        北京市

  注册资本              人民币 100 万元

  实收资本              人民币 100 万元

                        设计、制作、代理、发布国内及外商来华广告。报告期内联合广告公司
  主营业务
                        无实际经营业务




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                      许可经营项目:无
                      一般经营项目:设计、制作、代理、发布国内及外商来华广告;法律、

  经营范围            行政法规、国务院决定禁止的,不得经营;法律、行政法规、国务院决
                      定规定应经许可的,经审批机关批准并经工商行政管理机关登记注册后
                      方可经营;法律、行政法规、国务院决定未规定许可的,自主选择经营
                      项目开展经营活动。

  营业期限            自 2002 年 02 月 05 日至 2017 年 02 月 04 日


     报告期内联合广告公司无实际经营业务。主要财务数据:截至 2010 年 12
月 31 日,公司总资产为 13.23 万元,净资产为-116.25 万元,2010 年度实现净
利润-188.17 万元。(以上数据未经审计)


     6.控股股东可以施加重大影响的企业


     2009 年 7 月 2 日,美卡乐公司设立。该公司注册资本和实收资本均为
1,502.12 万元;住所位于杭州经济技术开发区白杨街道 10 号大街 300 号 1 幢
二层;经营范围:许可经营项目:生产;发光二极管(经向环保部门排污申报
后方可经营)。一般经营项目:技术转让;发光二极管;批发、零售本公司生
产的产品。


     美卡乐公司设立时,香港亮彩持有其 30%股权,杭州士兰明芯科技有限公
司持有其 70%股权。

     2011 年 1 月,香港亮彩将持有的 30%股权转让给杭州士兰明芯科技有限公
司。本次股权转让完成后,杭州士兰明芯科技有限公司持有美卡乐公司 100%股
权,发行人与美卡乐公司没有任何关联关系。

     7.发行人的董事、监事和高级管理人员


     董事:李军、谭连起、耿伟、沙丽、谷茹、浮婵妮、童安炎、刘延平、文
光伟。发行人的董事之间无关联关系,发行人董事与发行人监事、高级管理人
员无关联关系。




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       监事:曾谦、白建军、潘彤。经本所律师核查,发行人的监事之间无关联
  关系,发行人的监事与发行人董事、高级管理人员之间无关联关系。


       高级管理人员:李军、谭连起、耿伟、沙丽、袁波、刘海一、卢长军、李
  楠楠。发行人的高级管理人员之间、发行人的高级管理人员与发行人董事、监
  事之间无联关系。


       (二)发行人报告期内的关联交易


       1.经常性关联交易


       发行人经常性关联交易主要包括向关联方采购商品、销售货物、向管理人
  员支付薪酬等。


       (1)采购商品

       报告期内,利亚德有限向关联方采购商品主要包括:2008 年度和 2009 年
  度,向深圳利亚德采购 LED 显示屏产品;2009 年度和 2010 年度,向美卡乐公
  司采购 LED 灯,具体情况如下表所示:

                       2010 年度                     2009 年度                      2008 年度

 关联方         金额       占本期全部        金额        占本期全部同      金额         占本期全部同
             (万元)      同类交易比      (万元)       类交易比例      (万元)       类交易比例

深圳利亚德       -                 -       11,233.15         62.05%        970.91          8.34%


美卡乐公司    683.57          3.43%         102.13           0.56%           -                  -

 合   计      683.57          3.43%        11,335.28         62.61%        970.91          8.34%


       (2)销售商品

       报告期内,利亚德有限向关联方销售商品主要为向深圳利亚德销售 LED 灯
  等 LED 显示屏产品生产所需的部分原材料,具体情况如下表所示:
                        2010 年度                      2009 年度                     2008 年度
  关联方
                金额        占本期全部同       金额        占本期全部同      金额       占本期全部同



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              (万元)      类交易比例      (万元)       类交易比例     (万元)       类交易比例

深圳利亚德        -                 -       3,279.37         13.30%        287.58          1.68%


       2009 年 12 月,利亚德有限收购了深圳利亚德 100%的股权,深圳利亚德成
  为利亚德有限的全资子公司,纳入利亚德有限合并报表范围。在编制合并财务
  报表时,利亚德有限与深圳利亚德之间的关联交易全部抵消。

       2.偶发性关联交易


       (1)收购深圳利亚德


       2009 年 11 月 23 日,利亚德有限与李立、李勇签订《股权转让协议》,分
  别收购李立、李勇持有的深圳利亚德 60%、40%的股权。本次股权转让价格为李
  立、李勇实缴注册资本,即人民币 24 万元和 16 万元。本次收购完成后,利亚
  德有限持有深圳利亚德 100%的股权。


       (2)向深圳利亚德出售固定资产


       2008 年和 2009 年,利亚德有限向深圳利亚德出售生产机器设备、检测仪
  器以及办公设备等固定资产,金额分别为 109.65 万元和 118.01 万元。


       (3)资金往来

             年度/项目                  深圳利亚德         联合广告公司      亚迅银达公司
                         期初余额           -                 49.62            1,217.15

                         本期增加         646.00              200.83            140.00
      2008 年度
                         本期减少         37.85               39.63             170.00

                         期末余额         608.15              210.82           1,187.15

                         本期增加         181.54              81.00                  -

      2009 年度          本期减少         789.69               1.00             60.00

                         期末余额           -                 290.82           1,127.15

                         本期增加           -                   -                    -

      2010 年度          本期减少           -                 290.82           1,127.15



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           年度/项目                深圳利亚德          联合广告公司     亚迅银达公司
                     期末余额            -                   -                 -




     报告期内,利亚德有限与联合广告公司、亚迅银达公司的资金往来全部为
从关联方借款及偿还借款。

     (4)关联方为公司提供担保和反担保


     ①2007 年 9 月 24 日,北京银行中关村科技园区支行与利亚德有限签订
0028955 号《综合授信合同》,向利亚德有限提供 1,600 万元的综合授信额度
(额度有效期自 2007 年 9 月 24 日至 2009 年 9 月 24 日),且中关村担保公司
为该《综合授信合同》项下的债权提供最高额连带责任保证担保。利亚德有限
的关联方李军与中关村担保公司签署《最高额反担保(存单质押)合同》,质
押的存续期间至被担保的债权诉讼时效届满之日后两年止;李军与中关村担保
公司签署《最高额反担保(保证)合同》,保证期间自主合同项下每笔借款合
同或其他形成债权债务所签订的法律性文件签订之日起至该笔债权履行期限届
满之日后两年止;李军和李方中(李军的父亲)与中关村担保公司签署《最高
额反担保(房地产抵押)合同》,抵押权的存续期间至债权的诉讼时效届满之
日后两年止,向中关村担保公司提供反担保。上述反担保的范围包括:主合同
项下每笔借款合同或其他形成债权债务所签订的法律性文件约定的全部主债
权、利息(包括复利和罚息)、违约金、赔偿金以及被保证人应当向债权人/抵
押权人交纳的评审费、担保费、罚息、债权人/抵押权人实现债权所发生的一切
费用等。


     ②2009 年 6 月 26 日,北京银行中关村科技园区支行与利亚德有限签订
0051162 号《综合授信合同》,向利亚德有限提供 4,000 万元的综合授信额度
(额度有效期自 2009 年 6 月 26 日起 364 天),且中关村担保公司为该《综合
授信合同》项下的债权提供最高额连带责任保证担保。利亚德有限的关联方李
军、谭连起和耿伟与中关村担保公司签署《最高额反担保(保证)合同》,保
证期间自主合同项下每笔借款合同或其他形成债权债务所签订的法律性文件签
订之日起至该笔债权履行期限届满之日后两年止;李军、耿伟和王斌(谭连起


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的配偶)与中关村担保公司签署《最高额反担保(房地产抵押)合同》,抵押
权的存续期间至债权的诉讼时效届满之日后两年止,向中关村担保公司提供反
担保。上述反担保的范围包括:主合同项下每笔借款合同或其他形成债权债务
所签订的法律性文件约定的全部主债权、利息(包括复利和罚息)、违约金、
赔偿金以及被保证人应当向债权人/抵押权人交纳的评审费、担保费、罚息、债
权人/抵押权人实现债权所发生的一切费用等。


     ③2010 年 7 月 5 日,北京银行中关村科技园区支行与利亚德有限签订
0072062 号《综合授信合同》,向利亚德有限提供 6,000 万元的综合授信额度
(额度有效期自 2010 年 7 月 5 日起 364 天),且中关村担保公司为该《综合授
信合同》项下的债权提供最高额连带责任保证担保。利亚德有限的关联方李
军、谭连起和耿伟与中关村担保公司签署《最高额反担保(保证)合同》,保
证期间自主合同项下每笔借款合同或其他形成债权债务所签订的法律性文件签
订之日起至该笔债权履行期限届满之日后两年止;李军、耿伟和王斌与中关村
担保公司签署《最高额反担保(房地产抵押)合同》,抵押权的存续期间至债
权的诉讼时效届满之日后两年止,向中关村担保公司提供反担保。上述反担保
的范围包括:主合同项下每笔借款合同或其他形成债权债务所签订的法律性文
件约定的全部主债权、利息(包括复利和罚息)、违约金、赔偿金以及被保证
人应当向债权人/抵押权人交纳的评审费、担保费、罚息、债权人/抵押权人实
现债权所发生的一切费用等。


     ④2010 年 9 月 6 日,江苏银行股份有限公司北京分行与利亚德有限签订
SX170910000326 号《最高额综合授信合同》,向利亚德有限提供 2,000 万元的
综合授信额度(额度有效期自 2010 年 6 月 10 日起至 2011 年 6 月 9 日)。利亚
德有限的关联方李军、杨亚妮(李军的配偶)向江苏银行北京分行出具《最高
额个人连带责任保证书》,为该《最高额综合授信合同》所形成的全部债权提
供无条件的、不可撤销的连带保证责任担保,保证期间至主合同项下债务到期
后满两年之日止,担保的范围包括:主合同项下全部贷款(授信)本金及按主
合同及其附件约定计收的全部利息(包括罚息和复利)、以及债务人应当向银
行支付的违约金、赔偿金和银行为实现债权而发生的一切费用;李军及其配偶


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杨亚妮与江苏银行北京分行签订《最高额抵押合同》,为该《最高额综合授信
合同》项下自 2010 年 6 月 10 日至 2011 年 6 月 9 日期间债务人所欠抵押权人的
全部债务提供抵押担保,担保的范围包括:主合同项下发生的包括但不限于本
金、利息、复利、罚息、手续费、违约金等债务及债权人为实现债权所支付的
其他相关费用。


     ⑤2010 年 12 月 9 日,北京国际信托有限公司与发行人签订 2010 北京信托
信托贷款字第 095 号《借款合同》,向发行人提供 1,000 万元借款(借款期限
自 2010 年 12 月 15 日至 2011 年 12 月 15 日),且中关村担保公司为该《借款
合同》项下的债权提供连带责任保证担保。发行人的关联方——李军、谭连起
和耿伟与中关村担保公司签署《反担保(保证)合同》,保证期间至主合同履
行期限届满之日后两年止,担保的范围包括:主合同项下全部主债权、利息
(包括复利和罚息)、违约金、赔偿金以及被保证人应当向债权人交纳的评审
费、担保费、罚息、债权人实现上述债权所发生的一切费用。


     (5)报告期末对关联方的应收应付款余额

      ①报告期末,发行人对关联方的应收账款余额如下表所示:
                                                                            单位:万元

       关联方        2010 年 12 月 31 日     2009 年 12 月 31 日     2008 年 12 月 31 日

    深圳利亚德                -                       -                    336.47

       合 计                  -                       -                    336.47


     ②发行人报告期末对关联方的预付账款余额如下表所示:

                                                                             单位:万元
       关联方        2010 年 12 月 31 日     2009 年 12 月 31 日     2008 年 12 月 31 日

    深圳利亚德                -                       -                    478.42

       合 计                  -                       -                    478.42


     ③发行人报告期末对关联方的应付账款余额如下表所示:


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                                                                              单位:万元
    关联方          2010 年 12 月 31 日     2009 年 12 月 31 日    2008 年 12 月 31 日

      美卡乐公司              482.86                    109.01                  -

    合 计                 482.86                    109.01                  -


     ④发行人报告期末对关联方的其他应收款余额如下表所示:

                                                                             单位:万元
       关联方        2010 年 12 月 31 日      2009 年 12 月 31 日     2008 年 12 月 31 日


    深圳利亚德                -                         -                   717.81

       李 军                3.88                      5.15                   0.93

       谭连起               4.00                      114.54                170.00

       耿 伟                6.01                      48.48                 56.87

       李楠楠               4.76                      2.16                   6.45

       刘海一               3.50                      2.50                   2.50

       卢长军               2.00                      2.00                   1.00

       袁 波                2.50                      2.50                   2.50

    合计                26.65                     177.33                958.06


     以上发行人对关联自然人的其他应收款均为个人因办理公司日常事务向公
司的临时借款。


     ⑤发行人报告期末对关联方的其他应付款余额如下表所示:

                                                                             单位:万元
       关联方        2010 年 12 月 31 日      2009 年 12 月 31 日     2008 年 12 月 31 日

   联合广告公司               -                       290.82                210.82

   亚讯银达公司               -                   1,127.15                1,187.15

       合 计                  -                   1,417.97                1,397.97



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     ⑥各报告期末,发行人对关联方的应付股利余额如下表所示:
                                                                             单位:万元
       关联方        2010 年 12 月 31 日     2009 年 12 月 31 日     2008 年 12 月 31 日


       李   勇             142.26                     142.26                  -

                                                                              -
    合计               142.26                     142.26

     上述应付股利为深圳利亚德应付原股东李勇的股利余额,深圳利亚德已于
2011 年 1 月 26 日向李勇支付该笔款项。

    (三)经核查,本所律师认为:


     1.发行人与关联方之间的采购商品和销售商品等经常性关联交易,按照公
允价值确定交易价格;发行人向董事、监事、高级管理人员等关键管理人员支
付报酬属于发行人业务正常经营的需要;关联方对发行人银行借款提供担保以
及资金往来是对发行人业务发展的支持,向深圳利亚德出售固定资产等偶发性
关联交易金额较小,对发行人的财务状况和经营成果不存在重大影响。


     2.2009 年 11 月 23 日,利亚德有限收购深圳利亚德主要是为了减少关联交
易,因深圳利亚德的规模较小,且其生产产品大部分销售给利亚德有限,所
以,本次关联交易对利亚德有限的财务状况和经营成果没有重大影响。


     (四)发行人已在《公司章程》及其他内部规定中明确了关联交易公允决
策的程序。


     1.《公司章程》中的规定


     《公司章程》对公司关联交易的决策权力和程序做出如下安排:


     (1)《公司章程》第七十五条规定:“股东大会审议有关关联交易事项
时,关联股东不应当参与投票表决,其所代表的有表决权的股份数不计入有效
表决总数;股东大会决议的会议纪录应当充分披露非关联股东的表决情况。”


     (2)《公司章程》第一百零六条规定:“董事会应当确定对外投资、收购

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出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财、关联交易的权限,建立严格
的审查和决策程序;重大投资项目应当组织有关专家、专业人员进行评审,并
报股东大会批准。”


     2.《股东大会议事规则》中的规定


     《股东大会议事规则》对需经股东大会审议的关联交易做出如下安排:


     (1)《股东大会议事规则》第五条规定:“股东大会是公司的权力机构,
依法行使下列职权:


     股东大会审议公司与关联法人发生的金额在 1,000 万元以上,且占公司最
近一期经审计净资产绝对值 5%以上的关联交易。”


     (2)《股东大会议事规则》第四十四条规定:“股东大会审议有关关联交
易事项时,关联股东不应当参与投票表决,其所代表的有表决权的股份数不计
入有效表决总数;股东大会决议的公告应当充分披露非关联股东的表决情况。


     关联股东在股东大会审议关联交易事项时,应当主动向股东大会说明情
况,并明确表示不参与投票表决。关联股东没有主动说明关联关系的,其他股
东可以要求其说明情况并回避表决。关联股东没有说明情况或回避表决的,其
所代表的股份数不计入关联交易事项有效表决权股份总数。”


     3.《董事会议事规则》中的规定

     (1)《董事会议事规则》第十一条(九)规定:在股东大会或公司章程授
权范围内,决定公司对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委
托理财、关联交易等事项。

     (2)《董事会议事规则》第三十二条第一款规定:在审议关联交易事项
时,非关联董事不得委托关联董事代为出席;关联董事也不得接受非关联董事
的委托。



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     (3)《董事会议事规则》第四十二条规定:在董事会会议就关联事项进行
表决时,与所审议的关联事项有关联关系的董事不得对该项决议行使表决权,
也不得代理其他董事行使表决权;其他知情董事在该关联董事未主动提出回避
时,亦有义务要求其回避。该董事会会议由过半数的无关联关系董事出席即可
举行,董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通过。出席董事会的无
关联董事人数不足 3 人的,应将该事项提交股东大会审议。


     4.《关联交易管理制度》中的规定


     《关联交易管理制度》第四章第八条中专门规定了关联交易的审批权限。


     (1)董事长有权批准的关联交易:


     ①与关联自然人发生的金额在 30 万元以下(含 30 万元)的关联交易;


     ②与关联法人发生的金额低于 300 万元或低于公司最近一期经审计净资产
绝对值 0.5%(以 300 万元和公司最近一期经审计净资产绝对值 0.5%的较大值为
限)的关联交易。


     上述由董事长有权审批的关联交易由公司经理办公会讨论通过,报董事长
批准后执行;但董事长本人或其关系密切的家庭成员为交易对方的除外。


     (2)董事会有权批准的关联交易


     ①与关联自然人发生的金额高于 30 万元但在 300 万元以下的关联交易;


     ②与关联法人发生的交易金额在 300 万元以上,且占公司最近一期经审计
净资产绝对值 0.5%以上,但低于 1,000 万元或低于公司最近一期经审计净资产
绝对值 5%(以 1,000 万元或公司最近一期经审计净资产绝对值 5%两个数据的较
大值为限)的关联交易;


     上述董事会有权批准的关联交易应由二分之一以上的独立董事事前认可后
提交董事会讨论审议;由董事会在关联董事回避表决的情况下决议批准。

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     (3)股东大会批准的关联交易:


     ①与关联自然人发生的金额高于 300 万元的关联交易;


     ②与关联法人发生的金额在 1,000 万元以上,且占公司最近一期经审计净
资产绝对值 5%以上的关联交易(公司获赠现金资产、提供担保、单纯减免上市
公司义务的债务除外);该交易除应当按规定及时披露外,还应当聘请具有执
行证券、期货相关业务资格的中介机构,对交易标的进行评估或审计(但本制
度第十五条所述与日常经营相关的关联交易所涉及的交易标的,可以不进行审
计或评估)。


     ③虽属董事长、董事会有权批准并实施的关联交易,但独立董事或监事会
认为应当提交股东大会审核的;


     ④对公司可能造成重大影响的关联交易。


     ⑤中国证监会或深圳证券交易所规定的应提交股东大会审议的关联交易。


     除上述(1)、(2)、(3)项规定外,有关法律、行政法规、部门规章、
《上市规则》以及《公司章程》等相关规定对关联交易所涉及事项的审批权限
及程序有特别规定的,依据该等特别规定执行。


     综上所述,本所律师认为,发行人为保护非关联方股东的利益,已在《公
司章程》及公司其他内部规定中规定了关联交易的公允决策制度。


     (五)发行人与关联方之间的同业竞争


     1.发行人与控股股东及其控制的其他企业不存在同业竞争


     (1)发行人的业务


     发行人及其全资子公司的业务参见“八、发行人的业务”。


     (2)发行人控股股东李军及其控制的其他企业的经营范围详见本部分关于
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关联方的情况介绍。


     本所律师认为,发行人与控股股东及其控制的其他企业不存在同业竞争。


     2.发行人控股股东已向发行人作出了避免与发行人同业竞争的声明和承
诺:


     发行人控股股东李军出具《避免同业竞争承诺函》:


     为了避免可能出现的同业竞争,发行人控股股东、实际控制人李军先生
2011 年 2 月 21 日向发行人出具《关于避免同业竞争的承诺函》,主要承诺如
下:


     ①在本人作为公司实际控制人或在公司任董事、高级管理人员期间,本人
及其控制的企业不会在中国境内或境外、直接或间接地以任何方式(包括但不
限于自营、合资或联营)参与或进行与公司业务构成直接或间接竞争的任何业
务或活动;


     ②本人承诺不利用从公司获取的信息从事、直接或间接参与同公司相竞争
的活动,并承诺不进行任何损害或可能损害公司利益的其他竞争行为;


     ③如本人及本人直接或间接控制的其他企业存在与利亚德光电及其全资子
公司相同或相似的业务机会,而该业务机会可能直接或间接导致本人及本人直
接或间接控制的其他企业与利亚德光电及其全资子公司产生同业竞争,本人应
于发现该业务机会后立即通知利亚德光电及其全资子公司,并尽最大努力促使
该业务机会按不劣于提供给本人及本人直接或间接控制的其他企业的条件优先
提供予利亚德光电及其全资子公司;


     ④本承诺函一经签署,即构成本人不可撤销的法律义务,如出现因本人违
反上述承诺与保证而导致公司或其他股东权益受到损害的情况,本人将依法承
担相应的赔偿责任;


     ⑤本承诺函自本人签字之日起生效,其效力至本人不再是公司的控股股东
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和实际控制人之日终止。


     本所律师认为,发行人控股股东已作出合法有效承诺以避免与发行人及其
全资子公司发生同业竞争。


     (六)关联交易和同业竞争的披露


     根据发行人及其控股股东、实际控制人李军 2011 年 2 月 16 日出具的承诺
函,并经本所律师核查,发行人已经对有关关联交易和避免同业竞争的承诺和
措施进行了充分披露,没有重大遗漏或重大隐瞒。


     十、发行人的主要财产


     (一)发行人所拥有的房产


     2009 年 11 月,利亚德有限与北京中坤长业房地产开发有限公司签署《北
京市商品房预售合同》,购买北京市东升乡大钟寺现代商城 E 栋第 8 层 8003 室
的商品房。该商品房建筑面积 1,600 平方米(以房产测绘机构最终测绘结果为
准),土地使用权的使用期限为 2004 年 8 月 24 日至 2054 年 8 月 23 日。因该
商品房所分摊的土地使用权及其在建工程已设定抵押,抵押权人为中国建设银
行股份有限公司中关村支行,抵押登记部门为北京市国土资源局(海淀),截
至本律师工作报告出具之日,该项房产尚未取得房屋所有权证。


     本所律师认为,该处房产占用范围内的土地使用权已被设置抵押权,发行
人对该处房产的处置受到限制。上述土地使用权及其相关解押手续办理后,发
行人取得该处房产房屋所有权证不存在实质性法律障碍。


     由于发行人未取得该处房产的产权证书,其对该处房产的所有权不能对抗
第三人,但该处房产自建成以来一直由发行人实际占有并使用,从未有任何第
三人向发行人主张该处房产的权利。截至本律师工作报告出具之日,该处房产
发行人尚未作经营办公之用。因此,该处房产未取得产权证书不会对发行人的
经营活动产生不利影响,不会对发行人本次发行构成实质性障碍。


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       (二)发行人及其全资子公司拥有的商标、专利、土地使用权等无形资产


       1.商标


       目前,发行人拥有 3 项注册商标,具体情况如下:

 序号        商标名称         注册号          注册日期         类号       注册人       国家

   1                         1229037         1998.12.07          9      利亚德有限     中国

   2                         6077111         2010.01.28          9      利亚德有限     中国

   3                         3699712         2009.10.20          9        发行人       美国


       经本所律师核查,上述注册号为“1229037”和“6077111”的注册商标权
利证书登载的注册人为利亚德有限,在利亚德有限整体变更设立股份公司后,
注册人变更为发行人的手续正在办理过程中。本所律师认为,完成该等更名手
续不存在法律障碍。


       目前,发行人正在申请的商标 3 项,具体情况如下:

 序号        商标名称         注册号          申请日期         类号       申请人       国家

   1                         7682673         2009.09.09          9        发行人       中国

   2                         7682674         2009.09.09          9        发行人       中国

   3                         7682675         2009.09.09          9        发行人       中国


    经本所律师核查,上述正在申请的 3 项商标申请人已由利亚德有限变更为
发行人。


       2.专利


       截至本律师工作报告出具之日,发行人及其全资子公司已获授权的专利 47
项,其中发明专利 4 项,实用新型 33 项,外观设计 10 项;正在申请的专利 53
项,其中发明专利 28 项,实用新型专利 16 项,外观设计专利 9 项。具体情况
如下:


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       (1)已经取得的专利

序号         专利名称                 专利号            类型       专利权人       申请日期


    LED 显示屏像素共享
  1                               ZL02130624.9         发明专利   深圳利亚德     2002.09.10
         显示方法及其装置
         提高 LED 显示屏显
  2                               ZL02131318.0         发明专利   深圳利亚德     2002.09.27
           示品质的方法
    LED 显示屏非线性校
  3      正显示控制方法及         ZL02146711.0         发明专利      发行人      2002.11.04
              其装置
    LED 显示屏显示控制
  4                               ZL02153961.8         发明专利      发行人      2002.12.06
         装置及其控制方法
  5       新型双色表贴灯        ZL200420009025.X       实用新型      发行人      2004.05.12
         室外 LED 单元像素
  6                             ZL200720104065.6       实用新型   深圳利亚德     2007.03.30
               结构
         室内 LED 单元像素
  7                             ZL200720104066.0       实用新型      发行人      2007.03.30
               结构
  8         LED 投影屏          ZL200720173783.9       实用新型   深圳利亚德     2007.10.24
         新型户外翻面 LED
  9                             ZL200720173784.3       实用新型      发行人      2007.10.24
              广告牌
         新型的 LED 模组箱
 10                             ZL200720187278.x       实用新型   深圳利亚德     2007.12.18
              体装置
    LED 无线灯饰模块实
 11                             ZL200820079028.9       实用新型      发行人      2008.02.28
            时显示系统
         纯绿色 LED 点阵模
 12      块电路以及由其组       ZL200820108439.6       实用新型      发行人      2008.05.30
            成的显示屏
    实现快速安装的 LED
 13      显示屏箱体框架单       ZL200920104934.4       实用新型      发行人      2009.01.07
              元结构
 14        LED 灯条装置         ZL200920109631.1       实用新型      发行人      2009.06.26
         能够提高结构强度
 15      和防水散热效果的       ZL200920109627.5       实用新型      发行人      2009.06.26
             LED 灯条
         可移动 LED 异形显
 16                             ZL200920109628.X       实用新型      发行人      2009.06.26
             示屏装置
    LED 显示屏用简易开
 17                             ZL200920109630.7       实用新型      发行人      2009.06.26
           关电源滤波器
         防水散热 LED 视频
 18                             ZL200920109629.4       实用新型      发行人      2009.06.26
          显示系统控制盒


                                            3-3-2-79
北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



序号        专利名称                 专利号            类型       专利权人       申请日期


    圆弧形 LED 异形视
 19                            ZL200920109626.0       实用新型      发行人      2009.06.26
           频显示单元
 20     室内 LED 模组结构      ZL200920109905.7       实用新型      发行人      2009.07.08

 21     室外 LED 模组结构      ZL200920109903.8       实用新型      发行人      2009.07.08
    能够提高安装精度
 22     和防水效果的 LED       ZL200920109904.2       实用新型      发行人      2009.07.08
           显示屏箱体
       LED 照明灯散热模组
 23     及由该散热模组组       ZL200920278870.X       实用新型      发行人      2009.11.11
          成的散热装置
 24      LED 面板电视机        ZL200920270386.2       实用新型      发行人      2009.12.01
       LED 电视机显示面板
 25                            ZL200920270385.8       实用新型      发行人      2009.12.01
               装置
 26     新型 LED 灯串装置      ZL200920270384.3       实用新型      发行人      2009.12.01
       LED 面板电视图像显
 27                            ZL201020000047.5       实用新型      发行人      2010.01.05
             示装置
       LED 面板电视机显示
 28                            ZL201020000390.X       实用新型      发行人      2010.01.12
         板电路主板装置
       LED 面板电视显示面
 29                            ZL201020000391.4       实用新型      发行人      2010.01.12
          板的扫描装置
       LED 面板电视显示设
 30                            ZL201020000392.9       实用新型      发行人      2010.01.12
         备通信控制系统
       LED 面板电视机遮掩
 31     和亮度自动检测装       ZL201029166004.1       实用新型      发行人      2010.02.03
                置
       自带驱动控制的 LED
 32                            ZL201020121662.1       实用新型      发行人      2010.02.26
          平板显示单元
 33      防冰凌 LED 路灯       ZL201020123959.1       实用新型      发行人      2010.03.04
    模块化 LED 路灯装
 34                            ZL201020135034.9       实用新型      发行人      2010.03.16
                置
    体育场用 LED 显示
 35                            ZL201020150833.3       实用新型   深圳利亚德     2010.04.01
           屏单元模块
       铁路系列使用的 LED
 36                            ZL201020214285.6       实用新型      发行人      2010.05.26
             显示屏
       LED 显示面板及显示
 37                            ZL201020263908.9       实用新型      发行人      2010.07.13
                器
    售票窗口 LED 显示
 38                            ZL200630021639.4       外观设计      发行人      2006.01.27
             屏(1)



                                           3-3-2-80
北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



序号         专利名称                专利号                类型     专利权人     申请日期


         售票窗口 LED 显示
 39                            ZL200630021638.X          外观设计    发行人      2006.01.27
              屏(2)
          LED 灯(室外像素
 40                            ZL200730108497.X          外观设计   深圳利亚德   2007.03.30
               宝)
          LED 灯(室内像素
 41                            ZL200730108496.5          外观设计   深圳利亚德   2007.03.30
               宝)
 42         LED 模组箱体       ZL200730328036.3          外观设计    发行人      2007.12.18

 43        LED 显示屏箱体      ZL200930127472.3          外观设计    发行人      2009.07.08

 44      LED 显示屏箱体框架    ZL200930127471.9          外观设计    发行人      2009.07.08

 45           LED 灯串         ZL200930382426.8          外观设计    发行人      2009.12.01
         LED 显示屏单元模块
 46                            ZL201030133612.0          外观设计   深圳利亚德   2010.04.01
           (体育场用)
         LED 显示屏(液晶显
 47                            ZL201030185183.1          外观设计    发行人      2010.05.21
             示系列)

       (2)正在申请的专利

  序号        专利名称              申请号               类型        申请人       申请日期

          LED 无线灯饰模块
   1      实时显示系统及其     200810101146.x           发明专利     发行人      2008.02.28
              控制方法
           一种性价比高的
   2                           200810114196.1           发明专利     发行人      2008.05.30
           LED 显示屏模块
          LED 点阵模块电路
   3      及其组成的显示装     200810114197.6           发明专利     发行人      2008.05.30
                 置
          室外表贴 LED 灯壳
   4                           200810114199.5           发明专利     发行人      2008.05.30
               体材料
   5      室外表贴 LED 结构    200810114193.8           发明专利     发行人      2008.05.30
          不同密度像素点构
   6      成的 LED 显示屏及    200810114194.2           发明专利     发行人      2008.05.30
             其显示方法
          LED 显示屏 PLC 控
   7                           200810114195.7           发明专利     发行人      2008.05.30
               制系统
           同步异步一体化
   8      LED 大屏幕控制系     200810114198.0           发明专利     发行人      2008.05.30
                 统




                                             3-3-2-81
北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告


  序号       专利名称               申请号               类型       申请人        申请日期

         实现数据交叉热备
   9     份的 LED 显示屏控     200910087976.6           发明专利    发行人       2009.06.26
              制系统
         LED 照明灯散热模
  10     组及由该散热模组      200910210873.4           发明专利    发行人       2009.11.11
          组成的散热装置
  11      LED 面板电视机       200910250012.9           发明专利    发行人       2009.12.01
         LED 电视机显示面
  12                           200910250011.4           发明专利    发行人       2009.12.01
              板装置
         LED 面板电视图像
  13                           201010000046.5           发明专利    发行人       2010.01.05
             显示装置
         LED 面板电视显示
  14                           201010000536.5           发明专利    发行人       2010.01.12
         设备通信控制系统
         LED 面板电视显示
  15                           201010000535.0           发明专利    发行人       2010.01.12
          面板的扫描方法
         LED 面板电视机显
  16                           201010000534.6           发明专利    发行人       2010.01.12
         示板电路主板装置
          自带驱动控制的
  17     LED 平板显示单元      201010115563.7           发明专利    发行人       2010.02.26
           及其生产方法
         智能存储方法、装
  18     置、系统及其 LED      201010534741.X           发明专利   深圳利亚德    2010.11.05
         显示面板和显示器
         LED 显示面板及显
  19                           201010230159.4           发明专利    发行人       2010.07.13
               示器
         LED 立体显示器及
  20                           201010275714.5           发明专利    发行人       2010.09.08
             显示系统
         LED 立体显示器及
  21     显示方法、信号接      201010275713.0           发明专利    发行人       2010.09.08
               收器
          LED 封装灯、LED
  22     显示面板及 LED 显     201010534619.2           发明专利   深圳利亚德    2010.11.05
               示器
         LED 显示屏的监控
  23     方法、系统及 LED      201010602088.6           发明专利    发行人       2010.12.22
              显示器
         LED 显示板及 LED
  24                           201010613355.X           发明专利    发行人       2010.12.29
              显示器
         LED 显示板及 LED
  25                           201010613381.2           发明专利    发行人       2010.12.29
              显示器


                                             3-3-2-82
北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告


  序号       专利名称               申请号               类型       申请人        申请日期

         LED 显示板及 LED
  26                           201010613197.8           发明专利    发行人       2010.12.29
              显示器
         LED 像素点的控制
  27     方法及系统、LED       201110025882.3           发明专利                 2011.01.24
                                                                    发行人
              显示器
         数据流转换方法、
  28                           201110049636.1           发明专利    发行人       2011.03.01
         装置及平板显示器
          LED 封装灯、LED
  29     显示面板及 LED 显     201020595837.2           实用新型   深圳利亚德    2010.11.05
               示器
         智能存储系统及其
  30     LED 显示面板和显      201020595834.9           实用新型   深圳利亚德    2010.11.05
               示器
  31        LED 显示屏         201020595840.4           实用新型   深圳利亚德    2010.11.05
         LED 电子导向单面
  32                           201020591982.3           实用新型    发行人       2010.11.04
            显示屏装置
         地铁用 LED 显示屏
  33                           201020591983.8           实用新型    发行人       2010.11.04
               装置
         LED 电子导向双面
  34                           201020591981.9           实用新型    发行人       2010.11.04
            显示屏装置
         LED 立体显示器及
  35                           201020521714.4           实用新型    发行人       2010.09.08
             显示系统
         LED 显示屏的监控
  36                           201020676427.0           实用新型    发行人       2010.12.22
         系统及 LED 显示器
         LED 显示板及 LED
  37                           201020688862.5           实用新型    发行人       2010.12.29
              显示器
         LED 显示板及 LED
  38                           201020688783.4           实用新型    发行人       2010.12.29
              显示器
         LED 显示板及 LED
  39                           201020688101.X           实用新型    发行人       2010.12.29
              显示器
         LED 像素点的控制
  40                           201120022886.1           实用新型    发行人       2011.01.24
         系统和 LED 显示器
         数据流转换装置及
  41                           201120052024.3           实用新型    发行人       2011.03.01
         平板显示器
  42        双面指示箱         201120058664.5           实用新型    发行人       2011.03.08

  43        单面指示箱         201120059642.0           实用新型    发行人       2011.03.08

  44         落地灯箱          201120077650.8           实用新型    发行人       2011.03.22
         LED 显示屏(电子
  45                           201030587843.9           外观设计    发行人       2010.10.27
            导向单面)



                                             3-3-2-83
北京德恒律师事务所     关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告


  序号          专利名称              申请号               类型          申请人        申请日期

          LED 显示屏(地铁
  46                              201030587835.4          外观设计       发行人       2010.10.27
                AFC 系统)
          LED 显示屏(电子
  47                              201030587845.8          外观设计       发行人       2010.10.27
                导向双面)
  48        窗帘屏(1)           201030597695.9          外观设计      深圳利亚德     2010.11.05

  49        窗帘屏(2)           201030597697.8          外观设计      深圳利亚德     2010.11.05

  50        LED 显示模块          201030597692.5          外观设计      深圳利亚德    2010.11.05

  51        双向导示标识          201130037093.2          外观设计       发行人       2011.03.08

  52        单向导示标识          201130037094.7          外观设计       发行人       2011.03.08

  53            落地灯箱          201130051580.4          外观设计       发行人       2011.03.22

       经本所律师登录国家知识产权局网站的专利检索系统进行查询并对发行人
的专利证书进行核查,本所律师认为:发行人拥有的上述专利权属清晰、存续
状态良好,不存在因权属纠纷、(漏)欠缴专利年费、所有权到期等情况而导
致专利失效或废止的情形,也不存在质押、查封等可能导致权利行使受到限制
的情形。


       3.软件著作权


       目前,发行人已获登记的软件著作权 18 项,具体情况如下:

序号             软件著作权名称            登记号            著作权人    取得方式    首次发表日期

                                                              利亚德
  1      利亚德通用显示系统 V1.3.0       2006SR04142                     原始取得     2000.08.04
                                                               有限
  2      体育比赛计时记分系统 V1.0       2001SR5267           发行人     原始取得     2001.08.22
  3      利亚德飞龙显示系统 V3.6.4       2006SR04143          发行人     原始取得     2001.09.11
         新视觉电子显示屏多媒体播
  4                                      2003SR1250           发行人     原始取得     2002.11.10
         放系统 V1.0
         精显时代电子显示屏多媒体
  5                                      2004SR09519          发行人     原始取得     2002.11.15
         播放系统软件 V1.0
  6      交通运输通用引导系统 V1.0       2003SR1251           发行人     原始取得     2002.12.20
         火车站列车到发信息通告系
  7                                      2004SR05184          发行人     原始取得     2003.08.12
         统软件 V1.0
         智能公告系统(ARM)软件
  8                                      2004SR05185          发行人     原始取得     2003.12.10
         V1.0



                                               3-3-2-84
北京德恒律师事务所    关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告


序号           软件著作权名称             登记号       著作权人    取得方式    首次发表日期

    铁路客运通用到发通告系统
  9                                    2005SR05537      发行人     原始取得     2005.01.10
    V1.0
  10    车站综合信息管理系统 V1.0      2005SR14173      发行人     原始取得     2005.08.10
    北京利亚德车站智能供电管
  11                                   2007SR05002      发行人     原始取得     2006.10.15
    理系统 V1.0
    北京利亚德网视显示控制系
  12                                   2007SR05004      发行人     原始取得     2006.12.15
    统 V1.0
    北京利亚德天彩显示控制系
  13                                   2007SR05003      发行人     原始取得     2006.12.30
    统 V1.0
    领秀 LED 控制系统操作软件
  14                                   2007SR20017      发行人     原始取得     2007.10.15
    V1.0
    LeadShow 3G 高清 LED 控制
  15                                   2009SRBJ7474     发行人     原始取得     2009.11.05
    操作软件 V1.0
    高清 LED 显示系统控制软件
  16                                   2010SRBJ0178     发行人     原始取得     2009.12.21
    V1.0
    轨道交通 LED 显示屏信息发
  17                                   2011SRBJ0553     发行人     原始取得     2010.06.14
    布系统 V1.0
    Leadshow LED 控制器控制软
  18                                   2011SRBJ0563     发行人     原始取得     2010.08.30
    件 V1.0

       经核查发行人的《计算机软件著作权登记证书》原件,并登录中国版权保
护中心检索系统进行查询,注册号为“2006SR04142”、名称为“利亚德通用显
示系统 V1.3.0”的软件著作权证书登载的权利人为利亚德有限,相关的更名手
续正在办理过程中。本所律师认为,完成该等更名手续不存在法律障碍,发行
人拥有的 18 项计算机软件著作权,权属清晰、不存在因权属纠纷、所有权到期
等情况而导致计算机软件著作权失效或废止的情形,也不存在质押、查封等可
能导致权利行使受到限制的情形。


       4.土地使用权

       2011 年 2 月 22 日,发行人与北京市国土资源局大兴分局签署《国有建设
用地使用权出让合同》,购买北京市大兴区西红门镇产业基地 D、J 地块,建设
用地面积 107 亩,折合 71,361.53 平方米,土地性质为国有建设工业用地,出
让年限为 50 年。上述土地使用权的出让金已经全部缴纳完毕。2011 年 3 月 18
日,发行人、利亚德照明与北京市国土资源局大兴分局签署了《补充协议》,


                                           3-3-2-85
北京德恒律师事务所   关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告



将《国有建设用地使用权出让合同》的受让方变更为利亚德照明,正在办理土
地使用权证。

     本所律师核查后认为,发行人取得该土地使用权证不存在法律障碍。


     (三)主要固定资产设备


     发行人主要固定资产设备包括机器设备、运输工具、办公设备及其他,根
据大华会计师出具的《审计报告》并经本所律师核查,截至 2010 年 12 月 31
日,发行人固定资产具体情况如下表所示:

                                                                               单位:万元

       项目          固定资产原值     累计折旧       固定资产减值准备     固定资产净值

     机器设备          1,040.53         94.56              6.84              939.13

     运输设备           416.18         210.88               -                205.30

     办公设备           155.83          40.77               -                115.06

  电子设备及其他        871.69         385.24              4.76              481.68

      合 计            2,484.22        731.45             11.60             1,741.17


     经核查发行人的工商登记资料、上述机器设备、运输工具、办公设备的购
买合同、原始发票等相关资料,本所律师认为:上述设备均系利亚德有限及发
行人在生产过程中自行购置,权属清晰,不存在抵押、司法查封等可能导致发
行人权利行使受到限制的情形。


     (四)长期投资


     截至本律师工作报告出具之日,发行人共有两家全资子公司深圳利亚德和
利亚德照明,具体如下:


     1.深圳利亚德


     (1)基本情况

                                          3-3-2-86
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  成立时间     2008 年 9 月 3 日


               深圳市宝安区大浪街道华繁路嘉安达科技工业园厂房第四栋第一、二、三层东
  公司住所
               分隔体


  注册号       440306103600407


  注册资本     人民币 2,000 万元


               电器 LED 显示屏的生产,LED 光电产品的软硬件开发、销售,货物及技术进出
  经营范围
               口(不含法律、行政法规、国务院规定禁止及决定需前置审批的项目)。



      (2)深圳利亚德的设立


      根 据 深 圳 德 永 会 计 师 事 务 所 出 具 的 深 德 永 验 字 [2008]133 号 《 验 资 报
告》,公司申请登记的注册资本为人民币 200 万元,截至 2008 年 8 月 21 日,
公司已收到股东首次缴纳的注册资本(实收资本)合计人民币 40 万元,出资方
式为货币资金,其中,股东李立本期实际出资为人民币 24 万元,李勇本期实际
出资为人民币 16 万元。


      股权结构为:

 序号        股东姓名      认缴出资额(万元)       认缴出资比例        实际出资额(万元)


  1           李 立                120                   60%

  2           李 勇                 80                   40%

    合 计                      200                  100%


      (3)股权转让


      2009 年 11 月 23 日,深圳利亚德召开股东会会议并作出决议,同意李立将
其持有公司 60%的股权以 24 万元的价格(实际出资)转让给利亚德有限;其他
股东放弃优先购买权,同意李勇将其持有公司 40%的股权以 16 万元的价格(实
际出资)转让给利亚德有限,其他股东放弃优先购买权。


                                             3-3-2-87
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       2009 年 11 月 23 日,李立、李勇二人与利亚德有限签订一份《股权转让协
议书》,同意将其持有的深圳利亚德股权及出资认缴权全部转让给利亚德有
限,该协议书并经深圳国际高新技术产权交易所股份有限公司见证。


       (4)2009 年 12 月增资至 500 万元

       2009 年 12 月 3 日,深圳利亚德召开股东会会议并作出决议,同意由利亚
德有限向深圳利亚德增资 300 万元。本次增资已经中联会计师事务所有限公司
中联深所验字[2009]211 号《验资报告》审验确认。深圳利亚德的出资情况
为:

    序号             股东名称     认缴出资额(万元)      实收资本(万元)        股权比例


       1           利亚德有限             500                    500                100%

            合 计                         500                    500                100%


       (5)2010 年 12 月增资至 2,000 万元


       2010 年 12 月 15 日,发行人召开第一届董事会第四次会议,2010 年 12 月
29 日召开 2010 年第三次临时股东大会,同意将深圳利亚德股东名称相应变更
为利亚德光电股份有限公司;同意向深圳利亚德增资 1,500 万元,增资完成
后,深圳利亚德注册资本共计 2,000 万元。

       2011 年 1 月 13 日,中联会计师事务所有限公司深圳分所对本次增资出具
中联深所验字[2011]第 011 号《验资报告》,审验确认上述增资的资金已足额
缴纳。2011 年 1 月 14 日,深圳利亚德领取了新的《企业法人营业执照》。

       深圳利亚德增加注册资本之后的出资情况为:

 序号         股东名称          认缴出资额(万元)       实收资本(万元)        股权比例

   1         利亚德光电                 2,000                  2,000               100%

           合 计                        2,000                  2,000               100%


       经核查深圳利亚德的工商登记资料,本所律师认为,深圳利亚德为依法设


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立的有限公司,其历次变更履行了相应的法律程序。发行人持有的深圳利亚德
的股权权属清晰,不存在权属纠纷,也不存在质押、冻结等可能导致权利行使
受到限制的情形。


     2.利亚德照明


     (1)基本情况

  成立时间            2010 年 12 月 24 日

  公司住所            北京市北京经济技术开发区荣华中路 7 号路 1 号楼 19 层 1903

  注册资本            3,500 万元

                      信息显示管理系统、软件产品、集成电路产品的技术开发、技术咨
  经营范围            询、技术服务;销售机械设备、电子产品、电视;机械设备安装、维
                      修、租赁(不含行政许可的项目)。



     (2)利亚德照明的设立


     2010 年 11 月 29 日,发行人召开第一届董事会第三次会议,2010 年 12 月
15 日召开 2010 年第二次临时股东大会,同意成立全资子公司利亚德照明,注
册资本为人民币 1,000 万元。经营范围为:开发信息显示管理系统、软件产
品、集成电路产品;销售光电显示设备、新型照明产品、电视及配套产品。销
售产品的工程安装、调试、维护、租赁及技术咨询服务。同意成立利亚德照明
董事会,由李军、谭连起、刘海一担任董事,由李军担任董事长、法定代表
人,并担任总经理职务,韦启军担任利亚德照明监事。


     利亚德照明设立时注册资本为 1,000 万元,发行人持有其 100%股权。本次
出资已经立信大华以立信大华验字[2010]192 号《验资报告》审验确认。2010
年 12 月 24 日,利亚德照明取得《企业法人营业执照》。


     (3)2011 年 2 月,增资至 3,500 万元




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         2011 年 2 月 15 日,经利亚德照明股东会审议通过,利亚德照明注册资本
 由 1,000 万元增加至 3,500 万元。2011 年 2 月 18 日,中睿会计师事务所有限
 公司对本次增资出具睿验字第[2011]004 号《验资报告》,审验确认上述增资
 的资金已足额缴纳。2011 年 2 月 18 日,利亚德照明领取了新的《企业法人营
 业执照》。

         利亚德照明增加注册资本之后的出资情况为:

  序号       股东名称          认缴出资额(万元)              实收资本(万元)              股权比例

    1        利亚德光电                  3,500                      3,500                      100%

          合 计                          3,500                      3,500                      100%


         经核查利亚德照明的工商登记资料,本所律师认为,利亚德照明为依法设
 立的有限公司,其历次变更履行了相应的法律程序。发行人持有的利亚德照明
 的股权权属清晰,不存在权属纠纷,也不存在质押、冻结等可能导致权利行使
 受到限制的情形。


        (五)发行人及其全资子公司的租赁

                                 房屋所有
 租赁方           出租方                          使用期限         用途            地址                 租金
                                  权证号

              北京市海淀                                                                              50 万元/年
                                                 1998.11.01-                北京市海淀区颐和园
利亚德有限     振海工业             -                              办公                                (每 3 年
                                                 2018.10.31                  北正红旗西街 9 号        递增 10%)
                  公司
                                 深房地字                                   深圳市宝安区龙华大        3.57 万元/
              深圳市嘉安达                                                                             月(从第
                                    第           2009.08.01-                浪华繁路嘉安达科技
深圳利亚德    投资集团有限                                       生产经营                              三年开始
                                500036034        2012.07.31                 工业园第 2 栋第 1 层       每年递增
                   公司
                                    2                                              厂房                  8%)

                                 深房地字                                   深圳市宝安区龙华大        3.23 万元/
              深圳市嘉安达                                                                             月(从第
                                    第           2010.02.01-                浪华繁路嘉安达科技
深圳利亚德    投资集团有限                                       生产经营                              三年开始
                                500036034        2012.07.31                 工业园第 2 栋第 2 层       每年递增
                   公司
                                    2                                              厂房                  8%)

                                 深房地字                                   深圳市宝安区龙华大        19.03 万元
              深圳市嘉安达                                                                            /月(从第
                                    第           2008.03.24-                浪华繁路嘉安达科技
深圳利亚德    投资集团有限                                       生产经营                              三年开始
                                500036034        2013.03.23                 工业园第 4 栋第 1 至       每年递增
                   公司
                                    2                                             5 层厂房               8%)




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 北京德恒律师事务所      关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的律师工作报告


                               房屋所有
 租赁方        出租方                       使用期限       用途            地址              租金
                                权证号

                               京房权证
                                           2010.10.25-              北京市经济技术开发     4,200 元/
利亚德照明      赵俊荣          开字第                   生产经营                             月
                                           2011.10.24                区荣华中路 7 号院
                               003579 号
             湖南数位时代                                           长沙市芙蓉区朝阳路
                                           2010.10.28-   长沙分公
利亚德有限   投资管理有限                                           78 号“长沙数码步      1 万元/月
                                            2012.06.27     司办公
                 公司                                               行街”
                               成房权证
                                           2011.02.01-   成都分公   青羊区金阳路 112 号    1,600 元/
  发行人        唐学玲         监证字第
                                            2012.01.31     司办公   5 栋 4 楼 20 号           月
                              1790852 号
                                                                    重庆市渝中区枇杷山
                              房权证 101
                                           2011.03.01-   重庆分公   正街 136 号(原中山    1,700 元/
  发行人         彭勇           字第
                                            2012.02.29     司办公   二路 99 号)第 11 层      月
                              079965 号
                                                                    1112 号
                               沪房地徐
                                   字
                                           2010.07.18-   上海分公   上海市徐汇区零陵路     1.74 万元/
利亚德有限   苏毅敏、赵英      (2005)
                                            2012.07.31     司办公   899 号 8 楼 D 室           月
                               第 023296
                                   号
                               沈房权证                             沈阳市沈河区广宜街
                                           2010.06.01-   沈阳分公
利亚德有限      张宝利         沈河字第                             108 号楼(102 门)     10 万元/年
                                            2015.05.30     司办公
                               54855 号                             第一、二层
                               房屋产权                             杭州市新塘路 179 号
                                           2010.04.01-   浙江分公
利亚德有限      沈文良         证 001588                            (五福新村北区 3 幢    12 万元/年
                                            2015.03.31     司办公
                                   号                               1 号 2 楼)


      1.发行人租赁北京市万业投资管理公司办公用房


      根据北京市万业投资管理公司 2009 年 5 月 13 日出具的《变更说明》,
 2000 年海淀乡人民政府对北京市海淀振海工业公司、畜牧公司、商服公司进行
 改制重组,成立了北京市万业投资管理公司。北京市万业投资管理公司工商注
 册号为 110108004340171,属于集体所有制企业,成立日期为 1993 年 6 月 3
 日,注册资本 1,000 万元,登记机关为北京市工商局海淀分局,企业住所地为
 北京市海淀区上河沿,企业状态为正常开业并通过 2009 年年检。


      发行人向北京市海淀振海工业公司租赁的上述房屋未取得房屋所有权证。
 根据北京市海淀区海淀乡人民政府于 2011 年 1 月 26 日出具的证明,上述房屋
 为北京市海淀区海淀乡人民政府所有,土地属于海淀乡集体土地,北京市万业
 投资管理公司代表北京市海淀区海淀乡人民政府对该房屋和土地行使出租和管
 理权。发行人租赁的上述房屋近期无拆迁计划,未被列入拆迁范围。


      2011 年 1 月 17 日,北京市万业投资管理公司出具承诺函,确认发行人

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(前身为利亚德有限)承租的位于北京市海淀区颐和园北正红旗西街 9 号、建
筑面积为 4,300 平方米、占地面积为 6,500 平方米的房屋为北京市海淀区海淀
乡人民政府所有,土地属于海淀乡集体土地,北京市万业投资管理公司代表北
京市海淀区海淀乡人民政府对该房屋和土地行使出租和管理权。利亚德有限与
北京市海淀振海工业公司于 1998 年 7 月 24 日签署的《合作协议书》中关于房
屋租赁的相关约定继续有效。北京市万业投资管理公司承诺,在上述房屋租赁
有效期限内,不向其他单位或个人出租该处房产或采取其他措施处置该处房
产。租赁期限届满后,在同等条件下,发行人享有该处房产的优先承租权。


     2.深圳利亚德租赁深圳市嘉安达投资发展有限公司房产


     根据发行人提供的《房地产租赁合同》并经本所律师核查,发行人全资子
公司深圳利亚德租赁深圳市宝安区龙华大浪街道华繁路嘉安达科技工业园第二
栋第一层、第二层、第四栋第一至五层厂房。


     深圳利亚德目前承租使用深圳市嘉安达投资发展有限公司位于深圳市宝安
区大浪街道华繁路嘉安达科技工业园第二栋第一层、第二层、第四栋第一至五
层厂房,双方就上述三处房产分别签订《房地产租赁合同》,租期分别为自
2009 年 8 月 1 日至 2012 年 7 月 31 日、2010 年 2 月 1 日至 2012 年 7 月 31 日、
2008 年 3 月 24 日至 2013 年 3 月 23 日,月租金分别为 35,742 元、32,338 元、
190,313.64 元。三份合同同时约定:租金自第三年每年递增 8%。


     本所律师核查后认为,深圳利亚德生产场所及办公场所系租赁房产,根据
该房屋出租方深圳市嘉安达投资发展有限公司 2011 年 3 月 17 日出具的承诺
函,在上述房屋租赁有效期限内,深圳市嘉安达投资发展有限公司不向其他单
位或个人出租该处房产或采取其他措施处置该处房产。租赁期限届满后,在同
等条件下,深圳利亚德享有该处房产的优先承租权。根据该房屋所在的深圳市
宝安区大浪街道办事处于 2011 年 2 月 18 日出具的证明,深圳市嘉安达投资发
展有限公司对上述房屋行使出租和管理权。深圳利亚德租赁的上述房屋最近五
年无拆迁计划,未被列入拆迁范围。



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     3.发行人租赁湖南数位时代投资管理有限公司办公用房


     经本所律师核查,发行人租赁湖南数位时代投资管理有限公司的办公用
房,为临时建筑,未取得房屋所有权证书。


     本所律师认为,若发行人目前租赁的生产经营及办公场所在租赁合同期内
被要求搬迁,发行人可依据企业实际情况寻找适应发行人发展需要的生产经营
场地,并组织实施搬迁工作。由于发行人的核心生产设备搬迁难度较小,且实
际操作过程中可采用分批搬迁的方式进行,因此搬迁工作不会对发行人的生产
经营产生重大不利影响,不构成发行人本次公开发行股票并上市的实质障碍。
发行人租赁湖南数位时代投资管理有限公司的办公用房未取得房屋所有权证
书,不影响租赁合同的效力。


     十一、发行人的重大债权债务


     截至本律师工作报告出具之日,发行人已签署、正在履行的金额超过 500
万元的合同或者虽未达到前述标准但对生产经营活动、未来发展或财务状况具
有重要影响的合同如下:


     (一)重大合同


     1.业务合同

     (1)2010 年 9 月 18 日,兰州铁路局(银川车站改造工程建设指挥部)与
利亚德有限签订《银川车站改造工程甲供物资设备采购合同》,合同标的为:
LED 显示屏、LED 控制系统;合同价款为:5,720,588.5 元;付款条件为:货到
验收合格支付合同价款的 45%;工程安装调试完成后支付合同价款的 50%;合同
价款的 5%为质量保证金,质量保证期为 24 个月。
     (2)2010 年 11 月 8 日,同方股份有限公司与利亚德有限签订《LED 显示
系统项目工程承揽合同》,合同标的为:LED 显示屏及其配套设施设备及显示
屏标准用户软件;合同价款为:9,986,366.00 元;付款条件为:合同签订后 5
日内支付合同价款的 30%;显示屏系统验收后 5 日内,支付合同价款的 65%;显


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示屏系统验收之日起 1 年期满后 5 日内(或合同签订 1 年期满),支付合同价
款的 5%。

     (3)2010 年 12 月 31 日,深圳创维-RGB 电子有限公司与发行人签订《创
维 LED 显示屏采购合同》,合同标的为:LED 显示屏及屏体控制系统;合同价
款为:5,500,000.00 元;付款条件为:合同签订后 7 个工作日内支付合同价款
的 30%;采购方 LED 显示屏产品验收合格后 5 个作日内支付合同价款的 40%;
LED 显示屏安装调试完毕并经采购方、业主检验合格后 7 个工作日支付合同价
款的 25%;剩余 5%作为质保金,在 LED 显示屏安装调试完成后无故障运行满一
年后支付。


     (4)2011 年 1 月 7 日,同方股份有限公司与发行人签订《LED 显示系统项
目工程承揽合同》,合同标的为:LED 显示屏及其配套设施设备及显示屏标准
用户软件;合同价款为:5,421,700 元;付款条件为:合同签订后 5 日内,支
付合同价款的 20%;显示屏系统到货安装完成并试亮后 5 日内,支付合同价款
的 55%;显示屏系统验收交付后 5 日内,支付合同价款的 20%;显示屏系统验收
之日起 1 年期满后 5 日内(或合同签订 1 年期满),支付合同价款的 5%。

     (5)2011 年 2 月 21 日,科伦比亚户外传媒广告(北京)有限公司与发行
人签订《兆龙饭店 LED 显示系统项目工程采购合同》,合同标的为:LED 显示
屏及其配套设施设备及显示屏标准用户软件;合同价款为:9,525,266 元;付
款条件为:合同签订后 7 个工作日内,支付合同价款的 30%;显示屏运至采购
方指定地点后 3 个工作日内,支付合同价款的 30%;显示屏系统验收后 5 个工
作日内,支付合同价款的 35%;显示屏系统验收之日起 1 年期满后 5 日内,支
付合同价款的 1%;2 年期满后 5 个工作日内,支付合同价款的 2%;3 年期满后
5 个工作日内,支付合同价款的 2%。

     2.综合授信合同


     (1)2010 年 7 月 5 日,北京银行股份有限公司中关村科技园区支行与利
亚德有限签订《综合授信协议》,利亚德有限最高授信额度为 6,000 万元人民
币,最高授信额度使用期限自 2010 年 7 月 5 日至 2011 年 7 月 4 日,并签署委


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托担保合同和反担保合同。


     委托保证合同,保证人为:北京中关村科技担保有限公司。


     反担保合同分三部分:


     ①最高额反担保(房地产抵押)合同,抵押人为:利亚德有限、李军、耿
伟、王斌。


     ②最高额反担保(应收账款质押)合同,出质人为:利亚德有限。


     ③最高额反担保(保证)合同,保证人为:李军、耿伟、谭连起。


     (2)2010 年 6 月 10 日,利亚德有限与江苏银行北京分行签订《最高额综
合授信合同》,获得最高授信额度为 2,000 万元人民币,最高授信额度使用期
限自 2010 年 6 月 10 日至 2011 年 6 月 9 日,并签署委托担保合同。


     担保合同分为两部分:


     ①最高额个人连带责任保证书,保证人为:李军、杨亚妮。


     ②最高额抵押合同,抵押人为:李军、杨亚妮。


     3.借款合同


     (1)2010 年 9 月 6 日,利亚德有限与江苏银行股份有限公司北京分行签
订《流动资金借款合同》,约定:利亚德有限向江苏银行股份有限公司北京分
行借款 2,000 万元,用于补充流动资金,满足利亚德有限依法合规正常经营的
业务需要。借款期限为 12 个月,自 2010 年 9 月 6 日起至 2011 年 9 月 5 日止。
年利率 5.31%。保证人为李军,抵押人为杨亚妮。


     (2)2010 年 12 月 15 日,利亚德有限与北京国际信托有限公司签订《借
款合同》,约定:发行人向北京国际信托投资有限公司借款 1,000 万元,用于
补充流动资金,满足发行人依法合规正常经营的业务需要。借款期限为 12 个
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月,自 2010 年 12 月 15 日起至 2011 年 12 月 15 日止。年利率 6.60%。保证人
为北京中关村科技担保有限公司。(注:根据北京国际信托有限公司 2010 年
12 月 15 日向发行人出具的《贷款债权转让通知书》,上述由其向发行人提供
的 1,000 万元贷款的债权已经转让给中国工商银行北京市海淀西区支行。)


     (3)2010 年 7 月 27 日,利亚德有限与北京银行股份有限公司中关村科技
园区支行签订《借款合同》,约定:利亚德有限向北京银行中关村科技园区支
行借款 900 万元,用于补充流动资金,满足利亚德有限依法合规正常经营的业
务需要。借款期限为 12 个月,自 2010 年 7 月 27 日起至 2011 年 7 月 27 日止。
年利率 5.31%。保证人为北京中关村科技担保有限公司。


     (4)2010 年 6 月 25 日,利亚德有限与北京银行股份有限公司中关村科技
园区支行签订《借款合同》,约定:利亚德有限向北京银行中关村科技园区支
行借款 500 万元,用于补充流动资金,满足利亚德有限依法合规正常经营的业
务需要。借款期限为 12 个月,自 2010 年 6 月 25 日起至 2011 年 6 月 25 日止。
年利率 5.31%。保证人为北京中关村科技担保有限公司。


     4.保荐及主承销协议


     发行人与中信建投签订《主承销协议》和《保荐协议》,协议就发行人首
次公开发行股票并上市的承销和保荐事宜做出了规定,内容包括发行数量、发
行价格、承销方式、费用及支付方式、双方的权利和义务、保密条款等。以上
协议的签署符合《证券法》以及相关法规和政策性文件的规定。


     (二)经核查,本所律师认为,发行人正在履行或将要履行或已履行完毕
但仍对发行人具有重大影响的合同内容合法、有效,不存在潜在纠纷或风险。


     (三)经核查,利亚德有限签署的目前尚在履行阶段的合同,发行人已依
法承继利亚德有限在该等合同项下的权利、义务,上述重大合同的履行不存在
法律障碍。


     (四)根据发行人控股股东、实际控制人李军 2011 年 2 月 16 日出具的承

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诺函,并经本所律师核查,发行人目前不存在因环境保护、知识产权、产品质
量、劳动安全、人身权等原因产生的侵权之债。


     (五)根据发行人的说明及本所律师核查,发行人及其全资子公司已经依
照法律法规及当地的相关政策,与员工签订了劳动合同,并相应为该等员工缴
纳了社会保险。


     (六)经大华会计师出具的《审计报告》确认并经本所律师核查,发行人
与其关联方之间除已披露的关联交易外不存在其它重大债权债务关系及相互提
供担保的情况,发行人与关联方之间的交易不存在损害发行人利益的情形。
(详见本律师工作报告“九、发行人的关联交易与同业竞争”)


     (七)金额较大的其他应收款、其他应付款


     1.根据大华会计师出具的《审计报告》并经本所律师核查,截至 2010 年
12 月 31 日,发行人其他应收款的期末账面净值为 10,642,004.71 元。其他应
收款期末余额中欠款金额前 5 名金额总计为 3,378,471.99 元;账龄一年以内的
其他应收款为 8,303,240.86 元。


     2.根据大华会计师出具的《审计报告》并经本所律师核查,截至 2010 年
12 月 31 日,发行人其他应付款的期末净值为 1,394,847.69 元。其他应付款期
末余额中无持有发行人 5%(含 5%)以上表决权股份的股东债权;账龄一年以内
的其他应付款为 1,071,047.22 元,占全部应付款期末余额的 76.79%。


     根据大华会计师出具的《审计报告》并经本所律师核查,上述金额较大的
其他应收应付款对发行人的生产经营活动无重大影响。


     十二、发行人重大资产变化及收购兼并


     (一)发行人设立至今的增资扩股情况


     发行人设立至今的历次增资扩股情况详见本律师工作报告“七、发行人的
股本及其演变”。
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     (二)发行人设立至今的收购资产行为


     1.深圳利亚德成立于 2008 年 9 月 3 日,成立时注册资本为 200 万元,实收
资本为 40 万元,其中,李立认缴出资 120 万元(实缴 24 万元),持有 60%出
资额;李勇认缴出资 80 万元(实缴 16 万元),持有 40%出资额。


     2.2009 年 11 月 23 日,利亚德有限与李立、李勇签订《股权转让协议》,
分别收购李立、李勇持有的深圳利亚德 60%、40%的股权。本次股权转让价格为
李立、李勇实缴注册资本,即人民币 24 万元和 16 万元。本次收购完成后,利
亚德有限持有深圳利亚德 100%的股权。


     经核查,本所律师认为,发行人上述收购行为减少了关联交易。深圳利亚
德重组前一年末的合计资产总额、营业收入、利润总额均未超过利亚德有限重
组前一年度的合计资产总额、营业收入、利润总额的 20%。发行人本次重组,
符合《管理暂行办法》第十三条关于发行人最近两年内主营业务没有发生重大
变化的规定。收购行为已履行了必要的法律程序,符合法律法规的相关规定,
合法、有效。


     (三)经本所律师核查,除前述披露情形外,发行人(包括利亚德有限)
设立至今无其他合并、分立、减少注册资本、重大收购等行为。


     (四)经核查发行人的三会文件并根据发行人出具的说明,发行人目前无
进行资产置换、资产剥离、资产出售或收购等行为的计划。


     十三、发行人章程的制定与修改


     (一)发行人章程的制定


     发行人设立时的公司章程已于 2010 年 11 月 9 日经全体发起人签字订立,
并经创立大会一致通过,报北京市工商局登记备案。


     经核查,本所律师认为,本次《公司章程》的制定程序及内容符合法律、
法规、规范性文件及《公司章程》的规定。
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     (二)发行人关于公司章程的修改


      1. 2010 年 11 月 29 日,发行人 2010 年第一次临时股东大会一致决议修
订公司章程,主要修改内容为将发行人的注册资本由人民币 6,000 万元增至
6,535 万元,股东增加至 50 名。修改后的公司章程已报经公司登记机关北京市
工商局登记。


     2. 2010 年 12 月 15 日,发行人召开 2010 年第二次临时股东大会,一致决
议修订公司章程,主要修改内容为将发行人的注册资本由人民币 6,535 万元增
至 7,500 万元,股东增加至 56 名。修改后的公司章程已报经公司登记机关北京
市工商局登记。


     经核查,本所律师认为,本次《公司章程》的修改程序及内容符合法律、
法规、规范性文件及《公司章程》的规定。


     (三)发行人上市后启用的《章程(草案)》的制订和修改


     2011 年 2 月 16 日,发行人召开 2011 年第二次临时股东大会,一致决议通
过按照《上市公司章程指引》、《上市公司治理准则》等规定而制定的《章程
(草案)》,待发行人本次发行并上市完成后生效。本所律师认为,发行人本
次章程的修订已履行了法定程序。


     经核查,本所律师认为,公司《章程(草案)》的内容符合《公司法》、
《上市公司章程指引》、《上市公司治理准则》以及证券交易所等有关制定上
市公司章程的规定及其他相关现行法律、法规和规范性文件的规定。


     (四)结论意见


     根据发行人的有关董事会决议、发行人的股东大会会议资料、会议决议和
会议记录,本所律师认为:


     1.发行人《公司章程》的制定及修改已履行了法定程序;


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     2.发行人《公司章程》的内容符合现行法律、法规和规范性文件的规定;


     3.发行人的《章程(草案)》系按照中国证监会发布的《上市公司章程指
引(2006 年修订)》(证监公司字[2006]38 号)的格式和内容及中国证监会发
布的其他有关制定上市公司章程的规定进行制订并修改的。


       十四、发行人股东大会、董事会、监事会议事规则及规范运作


     (一)发行人具有健全的组织机构

     根据《公司法》、《证券法》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运
作指引》等有关法律、行政法规和规范性文件的规定,发行人建立了股东大
会、董事会、监事会、独立董事和董事会秘书等制度。发行人董事会下设战略
委员会、审计委员会、薪酬与考核委员会、提名委员会等四个专门委员会,为
董事会重大决策提供咨询、建议,保证董事会议事、决策的专业化和高效化。

     发行人的公司章程对发行人股东大会、董事会和监事会的职责进行了明确
的规定。发行人创立大会审议通过了《利亚德光电股份有限公司股东大会议事
规则》、《利亚德光电股份有限公司董事会议事规则》和《利亚德光电股份有
限公司监事会议事规则》。


     1.股东大会


     根据《公司章程》规定,股东大会是公司的权力机构,依法行使下列职
权:


     (1)决定公司的经营方针和投资计划;


     (2)选举和更换非由职工代表担任的董事、监事,决定有关董事、监事的
报酬事项;


     (3)审议批准董事会的报告;


     (4)审议批准监事会报告;

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     (5)审议批准公司的年度财务预算方案、决算方案;


     (6)审议批准公司的利润分配方案和弥补亏损方案;


     (7)对公司增加或者减少注册资本做出决议;


     (8)对公司合并、分立、解散、清算或者变更公司形式做出决议;


     (9)修改公司章程;


     (10)对公司聘用、解聘会计师事务所做出决议;


     (11)审议批准公司章程第一百零六条规定的担保事项;


     (12)审议公司在一年内购买、出售重大资产超过公司最近一期经审计总
资产 30%的事项;


     (13)审议批准变更募集资金用途事项;


     (14)审议股权激励计划;


     (15)审议法律、行政法规、部门规章或公司章程规定应当由股东大会决
定的其他事项。


     2.董事会


     发行人设董事会,对股东大会负责。董事会由 9 名董事组成,其中独立董
事 3 名,设董事长一人。董事由股东大会选举或者更换,任期三年。董事任期
届满,可连选连任。董事在任期届满以前,股东大会不得无故解除其职务。


     发行人董事名单如下表所示:

    姓   名          职   务          提名人                       任职期间

    李 军            董事长           李   军            2010 年 11 月至 2013 年 11 月



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    姓   名          职   务          提名人                       任职期间

    谭连起           董 事            李 军              2010 年 11 月至 2013 年 11 月

    耿 伟            董 事            李 军              2010 年 11 月至 2013 年 11 月

    沙 丽            董 事            李 军              2010 年 11 月至 2013 年 11 月

    谷 茹            董 事            李 军              2010 年 11 月至 2013 年 11 月

    浮婵妮           董 事            李 军              2010 年 11 月至 2013 年 11 月

    童安炎       独立董事             李 军              2010 年 12 月至 2013 年 11 月

    刘延平       独立董事             李 军              2010 年 12 月至 2013 年 11 月

    文光伟       独立董事             董事会              2011 年 1 月至 2013 年 11 月


     根据《公司章程》规定,董事会依法行使下列职权:


     (1)召集股东大会,并向股东大会报告工作;


     (2)执行股东大会的决议;


     (3)决定公司的经营计划和投资方案;


     (4)制订公司的年度财务预算方案、决算方案;


     (5)制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案;


     (6)制订公司增加或者减少注册资本、发行债券或其他证券及上市方案;


     (7)拟订公司重大收购、收购公司股票或者合并、分立、解散及变更公司
形式的方案;


     (8)在股东大会授权范围内,决定公司对外投资、收购出售资产、资产抵
押、对外担保事项、委托理财、关联交易等事项;


     (9)决定公司内部管理机构的设置;


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     (10)聘任或者解聘公司总经理、董事会秘书;根据董事长的提名,聘任
或解聘董事会秘书,根据总经理的提名,聘任或者解聘公司副总经理、财务总
监等高级管理人员,并决定其报酬事项和奖惩事项;


     (11)制订公司的基本管理制度;


     (12)制订公司章程的修改方案;


     (13)向股东大会提请聘请或更换为公司审计的会计师事务所;


     (14)听取公司经理的工作汇报并检查总经理的工作;


     (15)法律、行政法规、部门规章或公司章程授予的其他职权。


     3.监事会


     发行人监事会由 3 名成员组成,其中股东代表监事 2 名,职工代表监事 1
名,任期三年,可以连选连任。发行人股东代表监事由股东大会选举产生;职
工代表监事由职工代表大会选举产生。


     发行人监事名单如下表所示:

    姓   名          职   务            提名人                      任职期间

    曾 谦        监事会主席             李 军              2010 年 11 月至 2013 年 11 月

    白建军           监 事              李 军              2010 年 11 月至 2013 年 11 月

    潘 彤       职工代表监事         职工代表大会          2010 年 11 月至 2013 年 11 月


     根据《公司章程》规定,监事会依法行使下列职权:


     (1)应当对董事会编制的公司报告进行审核并提出书面审核意见;


     (2)检查公司财务;


     (3)对董事、高级管理人员执行公司职务的行为进行监督,对违反法律、

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行政法规、公司章程或者股东大会决议的董事、高级管理人员提出罢免的建
议;


     (4)当董事、高级管理人员的行为损害公司的利益时,要求董事、高级管
理人员予以纠正;


     (5)提议召开临时股东大会,在董事会不履行《公司法》规定的召集和主
持股东大会职责时召集和主持股东大会;


     (6)向股东大会提出提案;


     (7)依照《公司法》第一百五十二条的规定,对董事、高级管理人员提起
诉讼;


     (8)发现公司经营情况异常,可以进行调查;必要时,可以聘请会计师事
务所、律师事务所等专业机构协助其工作,费用由公司承担。


     4.独立董事制度及运行情况


     目前,公司董事会中共有 3 名独立董事,占董事会成员总数的三分之一。


     发行人建立了较为完善的独立董事工作制度,《公司章程》及《独立董事
工作制度》对独立董事的任职条件、选举、聘任、行使职责、发表独立意见等
做了明确规定。


     5.董事会秘书的职责


     公司设董事会秘书,公司董事会秘书由董事长提名,董事会聘任或解聘。
公司董事会秘书对公司和董事会负责,负责公司股东大会和董事会会议的筹
备、文件保管以及公司股东资料管理,办理信息披露事务等事宜。


     6.董事会专门委员会的设置情况


     经 2010 年 12 月 15 日召开的发行人第一届董事会第四次会议决议批准,董
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事会设置战略委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会及审计委员会等四个专
门委员会。


     (1)战略委员会


     发行人设立董事会战略委员会,委员包括李军先生、谭连起先生、沙丽女
士,李军先生担任召集人。


     战略委员会的主要职责是对公司长期发展战略和重大投资决策进行研究并
提出建议。


     2011 年 2 月 28 日,发行人第一届董事会战略委员会召开第一次会议,审
议通过了《关于利亚德光电股份有限公司发展战略和未来三年发展规划的议
案》。


     (2)审计委员会


     发行人设立董事会审计委员会,委员包括文光伟先生、童安炎先生、耿伟
先生,文光伟先生担任审计委员会召集人。


     审计委员会的主要职责是:


     ①提议聘请或更换外部审计机构;


     ②监督公司的内部审计制度及其实施;


     ③负责内部审计与外部审计之间的沟通;


     ④审核公司的财务信息;


     ⑤审查公司内控制度,对重大关联交易进行审计;


     ⑥公司董事会授予的其他事宜。



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     2011 年 3 月 7 日,发行人第一届董事会审计委员会召开第一次会议,审议
通过了《关于对立信大华会计师事务所有限公司出具的利亚德光电股份有限公
司审计报告的审核意见》、《关于对立信大华会计师事务所有限公司出具的利
亚德光电股份有限公司<内部控制鉴证报告>的审核意见》、《关于立信大华会
计师事务所有限公司 2010 年度审计工作的总结报告》和《利亚德光电股份有限
公司 2010 年度内部控制自我评价报告》,并将审核情况向公司董事会报告。


     经本所律师核查,发行人审计委员会自成立以来,对内部控制进行监督、
检查财务报告、评估并协助外部审计机构进行发行人有关的审计,依法履行
《公司法》、《公司章程》赋予的责任。发行人审计委员会的通知、召开、审
议程序、表决均符合《公司法》、《公司章程》、《审计委员会议事规则》等
的规定,会议记录、会议档案完整,监事会制度运行规范、有效。


     (3)提名委员会


     发行人设立董事会提名委员会,委员会成员包括刘延平先生、文光伟先
生、李军先生,刘延平先生担任召集人。


     提名委员会的主要职责是:


     ①研究董事、经理人员的选择标准和程序并提出建议;


     ②广泛搜寻合格的董事和经理人员的人选;


     ③对董事候选人和经理人选进行审查并提出建议。


     2011 年 1 月 4 日,发行人第一届董事会提名委员会召开第一次会议,提议
聘请文光伟担任发行人独立董事;提议文光伟担任发行人第一届董事会审计委
员会召集人;提议文光伟担任发行人第一届董事会提名委员会委员。


     (4)薪酬与考核委员会


     发行人设立董事会薪酬与考核委员会,委员会成员包括童安炎先生、刘延

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平先生、浮婵妮女士,童安炎先生担任召集人。


     薪酬与考核委员会的主要职责是:


     ①研究董事与经理人员考核的标准,进行考核并提出建议;


     ②研究和审查董事、高级管理人员的薪酬政策与方案。


     (二)发行人具有健全的股东大会、董事会和监事会议事规则,上述议事
规则的内容符合法律、法规和规范性文件的规定。


     (三)根据发行人提供资料并经本所核查,截至本律师工作报告出具之
日,发行人设立以来共召开过五次股东大会、八次董事会、两次监事会、一次
提名委员会会议、一次战略委员会会议和一次审计委员会会议。


     (四)经核查,本所律师认为:


     1.发行人具有健全的组织机构。


     2.发行人具有健全的股东大会、董事会、监事会议事规则,该等议事规则
符合相关法律、法规和规范性文件的规定。


     3.发行人历次股东大会、董事会、监事会的召开、决议内容及签署合法、
合规、真实、有效。


     4.股东大会或董事会历次授权或重大决策等行为合法、合规、真实、有
效。


       十五、发行人董事、监事和高级管理人员及其变化


     (一)发行人董事、监事和高级管理人员的任职情况


     1.董事、监事的提名和选聘情况



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     (1)2010 年 11 月 9 日,发行人召开创立大会暨第一次股东大会,审议通
过李军、谭连起、耿伟、沙丽、谷茹、浮婵妮为公司第一届董事会成员;同日
召开的第一届董事会第一次会议,选举李军为发行人第一届董事会董事长。


      2010 年 12 月,经发行人 2010 年第二次临时股东大会审议,同意发行人
董事会成员由 6 名增加至 9 名,增选徐玉德、童安炎、刘延平为发行人第一届
董事会独立董事。


     2011 年 1 月 20 日,发行人召开 2011 年第一次临时股东大会,同意徐玉德
辞去发行人独立董事,选举文光伟为发行人独立董事。


     (2)2010 年 10 月 28 日,经公司职工代表大会选举,职工代表潘彤当选
为公司第一届监事会职工代表监事,任期 3 年;2010 年 11 月 9 日,发行人召
开创立大会,审议通过由曾谦、白建军为公司第一届监事会股东代表监事,任
期 3 年。同日召开的第一届监事会第一次会议选举曾谦为第一届监事会主席。


     2.结论意见


     经核查,本所律师认为,发行人现任董事、监事、高级管理人员均符合
《公司法》、《证券法》等法律、法规及相关规范文件及《公司章程》规定的
任职资格和条件。


     (二)发行人的董事、监事和高级管理人员的变化情况


     1.董事变动情况


     2009 年 4 月,利亚德有限股东委派李军、谭连起、耿伟、章仲阳、刘海
一、袁波、沙丽为公司董事,李军任董事长。


     2010 年 9 月,利亚德有限在由外商投资企业转为内资企业时,利亚德有限
原股东——香港亮彩免去李军、谭连起、耿伟、章仲阳、刘海一、袁波、沙丽
的董事职务。2010 年 9 月 30 日,利亚德有限股东会选举李军、谭连起、耿
伟、刘海一、袁波、沙丽为公司董事。
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     2010 年 11 月 9 日,发行人创立大会暨第一次股东大会选举李军、谭连
起、耿伟、沙丽、谷茹和浮婵妮为董事。


     2010 年 12 月 15 日,发行人召开 2010 年第二次临时股东大会,选举徐玉
德、童安炎、刘延平为发行人独立董事。


     根据中国共产党财政部党组 2010 年 12 月颁布的《关于规范财政部工作人
员在企业兼职行为的暂行办法》(财党[2010]35 号)规定,部属事业单位相当
于副处级以上干部,国家会计学院领导班子成员,以及部属社会团体中由财政
部明确行政级别的副处级以上干部,除因工作需要外,不得在企业兼职。根据
该规定,徐玉德作为财政部部属事业单位干部不再适合担任发行人独立董事。


     2011 年 1 月 20 日,发行人召开 2011 年第一次临时股东大会,同意徐玉德
辞去公司独立董事,同时选举文光伟为发行人独立董事。


     2.监事变动情况


     2009 年 6 月,利亚德有限股东委派卢长军为监事。


     2010 年 9 月,利亚德有限在由外商投资企业转为内资企业时,利亚德有限
原股东——香港亮彩免去卢长军的监事职务。2010 年 9 月 30 日,利亚德有限
股东会决定暂不设立监事会,选举卢长军为公司监事。


     2010 年 11 月 9 日,发行人创立大会暨第一次股东大会选举曾谦、白建军
为股东代表监事,与 2010 年 10 月 28 日召开的职工代表大会选举的职工监事潘
彤组成发行人第一届监事会。


     3.高级管理人员变动情况

     2009年1月,利亚德有限聘任耿伟、袁波、刘海一为副总经理,聘任沙丽为
财务总监,聘任李楠楠为董事会秘书。

     2010 年 9 月,利亚德有限在由外商投资企业转为内资企业时,利亚德有限
原股东——香港亮彩免去李军的总经理职务。2010 年 9 月 30 日,利亚德有限
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董事会聘任李军为公司总经理。


     2010 年 11 月 9 日,发行人董事会聘任李军为总经理,聘任谭连起、袁
波、刘海一、耿伟、卢长军为副总经理,聘任李楠楠为副总经理、董事会秘
书,聘任沙丽为财务总监。


     综上,本所律师认为,发行人的董事、监事和高级管理人员变化履行了必
要的法律程序,符合法律、法规及有关规范性文件及《公司章程》的规定。最
近两年内,发行人的董事、监事和高级管理人员未发生重大变化。


     (三)发行人董事会成员中包括三名独立董事文光伟、童安炎、刘延平,
其中文光伟为会计专业人士。发行人独立董事占董事会成员的三分之一。


     本所律师认为,发行人独立董事的设立、任职资格和职权范围符合《公司
法》、《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》等有关法律、法规和
规范性文件及发行人《公司章程》、《独立董事工作制度》的规定。


     十六、发行人的税务


     (一)发行人及其全资子公司执行的税种、税率


     依据大华会计师出具的《审计报告》及大华核字[2011]2102 号《关于利亚
德光电股份有限公司企业所得税、增值税和营业税申报缴纳情况说明专项审核
意见》、发行人的纳税申报表,发行人目前执行的主要税种、税率如下:

             税   种                       计税依据                       税   率

             增值税                      国内销售收入                      17%

             营业税                        营业收入                       3%、5%

          企业所得税                     应纳税所得额                    15%、25%

    城市维护建设税                     流转税额                       7%、1%

          教育费附加                       流转税额                         3%



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     发行人为高新技术企业,自 2008 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日企业所
得税适用 15%的优惠税率。深圳利亚德 2009 年度适用 25%的企业所得税税率,
2010 年度适用 15%的企业所得税税率。


     发行人出口收入执行“免、抵、退”政策,出口退税率 2008 年 12 月 1 日
前为 13%,2008 年 12 月 1 日变更为 14%,2009 年 7 月变更为 17%。


     发行人安装施工收入按建筑业执行 3%的营业税税率,提供的技术咨询、服
务收入执行 5%的营业税率。


     发行人 2010 年 10 月之前为外商独资企业,不缴纳城市维护建设税和教育
费附加,自 2010 年 10 月起,变更为内资企业,开始缴纳城市维护建设税和教
育费附加。深圳利亚德城市维护建设税执行 1%的税率。


     本所律师认为,发行人及其子公司执行的主要税种、税率符合相关法律、
法规和规范性文件的要求。


     (二)发行人及其全资子公司享受的税收优惠


     1.发行人


     2007 年 2 月,发行人经北京市科学技术委员会认定为高新技术企业,有效
期二年。2008 年 12 月,发行人经北京市科学技术委员会、北京市财政局、北
京市国家税务局、北京市地方税务局认定为高新技术企业,有效期三年。


     根据北京市海淀区国家税务总局第八税务所出具的《企业所得税减免税备
案登记表》(编号:200908JMS0900036),发行人自 2008 年 1 月 1 日起至
2010 年 12 月 31 日止享受国家需要重点扶持的高新技术企业减按 15%的税率征
收企业所得税的优惠政策。


     2000 年 12 月 4 日,发行人取得北京市科学技术委员会颁发的《软件企业
认定证书》,被认定为软件企业。根据北京市海淀区国家税务局涉外税务管理
所出具的《关于北京利亚德电子有限公司申请享受软件产品即征即退优惠政策
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的批复》(海国税外字[2000]第 066 号),发行人自 2000 年 12 月 1 日起享受
软件产销售增值税实际税负超过 3%部分即征即退优惠政策。


     2.深圳利亚德


     2010 年 9 月,深圳利亚德经深圳市科技工贸和信息化委员会、深圳市财政
委员会、深圳市国家税务局、深圳市地方税务局认定为高新技术企业,有效期
三年。根据深圳市宝安区国家税务局龙华税务分局出具的《深圳市国家税务局
税收优惠登记备案通知书》(深国税宝龙减免备案[2011]3 号),自 2010 年 1
月 1 日至 2012 年 12 月 31 日享受国家需要重点扶持的高新技术企业减按 15%的
税率征收企业所得税的优惠政策。


     本所律师认为,发行人享受的税收优惠政策合法、合规、真实、有效。


     (三)发行人及其全资子公司享受的财政补贴


     根据大华会计师出具的《审计报告》,发行人报告期内政府补贴情况如下
表所示:

               补贴金额
   年   度                                            补贴明细
               (万元)

                          北京市经济和信息化委员会拨付的中小企业发展专项资金 50 万元及奖励
                          费 20 万元

                          北京加明子炎国际会展中心采购自主创新首套产品补贴 40.76 万元

                          北京市海淀区财政局拨付的中小企业融资临时性补贴 33.25 万元

  2010 年度     223.05    北京市海淀区发展改革委员会拨付的专项资金 30 万元

                          北京市商务委员会拨付的中小企业市场开拓资金 21.54 万元

                          中关村科技园区管理委员会拨付的专项资金 10 万元

                          中关村企业信用促进会拨付的中介服务补贴支持资金 1 万元

                          深圳市宝安区拨付的民营信息化建设资金 16.50 万元

                          北京市工业促进局拨付的流动资金贷款贴息补助 28 万元
  2009 年度     42.30
                          北京市商务委员会拨付的中小企业市场开拓资金 13.30 万元




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                          中关村企业信用促进会拨付的中介服务补贴支持资金 1 万元

                          北京市工业促进局拨付的中小企业发展专项资金 200 万元

                          中关村企业信用促进会拨付的中介服务补贴支持资金 1 万元

  2008 年度     321.22    中关村科技园区管理委员会拨付的科技奥运专项资金 60 万元及专项拨款
                          50 万元

                          北京市商务委员会拨付的中小企业开拓资金 10.22 万元


     本所律师认为,发行人享受的财政补贴政策合法、合规、真实、有效。


     (四)发行人及其全资子公司近三年依法纳税的情形


     1.2011 年 1 月 24 日,北京市海淀区国家税务局出具海国税【2011】机告
字第 00000710 号《北京市海淀区国家税务局纳税人、扣缴义务人涉税保密信息
告知书》,证明发行人系该局所辖纳税人,自 2008 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月
31 日,合法纳税。


     2.2011 年 1 月 25 日,北京市海淀区地方税务局出具海上【2011】告字第
0033 号《北京市地方税务局纳税人、扣缴义务人涉税保密信息告知书》,证明
发行人系该局纳税人,自 2008 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日,合法纳税。


     3.2011 年 2 月 17 日,深圳市宝安区国家税务局龙华分局出具证明文件,
证明深圳利亚德系该局所辖纳税人,自 2008 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31
日,未发现因违反有关税务管理方面的法律法规而受处罚的情形。


     4.2011 年 2 月 17 日,深圳市宝安区地方税务局出具证明文件,证明深圳
利亚德系该局所辖纳税人,自 2008 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日,未发现
因违反有关税务管理方面的法律法规而受处罚的情形。


     综上,本所律师认为,发行人及其子公司已经依法办理了税务登记,目前
执行的税种、税率符合现行法律、法规和规范性文件的要求;发行人享受的税
收优惠符合《中华人民共和国企业所得税法》、《中华人民共和国增值税暂行
条例》、《中华人民共和国营业税暂行条例》等法律、法规的有关规定,合
法、有效;发行人享受的政府补助真实、合法、有效;发行人及其子公司近三
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年不存在被税务机关处罚的情形。


     十七、发行人的环境保护和产品质量、技术标准


     (一)2011 年 3 月 16 日,北京市环境保护局下发了《北京市环境保护局
关于利亚德光电股份有限公司环保核查的函》(京环函【2011】142 号),北
京市环境保护局对发行人进行了环保核查并上网公示。经查,发行人及其子公
司利亚德照明近三年内未因违反环保法律法规而受到过环保部门的行政处罚,
未发生过环境污染事故。


     (二)根据广东省环境保护厅出具的粤环函【2011】第 81 号环保核查文
件,深圳利亚德最近三十六个月不存在因任何生产经营活动或生产经营设施未
遵守适用的环境保护方面的法规、条例或标准而受到行政处罚的情况


     (三)根据北京市工商局 2011 年 1 月 25 日出具的证明文件,并经本所律
师核查后确认,发行人 2008 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日不存在因违反工
商行政管理法律法规而受到行政处罚的记录。


     (四)根据深圳市宝安区工商行政管理部门出具的证明文件,深圳利亚德
2008 年 1 月 1 日至 2010 年 12 月 31 日不存在因违反工商行政管理法律法规而
受到行政处罚的记录。


     (五)发行人及各下属子公司按照国家有关社会保障的政策和属地化管理
的要求参加社会保险,并按照规定的缴费基数和比例缴纳社会保险。发行人按
照国家规定为正式员工提供了社会保障计划,包括基本养老保险基金、失业保
险基金、基本医疗保险基金、工伤保险基金、生育保险基金和住房公积金等。


     2011 年 1 月 25 日,北京市海淀区社会保险基金管理中心对发行人依法缴
纳社会保险情况出具证明文件,证明发行人已办理了基本养老保险基金、失业
保险基金、基本医疗保险基金、工伤保险基金、生育保险基金五项保险的参保
手续,以上保险截至 2010 年 12 月无欠费记录。



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     2011 年 1 月 18 日,北京住房公积金管理中心海淀管理部对发行人依法缴
纳住房公积金情况出具了证明文件,证明报告期内未发现发行人存在违反住房
公积金法律、法规和规章的行为。


     (六)根据深圳市宝安区社会保障基金管理局龙华管理站 2011 年 1 月 27
日出具的证明文件,深圳利亚德最近三十六个月依法为员工缴纳国家规定的社
会保险,不存在因违反有关劳动及社会保障管理方面的法律法规而受处罚的情
形。

     2011 年 3 月 16 日,深圳市住房公积金管理中心对深圳利亚德依法缴纳住
房公积金情况出具了证明文件,证明截至该证明文件出具之日,深圳利亚德没
有因违法违规而被处罚的情况。

     (七)根据本所律师的核查,发行人的产品符合有关产品质量和技术监督
标准,近三年未因违反有关产品质量和技术监督方面的法律法规而受到处罚。


       十八、发行人募集资金的运用


       (一)发行人本次募集资金运用项目基本情况

       2011 年 2 月 16 日,发行人 2011 年第二次临时股东大会审议通过《关于公
司首次公开发行人民币普通股(A 股)股票募集资金投资项目及其可行性研究
报告的议案》,发行人首次公开发行人民币普通股(A 股)股票募集资金将投
资于 LED 应用产业园建设项目、研发中心升级改造项目、营销服务网络建设项
目以及用于其他与主营业务相关的资金需求。如本次发行实际募集资金不能满
足拟投资项目的资金需求,差额部分将由发行人自筹解决。

     1.项目选址及土地使用权取得情况

     LED 应用产业园建设项目的建设选址位于北京市大兴区西红门镇产业基地
D、J 地块,建设用地面积 71,361.53 平方米,土地性质为国有建设工业用地,
出让年限为 50 年。2011 年 2 月 22 日,发行人与北京市国土资源局大兴分局签
署了《国有建设用地使用权出让合同》。2011 年 3 月 18 日,发行人、利亚德
照明与北京市国土资源局大兴分局签署了《补充协议》,将《国有建设用地使

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用权出让合同》的受让方变更为利亚德照明。截至本律师工作报告出具之日,
上述土地使用权的出让金已经全部缴纳完毕,目前发行人正在办理土地使用权
证。

     2.项目备案情况


     LED 应用产业园建设项目已于 2011 年 2 月 22 日取得北京市大兴区经济和
信息化委员会出具的京大兴经信委备案[2011]18 号《北京市非政府投资工业固
定资产投资项目备案通知书》。


     研发中心升级改造项目已于 2011 年 2 月 24 日取得北京市海淀区发展和改
革委员会出具的京海淀发改(备)[2011]30 号《项目备案通知书》。


     营销服务网络建设项目已于 2011 年 2 月 23 日取得北京市海淀区发展和改
革委员会出具的京海淀发改(备)[2011]29 号《项目备案通知书》。


     3.项目环境评价情况


     2011 年 2 月 25 日,北京市大兴区环境保护局下发了《大兴区环境保护局
关于 LED 应用产业园建设项目环境影响报告表的批复》(京兴环审【2011】
0031 号),批准发行人及其子公司利亚德照明募投项目 LED 应用产业园建设项
目环境影响报告表。


     2011 年 3 月 16 日,北京市环境保护局下发了《北京市环境保护局关于利
亚德光电股份有限公司环保核查的函》(京环函【2011】142 号),北京市环
境保护局对发行人进行了环保核查并上网公示。经查,发行人及其子公司利亚
德照明近三年内未因违反环保法律法规而受到过环保部门的行政处罚,未发生
过环境污染事故,其募投项目 LED 应用产业园建设项目环境影响评价文件已获
北京市大兴区环境保护局批准。


     本所律师认为,上述项目符合国家产业政策,符合环境保护方面的法规、
条例或标准,已经有权部门依法批准,该项目的决策和备案合法有效。


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     (二)经核查,发行人本次发行并上市募集资金用途符合《管理暂行办
法》的相关规定:


     1.发行人本次募集资金用途已经发行人 2011 年第二次临时股东大会决议通
过,有明确的使用方向,拟用于主营业务的发展。根据发行人制订的相关募集
资金拟投资项目的可行性研究报告,并经本所律师核查,募集资金数额和投资
项目与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应。
符合《管理暂行办法》第二十七条的规定。


     2.根据发行人提供的股东大会会议资料、会议决议及会议记录等相关资
料,发行人第一届董事会第三次会议和 2010 年第二次临时股东大会,通过了
《利亚德光电股份有限公司募集资金管理制度》,该办法中规定了募集资金专
项存储制度,募集资金将存放于董事会决定的专项账户。符合《利亚德光电股
份有限公司募集资金管理制度》第二十八条的规定。


     十九、发行人的业务发展目标


     (一)发行人的主营业务为 LED 应用产品的研发、设计、生产、销售和服
务。发行人已制订了近三年的业务发展目标。经本所律师核查,发行人业务发
展目标与主营业务一致。


     (二)经本所律师核查,发行人业务发展目标符合国家相关法律、法规和
规范性文件的规定,不存在潜在的法律风险。


     二十、诉讼、仲裁或行政处罚


     (一)根据发行人的说明,持有发行人 5%以上(含 5%)的股东不存在尚未
了结的或可预见的影响发行人持续经营的重大诉讼、仲裁及行政处罚案件。


     (二)根据发行人控股股东、实际控制人李军 2011 年 2 月 16 日出具的承
诺函,李军先生不存在尚未了结的或可预见的影响发行人持续经营的重大诉
讼、仲裁及行政处罚案件。


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     (三)经本所律师核查,发行人目前存在一项尚未了结的仲裁案件。具体
说明如下:


     1.仲裁案件起因


     (1)2003 年 2 月北京巴可利亚德电子科技有限公司设立


     2003 年 2 月 12 日,北京市昌平区对外经济贸易委员会签发“昌经贸资发
[2003]003 号”批复,批准成立外商独资企业北京巴可利亚德电子科技有限公
司(下称“巴可利亚德”),巴可利亚德随后办理了工商登记,法定代表人为
李军,唯一投资人为理想世纪集团有限公司(Ideal Century Group Limited,
一家注册于维尔京群岛的公司)(下称“理想世纪”),投资总额为 228 万欧
元,注册资本 160 万欧元,经营期限 50 年,巴可利亚德注册地址为北京市昌平
区中关村科技园区昌平园超前路 9 号。


     (2)2003 年 4 月比利时巴可公司增资扩股


     2003 年 3 月 17 日,理想世纪与比利时巴可公司(Barco N.V,一家于 2000
年在比利时科特赖克注册的公司)签订《注册资本转让协议》,约定比利时巴
可向理想世纪购买其在巴可利亚德注册资本中 80%的权益(其实质为比利时巴
可增资)。2003 年 4 月,Barco N.V(比利时巴可公司)正式入股巴可利亚
德,投资总额由 228 万欧元增至 1,200 万欧元,注册资本由 160 万欧元增至
600 万欧元,巴可利亚德股权结构变更为理想世纪出资 120 万欧元,出资比例
20%;比利时巴可出资 480 万欧元,出资比例 80%。公司董事为 5 名,比利时巴
可委派 4 名,李军受理想世纪委派为董事,比利时巴可委派的董事之一史蒂
芬派瑞恩任董事长,李军担任总经理。


     (3)2006 年理想世纪股权转让


     2006 年 9 月 11 日,理想世纪与比利时巴可签署《股权转让协议》,理想
世纪将其在巴可利亚德的全部股权转让给比利时巴可。2006 年 11 月 22 日,巴



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可利亚德取得北京市昌平区商务局关于本次股权转让等事项的批复,并完成相
关工商变更手续,至此,巴可利亚德唯一股东为比利时巴可公司。


     (4)2007 年股东变更为巴可伟视电子有限公司


     2007 年 6 月,巴可利亚德名称变更为巴可伟视(北京)电子有限公司(下
称“北京巴可伟视”),本次变更履行了相关工商变更手续。


     2.巴可仲裁概况


     2007 年 8 月 , 北 京 巴 可 伟 视 向 香 港 国 际 仲 裁 中 心 ( Hong Kong
International Arbitration Centre)对利亚德有限提起仲裁,要求利亚德有
限、其直接或间接股东、关联方、下属公司或分支机构、董事、高级管理人
员、雇员或代理人等在自 2006 年 11 月 22 日起的三年内停止从事大型全彩显示
器的经营业务,停止以任何方式支持他人从事与北京巴可伟视相竞争的业务,
将大型全彩显示器的客户名单、宣传材料等向北京巴可伟视披露或移交,并赔
偿经济损失,承担仲裁费用等。


     北京巴可伟视诉称,利亚德有限违反了其与巴可利亚德于 2003 年 3 月 17
日签订的《资产转让协议》(作为理想世纪与比利时巴可同日签署的《注册资
本转让协议》的附件)第十九条之约定,即在理想世纪持有巴可利亚德股权以
及终止该持股之后三年期间内,利亚德有限或其关联方或他们各自的直接股东
或间接股东一律不得直接或间接地在任何国家(包括但不限于中国),从事与
巴可利亚德或其任何关联方竞争或者不利于巴可利亚德或其任何关联公司的利
益的全彩大型显示器(包括但不限于全彩 LED)的生产或销售业务。


     2008 年 9 月 12 日,利亚德有限向香港国际仲裁中心提交辩护声明及反诉
请求。根据利亚德有限与巴可利亚德于 2006 年 9 月 11 日签订的《结算及互不
追究协议》,双方对合作事宜予以结算。但是,北京巴可伟视应当支付给利亚
德有限的结算款项尚未付清。利亚德有限要求北京巴可伟视支付剩余全部款项
及相关利息,并承担仲裁费用。


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       2010 年 7 月 14 日,北京巴可伟视向香港国际仲裁中心提出中止仲裁进程 6
个月。在上述 6 个月期满(2011 年 1 月 14 日)后,截至本律师工作报告出具之
日,仲裁双方均未采取任何不利于对方的法律行动,正在洽谈全面和解。


     3.经核查,鉴于:


     (1)关于北京巴可伟视非竞争条款的约定,已于 2009 年 11 月 22 日到
期。非竞争条款对利亚德有限及发行人已无任何约束力。


     (2)北京巴可伟视要求利亚德有限赔偿经济损失的仲裁请求,并无明确具
体的数额。自 2007 年 8 月北京巴可伟视向香港国际仲裁中心对利亚德有限提起
仲裁以来,无任何实质性进展,对利亚德有限的持续经营未产生任何实质性影
响。


     (3)北京巴可伟视 2010 年 7 月 14 日向香港国际仲裁中心提出中止仲裁进
程 6 个月期满(2011 年 1 月 14 日),截至本律师工作报告出具之日,北京巴可
伟视未采取任何进一步的法律行动。


     (4)截至本律师工作报告出具之日,仲裁双方正在协商和解事宜。


     (5)2011 年 3 月 25 日,李军先生出具承诺函,承诺如因北京巴可伟视提
起的仲裁行为而使发行人受到经济损失,则该损失由李军先生个人全额承担。


     本所律师认为,北京巴可伟视向香港国际仲裁中心对利亚德有限提起仲
裁,不会对发行人的持续经营产生重大影响,不会对发行人首次公开发行股票
并在创业板上市构成实质性障碍。


       二十一、对发行人招股说明书法律风险的评价


     (一)本所律师未参与本次《招股说明书》的制作,但本所律师参与了对
《招股说明书》的讨论,并对其进行了审阅。本所律师特别关注了《招股说明
书》中引用的本《律师工作报告》和本所出具的《法律意见》的相关内容。


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     (二)本所律师审阅《招股说明书》后认为,《招股说明书》不会因引用
本《律师工作报告》和本所出具的《法律意见》的相关内容而出现虚假记载、
误导性陈述或重大遗漏。


     二十二、结论

     本所律师对发行人提供的材料及有关事实进行核查后认为:发行人本次发
行及上市的申请符合《公司法》、《证券法》和《管理暂行办法》规定的首次
公开发行股票并在创业板上市的有关条件,除尚需获得中国证监会核准和深交
所审核同意外,发行人本次发行并上市不存在法律障碍。


     本律师工作报告正本六份,经本所盖章并经单位负责人及经办律师签字后
生效。


     (以下无正文)




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(此页为《北京德恒律师事务所关于利亚德光电股份有限公司首次公开发行股
票并在创业板上市的律师工作报告》之签署页)




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                                                      承办律师:


                                                                        郑碧筠




                                                      承办律师:


                                                                        杨继红




                                                      承办律师:


                                                                        谭翠燕




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